2019-2025年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告

2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 1 华研智库 www.china-zhiku.com 2019-2025 年中国无人超市行业 深度研究与 发展战略咨询报告 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 2 报告目录 第一章 无人超市行业研究方法、意义 ......................................................................................................19 第一节 无人超市行业研究原则与方法 ..............................................................................................19 一、研究原则 ................................................................................................................................19 二、研究方法 ................................................................................................................................20 第二节 盛世华研独创五大决策研究体系及两大方法论 ..................................................................21 一、华研五大决策体系 ................................................................................................................21 （一）一切皆产业 ........................................................................................................................21 （二）一切皆周期 ........................................................................................................................21 （三）一切皆人性 ........................................................................................................................22 （四）一切皆变化 ........................................................................................................................22 （五）一切皆趋势 ........................................................................................................................22 二、华研两大方法论 ....................................................................................................................23 （一）一切皆认知 ........................................................................................................................23 （二）一切皆行动 ........................................................................................................................23 三、小结 ........................................................................................................................................23 第三节 无人超市行业研究的价值及意义 ..........................................................................................24 第二章 华研理论：一切皆产业 ..................................................................................................................26 ——行业本质、特征、逻辑、业务模式、驱动力研究框架 ....................................................................26 第一节 研究行业本质、特征、逻辑、业务模式、驱动力的重要性 ..............................................26 第二节 产业发展的本质（本质决定成败） ......................................................................................26 一、产业与人的发展关系 ............................................................................................................26 二、产业是对人性需求的满足 ....................................................................................................27 三、认清产业本质的重要性及作用 ............................................................................................28 四、偏离行业本质的严重后果 ....................................................................................................28 五、行业本质是动态、变化的 ....................................................................................................29 第三节 产业发展的特征分析框架 ......................................................................................................31 一、行业基本特征 ........................................................................................................................31 二、行业投入特征 ........................................................................................................................32 三、行业技术特征 ........................................................................................................................33 四、行业变动特征 ........................................................................................................................34 五、行业市场特征 ........................................................................................................................35 六、行业需求特征 ........................................................................................................................36 七、行业竞争特征 ........................................................................................................................37 八、行业成本特征 ........................................................................................................................37 九、行业盈利特征 ........................................................................................................................38 十、行业资本特征 ........................................................................................................................38 十一、行业风险特征 ....................................................................................................................39 十二、产业价值链特征 ................................................................................................................39 十三、产业关联性特征 ................................................................................................................39 十四、行业周期性特征 ................................................................................................................40 十五、行业区域性特征 ................................................................................................................40 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 3 十六、行业季节性特征 ................................................................................................................40 十七、国家对该行业的基本政策 ................................................................................................40 第四节 行业业务模式分析框架 ..........................................................................................................40 一、行业经营模式 ........................................................................................................................41 二、行业进入壁垒 ........................................................................................................................41 三、行业整体供求变动分析 ........................................................................................................41 四、行业利润水平变动影响因素 ................................................................................................42 第五节 产业发展的逻辑及影响因素研究框架 ..................................................................................42 一、产业发展的逻辑 ....................................................................................................................42 二、产业发展逻辑的影响因素 ....................................................................................................43 三、科技是产业发展的动力 ........................................................................................................43 第六节 产业驱动力与吸引力分析框架 ..............................................................................................44 一、产业驱动力分析框架 ............................................................................................................44 二、行业吸引力分析框架 ............................................................................................................44 第三章 基于“一切皆产业”理论下 ..........................................................................................................46 ——2018 年无人超市行业本质、特征、逻辑、业务模式、驱动力研究 ...............................................46 第一节 无人超市行业本质分析 ..........................................................................................................46 一、无人超市的本质 ....................................................................................................................46 二、无人超市行业的本质 ............................................................................................................47 三、从市场进入消费者主权时代看无人超市的本质 ................................................................48 第二节 无人超市行业特征分析 ..........................................................................................................48 一、无人超市行业基本特征 ........................................................................................................48 二、无人超市行业投入特征 ........................................................................................................49 三、无人超市行业技术特征 ........................................................................................................50 四、无人超市行业变动特征 ........................................................................................................50 五、无人超市行业市场特征 ........................................................................................................50 六、无人超市行业需求特征 ........................................................................................................50 七、无人超市行业竞争特征 ........................................................................................................51 八、无人超市行业成本特征 ........................................................................................................51 九、无人超市行业盈利特征 ........................................................................................................53 十、无人超市行业资本特征 ........................................................................................................53 十一、无人超市行业风险特征 ....................................................................................................53 十二、无人超市产业价值链特征 ................................................................................................53 十三、无人超市产业关联性特征 ................................................................................................54 十四、无人超市行业周期性特征 ................................................................................................54 十五、无人超市行业区域性特征 ................................................................................................54 十六、无人超市行业季节性特征 ................................................................................................55 十七、国家对无人超市行业的基本政策 ....................................................................................55 第三节 中国无人超市行业业务模式分析 ..........................................................................................55 一、无人超市行业经营模式 ........................................................................................................55 二、无人超市行业利润来源 ........................................................................................................57 三、商业地产模式 ........................................................................................................................59 四、无人超市行业进入壁垒 ........................................................................................................59 五、无人超市行业利润水平变动情况 ........................................................................................61 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 4 第四节 无人超市行业发展逻辑及因素 ..............................................................................................61 一、无人超市行业发展逻辑 ........................................................................................................61 二、关键要素 ................................................................................................................................62 第五节 无人超市行业驱动力与发展空间分析 ..................................................................................63 一、世界商业零售革命与创新的驱动因素 ................................................................................64 二、我国零售发展的四个阶段 ....................................................................................................66 三、我国零售格局变化的主要驱动力量 ....................................................................................68 四、未来推动零售业发展的因素 ................................................................................................69 第四章 华研理论：一切皆周期 ..................................................................................................................71 ——行业发展周期现状、特征、趋势判断研究框架 ................................................................................71 第一节 研究行业周期的重要性 ..........................................................................................................71 第二节 周期无处不在 ..........................................................................................................................71 一、什么是经济周期 ....................................................................................................................71 二、几大典型商业周期 ................................................................................................................71 三、中国经济周期特征更为明显 ................................................................................................72 第三节 行业的生命周期特征 ..............................................................................................................73 一、行业的生命周期有什么特征 ................................................................................................73 二、不同行业的周期具有不同特征 ............................................................................................75 三、不同周期阶段的行业都有不同的投资机会 ........................................................................77 四、公司的生命周期及判断依据 ................................................................................................77 第四节 重要周期：产能周期的基础理论和规律特征 ......................................................................78 一、产能投资周期的定义与内涵 ................................................................................................78 二、产能投资周期是经济波动的中周期、主周期 ....................................................................78 三、产能投资周期的驱动因素与放大机制 ................................................................................79 四、产能投资周期的类别 ............................................................................................................81 五、产能周期特征 ........................................................................................................................82 第五节 行业发展周期现状特征研究框架 ..........................................................................................82 一、行业发展概况 ........................................................................................................................82 二、行业市场规模 ........................................................................................................................82 三、行业供求关系 ........................................................................................................................83 四、行业价格走势 ........................................................................................................................83 五、行业消费变化 ........................................................................................................................84 六、行业成本变化 ........................................................................................................................84 七、行业盈利情况 ........................................................................................................................85 八、行业成长空间 ........................................................................................................................85 九、行业竞争格局 ........................................................................................................................85 十、行业发展趋势 ........................................................................................................................86 第六节 行业周期影响因素研究框架 ..................................................................................................86 一、影响企业生命周期的因素 ....................................................................................................86 （一）技术生命周期 ....................................................................................................................86 （二）产品生命周期 ....................................................................................................................86 （三）产业生命周期 ....................................................................................................................86 （四）宏观环境变化 ....................................................................................................................87 （五）企业自身素质 ....................................................................................................................87 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 5 二、逆周期因素分析 ....................................................................................................................87 （一）技术创新 ............................................................................................................................87 （二）产业转移 ............................................................................................................................87 （三）政策因素 ............................................................................................................................88 第五章 基于“一切皆周期”理论下 ..........................................................................................................89 ——2018 年我国无人超市行业发展周期现状、特征、趋势判断研究 ...................................................89 第一节 中国无人超市行业周期规律特征分析 ..................................................................................89 第二节 2018 年我国便利店行业发展情况分析 .................................................................................91 一、中国连锁品牌便利店行业增长情况 ....................................................................................91 二、2017-2018 年便利店行业迎来投资潮..................................................................................93 三、2018 年便利店增长态势狂飙突进 .......................................................................................95 四、2018 年新型便利店争相落地 ...............................................................................................97 五、便利店不同业态创新分析 ....................................................................................................99 六、国内便利店加速数字化转型 ..............................................................................................102 七、便利店插上数字化翅膀 ......................................................................................................104 八、线上线下探索融合创新 ......................................................................................................105 九、2018 年邻家便利店事件分析 .............................................................................................106 第三节 2018 年我国智能便利店行业发展情况分析 .......................................................................107 一、智能便利店的优势 ..............................................................................................................107 二、智能便利店引领购物新体验 ..............................................................................................108 三、2018 年天津首家智能便利店小麦铺落地河西区 .............................................................108 四、2018 年全智能便利店机器人现身无人苏宁小店 .............................................................109 五、2018 年“加速度”发布智能设备便利店 .........................................................................110 六、2018 年全家便利店推出智能贩卖机智能货架 .................................................................112 七、2018 年本来集市开智能便利店 .........................................................................................113 第四节 2018 年我国无人超市行业发展情况分析 ...........................................................................114 一、无人超市大热之后迅速冷却 ..............................................................................................114 二、铺点被搁置，规模化复制难突破 ......................................................................................115 三、巨头入局，转战密集布点 ..................................................................................................116 四、把便利店开进办公室 ..........................................................................................................116 五、2018 年全家便利店推出智能贩卖机智能货架 .................................................................118 六、2018 年本来集市开智能便利店 .........................................................................................119 七、2018 年全智能便利店机器人现身无人苏宁小店 .............................................................120 第五节 2017-2018 年我国无人超市行业竞争情况分析..................................................................121 一、便利店市场竞争激烈 ..........................................................................................................121 二、行业竞争格局 ......................................................................................................................122 三、本土便利店夹击中求发展 ..................................................................................................123 四、“新零售”的挑战 ................................................................................................................125 五、新零售浪潮下便利店大突围 ..............................................................................................126 六、便利店区域市场竞争加剧 ..................................................................................................127 七、“零售巨人”进击社区便利店 ............................................................................................128 八、快递跨界便利店再迎风口 ..................................................................................................130 第六节 2018 年中国无人超市行业发展因素分析 ...........................................................................132 一、线上线下融合发展，全渠道融合达到新高度 ..................................................................133 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 6 二、聚焦体验式服务，营销形式更为多样 ..............................................................................133 三、多元化跨界，逐渐弱化企业经营边界 ..............................................................................133 四、社交电商打破消费边界 ......................................................................................................133 五、强化供应链管理，提升竞争力 ..........................................................................................134 六、新技术应用，推进零售智能化 ..........................................................................................134 第七节 中国便利店行业发展周期现状研究 ....................................................................................135 一、中国便利店行业发展阶段分析 ..........................................................................................135 二、2018 年中国便利店行业景气度现状 .................................................................................137 第八节 小结 ........................................................................................................................................144 第六章 华研理论：一切皆人性 ................................................................................................................146 ——行业存在的问 题 快递公司问题件快递公司问题件货款处理关于圆的周长面积重点题型关于解方程组的题及答案关于南海问题 、痛点及解决方案、对策建议研究框架 ..............................................................146 第一节 研究人性的重要性 ................................................................................................................146 第二节 一切皆人性 ............................................................................................................................146 第三节 人性的弱点 ............................................................................................................................146 一、人性的弱点 ..........................................................................................................................146 二、克服人性很难 ......................................................................................................................149 第四节 在经济中人性的弱点产生的严重后果 ................................................................................149 一、过度发展带来的后果 ..........................................................................................................149 二、市场越好，看好理由越多 ..................................................................................................150 三、一致预期往往是错误的 ......................................................................................................150 四、不纯粹人心带来的后果 ......................................................................................................151 第五节 通过痛点研究预见行业机会 ................................................................................................152 一、什么是痛点？ ......................................................................................................................152 二、好的产品设计击中人性的痛点 ..........................................................................................152 三、通过痛点研究预见行业机会 ..............................................................................................153 四、如何发现痛点？ ..................................................................................................................153 第七章 基于“一切皆人性”理论下 ........................................................................................................154 ——中国无人超市行业存在的问题、痛点及解决方案、对策建议 ......................................................154 第一节 无人超市存在的痛点及解决策略 ........................................................................................154 一、无人超市存在的痛点 ..........................................................................................................154 二、解决无人超市痛点的方案 ..................................................................................................155 第二节 便利店经营管理的路径分析 ................................................................................................157 一、便利店经营管理现状 ..........................................................................................................157 二、便利店经营管理的路径分析 ..............................................................................................158 第三节 2018 年中国便利店行业存在的问题分析 ...........................................................................159 一、市场存在的问题 ..................................................................................................................159 二、跟不上消费变化 ..................................................................................................................159 三、品牌竞争激烈 ......................................................................................................................159 四、转变经营模式困难重重 ......................................................................................................159 五、转型有待系统变革 ..............................................................................................................160 六、物流配送问题 ......................................................................................................................160 七、便利店经营管理信息化及智能化不足 ..............................................................................160 第四节 2018 年中国便利店行业发展对策分析 ...............................................................................160 一、以消费者需求为导向，回归商业本质 ..............................................................................160 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 7 二、协同创新发展，进行系统变革 ..........................................................................................161 三、顺应消费升级，聚焦潜力业态 ..........................................................................................161 四、重构供应链，推进经营模式转型 ......................................................................................161 五、创新商业模式，打造智慧零售 ..........................................................................................161 第八章 华研理论：一切皆变化 ................................................................................................................162 第一节 研究行业变化的重要性 ........................................................................................................162 第二节 一切都在变化 ........................................................................................................................162 一、世间万物是变化的 ..............................................................................................................162 二、一切都在改变 ......................................................................................................................162 三、观念总是被用来打破的 ......................................................................................................163 四、短视是人类难以克服的缺陷 ..............................................................................................163 第三节 谁都不能摆脱家国和时代大潮的冲击和裹挟 ....................................................................164 一、历史的车轮滚滚而来 ..........................................................................................................164 二、面对变化的焦虑感 ..............................................................................................................165 三、任何个体都不能摆脱家国和时代大潮的冲击和裹挟 ......................................................165 第四节 在变化中选择的力量 ............................................................................................................166 一、选择比努力更重要 ..............................................................................................................166 二、企业十年变迁启示录 ..........................................................................................................166 三、变迁背后的逻辑 ..................................................................................................................167 第五节 马云：拥抱变化 ....................................................................................................................168 一、马云：与变化共舞，拥抱变化 ..........................................................................................168 二、分析：马云善于在变化中寻求发展新机 ..........................................................................169 第九章 我国宏观环境发展新形势分析 ....................................................................................................171 第一节 全球格局变化将对我国经济带来的挑战 ............................................................................171 一、全球价值链分工体系正在重构 ..........................................................................................171 二、全球贸易保护主义抬头 ......................................................................................................171 三、国际经贸规则正在再造 ......................................................................................................172 四、各主要经济体的政策溢出效应明显 ..................................................................................172 五、传统的产业转移模式可能被颠覆 ......................................................................................173 六、创新能力的重要性更加凸显 ..............................................................................................174 七、生产企业将更加贴近消费地 ..............................................................................................174 八、发达国家“再工业化”挤压 ..............................................................................................174 九、新兴经济体“分流” ..........................................................................................................176 十、高、低端均面临竞争压力 ..................................................................................................176 十一、国际贸易博弈对我国构成现实挑战 ..............................................................................176 第二节 中国进入后工业化时期的特征与挑战 ................................................................................177 一、中国进入后工业化时期 ......................................................................................................177 二、工业时期和工业化时期的特点 ..........................................................................................177 三、后工业化时期的特点 ..........................................................................................................177 四、后工业化时期我们所面临的新挑战 ..................................................................................178 第三节 中国进入新时代的特征、挑战和趋势 ................................................................................179 一、中国进入新时代 ..................................................................................................................179 二、新时代发展的新特征 ..........................................................................................................179 三、新时代发展面临的新挑战 ..................................................................................................181 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 8 四、新时代的未来发展新趋势 ..................................................................................................182 第四节 新产业革命对我国产业转型升级的挑战 ............................................................................183 一、新产业革命的趋势特征 ......................................................................................................184 二、新产业革命背景下我国产业转型升级面临的问题与挑战 ..............................................185 三、新兴产业技术带来的影响和变革 ......................................................................................186 （一）互联网 ..............................................................................................................................186 （二）人工智能 ..........................................................................................................................186 （三）区块链 ..............................................................................................................................186 （四）未来 30 年新兴科技趋势及影响 ....................................................................................186 第十章 我国无人超市行业发展变化形势分析——PEST 分析法..........................................................192 第一节 政策发展变化形势分析 ........................................................................................................192 一、2018 年我国宏观政策思路 .................................................................................................192 二、无人超市行业监管体制与主管机构 ..................................................................................193 三、无人超市行业的主要监管政策 ..........................................................................................193 四、无人超市对行业促进政策 ..................................................................................................195 第二节 经济发展变化形势分析 ........................................................................................................197 一、2018 年国际经济形势 .........................................................................................................197 二、2018 年国内经济形势 .........................................................................................................197 三、中国经济趋势展望 ..............................................................................................................198 第三节 无人超市行业社会发展变化形势分析 ................................................................................200 一、人口结构和人口红利的变化 ..............................................................................................200 二、收入分配的变化 ..................................................................................................................203 三、品位/生活风格、生活方式的改变 .....................................................................................205 四、消费习惯的变化 ..................................................................................................................205 五、中国人口大迁移趋势 ..........................................................................................................207 第四节 无人超市行业技术发展变化形势分析 ................................................................................208 一、数字化提效推动零售业变革 ..............................................................................................208 二、2017 年零售业八大新技术应用 .........................................................................................211 三、大数据驱动下传统零售企业的创新与重构探讨 ..............................................................214 第十一章 华研理论：一切皆趋势 ............................................................................................................219 第一节 研究行业趋势的重要性 ........................................................................................................219 第二节 趋势的力量 ............................................................................................................................219 一、可怕的趋势之争 ..................................................................................................................219 二、永远别与趋势作对 ..............................................................................................................220 三、趋势的力量 ..........................................................................................................................221 第三节 什么是趋势 ............................................................................................................................222 一、趋势到底是什么 ..................................................................................................................222 二、今天的优势会被明天的趋势代替 ......................................................................................222 三、趋势有时候是随机偶然不可测的 ......................................................................................223 第四节 最大的趋势——红利 ............................................................................................................223 一、1999-2008 受益四大红利的十年........................................................................................223 二、2008-2018 经济繁荣但杠杆攀升的十年............................................................................225 三、关于新时代的 3 大判断，6 大机遇 ...................................................................................228 第五节 如何把握趋势 ........................................................................................................................230 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 9 一、把握趋势就是把握未来 ......................................................................................................230 二、如何把握趋势 ......................................................................................................................230 三、趋势也会逆转、也会变化 ..................................................................................................231 第六节 行业演变趋势研究 ................................................................................................................233 一、行业的演化 ..........................................................................................................................233 二、行业演化的实质 ..................................................................................................................233 三、行业演化的根本动力机制 ..................................................................................................233 第七节 影响及驱动无人超市行业未来演化的主要因素分析 ........................................................236 一、产品革新 ..............................................................................................................................236 二、技术变革 ..............................................................................................................................237 三、营销革新 ..............................................................................................................................237 四、服务创新 ..............................................................................................................................237 五、政府政策的变化 ..................................................................................................................237 六、产品使用方式的变化 ..........................................................................................................237 七、成本和效益的变化 ..............................................................................................................238 八、规模的扩展和缩减 ..............................................................................................................238 九、技术秘密的转移扩散 ..........................................................................................................238 十、行业日益全球化 ..................................................................................................................238 十一、关联行业内的结构变化 ..................................................................................................239 十二、生活态度和方式的变化 ..................................................................................................239 十三、竞争格局的变化 ..............................................................................................................240 十四、行业增长的长期变化 ......................................................................................................240 十五、购买者偏好的变化 ..........................................................................................................240 十六、不确定性和商业风险的降低 ..........................................................................................240 第十二章 2019-2025 年中国无人超市行业发展前景与机遇预测..........................................................242 第一节 2019-2025 年无人超市行业消费需求发展趋势预测..........................................................242 一、中国经济进入消费主导模式 ..............................................................................................242 二、消费者越来越处于商业活动的中心 ..................................................................................242 三、全民进入崭新的消费时代 ..................................................................................................242 四、新的消费形态正在逐渐形成 ..............................................................................................244 五、消费人群变化趋势及消费特点 ..........................................................................................244 （一）中产阶级重塑消费市场格局 ..........................................................................................244 （二）富裕阶层推动消费升级加速 ..........................................................................................246 （三）80/90 新生代群体崛起，更加追求个性化消费 ............................................................247 （四）90/00 数字新生代在消费品质方面有更高的 标准 excel标准偏差excel标准偏差函数exl标准差函数国标检验抽样标准表免费下载红头文件格式标准下载 ........................................................248 （五）老龄人口的增长将产生新的需求 ..................................................................................248 六、个性化产品与服务将成为主流市场的新取向 ..................................................................249 七、消费者将会追求愈加丰富的体验形式 ..............................................................................250 八、中国消费者行为仍将呈现鲜明的中国特色 ......................................................................251 九、注重健康已成为突出趋势 ..................................................................................................252 十、消费者圈层化 ......................................................................................................................252 十一、其他两大潜在不利场景及其对消费的影响 ..................................................................252 （一）“中等收入陷阱”场景 ....................................................................................................253 （二）“向内转”场景 ................................................................................................................253 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 10 第二节 2019-2025 年无人超市行业发展前景与机遇预测..............................................................255 一、国内便利店业态渗透率仍较低 ..........................................................................................255 二、需求升级，万亿级市场空间待补 ......................................................................................256 三、便利店在中国大城市迎来黄金时代 ..................................................................................257 四、新零售行业发展的机遇 ......................................................................................................260 五、消费升级带来的机遇 ..........................................................................................................261 六、新型城镇化带来的机遇 ......................................................................................................262 七、区域市场扩张带来的机遇 ..................................................................................................263 八、新兴细分行业市场机遇 ......................................................................................................263 九、无人超市进入“无界”时代带来的机遇 ..........................................................................264 十、强化品牌战略带来的机遇 ..................................................................................................264 十一、更多小而美的小众市场带来的机遇 ..............................................................................264 第三节 2019-2025 年无人超市行业企业发展方向预测..................................................................265 一、后工业化时期企业经营成功的关键因素 ..........................................................................265 二、惟创新者进、惟创新者强、惟创新者胜 ..........................................................................266 （一）基于消费升级的技术革新模式 ......................................................................................266 （二）创新推动无人超市业更高质量发展 ..............................................................................266 （三）尝试业态创新和品牌创新 ..............................................................................................267 三、产业链发展方向 ..................................................................................................................267 （一）从横向发展到纵向发展 ..................................................................................................267 （二）进行产业链上下游延伸，扩大价值链，实现协同发展 ..............................................267 （三）通过并购实现品牌聚集和互补 ......................................................................................268 四、资本市场发展方向 ..............................................................................................................268 （一）借力资本市场顺应扩张需求 ..........................................................................................268 （二）资本市场运作谋求上市 ..................................................................................................268 五、未来企业应当具备的主要能力 ..........................................................................................268 （一）以客户为中心的价值取向及基于数据的个性化产品与服务 ......................................269 （二）价值链主要组成部分的数字化策略 ..............................................................................269 （三）敏捷性及应对频繁变化的能力 ......................................................................................270 （四）招揽合适的人才、留住合适的人才 ..............................................................................270 （五）着眼于可持续发展，承担企业社会责任，重视社会参与 ..........................................271 （六）在构建这些能力时，企业应当考虑的关键因素 ..........................................................271 六、小结 ......................................................................................................................................271 第十三章 2019-2025 年中国无人超市行业发展趋势预测......................................................................272 第一节 2019-2025 年无人超市市场发展趋势预测..........................................................................272 一、消费升级推动无人超市行业向特色经营转变 ..................................................................272 二、便利超市在三四线城市的优势明显，发展潜力较大 ......................................................272 三、“新零售”成为发展趋势 ....................................................................................................272 四、零售业进入“无界”时代 ..................................................................................................273 五、市场竞争趋势预测 ..............................................................................................................274 六、未来零售业特征 ..................................................................................................................274 七、打造强势终端的理念 ..........................................................................................................275 八、智慧零售将走出国门实现跨国发展 ..................................................................................276 第二节 2019-2025 年无人超市行业技术发展趋势..........................................................................276 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 11 一、创新推动零售业更高质量发展 ..........................................................................................276 二、实体零售加快现代信息技术应用 ......................................................................................276 三、人工智能等新技术被广泛运用 ..........................................................................................277 四、“全面数字化”将在更广阔的范围上重塑零售业 ............................................................277 五、自助收银便利店“减压”新路径 ......................................................................................278 六、现代信息和物流技术的发展使行业整体经营水平不断提高 ..........................................280 第三节 2019-2025 年无人超市行业产品品质与品类发展趋势......................................................281 一、加快提升商品品质 ..............................................................................................................281 二、零售品类扩充延伸 ..............................................................................................................281 三、泛零售品类+服务升级 ........................................................................................................281 四、创新推动无人超市行业更高质量发展 ..............................................................................282 第四节 2019-2025 年无人超市行业业态发展趋势..........................................................................282 一、零售业态发展逻辑 ..............................................................................................................282 二、线上线下的无缝衔接将成为新的消费趋势 ......................................................................283 三、“互联网+社区便利店”来了 ..............................................................................................283 四、业态混搭将日趋普遍 ..........................................................................................................286 五、便利店社区化或成下一个滩头 ..........................................................................................286 六、无人便利店快速发展 ..........................................................................................................288 七、实体零售仍是满足多样化、个性化需求的主渠道、主力军 ..........................................289 第五节 2019-2025 年新零售市场发展趋势预测..............................................................................290 一、技术依然是新零售发展的第一驱动力 ..............................................................................290 二、消费者越来越处于商业活动的中心 ..................................................................................290 三、全渠道经营 ..........................................................................................................................290 四、全域营销 ..............................................................................................................................291 五、场景化体验渗透产品和服务 ..............................................................................................291 六、社区成为流量主要入口 ......................................................................................................291 七、无人零售快速扩张 ..............................................................................................................292 八、重构供应链 ..........................................................................................................................292 九、数据驱动制造 ......................................................................................................................292 十、新物种崛起 ..........................................................................................................................292 第六节 2019-2025 年无人超市行业营销发展趋势预测..................................................................293 一、数字化生活带来的变革 ......................................................................................................293 二、全域营销重塑营销生态 ......................................................................................................293 三、中国营销业态的进化论 ......................................................................................................295 四、数据将成为关键资源 ..........................................................................................................295 五、手机将处于更加中心的位置 ..............................................................................................296 六、利用新媒体增加产品宣传和促销 ......................................................................................297 七、无人超市行业自媒体时代兴起 ..........................................................................................297 八、无人超市行业粉丝经济崛起 ..............................................................................................297 九、大 V 为有影响力的新品牌寻找发展空间 .........................................................................298 十、按需定制更接近消费者 ......................................................................................................298 十一、视觉营销趋势更加明显 ..................................................................................................298 十二、短视频/IP 节目等内容营销方式升温 ............................................................................298 十三、场景化体验渗透产品和服务 ..........................................................................................299 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 12 十四、使用 AI 技术与消费者互动 ............................................................................................299 第十四章 企业发展战略研究 ....................................................................................................................301 第一节 企业发展战略的重要性与特征 ............................................................................................301 一、有助于企业准确判断外在危机和机遇 ..............................................................................301 二、有助于明确企业核心竞争力 ..............................................................................................301 三、有助于优化整合企业人力资源，提高企业效率 ..............................................................302 四、有助于建立品牌形象，明确目标市场 ..............................................................................302 五、企业战略具有的特征 ..........................................................................................................302 第二节 发展战略的基本类型与选择 ................................................................................................303 一、按实施战略主体分 ..............................................................................................................303 二、按战略实施的时间长短分 ..................................................................................................303 三、按发展战略的性质和特点分 ..............................................................................................303 四、按发展战略的内容和形式分 ..............................................................................................304 五、按公司战略目标分 ..............................................................................................................306 六、按公司成长路径分 ..............................................................................................................307 第三节 发展战略的主要途径 ............................................................................................................308 一、发展战略可选择的途径 ......................................................................................................308 二、外部发展(并购)战略 ...........................................................................................................308 三、内部发展战略 ......................................................................................................................311 四、企业战略联盟 ......................................................................................................................312 第四节 影响发展战略定位的主要因素 ............................................................................................315 一、影响发展战略定位的主要因素 ..........................................................................................315 二、诱发企业发展战略失败的三因素 ......................................................................................316 三、企业发展战略规划需规避的误区 ......................................................................................317 第五节 构建发展战略研究与推进、保障体系 ................................................................................317 一、研究体系构建与实施的内涵 ..............................................................................................317 二、整合内外部资源做好顶层设计 ..........................................................................................318 三、构建闭环的战略研究体系 ..................................................................................................319 四、及时跟踪分析研判内外部形势 ..........................................................................................319 （一）外部分析就是寻找机会与威胁 ......................................................................................319 （二）内部分析就是发现优势与劣势 ......................................................................................320 五、科学制定发展战略 ..............................................................................................................321 六、稳准推进公司战略实施 ......................................................................................................321 七、增强公司战略管理和实施保障能力 ..................................................................................322 第六节 制定发展战略规划需注意事项 ............................................................................................323 一、企业发展战略制定的要点 ..................................................................................................323 二、制定发展战略注意事项 ......................................................................................................323 三、制定发展战略规划的注意点 ..............................................................................................324 四、制定发展战略规划容易犯的错误 ......................................................................................325 五、不同阶段企业发展战略的规划 ..........................................................................................326 六、制定企业发展战略要考虑的不同方面 ..............................................................................326 第七节 公司发展战略规划要点与准备工作 ....................................................................................327 一、公司发展战略规划要点 ......................................................................................................327 二、规划企业发展战略前的准备工作 ......................................................................................328 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 13 第八节 公司发展战略规划的主要内容与方法 ................................................................................329 一、公司发展战略规划的主要内容 ..........................................................................................329 二、正确制定企业发展战略的步骤 ..........................................................................................329 三、企业发展战略规划包含的不同内容 ..................................................................................330 四、市场发展战略规划的要点 ..................................................................................................331 五、品牌发展战略的制定方法 ..................................................................................................332 六、企业可持续发展战略核心内容 ..........................................................................................332 第九节 完善发展战略的主要措施 ....................................................................................................333 一、完善发展战略 ......................................................................................................................333 二、完善企业发展战略规划的有效措施 ..................................................................................334 三、企业发展战略创新的重要性 ..............................................................................................335 第十节 阿里巴巴集团的发展战略分析 ............................................................................................335 一、阿里巴巴的战略和市场定位 ..............................................................................................336 二、阿里巴巴的目标客户 ..........................................................................................................336 三、阿里巴巴的战略布局 ..........................................................................................................337 四、阿里巴巴战略保障体系 ......................................................................................................338 五、发展战略借鉴 ......................................................................................................................340 第十五章 2019-2025 年中国无人超市行业企业发展战略建议..............................................................342 第一节 无人超市行业发展战略建议 ................................................................................................342 一、战略综合规划 ......................................................................................................................342 二、转型升级战略 ......................................................................................................................342 三、创新驱动战略 ......................................................................................................................343 四、竞争战略规划 ......................................................................................................................343 五、区域战略规划 ......................................................................................................................344 六、业务组合战略 ......................................................................................................................345 七、品牌升级战略 ......................................................................................................................348 八、技术开发战略 ......................................................................................................................349 九、低成本战略 ..........................................................................................................................349 十、终端化战略 ..........................................................................................................................350 十一、国际化战略 ......................................................................................................................350 十二、品牌化、标准化 ..............................................................................................................351 十三、资本化、上市化 ..............................................................................................................351 十四、信息化、高端化 ..............................................................................................................351 十五、产业链延伸战略 ..............................................................................................................352 十六、生产商向服务商转型 ......................................................................................................354 第二节 无人超市行业企业品牌发展战略 ........................................................................................354 一、企业品牌的重要性 ..............................................................................................................354 二、实施品牌战略的意义 ..........................................................................................................355 三、无人超市制造品牌战略管理的策略 ..................................................................................356 四、无人超市行业企业品牌实施战略措施 ..............................................................................357 （一）时机把控 ..........................................................................................................................357 （二）战略突破 ..........................................................................................................................358 （三）结构突围 ..........................................................................................................................358 （四）定势至上 ..........................................................................................................................359 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 14 （五）品牌攻略 ..........................................................................................................................359 （六）快速销售 ..........................................................................................................................360 （七）终端竞胜 ..........................................................................................................................360 （八）价值创新 ..........................................................................................................................361 （九）模式倍增 ..........................................................................................................................361 （十）系统整合 ..........................................................................................................................362 第三节 提升无人超市企业竞争力的策略 ........................................................................................363 一、企业核心竞争力的含义 ......................................................................................................363 二、企业核心竞争力的特征 ......................................................................................................363 三、提升企业核心竞争力的策略 ..............................................................................................364 第四节 无人超市行业营销策略 ........................................................................................................366 一、款式新颖策略 ......................................................................................................................366 二、成本优势策略 ......................................................................................................................366 三、品牌提升策略 ......................................................................................................................366 四、新产品通报策略 ..................................................................................................................367 五、动态营销策略利 ..................................................................................................................367 六、服务销售策略 ......................................................................................................................367 第十六章 总结一：一切皆认知 ................................................................................................................368 第一节 经营/投资的本质就是认知变现 ...........................................................................................368 第二节 提高认知能力策略 ................................................................................................................369 一、认识你自己 ..........................................................................................................................369 二、向成功者学习 ......................................................................................................................370 三、理解经济规律 ......................................................................................................................371 四、建立自己的坐标系 ..............................................................................................................371 五、培养一眼洞穿事物本质的能力 ..........................................................................................372 第三节 提升思维层次与深度思考能力策略 ....................................................................................372 一、思维方式决定人生高度与财富数量 ..................................................................................372 二、思路决定战略转型成功的本源 ..........................................................................................372 三、如何建立正确的思维模式 ..................................................................................................373 四、提升你的思维层次来解决问题 ..........................................................................................374 五、深度思考可以改变人生 ......................................................................................................376 六、学会研究最重要的问题 ......................................................................................................376 第四节 认知需要人生沉淀 ................................................................................................................377 第十七章 总结二：一切皆行动 ................................................................................................................379 第一节 一切皆行动 ............................................................................................................................379 一、立刻付之于行动 ..................................................................................................................379 二、敢想还要敢拼 ......................................................................................................................379 三、敢于下注——谁家的江山，不是借的？ ..........................................................................380 第二节 基于“行动”的策略 ............................................................................................................380 一、行动 计划 项目进度计划表范例计划下载计划下载计划下载课程教学计划下载 是整个项目执行的关键 ......................................................................................380 二、行动时机很重要 ..................................................................................................................381 三、行动多并不一定就效果好 ..................................................................................................381 四、重要的是方向、趋势 ..........................................................................................................382 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 15 前言 我们每天都在面临各种可能性的变化，特别是当前经济、社会、技术 等都处于剧烈变革的时代。企业要想在瞬息万变的市场竞争环境中立于不 败之地，更好的生存与发展，就必须尽可能全面准确地了解与本行业有关 的信息，从而做出最科学有效的决策。行业研究是揭示行业发展的重要工 具，通过深度的行业研究报告，及时了解行业动态与未来发展趋势，对企 业的经营、发展与壮大，起着越来越重要而关键的作用。 在十余年的咨询实践中，发现众多企业在发展中普遍存在：没有系统 的研究方法、行业信息没人搜集、对政策不了解、对市场没有系统全面的 调研、对行业趋势判断不清晰、没有成熟的战略规划、管理体系等闭门造 车现象。 我们还发现，大部分企业： 风口来了，大家一窝蜂的涌入，结果短短几年就将一个行业作死； 风口没了，很多企业就开始变卖资产、破产倒闭，迅速离场； 行业热时，大家拼命扩张，实施并购、多元化、国际化等战略； 行业冷时，大家又拼命收缩，资产贱卖、大砍特砍等痛苦离场； …… 殊不知：当大家都能发现的机会，可能最好的时机已经错过； 殊不知：风口有可能是利益集团人为操控的，你进去就是买单者； 殊不知：行业最火热时，应该准备逆周期调节，开始收缩，保证现金流， 为接下来的衰退做准备； 殊不知：行业进入寒冬时，才是逆势扩张的最好时机，因为这个时候 成本最低，机会最多，可以为公司占据最有利的地位； …… 然而，行业研究与咨询管理，对学习能力、复杂问题分析能力、客观 面对问题等能力要求越来越高，行业研究也变得越来越难。众多企业、特 别是中小微企业享受不到很好的研究、咨询、管理、培训等服务，并为此 付出惨痛而巨大的代价。 作为一个负责任、有情怀、有担当的企业，盛世华研结合自身打磨了 十几年的行业研究体系与知识体系，开发出此系列报告，供企业家、经营者、 投资者、政府等企事业单位参考决策和学习。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 16 报告简介 企业要想在瞬息万变的市场竞争环境中立于不败之地，更好的生存与 发展，就必须尽可能全面准确地了解与本行业有关的信息，从而做出最科 学有效的决策。行业研究是揭示行业发展的重要工具，通过深度的行业研 究报告，及时了解行业动态与未来发展趋势，对企业的经营、发展与壮大， 起着越来越重要而关键的作用。 本 XXXX行业研究报告在大量周密的市场调研基础上，依据中国国家统 计局、国家海关总署、相关行业协会、国内外相关报刊杂志的基础信息以 及专业研究单位等公布和提供的大量数据，综合采用桌面研究法、行业访 谈研究法、市场调查研究法、历史资料研究法、数理统计法、归纳与演绎法、 比较研究法等多种研究方法，结合盛世华研监测数据及知识体系，对我国 XXXX业发展进行详细的阐述和深入的分析。为 XXXX行业企业经营者及投资 该领域的投资者提供重要的决策参考依据，为企业未来发展战略、投资布 局等提供可参考的路径与方向。 本 XXXX行业研究报告遵循“真实、全面、客观、逻辑、思辨”五大基 本研究原则，但与市场上大部分的行业研究报告不同，本 XXXX行业研究报 告更注重行业研究的逻辑性与独立性。逻辑性是行业研究的灵魂，本行业 研究重要的宗旨就是通过过去与现在的表现，在缜密的逻辑分析体系下去 预测未来发展走势，为企业描绘一个可预见的未来。同时我们也注重报告 的独立性。独立思考是行业研究中重要灵魂，“人云亦云”的做法始终是无 法达到行业研究的目标。本报告站在客观公正、独立的角度，对 XXXX行业 进行了深入、全面、系统的分析研究。 相信通过本报告对 XXXX行业全面深入的研究和梳理，您对行业的了解 和把控将上升到一个新的高度，这将为您经营管理、战略部署、成功投资 提供有力的决策参考价值，也为您抢占市场先机提供有力的保证。 与此同时，报告中还具有丰富的理论基础、研究体系、知识体系、决 策体系以及方法论等丰富内容，让您在了解行业的同时，也掌握研究的方 法和技巧。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 17 致读者 人生和事业有很多相似之处：两者本质上都充满不确定性，但又都具 有提升长期胜率的方法。决定人一生命运的，往往只是几个判断和决定， 这很大程度上源自于你的认知；而认知能力的提升，往往需要你长远的成 长和坚持。我们也可能偶尔成功，但各种短期的偶然性终会被时间熨平， 最终的结果基本是公平的。 人与人之间智商的差别并不大，那么为什么人与人之间在人生与事业 的成就上会有那么大的差别呢？有一句话说的好：成功路上并不拥挤，因 为坚持的人不多。人生和事业充满了一个又一个挑战，在前进的路途中， 我们需要坚持不懈、勇敢顽强和沉着冷静，才能不断突破自我，超越极限。 做企业也一样，如果没有坚定的信念，没有一种气魄和胆识，注定是无法 成功的。 除了坚持，还有什么导致人与人之间最大的差距呢？天道并非一定酬 勤，艰苦的坚持和勤劳固然重要，然而更重要的是认知。你的人生高度， 包括你的财富能达到的高度，不会超越你的认知高度。认知能力的提升， 是思维方式、思维层次的提升，是深度思考能力的提升，它能让你具备一 眼洞穿事物本质的能力。花半秒钟就看透事物本质的人，和花一辈子都看 不清事物本质的人，注定是截然不同的命运。而能否抓住行业本质，是企 业的一大核心竞争力。 人之所以痛苦，常在于追求错误的东西。认知的提升，需要正确的人 生观、价值观、世界观指引。只有正确的人生观、价值观、世界观，才能 放大你的格局，才能让你的认知到达足够高的层次，你的人生才不会偏离 方向，你才能获得真正的成就。正如：为客户创造了价值，企业也就从中 分享了价值；为这个社会创造了多少财富，企业就有多么伟大。 亲爱的朋友，人生和事业就如逆水行舟，不进则退。人生和事业最痛 苦的不是错过了，而是明白的时候已太晚。正如开头提及的——人生和事 业有很多相似之处：两者本质上都是充满不确定性的，但又都具有提升长 期胜率的方法。而巴菲特之所以这么成功，有个重大的原因就是他悟的早 而且活的久，20多岁就开始积累财富，一直到现在快 90岁了还没有停止。 我们要找到提高胜率的方法，最好还能如巴菲特般早开悟、早积累！ 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 18 那么如何才能提高胜率？又如何早开悟、早积累呢？ 持续的学习和钻研，不断的实践和总结，是切实可行的方法。然而更 重要的是如何学习，学什么？ 基于此，盛世华研结合自身打磨了十几年的行业研究体系与知识体系， 在借鉴了众多学者、专家以及前人的理论基础上，开创性的提出了五大战 略决策体系“一切皆产业”、“一切皆周期”、“一切皆人性”、“一切皆变化”、 “一切皆趋势”和两大方法论“一切皆认知”、“一切皆行动”。通过这些体 系，盛世华研用通俗易懂的方式，把大部分的经济和产业运行规律进行总 结，并提炼出相应的战略决策体系，让我们能系统的进行学习。 盛世华研据此开发出针对不同行业的一系列研究咨询报告，供每个热 爱学习、研究的人学习，也供企业家、经营者、投资者、行业管理者、政 府等企事业单位参考决策。同时也希望能让每个人都能更早的开悟，更早 的理解经济和产业运行规律，并根据规律制定策略，更早的积累，从而获 得伟大的成功。 盛世华研也怀着这样的情怀，创办盛世华研平台，致力于让每个人都 能成为行业专家、管理专家、投资专家，成功企业家…… 欢迎志同道合者共同打造这么一个平台！ 另，此系列报告是盛世华研第一次开创性的提出与尝试，难免存在不 尽完善和不足之处。后续我们将会继续努力、不断完善、推陈出新，不断 迭代，研究出更多、更有用的知识体系和实操方法，让每个人都能成为行 业专家、管理专家、投资专家，研究专家、知识专家、成功企业家…… 另，此系列报告的撰写我们参考了众多专家、学者、研究机构公开的 成果及理论，在此表示深深感谢。能找到出处的，我们都尽量注明出处； 如侵犯了您的权利，请联系我们。 另，此系列报告属于非盈利性产品，我们仅收取非常低的费用，相对 于一般几千、数万的研究报告，基本是免费开放供大家学习。在此也希望 大家能尊重盛世华研的知识产权，不要盗用，如需转载部分内容，请联系 我们，并注明出处。 盛世华研 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 19 第一章 无人超市行业研究方法、意义 【本章着重陈述无人超市行业的研究原则与常用的研究方法，并重点阐述了行业研究的价值及 意义】 第一节 无人超市行业研究原则与方法 一、研究原则 1、真实原则 只有真实的信息资料才能做出正确的判断，真实是研究分析的第一要素，因此我们在做研究 中，需要辩证的去对待信息，需要大致判断信息来源的可靠性与真实性，尤其是对于过多的二手信 息，我们需要筛选和确认其信息的真实性。 2、全面原则 行业研究需要坚持全面原则，所谓的全面指信息搜集的全面性、分析过程与方法的全面性、思 考的内容的全面性等等，只有做到全面思考与分析才能做出有价值的结论。 3、客观原则 能够客观与准确的描述行业发展的过去、现在与未来并不易，但做研究需要谨记研究的客观是 基础，是能够为投资者做决策的前提条件。 4、逻辑原则 条理与逻辑清晰是行业研究的灵魂，没有逻辑的研究最多只能说是一堆资料的堆砌，毫无价 值。只有在大的逻辑框架下，提供客观真实全面的观点支撑，才算是一个好的行业研究报告。 5、思辨原则 行业研究要在各种可能性中选择未来必然性的结果，且在不断被验证中，是一个很有挑战的工 作，行业研究的成果要经得起推敲。世界是可知的，所有结果，都是人的行为产生的，数据也是结 果，要把人的研究，特别顺着产业从下游向上游逻辑顺序。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 20 二、研究方法 本无人超市行业研究报告综合采用历史资料研究法、调查研究法、归纳与演绎法、比较研究 法、倒推法和穷举法、数理统计法等多种研究方法，结合盛世华研监测数据及知识体系，对无人超 市行业进行深入研究。 本报告主要研究方法有： 1、历史资料研究法 历史资料研究法是通过对已有资料的深入研究，寻找事实和一般规律，然后根据这些信息去描 述、分析和解释过去的过程，同时揭示当前的状况，并依照这种一般规律对未来进行预测。这种方 法的优点是省时、省力并节省费用；缺点是只能被动地囿于现有资料，不能主动地去提出问题并解 决问题。只要是追溯事物发展轨迹，探究发展轨迹中某些规律性的东西，就不可避免地需要采用历 史资料研究法。各个行业都在不断地发展，如果从一个行业的发展历程来认识它，更有助于较为全 面深刻地认识和理解该行业，并把握它的发展脉搏。 2、调查研究法 调查研究法是一项非常古老的研究技术，也是科学研究中一个常用的方法，在描述性、解释性 和探索性的研究中都可以运用调查研究的方法。它一般通过抽样调查、实地调研、深度访谈等形 式，通过对调查对象的问卷调查、访查、访谈获得资讯，并对此进行研究。调查研究是收集第一手 资料用以描述一个难以直接观察的群体的最佳方法。当然，也可以利用他人收集的调查数据进行分 析，即所谓的二手资料分析方法，这样可以节约费用。这种方法的优点是可以获得最新的资料和信 息，并且研究者可以主动提出问题并获得解释，适合对一些相对复杂的问题进行研究时采用。缺点 是这种方法的成功与否取决于研究者和访问者的技巧和经验。 3、归纳与演绎法 归纳法是从个别出发以达到一般性，从一系列特定的观察中发现一种模式，在一定程度上代表 所有给定事件的秩序。值得注意的是，这种模式的发现并不能解释为什么这个模式会存在。演绎法 是从一般到个别，从逻辑或者理论上预期的模式到观察检验预期的模式是否确实存在。演绎法是先 推论后观察，归纳法则是从观察开始。 在演绎法中，研究的角度就是用经验去检验每一个推论，看看哪一个在现实(研究)中言之有 理，从而获得理论的验证。而在归纳法中，研究的角度则是通过经验和观察试图得到某种模式或理 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 21 论。由此可见，逻辑完整性和经验实证性两者都不可或缺。一方面只有逻辑并不够;另一方面，只 有经验观察和资料搜集也不能提供理论或解释。 4、比较研究方法。每个行业、每个公司都有人的行为产生，没有普适的法则套用，通过比较 研究方法，发现差别、解释差别过程中对已经发生的现象合理的解释。同时研究影响结果的因素和 作用机制，探寻哪些因素在发生变化，从而实现对未来的预测。 5、倒推法和穷举法结合。首先假设有 N种可能的结果，假设 A结果发生，倒退 A结果发生会 有哪些具备条件，如果目前条件不具备，即可排除 A结果。通过不断筛选，得出最大可能性的判 断。同时，正推穷尽法和二叉树三叉树结合，与倒推法配合。 第二节 盛世华研独创五大决策研究体系及两大方法论 盛世华研结合自身打磨了十几年的行业研究体系与知识体系，以及借鉴了众多学者、专家以及 前人的理论，开创性的提出了五大决策体系“一切皆产业”、“一切皆周期”、“一切皆人性”、“一切 皆变化”、“一切皆趋势”和两大方法论“一切皆认知”、“一切皆行动”，供每个热爱学习、研究的 人学习，也供企业家、经营者、投资者、行业管理者、政府等企事业单位参考决策，让每个人都能 更早的理解经济和产业运行规律，并根据规律制定策略。巴菲特之所以这么成功，有个重大的原因 就是他悟的早而且活的久，20多岁就开始积累财富，一直到现在快 90岁了还没有停止。也致力于 让每个人都能成为行业专家、管理专家、投资专家，研究专家、知识专家、成功企业家…… 一、华研五大决策体系 （一）一切皆产业 盛世华研发现，我们在开始研究无人超市行业之前，我们必须先明白产业的本质是什么，有哪 些特征，发展逻辑和影响因素有哪些，产业驱动力是什么。任何行业的发展，都不能脱离产业的本 质，不然就有可能导致企业的失败。我们也要先明白行业有哪些特征、发展逻辑和影响因素、当前 的驱动力，这样我们才能更好的把握规律，制定可行的发展战略。基于此，盛世华研提出“一切皆 产业”的行业研究理论和战略决策体系，解决以上问题。 （二）一切皆周期 盛世华研发现，随着我国市场经济不断完善，经济周期影响越来越大，成为理解宏观经济与行 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 22 业运行的重要逻辑。经济周期都有哪些？有什么规律特征？它的影响因素有哪些？产能周期的理论 基础和规律是什么？我们怎么判断行业当前所处的周期？基于此，盛世华研提出“一切皆周期”的 行业研究理论和战略决策体系，通过周期理论，来更充分的理解目前行业发展现状、市场格局、市 场规模、发展速度、经营效益、行业景气度、产业供需、价格走势等信息，让企业对整个产业周期 及产业结构有一个清晰、深入的了解和把控，从而制定科学可行的战略决策。 （三）一切皆人性 盛世华研发现，经济的运行深刻反映了人性，然而人类的非理性恐惧和疯狂无法计算，人性在 某些时候也成为理解宏观经济与行业运行的重要逻辑。人性的弱点都有哪些？有什么规律特征？它 的影响因素有哪些？我们怎么根据人性判断行业当前所处的问题？基于此，盛世华研提出“一切皆 人性”的行业研究理论和战略决策体系。通过人性理论，来更充分的理解目前行业发展存在的困 境、问题、面临的制约、风险等信息，让企业对整个产业存在的问题有一个清晰、深入的了解和把 控。 （四）一切皆变化 这是个高速变化的世界，我们的产业在变，我们的环境在变，我们自己在变，我们的对手也在 变，……充满着各种变化和不确定性。盛世华研发现，我们周围的一切全在变化之中！面对各种无 法控制的变化，我们该如何去拥抱变化，如何在变化中发现关键变化，如何在变化中找到新的发展 机会？基于此，盛世华研提出“一切皆变化”的行业研究理论和战略决策体系。并通过变化理论， 来更充分的理解目前行业政策、经济、社会、技术等领域正在发生的深刻变化，让企业对整个产业 以及整个宏观环境有一个清晰、深入的了解和把控。 （五）一切皆趋势 盛世华研发现，行业的发展过程不是一成不变的，在不同阶段会呈现不同趋势。对于企业来 说，把握行业趋势， 及时做出调整，才能迎来更大的发展。那么影响及驱动无人超市行业未来演 化的主要因素有哪些？未来无人超市行业发展前景如何？有些什么样的变化趋势？投资机会在哪 里？影响企业生产与经营的关键趋势是什么？基于此，盛世华研提出“一切皆趋势”的行业研究理 论和战略决策体系。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 23 二、华研两大方法论 （一）一切皆认知 人与人之间最大的差距是什么呢？很多人认为是执行力，即使规划再好，那也是在扯淡。但经 历了一些事情后，人与人之间最大的差距，并不是执行力，而是认知。一个人厉不厉害，就看有没 有认知。这也是为何越优秀的人反而越努力的原因，因为优秀的人接触的人和事层次越高，越能看 清自身的差距，就越想去充实自己。有了这样的认知，才会产生执行力，所以真正优秀的人，是停 不下来的。越平庸的人，越自以为是。 盛世华研发现，投资很难赚到你不信的那份钱，经营也一样。投资经营即决策，而决策差异背 后的根本是认知水平。一人一世界，每个人看到的世界都是不一样的，每个人对同一机会的认知也 分不同的维度，不同维度的认知意味着各自完全不同的胜率选择。所以问题的本质其实是你是否有 超越市场大多数人的认知，适时的判断出市场的机会，以高胜率去做高赔率的决策。马云所说的， 任何一次机会的到来，都必将经历四个阶段：“看不见”、“看不起”、“看不懂”、“来不及”，也是 同样的逻辑。 基于此，盛世华研提出“一切皆认知”的方法论。 （二）一切皆行动 人生的尴尬往往是理想太伟大，能力太卑微。或者是天天做大梦，但永远不行动。 在决策中，知识、常识和胆识都很重要。知识能让人有效的分析，通常来讲知识越扎实能力也 就越强。但知识再多，永远还是要面对不确定性，常识能让人看问题更简洁和直击核心规律，无论 环境怎么变都不改基础的原则。而无论知识还是常识，最终还是要靠行动力变为真正的决策结果， 所以光有“识”而无“胆”只能空谈。 基于此，盛世华研提出“一切皆行动”的方法论。 三、小结 盛世华研提出的五大决策体系“一切皆产业”、“一切皆周期”、“一切皆人性”、“一切皆变化”、 “一切皆趋势”、和两大方法论“一切皆认知”、“一切皆行动”，是在前人的基础上总结出来的新的 知识体系和方法论，理论部分通俗易懂，战略决策亦具有非常强的可操作性和实战成果。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 24 另外这五大决策体系和两大方法论具有相互验证、相互有勾稽关系的逻辑闭环体系，也能独自 成一体系。 此理论是盛世华研第一次开创性的提出，必然存在不尽完善之处，但仍然是不可多得的新的研 究咨询理论体系和战略决策方法论，具有非常强大的理论创新和逻辑。 后续我们将会努力完善、推陈出新，不断迭代，研究出更多、更有用的知识体系和实操方法， 实现华研智库（盛世华研创办）的使命：让每个人都能成为行业专家、管理专家、投资专家，研究 专家、知识专家、成功企业家…… 注：由于本报告侧重点不同，在报告可能只会采用到部分知识体系，要看全部内容，可查看华 研智库其它报告。 第三节 无人超市行业研究的价值及意义 行业研究的价值在于：通过对产业趋势、风险、机会等的研究，能够帮助企业准确地把脉产业 发展轨迹，规避风险，进而可以为产业做出更大的贡献，这就是行业研究的真正价值。 主要有以下方面： 1、了解行业发展周期以及目前所处的阶段，分析影响行业发展的关键因素有哪些，判断和预 测行业未来发展趋势，发现行业发展价值，揭示行业发展风险，进而提供投资决策依据。 2、以定量及定性的方法深层次地剖析了中国行业发展环境、产业特征、市场规模、发展布局 及发展热点，帮助客户系统、准确地把脉产业发展轨迹。 3、通过对行业产业链环节的梳理，对整个产业链价值流向和升级演化进行详细阐述及分析， 理清产业发展方向。 4、从产业规模、经营状况、SWOT分析等多个维度进行分析，对于企业的发展提供有力的参 考。 5、通过深入分析行业的投资机会、进出入壁垒及投资风险，给出更加科学和完整的投资建 议，帮助投资者精准地进入市场，获取利益最大化。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 25 6、以科学合理的计量经济学方法建立行业的预测体系，确保得出具有前瞻性、价值性的预测 趋势及结果。 其他…… 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 26 第二章 华研理论：一切皆产业 ——行业本质、特征、逻辑、业务模式、驱动力研究框架 第一节 研究行业本质、特征、逻辑、业务模式、驱动力的重要性 我们在开始研究无人超市行业之前，我们必须先明白产业的本质是什么，有哪些特征，发展逻 辑和影响因素有哪些，产业驱动力是什么。任何行业的发展，都不能脱离产业的本质，不然就有可 能导致企业的失败。我们也要先明白行业有哪些特征、发展逻辑和影响因素、当前的驱动力，这样 我们才能更好的把握规律，制定可行的发展战略。基于此，盛世华研提出“一切皆产业”的行业研 究理论，为您解决以上问题。 第二节 产业发展的本质（本质决定成败） 产业本质是产业本身所固有的，决定产业状态、性质和发展的根本属性。 无论探讨宏观的发展战略，中观的商业模式，还是微观的专业价值，都离不开对行业本质的准 确把握。行业本质决定专业价值，专业价值决定商业模式，科学的行业发展战略必须建立在对行业 本质深刻认识的基础之上。在这个意义上，研究产业的本质问题，是研究产业所有现实问题的逻辑 起点。 一、产业与人的发展关系 什么是产业，产业是社会分工和生产力不断发展的产物。产业是社会分工的产物，它随着社会 分工的产生而产生，并随着社会分工的发展而发展。 产业的发展与人的发展密不可分 人的发展以产业为基础，产业的发展的目的是为了人服务的。产业发展的动力是由人来提供 的，产业发展同样可以改变人，因此产业与人的发展密不可分。 以人为本是产业发展的根本准则 新的需求在产业的发展中不断孕育，以人为本是产业发展的根本准则。人的发展会随科技生活 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 27 的发展而发展，人的需求价值也会随生活的发展而发展。例如，在没有电脑的年代，人们没有对电 脑功能提高的要求；而有了电脑，人们会寻求处理器速度更快，内存、像素更高，携带更方便的。 随着人们事业的拓展，人们的需求也在拓展。 产业的发展与人的发展共同促进 产业发展需要人的发展，产业的发展同时促进人的发展。 产业发展不仅需要生产设备的更新，引进先进的生产技术，同时需要人的参与。人的发展影响 着产业的发展，成为产业发展的根本保障。对于产业中人的发展需要运用不同的机制，这里既需要 产业给人的发展创造人性的发展空间，同时产业发展要注意运用外在的发展成果来促进产业的发 展，促进产业中人的发展，满足人的发展，实现产业的主体与产业本身的共同发展。 二、产业是对人性需求的满足 人的需求永远不变，一切市场行为都是围绕它展开。产业的发展不仅满足人的低级要求，像吃 穿住行的一般要求，同时还满足人的高级生活的要求。人们需要各种各样的生活的满足，这种满足 是以实际的产业为基础。我们现在的需求是一种高级的需求，不仅仅是一种动物的需求，当然还有 精神食粮的需求，而且这种人性需求在产业的发展过程中与动物属性越走越远，不断展现人的本质 力量，产业则是这种人性需求与力量的表征，即人化的现实。 图表：马斯洛需求层次理论图 资料来源：网络 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 28 简单说就是衣食住行，这是最基本的，再升级就是饱暖思淫欲，人类的欲望再怎么升级也逃不 开马斯洛需求层次。 所以，我们认为，产业本质无论是在工业资本时代、信息时代、PC互联网时代、移动互联网 时代，乃至将来的万物互联、智能互联时代，都没有改变，本质都是如何用最好的服务、最好的产 品，为消费者创造价值，带来价值。这是最根本的本质，只有首先为消费者创造价值，才有可能让 消费者购买。这个商业本质，永远不会变。 三、认清产业本质的重要性及作用 认清行业本质对行业的发展有什么作用？ 能否抓住行业本质，是企业的一大核心竞争力。行业本质存在于行业之中，不是企业简单制造 加工一个东西出来那么简单，要透过行业的表象，摸清行业规律性，知道行业关键所在，就是行业 本质的所在。并且，不同行业之间本质也不相同，要寻找到行业本质，才能通过各种策略来统筹企 业经营。缺失行业本质，就会稀里糊涂地失败；违背行业本质，必然不会获得成功。只有深入理解 行业本质，才能贴近行业本质做事，才能不走弯路，直达目标。 苹果公司就是一个例子。由于苹果之前的技术标准与一般 PC不同，其采购的部件大多数是为 苹果单独生产的，所以其价格高出一般 PC部件很多，而且软件也存在很多不兼容。这造成了苹果 电脑只能成为特定使用者和爱好者的物品。 但是，从 2000年开始苹果依靠优秀而独特的工业设计理念和软件性能推出多款 iMac电脑后， 其市场份额大幅度上升。而在其推出 iPod之后，其电脑的市场份额增长更是迅速。这充分说明了 行业本质对于市场营销的重要性，价格、技术标准、销售渠道等都不是决定生死的因素。 四、偏离行业本质的严重后果 企业的失败，最多的是战略上的失败，是没有远见、偏离行业本质的失败。近年来，健力宝、 恒基伟业商务通、TCL手机、春兰空调、小天鹅等产品和品牌的没落广为人们评论。人们一般把健 力宝的失败与张海的资本投机相联系，这一点是毫无疑问的，但是健力宝饮料产品的市场败局确实 是由于其偏离了饮料行业的本质。 健力宝在张海入主后先后开发了众多新产品，先后开发了第五季、爆果汽、A8、宝丰等品牌饮 料，在广告宣传和销售渠道建设上投入巨资。第五季使得健力宝的电解质运动饮料一下子扩展到水 饮料、碳酸饮料、茶饮料、果汁饮料四大系列、十五种口味、五种包装，共 21个规格，品牌核心 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 29 价值一下子从健力宝的运动、健康、快乐、经典、中国的味道，跳跃到了轻松、休闲、自我、叛 逆、梦幻、时尚。现在这些产品均已经在市场中了无身影，健力宝错误地认为产品品类数量和产品 概念炒作是市场竞争的核心。 实际上，饮料行业的行业本质是在快速滋润身体和享受愉悦的同时，对饮料进行情感和健康的 包装。无论是第五季还是爆果汽，这些产品都没有在口味、包装、产品名称、饮料功能等方面考虑 到产品精髓，而且消费者希望的“快速”，由于健力宝在销售渠道和网络等方面的不足而存在重大 缺失。 UT斯达康曾经在小灵通市场掀起了一股巨大的波澜，但短短数年过后，现在的 UT斯达康却已 经如同明日黄花。在凭借对“落后技术”的颠覆创新取得了巨大成功之后，UT斯达康偏离了产品 精髓和行业本质，在错误的路上越走越黑。 恒基伟业商务通的没落也让人十分惋惜。当初商务通在 PDA行业内一枝独秀，引领风骚，但随 着笔记本电脑价格的大幅降低和智能手机的崛起，消费者对其失去了兴趣，商务通只能在专业领域 保留一定的销售规模。恒基伟业显然也未能把握住行业本质，未能考虑如何为商业人士提供更随 身、更便捷、更快速、更安全的商业助理服务，在智能手机的功能远远超越自己后，也不得不接受 没落的命运。 五、行业本质是动态、变化的 本质是事物的根本属性，它的形式不会随便变化，但内容在不同的阶段往往有所不同。 行业本质就是行业的基本性质及其演变规律。行业是基于产品和服务存在的，所以，行业本质 的基础是产品和服务的本质及其延伸。抓住产品和服务的本质，才是解析行业本质的基础。在进行 行业本质分析的时候，还有一个重要的因素就是要进一步分析行业发展的周期性特点。每个行业的 发展都有其发展周期和规律，不同的发展阶段对企业的核心能力要求不一样，其战略竞争的方法和 策略就不一样，价值链各个环节体现出来的商业价值也不一样。 简单地说，行业本质其实就是行业的演变规律，也就是产品和服务的演变规律、精神文化的演 变规律、价值需求的演变规律、行业周期和核心能力的演变规律，是动态、变化的。 比如产品的层次，其演变规律是从基础的材料组合往精神文化宣扬方向发展；在精神文化方 面，是从生活品质上升到精神层面。市场经济是市场导向的经济，导致这样演变的根本驱动力是需 求从基本功能向感觉和精神归宿递进。在产品和需求的高级阶段，与精神文化逐步接近了，所以精 神文化才是产品的真正竞争力，是塑造形象和品牌的根本。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 30 行业本质提炼的目的在于运用。行业本质在不同阶段有不同的内容。我们在分解行业本质制定 企业的发展战略时，不仅要考虑阶段的特点和要求，也要考虑行业本身的分解，比如有些大行业可 以细分成若干个小行业。同时，小行业内的需求又可以分解成不同的消费者、不同的消费阶层在不 同阶段的需求。 下面我们以服装行业为例，将行业本质进行一次分解。 首先，我们将服装行业分解出一个小行业，例如女装行业，并判断目前这个小行业的发展阶 段，然后进一步剖解行业本质。 对于某女装品牌来说，如果定位于时尚，那么对快速反应的能力就有很高的要求；如果定位于 生活方式，那么对品牌的塑造就要下很大的工夫；如果定位于一个持续的品牌，就要让消费者产生 精神依赖感，找到精神的归宿，这就要求从更高的层次持续宣扬品牌文化。 一个品牌定位的群体往往不是单一的，并且不同的群体表现不一样。这就要对每个群体进行分 析，甚至将细分的群体进一步分解。在进行群体细分时，往往是根据不同的价格区间甚至是不同的 子品牌来进行区别。同时，在不同的行业周期，对企业核心能力的要求也是不一样的，行业价值链 环节的商业价值更是千差万别。 很多时候，我们分析行业本质，要用一句话概括，就是对行业需求本质演变规律的一个阶段的 提炼。 在不同的行业，规律演变的内容会有所变化，这就是行业的特殊性，也是行业本质运用的真正 价值所在。 行业本质分析不仅是设计商业模式的基础，也是企业制定竞争战略的基础。在分析行业本质制 定竞争战略的时候，企业结合行业周期和竞争对手的情况，评估自己的资源能力和行业环境，就有 了比较扎实的依据。 企业不仅要准确把握当前的市场和消费需求，更要针对未来需求做出精准定位，只有这样，才 可以真正掌控行业本质，实现商业模式创新和商业模式的持续盈利。这其实就是业务定位范畴，很 大程度上甚至与企业的定位挂钩，与企业的使命挂钩，与企业的战略目标挂钩，与企业的愿景挂 钩。 摘自《行业本质：静态的还是动态的》作者：王超群 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 31 第三节 产业发展的特征分析框架 行业特征是指一个行业区别于其他行业的特别显著的征象、标志。 某一行业的特征是某一行业的结构在某一时期的基本属性，它综合反应了该行业的基本状况和 发展趋势，评价行业的特征是要企业对行业有一个全面的认识。 一、行业基本特征 不同行业具有不同的行业特征，比如军事工业、钢铁工业、汽车制造、农业等，它们之间具有 明显不同的行业特征，都有着其自身的运作模式、运行规律。有着不同的发生、发展、兴旺、衰亡 的过程。 不同产业在经济学与商业模式的本质上也有着显著的特点。比如水电行业的产能发挥与下游需 求长期比较稳定，成本结构、产量、价格等指标也比较清楚，其本质更像是一个加了杠杆（高负 债）的利率产品；传统零售业也接近于商业地产的租赁业务；动画行业更像是一个内容创意与计算 机软件相互加强的 IT行业。 也可按照生产要素的主要投入类型进行分析 1 资本密集型产业。 指在单位产品成本中，资本成本与劳动成本相比所占比重较大，每个劳动者所占用的固定资本 和流动资本金额较高的产业。当前，资本密集型产业主要指钢铁业、一般电子与通信设备制造业、 运输设备制造业、石油化工、重型机械工业、电力工业等。资本密集型工业主要分布在基础工业和 重加工业，一般被看作是发展国民经济、实现工业化的重要基础。 2 劳动密集型产业 指进行生产主要依靠大量使用劳动力，而对技术和设备的依赖程度低的产业。其衡量的标准是 在生产成本中工资与设备折旧和研究开发支出相比所占比重较大。一般来说，目前劳动密集型产业 主要指农业、林业及纺织、服装、玩具、皮革、家具等制造业。随着技术进步和新工艺设备的应 用，发达国家劳动密集型产业的技术、资本密集度也在提高，并逐步从劳动密集型产业中分化出 去。例如，食品业在发达国家就被划入资本密集型产业。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 32 3、技术密集型产业 指在生产过程中，对技术和智力要素依赖大大超过对其他生产要素依赖的产业。目前技术密集 型产业包括：微电子与信息产品制造业、航空航天工业、原子能工业、现代制药工业、新材料工业 等。 4、资源密集型产业 资源密集型产业，亦称“土地密集型产业”。在生产要素的投入中需要使用较多的土地等自然 资源才能进行生产的产业。土地资源作为一种生产要素泛指各种自然资源，包括土地、原始森林、 江河湖海和各种矿产资源。与土地资源关系最为密切的是农矿业，包括种植业、林牧渔业、采掘业 等。在传统工业化模式下，虽然生产力获得较大发展，创造了巨大财富，但对资源环境不合理地开 发和使用，也付出沉重代价。我国的新型工业化道路不能走这种先污染、后治理的路子，而要走资 源消耗低、环境污染少、可持续发展的道路，因而必须注重经济发展同资源环境相协调。 二、行业投入特征 产业按照生产要素的主要投入类型进行分析 1 资本密集型产业。 指在单位产品成本中，资本成本与劳动成本相比所占比重较大，每个劳动者所占用的固定资本 和流动资本金额较高的产业。当前，资本密集型产业主要指钢铁业、一般电子与通信设备制造业、 运输设备制造业、石油化工、重型机械工业、电力工业等。资本密集型工业主要分布在基础工业和 重加工业，一般被看作是发展国民经济、实现工业化的重要基础。 2 劳动密集型产业 指进行生产主要依靠大量使用劳动力，而对技术和设备的依赖程度低的产业。其衡量的标准是 在生产成本中工资与设备折旧和研究开发支出相比所占比重较大。一般来说，目前劳动密集型产业 主要指农业、林业及纺织、服装、玩具、皮革、家具等制造业。随着技术进步和新工艺设备的应 用，发达国家劳动密集型产业的技术、资本密集度也在提高，并逐步从劳动密集型产业中分化出 去。例如，食品业在发达国家就被划入资本密集型产业。 3、技术密集型产业 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 33 指在生产过程中，对技术和智力要素依赖大大超过对其他生产要素依赖的产业。目前技术密集 型产业包括：微电子与信息产品制造业、航空航天工业、原子能工业、现代制药工业、新材料工业 等。 4、资源密集型产业 资源密集型产业，亦称“土地密集型产业”。在生产要素的投入中需要使用较多的土地等自然 资源才能进行生产的产业。土地资源作为一种生产要素泛指各种自然资源，包括土地、原始森林、 江河湖海和各种矿产资源。与土地资源关系最为密切的是农矿业，包括种植业、林牧渔业、采掘业 等。在传统工业化模式下，虽然生产力获得较大发展，创造了巨大财富，但对资源环境不合理地开 发和使用，也付出沉重代价。我国的新型工业化道路不能走这种先污染、后治理的路子，而要走资 源消耗低、环境污染少、可持续发展的道路，因而必须注重经济发展同资源环境相协调。 三、行业技术特征 不同行业具有不同的技术特征，以高科技行业为例，高技术产业的主要特点有： 1）知识和技术密集，科技人员的比重大，职工文化、技术水平高； 2）资源、能量消耗少，产品多样化、软件化，批量小，更新换代快，附加值高； 3）研究开发的投资大； 4）工业增长率高。以信息产业为例，发达国家信息产业的产值已占国民生产总值的 40%～ 60%，年增长率为传统产业的 3～5倍。 5）高技术产业的智力性、创新性、战略性和环境污染少等优势，对社会和经济的发展具有极 为重要的意义。 以技术密集型行业为例 技术密集型产业亦称知识密集型产业。介于劳动密集型和资金密集型产业之间的一种经济类型 的产业部门。属于高技术产业部门。其特点是单位劳动力占用资金比劳动密集型产业多，比资金密 集型产业少。在生产结构中，技术知识所占比重大，科研费用高，劳动者文化技术水平高，产品附 加价值高，增长速度快。包括新兴的电子计算机工业、机器人工业、航天工业、生物技术工业、新 材料工业等。 以传统行业为例 传统产业也称传统行业，主要指劳动力密集型的、以制造加工为主的行业，如制鞋、制衣服、 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 34 光学、机械，制造业等行业。 传统行业较明显的非传统行业如 IT、生技等，但若它们加上高新技术之后又是另一种局面， 而且是未来的明星产业。 传统经济正向网络经济转轨，这一有机联系的经济使各行各业均需连接，因此以互联网为代表 的联接型技术逐渐渗透入各行业，引发了以融合为特征的信息革命。 技术特征分析主要包括：技术成熟程度、技术复杂性、相关技术的影响、技术的可保护性、研 究与开发费用增长率、技术进步的影响等要素的研究。 四、行业变动特征 各行业变动时，往往呈现出明显的、可测的增长或衰退的格局。根据这些变动与国民经济总体 周期变动的关系的密切程度不同，可以将行业分为以下几类。 1．增长型行业 增长型行业的运动状态与经济活动总水平的周期及其振幅无关。这些行业主要依靠技术的进 步、新产品的推出及更优质的服务来使其经常呈现出增长形态，因此其收入增长的速率与经济周期 的变动不会出现同步影响。然而，由于此类行业的股票价格不会随着经济周期的变化而变化，投资 者难以把握精确的购买时机。 2．周期型行业 周期型行业的运动状态直接与经济周期相关。当经济处于上升时期，这些行业会紧随其扩张； 当经济衰退时，这些行业也相应衰落。这是因为，当经济上升时，对这些行业相关产品的购买会相 应增加。消费品业、耐用品制造业及其他需求弹性较高的行业，就属于典型的周期型行业。 3．防御型行业 这些行业运动形态因其产业的产品需求相对稳定，所以不受经济周期处于衰退阶段的影响，相 反，当经济衰退时，防御型行业或许会有实际增长，例如食品业和公用事业。正因为如此，投资者 对防御型行业投资属于收入投资，而非资本利得投资。 变动特征分析主要包括：生产能力增长率、企业规模经济程度(总资产)、新投资总额、一体 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 35 化、多角化发展程度等要素的研究。 五、行业市场特征 不同行业具有不同的市场特征，研究某个行业的市场特征，可根据市场的分类进行研究，不同 的分类有不同的市场特征。 Ⅰ、按市场的主体不同来分类 (一)按购买者的购买目的和身份来划分 消费者市场 生产商市场――工业使用者市场或工业市场 转卖者市场――中间商市场 政府市场 (二)按照企业的角色分 购买市场——企业在市场上是购买者，其购买生产要素。 销售市场——企业在市场上是销售者，出售自己的产品。 (三)按产品或服务供给方的状况（即市场上的竞争状况）分 完全竞争市场 完全垄断市场 不完全竞争市场 寡头垄断市场 Ⅱ、按消费客体的性质不同分――按照交易对象的不同来划分 (一)、按交易对象的最终用途来分类 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 36 生产资料市场 生活资料市场 (二)、按交易对象是否具有物质实体来分类垄断竞争市场 有形市场 无形市场 (三)、按交易对象的具体内容不同来分类 商品市场、技术市场、劳动力市场、金融市场、信息市场 (四)、按人文标准分： 妇女市场、儿童市场、老年市场 按地理标准（空间标准）分：按市场的地理位置或商品流通的区域 国内市场：北方市场、南方市场、沿海市场、…… 国际市场：国别市场和区域市场 (五)、按市场的时间标准不同来分类 现货市场 期货市场 六、行业需求特征 不同行业具有不同的行业需求特征，以消费品市场需求特征为例，消费品市场需求的主要特征 有： 消费品市场人数众多，需求量大； 消费品市场中需求复杂，呈多样化和多变性的特征； 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 37 消费品市场商品进出频繁，一次性购买较小； 消费者购买商品大多属于非行家购买； 消费品需求存在着时间上的差别； 消费品使用存在着配套性和替代性。 需求特征分析主要包括：需求增长率、顾客稳定性、产品生命周期阶段、替代品可接受性、需 求弹性、互补性等要素的研究。 七、行业竞争特征 不同行业具有不同的行业竞争特征，市场竞争的方式可以有多种多样，比如，有产品质量竞 争、广告营销竞争、价格竞争、产品式样和花色品种竞争等，这也就是通常所说的市场竞争策略。 通常我们按市场竞争的程度把市场竞争划分为如下两种类型： （1）完全竞争。 指一种没有任何外在力量阻止和干扰的市场情况。 （2）不完全竞争。 一般是指除完全竞争以外、有外在力量控制的市场情况。不完全竞争包括以下 3种类型： ①完全垄断。 ②垄断竞争。 ③寡头垄断。 竞争特征分析主要包括：竞争企业数、竞争企业战略、行业竞争热点、资源的可得性、潜在进 入者、竞争结构、产品差异化程度等要素的研究。 八、行业成本特征 是什么因素决定了一个行业是离散的（整个行业由多个小的参与者组成），还是集中的（整个 行业由几个大的参与者垄断）呢？ 飞机制造业是高度集中的，知名的也就空客和波音两家，然而航空公司却是相对离散的，全球 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 38 有大大小小几百家航空公司。全球能够制造液晶屏幕的公司也就那么几家，但是能够生产电视机的 厂家却有许多。淘宝只有一家，但是淘宝上卖手机壳的商家却多如牛毛了。同样，全国有几万家口 腔诊所，但是主要口腔设备耗材提供商，其实也就那么几家。 有很多因素影响一个行业的格局，其中一个最重要的因素是参与者所需要的固定成本。制造一 架飞机需要的固定成本如此之高（千亿美元级别），使得没有足够实力的玩家根本不敢进入这个行 业。 然而，成立一家航空公司的固定成本要小很多（买一架飞机，开辟一条航线就可以了），所以 这些年来有不少新创的航空公司进入市场。同样，生产一台 CT机需要太多的投入（几千万甚至上 亿），但是反过来办一个诊所的投入却小很多（几百万）。 如果一个行业固定成本低，那么任何竞争者可以在任何时间进入这个行业；反过来，如果一个 行业固定成本高，很多潜在的竞争者就会被挡在门外——因为他们在赚到第一分钱利润之前，先需 要把巨大的固定成本赚回来。 人工智能可能会改变未来 世界在变化，互联网和移动互联网的出现，已经改变了很多行业的成本结构和格局。而人工智 能的出现，不知道又会改变多少。 前面的十几年，互联网等技术的进步带来的非医疗流程的线上化，已经导致美国的大型口腔连 锁增长速度远远超过整体市场的增长。现在人工智能大幅度进步，谁知道在未来又能把多少现在无 法集中的医疗流程集中起来，从而大幅度改变行业的成本结构呢？ 九、行业盈利特征 盈利特征分析主要包括：平均利润率、平均贡献率、平均收益率等要素的研究。 十、行业资本特征 资本资产在经济活动中占有重要的地位,是最重要的一种生产要素。以资本密集型产业为例， 资本密集型产业是指在单位产品成本中，资本成本与劳动成本相比所占比重较大，每个劳动者所占 用的固定资本和流动资本金额较高的产业。当前，资本密集型产业主要指钢铁业、一般电子与通信 设备制造业、运输设备制造业、石油化工、重型机械工业、电力工业等。资本密集型工业主要分布 在基础工业和重加工业，一般被看作是发展国民经济、实现工业化的重要基础。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 39 同技术密集型产业相比，资本密集型产业的产品产量同投资量成正比，而同产业所需劳动力数 量成反比。所以，凡产品成本中物化劳动消耗比重大，而活劳动消耗比重小的产品，一般称为资本 密集型产品。发展资本密集型产业，需大量技术设备和资金。 十一、行业风险特征 行业风险是指由于一些不确定因素的存在，导致对某行业生产、经营、投资或授信后偏离预期 结果而造成损失的可能性。反映行业风险的因素包括周期性风险、成长性风险、产业关联度风险、 市场集中度风险、行业壁垒风险、宏观政策风险等。 行业风险主要是由行业寿命周期、技术革新、政府的政策变化等因素引起的。行业的寿命期是 由开创期、成长期、成熟期和衰退期构成的。处于开创期行业的企业，有获取高额利润的可能性， 但风险比较大；处于成长期行业的企业，利润增长较快，风险也比较小；处于成熟期行业的企业， 利润进一步大幅增长比较困难，但风险仍比较小；处于衰退期行业的企业，要维持相应的利润比较 难，且行业风险在不断增大。技术革新对行业风险的影响主要表现在：技术革新的速率、技术革新 广度和深度。当某行业的技术革新速率较快、技术革新广度较大、深度较深，该行业风险就会较 大。行业风险还受到政府政策变动等因素的影响，尤其是政府的产业政策、财税政策、关税政策等 的影响。此外，行业风险还受到其他因素的影响。行业风险具有比较明显的行业特征，一般只对相 关行业的企业产生影响。 十二、产业价值链特征 构成产业价值链的各个组成部分是一个有机的整体，相互联动、相互制约、相互依存，每个环 节都是由大量的同类企业构成，上游产业(环节)和下游产业(环节)之间存在着大量的信息、物质、 资金方面的交换关系，是一个价值递增过程。同时产业价值链之间相互交织，往往呈现出多层次的 网络结构。在新的竞争环境下，产业中的竞争不仅仅表现为单个企业之间的竞争，还表现为一条产 业链同另一条产业链的竞争，一个企业集群同另一个集群之间的竞争，甚至是国与国企业之间的相 互竞争。 十三、产业关联性特征 产业关联性越强，产业链条越紧密，资源的配置效率也越高。通过产业价值链的整合不但可以 将不同优势环节的企业相联系，实现产业价值链上的各个环节都达到最优，进而实现企业产业价值 链整体最优，而且基于产业价值链的资源整合通过诸如实施标准化生产、对内部管理费用进行严格 控制等，可以有效降低产品在产业价值增值环节上的包装、流通、库存、销售与内部部门间协调等 成本，获得成本领先优势。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 40 十四、行业周期性特征 通常，每个行业都要经历一个由成长到衰退的发展演变过程。这个过程便称为行业的生命周 期。一般地，行业的生命周期可分为幼稚期、成长期、成熟期和衰退期。 每个行业都会经历一个对行业的当前业绩和未来前景产生影响的生命周期。大多数行业都会经 历一个与产品生命周期相似的生命周期，即起步期、成长期、成熟期和衰退期。但是，许多行业往 往会通过使用新技术而得以更新或再成长，而不会像某些特定产品或服务那样走向衰退。在制定企 业战略时，了解行业所处的生命周期属于哪个阶段是非常重要的一个考虑因素。 此外还有长周期、中周期、季节性特征等。 十五、行业区域性特征 由于我国区域性经济的不均衡性，不同区域内居民的收入、消费水平不同。通常，东部沿海地 区较为发达，竞争更激烈，中西部地区相对落后，竞争相对缓和。 十六、行业季节性特征 通常行业都有一定的季节性特征，比如零售业就具有较明显的季节性特征，国内零售市场从每 年九月至次年二月为消费旺季，销售收入和利润较高；三月至八月为消费淡季，销售收入和利润较 低。此外，在春节、国庆节等节日和长假期间，消费需求也会较平时大幅增长。 十七、国家对该行业的基本政策 产业政策是国家制定的，引导国家产业发展方向、引导推动产业结构升级、协调国家产业结 构、使国民经济健康可持续发展的政策。产业政策主要通过制定国民经济计划（包括指令性计划和 指导性计划）、产业结构调整计划、产业扶持计划、财政投融资、货币手段、项目审批来实现。 包括：国家支持的战略性产业、基础性产业、国家退出的产业、国家放松管制的产业等。 第四节 行业业务模式分析框架 业务模式是企业所采取的独特的、行之有效的产品或者服务提供方式，这种方式有效满足了特 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 41 定顾客的需求，构成企业竞争优势的核心。在商业上取得成功的业务模式表面上看是满足了顾客的 需求，产品和服务获得了良好的销售业绩，深层次上实际是业务模式的运作符合某种经济规律或原 理。 一、行业经营模式 是企业根据企业的经营宗旨，为实现企业所确认的价值定位所采取某一类方式方法的总称。其 中包括企业为实现价值定位所规定的业务范围，企业在产业链的位置，以及在这样的定位下实现价 值的方式和方法。由此看出，经营模式是企业对市场作出反应的一种范式，这种范式在特定的环境 下是有效的。 根据经营模式的定义，企业首先有企业的价值定义。在现有的技术条件下，企业实现价值是通 过直接交易，还是通过间接交易，是直接面对消费者，还是间接面对消费者。处在产业链中的不同 的位置，实现价值的方式也不同。 由定义可以看出，经营模式的内涵包含三方面的内容：一是确定企业实现什么样的价值，也就 是在产业链中的位置；二是企业的业务范围；三是企业如何来实现价值，采取什么样的手段。 二、行业进入壁垒 进入壁垒是影响市场结构的重要因素，是指产业内既存企业对于潜在进入企业和刚刚进入这个 产业的新企业所具有的某种优势的程度。换言之，是指潜在进入企业和新企业若与既存企业竞争可 能遇到的种种不利因素。进入壁垒具有保护产业内已有企业的作用，也是潜在进入者成为现实进入 者时必须首先克服的困难。 芝加哥大学经济学家施蒂格勒指出，进入壁垒可以理解为打算进入某一产业的企业而非已有企 业所必须承担的一种额外的生产成本。进入壁垒的高低，既反映了市场内已有企业优势的大小，也 反映了新进入企业所遇障碍的大小。可以说，进入壁垒的高低是影响该行业市场垄断和竞争关系的 一个重要因素，同时也是对市场结构的直接反映。 三、行业整体供求变动分析 供求关系是指在商品经济条件下，商品供给和需求之间的相互联系、相互制约的关系，它同时 也是生产和消费之间的关系在市场上的反映。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 42 四、行业利润水平变动影响因素 企业盈利能力因素包括企业所处的行业、所选择的竞争战略以及企业的管理水平等。这些因家 分为企业的外部因素与企业的内部因众.级终都会影响到企业的盈利能力。 影响企业利润水平的外部因素包括企业外部的宏观环境和企业所处的行业。企业外部的宏观环 境是指那些给企业提供市场机会或造成威胁的主要社会力，这些直接或间接地影响肴企业的盈利能 力。 企业外部的宏观环境是不断变化的。如消费者需求的改变、市场结构的变化、企业盈利能力因 素新技术革命带来生产方式的变革、新税法的发布和实施等.企业是否具有应付和处理这些环境变 化的能力.是企业能否盈利的关键。 第五节 产业发展的逻辑及影响因素研究框架 一、产业发展的逻辑 一个国家，乃至整个世界，现在的产业结构，都是长期社会经济发展的产物，它集中地反映了 社会生产力所达到的阶段与水平。以三次产业结构来说，从第一产业部门占绝对优势的农业社会， 到第二产业部门占绝对优势的工业社会，再到第三产业部门已占优势的当代社会，产业结构依次更 替，每一个产业的兴起和发展都是建立在已有产业基础之上。这一历史更替的长期发展过程，是依 次发生的，有其内在客观规律性。 在现实中，技术创新和市场需求的巨大推动性力量会使新兴产业出现并快速发展，但随着需求 的逐渐饱和以及技术创新力量的衰竭，限制性的力量就会出现，原先的新兴产业会逐渐衰退。在这 个过程中，该国或地区比较优势不断得到提升，这具体体现为：建立在各种生产要素质量的不断提 升、技术创新能力的不断增强以及在收入水平不断提高基础上的对某些潜在产品的更大的需求空 间，将为新兴产业的出现创造了良好的条件，继而，通过比较优势的发挥和政府适当的保护政策或 扶持手段，催生新兴产业。 当然，在新兴产业逐渐兴起的过程中，绝大多数的传统产业并不会消亡。实际上，随着时间的 推移，原先的新兴产业慢慢变得成熟，变为传统产业，新的新兴产业又会形成，，产业结构演变将 呈现出一个螺旋式上升的局面。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 43 传统产业与新兴产业也会有融合阶段，二者之间的生产边界越来越模糊，融合机制逐渐产生的 阶段。在此阶段，传统产业改造提升成效显现，战略性新兴产业快速成长，两类产业相互依赖、相 互促进。传统产业的改造提升加快了战略性新兴产业的技术、产品和人才向传统产业扩散的速度； 战略性新兴产业的快速增长需要传统产业生产要素的支撑，其中包括制度、文化、技术、体制、环 境、资本、人才等各方面的支撑。这一阶段传统产业和战略性新兴产业相互融合的内容全面拓展、 融合效应将大大提高，二者融合的程度逐渐由中度融合向深度融合转变。 二、产业发展逻辑的影响因素 产业逻辑，不同的产业在不同的发展阶段，其核心驱动因素与竞争要素是发生变化的，而且在 当前互联网与全球化的时代，其变迁的原理更加与以往不同。比如，由于创造性破坏更为普遍，厂 商与用户的关系发生本质变化，技术优势与商业模式的生命周期也变得更短。 产业受宏观影响，包括宏观经济因素，还要从社会思潮、群体心理、甚至政经关系等大格局去 看问题。比如在全球化和互联网的大环境下，传统商业的逻辑机会发生很大的变化，企业与各种组 织变得边界更为模糊，对竞争的理解就要从全产业链的生态去思考；再比如，这个时代商业的影响 力、伟大企业家的影响力，都要远远超过以往时代，影响力即权力，由此社会、经济、产业的发展 逻辑都会与以往时代显著不同了。 另外，行业的成本结构、竞争格局、新技术、新模式、新业态等也会影响产业的发展。 三、科技是产业发展的动力 产业的发展离不开科技，科技的发展离不开人。产业的发展要不断满足人的需求，人的需求也 在不断发展，要求产业的产品具有的科技水平越来越高，从而满足产品的人性价值需求，不断将产 品的成本降低的同时还要不断提高产品的价值达到人性需求。 人的发展会随科技生活的发展而发展，人的需求价值也会随生活的发展而发展。例如，在没有 电脑的年代，人们没有对电脑功能提高的要求；而有了电脑，人们会寻求处理器速度更快，内存、 像素更高，携带更方便的。随着人们事业的拓展，人们的需求也在拓展，人的活动范围的不断拓展 为科技的增长提供可能，也为生产力的发展注入了活力，从而促进生产力的发展。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 44 第六节 产业驱动力与吸引力分析框架 一、产业驱动力分析框架 产业驱动力包括：一、需求，市场需求已成为决定产业生存和发展的第一原动力；二、科技， 高科技在改变我们生活工作娱乐的每一方面；三、政策，比如政策驱动型行业：新能源汽车；四、 资本，金融的力量支持和驱动产业的发展；五、产业转移，形成更加合理有效的区位分工格局； 六、改革，改革是产业发展的内驱动力。以及其他因素。 二、行业吸引力分析框架 通常我们可以采用 GE行业吸引力矩阵来评估行业的吸引力 这个模型是通用公司和麦肯锡公司所使用的三三矩阵。这个矩阵的两个轴分别表示市场吸引力 和业务单位的实力或竞争地位。一个特定的业务单位处于矩阵中何处是通过对这个特定的业务单位 和行业分析加以确定的。通过对这两个变量进行打分，确定业务单位位于矩阵中的位置，并由此来 确定对该业务单位所采取的策略。 对于市场吸引力，需要考虑的因素主要有： 行业：绝对市场规模、成长率、价格敏感性、进入壁垒、替代品、市场竞争、供应商等； 环境：政府法规、经济气候、通货风险、社会趋势、技术、就业、利率等。 对于业务单位的实力或竞争地位，需要考虑的因素主要有： 目前优势：市场份额、市场份额变化趋势、盈利能力、现金流、差别化、相对价格地位等。 持久性：成本、后勤、营销、服务、客户形象、技术等。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 45 在打分的时候，每个标准都有三个等级，如果标准之间的重要性有很大的不同，那么就应该进 行加权，从而得到一个更为平均的分数。 通过确定业务单位在矩阵中的位置，其需要实施的主要战略可能是： 1）投资建立地位； 2）通过平衡现金生成和有选择地使用现金以保持地位； 3）放弃并退出市场。 企业通过这样的矩阵可以保证其资源的合理配置，企业也可以尝试按照发展中业务和已发展业 务的混合，与现金产生和现金使用的内在一致性来平衡业务。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 46 第三章 基于“一切皆产业”理论下 ——2018 年无人超市行业本质、特征、逻辑、业务模式、驱动 力研究 【本章通过运用盛世华研提出“一切皆产业”的行业研究理论，重点研究无人超市行业的本 质、特征，发展逻辑和影响因素，以及产业驱动力。理解了无人超市行业的本质、特征、发展逻辑 和影响因素、当前的驱动力，我们才能更好的把握规律，制定可行的发展战略】 第一节 无人超市行业本质分析 一、无人超市的本质 很多人都认为，零售的形态在变，但本质到底有没有变？这取决于对零售本质的理解。有一种 观点把零售的本质理解为“买卖商品”，另一种观点则认为“零售业的本质就是要为顾客创造价 值。” 零售的“买卖论”说的是零售的过程，即买与卖；零售的“价值论”说的是零售的期望目标。 从零售的定义，也许能发现更接近零售本质的东西。 一些国家对零售的定义，是指那些向消费者销售用于个人、家庭或居住消费所需商品和服务的 活动，是分销过程的最终环节。零售主要是指有形产品的销售，也包含必要的服务。单纯的销售和 单纯的服务也适合零售的定义，如自动售货、理发、培训等。 一般认为，零售是把商品或劳务直接出售给最终消费者的销售活动。广义的零售除销售商品 外，还包括饮食、服务、旅游、酒店业，零售的基本特征是直接为最终消费者服务，不是转售与再 加工。 但我们更愿意把零售理解为一种“服务民生”的产业，它与金融业并列成为现代社会的两大基 本的支柱产业。从服务民生的视角去理解，零售的本质不是亘古不变，而应与时俱进。 在短缺经济背景下的零售，本质上是一个物质分配单位，至多只能实现“保障供给”的功能， 主要满足的是民生的物质需求。后来，商品极大丰富，零售仍然承担着商品经营的功能，但这时候 的商品经营更多的是偏重于“选品”，即代顾客选择商品。目前很多零售商之所以日落西山，关键 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 47 是选品以及选品的思路出了问题，失去了顾客来店的理由。随后，消费者已经不满足于商品性满 足，更关注服务性需求的满足，所以，社会消费品零售总额这个指标也就渐渐改为“社会消费零售 总额”，把更多的服务(包括单纯的服务)纳入社会零售消费的范畴，零售的本质越来越从物质层面 向精神层面深化。 二、无人超市行业的本质 零售的业态一直在变，但决定零售行业变化的本质一直都是：成本、效率和体验，这一点从来 没有变过。我们回顾一下零售业的历史，就可以非常清楚地看到这一点。 第一次零售革命：百货商店。世界上第一家百货商店在 1852 年，打破了“ 前店后厂”的小 作坊运作模式。百货商店带来两方面的变化：在生产端支持大批量生产，降低了商品的价格。在消 费端，百货商店像博物馆一样陈列商品，减少奔波，使购物成为一种娱乐和享受。由于兼顾了成本 和体验，百货店成为一种经典的零售业态，一直延续到今天。 第二次零售革命：连锁商店。1859年后开始走向高潮的连锁商店也是一种经典业态。连锁店 建立了统一化管理和规模化运作的体系，提高了门店运营的效率，降低了成本。同时，连锁商店分 布范围更广，选址贴近居民社区，使购物变得非常便捷。 第三次零售革命：超级市场。超级市场大约在 1930 年开始发展成形。超级市场开创了开架销 售、自我服务的模式，创造了一种全新体验。此外超级市场还引入了现代化 IT系统（收银系统、 订货系统、核算系统等），进一步提高了商品的流通速度和周转效率。 第四次零售革命的序幕。上世纪 90年代左右，电子商务开始普及。由于不受物理空间限制， 商品的选择范围急剧扩大，使消费者拥有更多选择。电商颠覆了传统多级分销体系，降低了分销成 本，使商品价格进一步下降。 可以看到，从百货商店、连锁商店、超级市场，再到电子商务，零售历史的发展一直围绕着 “成本、效率、体验”在做文章。每一次新业态的出现，都至少在某一方面有所创新。而经得起时 间考验的业态往往能够同时满足成本、效率和体验升级的要求。 所以说零售行业的本质是不变的。零售未来可能会演化出更多新的业态，超越今天的想象。但 无论它怎么发展，一定还是会紧紧围绕“成本、效率、体验”。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 48 三、从市场进入消费者主权时代看无人超市的本质 零售的发展已经走过了商品主权时代、渠道主权时代，当前已经走入消费者主权时代。在消费 者主权时代，零售的本质在发生改变。 在消费者主权时代，零售必须要由更多的关注商品，转移到更多关注消费者身上。 在消费者主权时代，零售经营的核心是创造顾客价值，打造顾客价值。 在消费者主权时代，零售需要由营销商品转移到营销顾客。 零售需要重构以打造顾客价值为中心的新的经营体系。 在当前，核心是要精准聚焦目标消费者，精准聚焦目标消费的需求场景。围绕满足目标消费者 的需求，结合企业的优势，努力打造顾客价值。 当前，零售企业需要以打造顾客价值中心，重构新的零售模式。盒马模式以线上 5000单为目 标，从顾客价值入手构建新的营销模式。聚焦 80、90后，聚焦吃的场景，构建以大海鲜、日日鲜 为特色的商品体系，建立三十分钟到家的新零售模式，构建以顾客价值为中心的新营销体系。目标 一切指向顾客价值。 打造顾客价值，是未来零售经营的唯一目标。零售企业必须要看清这一现实。尽快实现营销重 点的转变。全力围绕打造顾客价值，构建新的零售模式。 第二节 无人超市行业特征分析 一、无人超市行业基本特征 无人超市是分销渠道的最终环节。面对个人消费者市场，是分销渠道系统的终端，直接联结消 费者，完成产品最终实现价值的任务。零售商业对整个国民经济发展的发展起着重大的作用。零售 商业种类繁多、经营方式变化快，构成了多样的、动态的零售分销系统。 1、终端服务 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 49 零售面对的终端顾客每次购买数量小，要求商品档次、花色品种齐全，提供购买与消费的方便 服务。零售经营者为此通常要多品种小批量进货，以加快销售过程，提高资金的周转率。这就形成 了零售商少量多次进货、低库存和重视现场促销服务的经营特点。 2、业态多元 为解决顾客需求多样、快速变化与零售经营规模效益之间的矛盾，适应不同消费者群体需要， 零售业的经营方式（即零售业态）呈现多元化特点。如商店就有百货商店、超级市场、专业商店、 连锁商店、折扣商店、便利店和杂货店等各具特色的多种业态，而且还在不断创新。 3、销售地域范围小 与批发销售不同，零售商的顾客主要是营业点附近的居民和流动人口。因此，零售经营地点的 选择（零售选点）就成为决定经营成败的一个关键。这是零售商经营的重要特点。 4、竞争激烈 与其他行业相比，零售业者之间的竞争显得更为直接、剧烈，手法也更加多样。如为了适应顾 客的随意性购买及零售市场竞争，零售商千方百计整饰销售现场及周边环境，加强商店整体设计和 形象宣传；为了吸引并留住顾客，零售商不断强化特色定位，纷纷对商店位置、营业时间、商品结 构、服务项目、广告宣传、促销手段等各种因素，进行综合战略策划，实施差异化营销。 对于经营零售行业的零售商来讲，他们直接面对顾客，与顾客的接触最频繁，了解顾客的吸 取。有针对性地去推销，正如前面所述,大型零售商的不仅营销职能重要，采购环节也是至关重 要，采购与营销关系非常密切。那些生命周期很短的商品更是如此,如流行服装、饰品和休闲商 品。由于大多数产品只有非常短的销售过程,比如新鲜蔬果,一天之内就必须完成采购和销售。这种 特点,使采购决策的评估显而易见。 二、无人超市行业投入特征 无人超市行业属于劳动密集型产业，但随着技术进步和新设备的应用，技术、资本密集度也在 提高。比如 AI、机器学习等技术的应用。可能 AI、机器学习等技术对于某些传统零售企业来说还 有点遥远，但也许用不了几年，AI就会进入广大企业，替代人工完成一些日常的工作，带领零售 行业从“劳动密集型”产业走向“科技密集型”产业。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 50 三、无人超市行业技术特征 近几年，随着人工智能、物联网、大数据、虚拟现实、区块链等新兴技术的发展，零售的很多 环节也发生了新的变化，多样的新技术应用到了零售的各个环节，为新体验、高效运营奠定了基 础，也帮助消费者在消费场景节约时间、增强体验。与此同时，新技术帮助优化企业运营管理，把 产品适销分析、门店运营分析、消费者分析、精准营销融为一体，产生更多有价值的数据。 新技术也衍生了许多新业态，比如智慧商场、新业态零售店、一般便利店、无人便利店、自动 售货机等等。 新技术也提高了物流配送的效率。未来新技术的驱动下，数据成了最重要的生产资料，算法成 了未来最重要的流水线。 四、无人超市行业变动特征 无人超市行业的景气水平主要受到居民收入水平、居民消费水平影响，而最终受宏观经济状况 的影响，具有一定周期性。由于零售企业在市场价值链中处于相对核心地位，对上游成本变动的转 嫁能力较强，且大部分零售消费商品需求具有较大刚性。总体而言，零售行业在经济景气时能较好 地分享经济成长，在经济萧条时具有较好的防御性。 五、无人超市行业市场特征 当前零售市场的分层化、小众化、个性化的市场结构特点，正在推动零售企业由以往的满足大 众化需求的零售模式，变革为满足分层化、小众化的新零售模式。零售市场已经发生显著变化。以 百货店、大卖场、便利店为代表的，以连锁模式发展的现代零售正在面临市场变化的考验。市场结 构的变化，需要零售变革适应分层化、小众化的市场环境。 六、无人超市行业需求特征 中国经济二十年时间的高速发展，带动了中国消费市场已经发生显著变化。消费市场的分层 化、小众化、个性化、便利化、社群化是当前的主要特点。消费市场已经蕴含了更大的市场新需 求，需要得到更好的满足。互联网的快速发展不仅创造新的线上需求，同时还在不断创造新的零售 形式，带来新的零售发展机遇。同时技术的发展，特别是智能技术、大数据、信息技术的快速发展 正在创造新的零售发展历史机遇。 消费品市场需求的主要特征有： 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 51 消费品市场人数众多，需求量大； 消费品市场中需求复杂，呈多样化和多变性的特征； 消费品市场商品进出频繁，一次性购买较小； 消费者购买商品大多属于非行家购买； 消费品需求存在着时间上的差别； 消费品使用存在着配套性和替代性。 七、无人超市行业竞争特征 （1）市场竞争激烈 超市行业是我国开放最早、市场化程度最高、竞争最为激烈的行业之一。 2004年之后随着超 市行业对外资全面开放，以及自 2008年 9月 12日始将外资商业企业的部分审批权从商务部下放到 省级商务部门，外资超市企业凭借成熟的管理模式、雄厚的资金实力和强大的品牌效应加速扩张， 行业竞争进一步加剧。 （2）外资超市在大型超市领域占优势地位，中资超市在区域内拥有优势 以沃尔玛、家乐福、大润发等为代表的外资超市依靠资本实力、品牌知名度、较为先进的管理 模式、技术手段等，2009年在大型超市中市场份额约为 70%，占据优势竞争地位（数据来源：中国 连锁经营协会《中国连锁经营年鉴 2010》）。外资超市在我国以大型超市为主要业态进行全国性布 局，目前在经济发达的一二线城市已基本布局完毕，正在向三四线城市扩张。中资超市则主要扎根 于本地市场，依托优越的门店位置、长期的品牌建设以及对当地消费需求状况的熟悉等有利条件， 在区域内拥有规模优势，目前全国各个区域基本上都有立足于本地的区域连锁超市龙头企业。 便利超市在满足的消费需求、商圈要求、门店选址、商品种类等方面与大型超市存在较大的差 异，通过在一定区域内密集开店形成布局合理的零售网络平台，并在此零售平台上提供具有便利性 特点的日常消费品和便民服务，与大型超市进行差异化竞争，获得竞争优势。 八、无人超市行业成本特征 从货源采购到消费者手中, 无人超市业的销售需要经过许多环节。其中,对成本有影响的几个 重要环节有采购费用、库存费用、销售费用和人工费用。 1 采购成本 作为零售业企业成本的重要组成部分,采购成本是指企业采购商品的实际消耗,这其中包括商品 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 52 的购买价格和进货所需的人工费用。依据会计原理,可以将进货过程中所产生的运输费、装卸费、 保险费和燃料费等费用归于采购成本中。当然,如果将进货成本统一单独计算。但是,业界一般将商 品的进货费用直接归于采购成本的计算中。 2 库存成本 由于零售业要保证保证销售的不间断进行,以满足市场消费者的长足需求,因此,库存就成为了 一个重要的成本构成因素。库存成本业越来越成为零售业企业成本控制和管理的热点。对于大型零 售业企业而言,库存不仅是充足与否的简单问题,不合理的库存量,会增加库存面积,库管人员等成本 支出。所以,成本核算对零售业企业也具有重要的意义。 3 销售成本 销售成本是指零售业的主营业务的成本,是企业在销售过程中产生的消耗。销售成本主要包括 是销售行为得以进行的房租租赁或购买费用、销售工程中所发生的运输费用和产品的包装费用、销 售过后的税金等。 4 人工成本 根据市场调查的结果显示,人工成本占零售业企业成本的 32%,并且长期居于高位,难以拉下。 并且还有持续增长的趋势。零售业作为商业的一种,人工成本对于企业而言是一种费用支出。人工 成本的计算式通过对人工成本核算结果与员工绩效考核及企业整体效益相结合来计算的。计算的结 果往往会成为企业的劳动人事管理决策和企业的整体战略部署依据。 5、零售业企业成本的新变 商业零售业企业的成本核算对象主要由两部分组成,第一,商品在购进、销售等经营过程当中所 产生的,与成本对象直接相关的专属成本;第二,是属于成本新变的共同成本,即与成本核算对象不直 接相关的诸如经营过程中发生的由企业共同分享的设施和服务等成本。这其中可以包括,管理人员 的薪酬成本,企业文化建设成本,宣传成本等。 然而,伴随着社会各方面的日益进步与发展,市场的竞争也越来越激烈,共同成本的分类越来越 多,所占比重也越来越高,随之对零售业企业的成本核算影响也越重。伴随着这种变化,零售业企业 所要做出的有关投资力度和共同成本的分配与再分配的决定难度也越来越大。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 53 九、无人超市行业盈利特征 无人超市行业市场集中度偏低，激烈的竞争降低了行业的毛利率，缺少经营特色的小型零售企 业发展空间受到一定挤压，销售利润逐步向大规模的零售企业倾斜，未来行业将会出现较多的并购 和整合。 十、无人超市行业资本特征 大规模资本的进入，将使得零售业格局发生深刻变化，资本或成为决定零售业格局的重要变 量。 从在社区、在途、在线、在办公室到在外，资本已经渗入了零售每一个毛孔。 新零售成为资本宠儿 新零售正成为电商、零售、物流、商业地产等众多行业发展的风向标。近两年，包括阿里、腾 讯、京东、苏宁在内的线上线下企业围绕新零售频繁布局。 《2018中国新零售投资创新洞察》显示，2017年到 2018年第一季度，行业总投资金额达 1555亿元，投资事件总计 505起，平均单笔投资金额达 3.66亿元，约为全行业平均值的 1.6倍， 新零售成为资本宠儿。 十一、无人超市行业风险特征 无人超市行业收益率较低，属于周期性行业，低准入门槛的特征不利于建立竞争优势，且行业 周期与经济面关系密切，门店的管理至关重要。 主要风险因素有：市场风险、经营风险、财务风险、管理风险、政策风险等风险。 十二、无人超市产业价值链特征 无人超市行业是产品的销售链，具有价值链的属性，符合价值链管理的特征，其涉及上游商 品、中游代理、渠道、下游用户使用等多个环节。 因此，要对整体链条的价值进行管理，明确分析各节点的成本属性，根据成本管理方法进行管 理，实现整体价值的最大化。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 54 十三、无人超市产业关联性特征 无人超市业的上游为各种商品供应商，从我国零售行业的现状来看，零售企业向单个供应商的 采购量较小，且具备较强的话语权。针对这种情形，商务部出台了《零售商供应商公平交易管理办 法》，旨在改善零售行业的整体经营环境。从长远来看，有效的供应商关系管理是促进经营效率提 高及保持优势竞争地位的关键要素。 零售业的下游为广大终端消费者，消费者的购买力和消费喜好对零售业的经营具有直接影响。 因此，对零售企业经营来说，准确的客群定位并提供相适应的商品和服务，是提高经营业绩及保持 优势竞争地位的关键要素。近年来，由于我国经济的快速发展，居民可支配收入随之快速增长。这 一方面增强了居民的购买能力，另一方面促进居民消费升级。由于消费者收入水平的不断上升，为 零售企业的持续发展奠定基础。 十四、无人超市行业周期性特征 随着经济的发展，零售商业环境不断发生变化，从而导致零售商业在选址、商品组合、营业时 间、技术服务及销售方式上的变化，这些变化的最终结果则导致零售业态形式越来越多，并随着时 间的演变发生了相应的变迁。各种零售业态虽然都存在生命周期，但不同业态的生命周期是不同 的，即使是同一业态，在不同的市场上所体现的生命周期也是不同的，零售业态与产品类似，都具 有一定的生命周期，根据业态表现的特征，零售业态的生命周期可以划分为产生、快速发展、成 熟、衰退等阶段，在这几个阶段，不同的零售业态表现的发展速度、竞争环境、经营策略和获利水 平都有所差异。 十五、无人超市行业区域性特征 我国无人超市业市场的区域性特征主要有两方面：区域发展不平衡与区域内本土企业优势明 显。 由于我国区域性经济的不均衡性，不同区域内居民的收入、消费水平不同。在零售业方面，表 现为东部沿海地区较为发达，竞争更激烈，中西部地区相对落后，竞争相对缓和。 基于地域间文化和消费习惯、消费理念的不同，及区域内本土企业具有获得优质商业物业的先 发优势等因素，在目前经济发展水平下，我国零售业区域分割现状明显。区域内本土企业因在网点 布局上的先发优势，及更了解当地消费需求和消费习惯的原因，在特定区域具有较强竞争力。很多 区域连锁经营企业充分利用了上述优势，逐步成为当地龙头企业。随着中国经济动力的转移，三、 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 55 四线城市发展迅速，将成为零售企业发展的新重点。 十六、无人超市行业季节性特征 无人超市业具有较明显的季节性特征，国内零售市场从每年九月至次年二月为消费旺季，销售 收入和利润较高；三月至八月为消费淡季，销售收入和利润较低。此外，在春节、国庆节等节日和 长假期间，消费需求也会较平时大幅增长。 十七、国家对无人超市行业的基本政策 随着我国经济的进一步发展，国家更加注重培养经济增长的内生动力，未来若干年，增加国内 消费成为政策制定者的重要选择。从当前国家发布的众多政策来看，鼓励扩大消费及支持零售行业 发展为本行业提供了良好的政策背景。 2017年社会消费品零售总额达到 36.6万亿元，比 2016年净增 3.4万亿元，同比增长 10.2%， 消费对经济增长的贡献率为 58.8%，成为拉动经济增长的第一驱动力，零售行业发挥着对经济增长 的重要作用。 特别是在当前经济环境下，扩大内需成为重中之重。 第三节 中国无人超市行业业务模式分析 一、无人超市行业经营模式 1、采购模式 总部统采有利于扩大采购规模，而直接采购也减少了中间环节，因此总部统采下的直接采购有 利于获得最大的价格优惠，获得成本优势。本公司基本上采用总部统采模式，报告期内直接采购的 比例均在 50%以上，降低了采购成本。 2、经营模式 （1）直营连锁、特许加盟连锁经营 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 56 连锁经营是指经营同类商品、使用统一品牌的若干门店，在同一总部的管理下，采取统一采购 或授予经营权等方式，实现规模经济效益的一种经营组织形式。连锁经营可以促使零售企业在品 牌、商品、服务等方面标准化；采购、配送、销售、管理等环节专业化。零售企业一方面可以通过 连锁经营模式进行复制、快速扩张，以实现规模化；另一方面，零售企业形成规模后，连锁经营模 式可以帮助其实现规范经营、集中采购、统一配送，进而获得成本优势和价格优势，获取更多的规 模效益。大多数零售业态都可以以连锁经营的形式存在，全球著名的大型零售企业几乎全部采取连 锁经营方式，连锁经营仍将是我国零售业的发展趋势。 按照组织形式的不同，连锁超市行业经营模式可以分为直营连锁、特许经营连锁、自愿连锁三 种模式，我国以直营连锁和特许经营连锁为主。 ①直营连锁 直营连锁是指总公司直接投资并管理各个门店的经营业态，总部对各门店实施人、财、物及物 流、资金流、信息流等方面的统一经营。直营连锁利用连锁组织集中管理、分散销售的特点，充分 发挥了规模效益。本公司主要采用直营连锁经营模式。 ②特许经营连锁 特许经营连锁是指连锁超市总公司和加盟者缔结契约，总公司将自有商标、商品、经营技术授 权于加盟者，加盟者向加盟总公司支付一定金额之后，根据总公司的指导、培训及协助，使用相同 商标、全部或部分使用相同商品、服务和经营技术。 （2）经销、代销和联营 按照盈利来源的不同，连锁超市行业的经营模式可以分为经销、代销和联营三种模式。 ①经销 经销是连锁超市行业传统的经营模式，是指连锁超市企业直接采购商品，验收后纳入库存管 理，最后进行销售，赚取进销差价。在这种经营模式下，连锁超市企业将承担与商品所有权相关的 风险与收益，赚取进销差价实现利润，通常企业可以拥有一定的退货换货以及由市场引起的调价补 偿等权利。本公司烟草、名酒以及联合利华、宝洁、可口可乐等公司的产品采用经销的模式。 ②代销 代销即为委托销售，可分为两大类：一类是收取手续费的盈利方式，即供应商和超市企业签订 合同或协议，供应商根据代销商品数量向连锁超市企业支付一定的手续费；一类是视同买断，供应 商按合同或协议收取代销的货款，商品实际售价由超市自定，实际售价与合同或协议价之间的差额 归企业所有。在后一类模式下，企业一般采用信用采购方式，待商品售出后再付款给供应商。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 57 ③联营 联营是指供应商提供商品，在连锁超市门店内指定区域设立品牌专柜由供应商的销售人员负责 销售，双方共同管理。在商品尚未售出的情况下，该商品仍属供应商所有，连锁超市企业不承担该 商品的跌价损失及其他风险，利润来源为按销售收入提成。 （3）配送模式 零售企业的配送模式分为配送、直通和直送三种方式：配送是指供应商将商品送到公司自有的 配送中心，再由配送中心统一配送到门店；直通是指供应商将商品送到公司自有的配送中心，商品 不进入物流配送中心的仓库，直接配送到门店；直送是指供应商将商品直接送到门店。 3、公司与同行业上市公司细分业态、经营模式的比较 细分业态不同，经营模式也不同。经营模式是零售企业核心竞争力的体现，同行业零售企业之 间毛利率和利润存在差异，主要是因各自细分业态、经营模式不同所形成。 二、无人超市行业利润来源 无人超市业主要通过以下六个方式创造利润： 1、扩大进销差价 集中采购，外加一定的仓储运输等简单的附加服务，可以获取进价和销价的进销差价。这是流 通业最原始的盈利模式，现在仍然是各流通企业盈利的基础。越是规模大，越有采购的谈判优势。 但是，仅靠这一方式获取收入是没有竞争力的，这是因为利润来源单一、缺乏核心竞争力、交易成 本较高。可以预见，这种方式未来无法成为现代流通企业的主要利润来源。 2、收取渠道费用 由于绝大部分生产商没有强势的品牌和显著差异化的产品，也没有完善的分销体系，同时面临 市场上同类商品的激烈竞争，因此在商铺的铺货率就成为其成功甚至是生存的关键。如果进入某连 锁经营商店系统，铺货率将大为提升。这造成拥有强大分销能力的流通企业具备了一定程度上控制 上游生产企业的能力，并因此向进入卖场的厂家收取“渠道费用”。这样的渠道费用有很多的变 种，例如新商品进场费、购货折扣、物流费、仓储费、节庆赞助费、新店赞助费、促销费、场地使 用费等等。这种方式实际上把供货商放在了对立面，竞争大于合作，是把精力用于“分蛋糕”而不 是“做大蛋糕”。过度地使用这一模式有可能造成产业生态变坏甚至恶化。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 58 3、连锁经营 零售业的连锁经营方式在规模经济规律的内在驱动下逐渐普及起来，形式也日趋多样，主要的 形式有直营连锁、自由连锁和特许连锁。其中直营连锁和自由连锁盈利模式都是通过规模化采购降 低采购成本和运营成本，主要区别是前者是隶属关系，后者是合作关系。这两种方式主要靠自有资 本和金融资本扩大规模。在“快鱼吃慢鱼”时代，这种扩张方式受到一定的限制。特许经营的扩张 采取特许加盟的方式使自己的分销渠道得以迅速扩张，因为拥有如品牌、商标、商号、专利产品、 技术以及经营模式等特殊资源，总公司可以通过收取加盟企业的加盟费以及加盟企业的特许经营费 作为企业的主要利润来源。这种方式在扩张的前期可以使利润不断扩大，但市场趋于饱和时，利润 来源逐渐平稳。 4、供应链管理 随着竞争的加剧，竞争已经不是企业之间的竞争，而是商业模式之间的竞争甚至产业链之间的 竞争，这样的竞争形势下供应链的管理成为行业获取利润的关键。同时，处于行业领头的大型零售 企业顺理成章地承担起这一任务。在这阶段的零售业利润主要来源于提高供应链的效率，在这些需 求的影响下流程再造、订单驱动、组织再造等新理论也不断出现。这一模式通过及时反馈顾客信息 创造顾客价值、对供应链环节进行流程再造降低供应链各个环节成本来增加利润，是一种双赢甚至 多赢的模式。在当前中国物流及信息化还不成熟并且短期内难以改观的情况下，近期来看主要采用 这种模式的沃尔玛并没有家乐福显得成功，但这是零售业长期发展的趋势。 5、增值服务 由于在富裕社会消费者的需求越来越个性化和多样化，现代流通企业建立了广泛的分销系统以 及最接近顾客的终端，可以利用这一便利提供的增值服务。这一方式可以通过自建品牌、为供货商 提供增值服务及为顾客提供增值服务来实现。 首先，零售商可以加入到设计和自创品牌的业务里，通过对市场的了解及向上游厂家定制商品 来获得高附加值的利润，占有除制造环节以外的物流、设计、分销、品牌等的利润。 其次，零售商可以通过为供应商提供包括对产品进行再次加工等服务在内的现代物流服务与分 销服务等获得增值服务的利润。 最后，可以通过为消费者提供良好的店内体验、交易附加服务(如保险)以及相应售后服务(如 设备的运输、安装、维护及更新服务)来实现。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 59 6、降低经营成本 降低经营成本可以直接体现为利润，沃尔玛之所以能够在实现天天低价的前提下有利可赚，一 个重要原因在于成本控制能力低于竞争对手，从而带来利润增加 0.6%（表 3）[18]。但是，我国零 售企业由于将诸多导购员工资、办公、场地的费用转移给了厂商，因此营业费用率表现得非常之 低，一项中外 10大零售企业的比较研究显示，世界 10大零售企业的平均费用率为 23%，中国 10 大零售企业为 6%（李飞，刘明葳，2005）。问题的关键在于沃尔玛降低的是能与厂商共享的渠道成 本，投资的信息系统和物流系统也可以和厂商分享高效率带来的好处，我国企业则是向厂商转移了 成本，自己费用的减少是建立在厂商费用增加的基础上。因此未来的盈利模式还必须转移至优化渠 道价值链的共享收益上来。 三、商业地产模式 如今传统百货业，由于各品牌百货之间竞争日益激烈，不停的以买当花、买减等降低价格为主 要手段的促销活动相互竞争，表面上看起来各百货销售蒸蒸日上，不断创出新高，但毛利润却在不 断降低，再加上百货运营的各种费用不断增加，导致纯利更低，利润甚微。 在这种已经毛利不断下降的背景下，想要发展连锁百货，单单通过销售获利显然是比较困难 的，然而很多百货商却在不停开分店，不停的发展，他们究竟靠什么挣钱？ 大连万达，在十年以前还是一个普通的住宅地产商的，但今天却是中国排名第一的商业地产企 业。这究竟靠的是什么——商业地产模式。 美国的麦当劳，全球最大的快餐连锁企业，他之所以发展如此迅速，不仅仅靠其品牌及管理， 更重要的是依靠其地产价值，现在很大程度上已经变成一家经营房地产的店，更多的去分析那个地 段是未来城市人流最旺的地方，然后买下它，或长期以较低的价格租下，并通过自身店面的经营， 提高地段商业人气，创造出更高的地产价值。并通过这种方式，在全世界已经成功开看近 30000家 左右店面。 四、无人超市行业进入壁垒 （1）品牌壁垒 良好的连锁超市企业品牌是商品与服务质量的保证，是维持稳定的消费群体的重要保证，因此 良好的品牌是决定连锁超市企业在激烈的市场竞争中能否生存和发展至关重要的因素。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 60 品牌影响力是通过多年的经营积累，在行业内和消费者心中逐渐形成的。对新进入者而言，树 立公司品牌不仅需要漫长的时间积累和完善的制度建设，而且需要大量的人力、物力和财力等资源 的持续投入。本公司通过多年的品牌建设，在区域内形成了“便利、放心”的品牌形象，有利于公 司保持竞争优势和对外扩张。 （2）规模与资金壁垒 连锁超市行业具有典型的“薄利多销”的特点，企业规模在一定程度上决定其竞争力和盈利能 力。经营规模较大的连锁超市企业既能够增强其对上游供应商的采购优势，获得较低的采购成本； 又能够增强品牌影响力、发挥规模效应、降低运营成本、节约费用。对于便利超市企业而言，由于 配送和信息系统要求较高，投入较大，企业必须快速达到一定规模才能获得规模效应，因此规模壁 垒更加明显。 随着连锁经营的日益普遍以及不断追求规模效应，对于现阶段以外延扩张为主的超市企业来说 资金实力就变得尤其重要，门店扩张、存货增加、物流中心及信息系统建设、人才培养等都需要大 量的资金支持。另外，现代的超市企业开始逐渐意识到稀缺性经营网点的重要性，逐步通过购置、 自建等方式来获得稳定的门店资源，降低对租赁物业经营超市的依赖，减少租赁物业到期不能续租 或租金上涨的风险，这也将增加对资金的需求。 （3）门店网络壁垒 门店的位置对连锁超市企业的发展非常重要，先进入的企业占据了成熟商圈的优势位置，新进 入企业会因无法取得有利位置的门店而在竞争中处于相对劣势。对于以外延式扩张为主的超市企业 来说，优秀的、稀缺性的经营门店在较大程度上决定了公司的竞争优势。对于新进入的便利超市企 业而言，必须快速建立一定数量规模的优质门店网络，才能为较多的消费者提供便利服务以及获得 规模效应，取得竞争优势，因此存在门店网络壁垒。 成都市是西南地区超市发展最早、居民消费能力最强、便利消费意愿最强的城市，目前市区地 理位置优越的便利超市门店大部分已经被本公司、互惠商业、舞东风等市场先进入者占领，新进入 者已很难在短期内建设一定数量的优质门店网络以达到网点密集、布局合理、服务便利和规模经济 的要求。 （4）采购渠道壁垒 拥有稳定可靠的商品供应渠道是保证连锁超市企业正常经营、减少资金占用、保证商品质量和 为顾客提供满意的售后服务的必要前提，供销双方需要经过长期的合作才能取得彼此的相互信任并 达成一定的默契。连锁超市企业达到一定规模后能够直接向生产商采购，减少中间环节，获得较好 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 61 的采购条件，从而降低采购成本或获得供应保障。市场新进入者一般很难达到这两方面的条件，因 此存在建立稳定可行采购渠道的壁垒。公司与供应商保持着良好的合作关系，在烟草供应方面可以 获得较高比例的紧俏香烟支持，在部分名酒方面获得供应量的支持。 （5）人才壁垒 随着连锁零售业的不断成熟，连锁超市对企业规划、信息管理和物流管理等方面的人才需求日 益增加，对专业人才的要求也日益提高，行业新进入者难以在短期内获得或培养出适合企业发展需 要的管理团队。尤其连锁便利超市在经营管理、信息系统、物流配送等方面与大型超市有较大的差 别，符合需求的人才更加缺乏，新进入的连锁便利超市企业很难获得足够的经营管理人才和技术人 才，人才必须主要依靠内部培养，因此人才壁垒更加严重。 五、无人超市行业利润水平变动情况 在宏观经济形势看好的情况下，未来我国社会消费品零售总额将保持稳定增长，从而带动连锁 超市行业快速发展。便利超市能适应更多的商圈和覆盖更多的人口和区域，没有严格的市场容量限 制，不与外资大型超市直接竞争，因此成长空间更加巨大。 近年来无人超市公司毛利率基本保持稳定的原因主要有：①超市企业通过外延性增长不断扩大 规模，对供应商的议价能力不断提高；②消费升级。随着我国人均可支配收入的提高和对生活品质 的日益重视，居民逐渐偏爱信誉高、品质较好的商品，增加了对毛利率较高产品的需求；③行业物 流技术和信息技术的发展进一步降低成本。在以上因素影响下，近年来连锁超市上市公司毛利率基 本保持上升趋势。 第四节 无人超市行业发展逻辑及因素 一、无人超市行业发展逻辑 零售业是伴随着人类文明产生的，在人们知道以物换物时，零售业就已经存在了。在零售业历 史研究中，西方经济学家总结的三次革命分别是百货商店、连锁店以及超级购物中心的出现。近年 来，第四次零售革命的概念也逐渐兴起。 零售业发展史上，先后涌现了百货商场、超级市场、购物中心、电子商务、移动购物等多种零 售业态，人类也从技术引领生产变革，生产变革引领消费方式变革的传统零售，进化为消费方式逆 向牵引生产方式变革的阶段。这主要得益于三个方面的助力： 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 62 一是技术的发展，主要表现为包括大数据、云计算、移动互联网、智慧物流、互联网金融等在 内的新商业基础设施初具规模，互联网进入应用期，既可以服务虚拟经济，也可以服务实体经济。 二是消费者的变化，即消费者的数字化程度越来越高，认知越来越全方位。中国消费者的消费 结构与发达国家日渐趋同——中国家庭全年在食物上的支出占比继续下降，而可选品和次必需品的 支出持续显著增加，中国的消费升级正引领全球消费增长。 三是实体零售急需增长动力。全球实体零售发展遇到了天花板，亟待寻找新的动力，而中国实 体零售业发展则处于初级阶段，发展不均衡，盈利模式自身存在问题。具体到新零售行业，尽管全 国实行的是同一种法律、法规，但各地对政策的理解程度却并不相同，执行标准也不一样，直接造 成整个零售业发展的不均衡。目前看来，发达地区的连锁率相对会高一点，合规性也相对高一点， 越欠发达地区合规性越差。 近代零售业的多次变革，都是由同期技术革命所引发的。背后的关键驱动因素都是供给侧产能 的极大提升和技术的飞跃。而信息技术的发展导致了这场变革的复杂性和急剧性。 回顾过去三次零售业革命，第一代零售业态的变革，主要依赖“建筑技术”，包括电梯、空 调、照明、陈列和包装等技术，使得百货公司成为当时的主流业态。而随着条形码、计算机、扫描 和通信技术，定量包装技术的使用，以及信用卡等支付手段，催生了第二次零售业革命。 第三次零售业变革，则得益于 POS机和联网的信息平台建设以及冷链技术和配送技术的高度发 展。 第四次零售业态变革，除了上面的那些技术，还加入了移动通讯、移动互联网、大数据，云计 算，人工智能、虚拟现实、物联网、物流网和更高端的全程冷链技术和供应链管理。大量新技术的 运用支撑了零售业态的创新——网络营销应运而生。这种基于互联网的零售业态，能以最快的速 度、最低的成本、最大的通道、最好的服务提供产品，推动传统零售业回归商业本源，进而满足上 游供应侧产业革命发展的需要。 我们会发现，零售业态的发展经历的四次变革，都与技术创新有关。从“建筑技术”到“移动 互联网技术”，再到“物联网”和物流网，人工智能等信息技术极大提高了效率，降低了成本，最 终带来零售业态的进化。 二、关键要素 所以，新零售业态变革的出现是由供给侧需求变化而驱动的，其背后更重要的驱动因素是基于 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 63 互联网的信息技术的进步。传统零售业+互联网技术，是零售业升级的真正解决之道。 但电商作为风口浪尖上的新型零售业态，最大的优势是物流，最主要的短板也是物流。当配送 所需的劳动力严重短缺，而且配送成本达到拐点的时候，电商的核心优势就会严重削弱。这也是为 什么，欧洲和日本拥有全球最大的物流网络，却没有成为电商最发达的国家。 而更大的短板在于线上线下消费体验的差异化。越来越多的线上零售商开始希望打破线上线下 的界限。线上线下资源共享，电商与实体店之间的关系将不是零和博弈而是共同发展。2016年， 阿里巴巴收购区域零售商三江购物)32%的股份，和实体零售商苏宁联合；沃尔玛增持京东，京东与 1号店和永辉的合作等等。提升线上线下的融合是下一代零售业态变化的趋势。尤其是一些带有配 送功能的实体店，农村便利店的出现。 当下中国零售业的最新变革，核心竞争力还是依靠技术，靠基于互联网的技术创新。目前，代 表中国的新型零售业态的是以阿里和京东为代表的电子商务企业，它们正带动中国实体零售行业通 过技术升级实现转型。 无论是马云提出的“新零售”还是刘强东提出的“第四次零售革命”，其核心都是优化体验、 降低成本、提升效率，并没有本质上的区别。两者一个以平台技术和金融服务见长，需要弥补物流 的短板和假货的不良体验，另一个专注零售，但需要通过技术优化结构，降低成本。现阶段两者都 面临着怎么跟实体店融合的问题，无论是收购还是自建模式。 未来，物联网和人工智能将超越互联网，把人类带入智能商业时代，技术对零售行业的改变会 更加深刻、彻底。而这也是未来零售业的机会和价值所在。传统零售行业只有积极拥抱这种变化， 适应新技术驱动给整个行业带来的颠覆性变革，才能在竞争中生存、取胜，否则必将被市场所淘 汰。 第五节 无人超市行业驱动力与发展空间分析 2018年 6月 21日，以“新时代 新变革 新价值——推进零售业高质量发展”为主题的第十三 届中国零售商大会暨展会在重庆悦来国际会议中心开幕。 会上，国务院发展研究中心市场经济研究原所长、研究员任兴洲所长作了题为“我国零售业 40年发展创新的驱动力分析”的演讲。她表示，实体商业经过多年的调整转型，正在逐步的回 暖，现在正在以一个新的方式、新的姿态来向前发展。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 64 一、世界商业零售革命与创新的驱动因素 对世界商业零售革命与创新的驱动因素有不同的归纳，有人说四次流通革命，有人说八次流通 革命。我们从几大流通改革、流通革命的背后，我们看它的驱动因素是什么呢? 第一次：19世纪中叶，巴黎第一家百货商店的出现。现在百货点到处都是，覆盖率非常高， 但是当百货业第一家百货店出现的时候，那是全世界的一场零售革命。背景是什么呢? 一是当时生产力的极大提升。我们知道英国的工业革命是发祥地，始于 18世纪 60年代，但是 它真正的成熟是在 19世纪 30、40年代，以机器制造业的实现为基本的完成标志，所以工业革命带 来了劳动生产率的巨大提升，机器大工业的生产带来了大规模产能的实现。大规模的生产要求大规 模的流通，我们过去的夫妻(老婆)店、杂货店、小型专业店已经完全不适应这种大机器工业生产带 来的生产力的巨大提升，所以要求零售业态也必须与这样的大生产相适应，所以百货店出现了。 二是消费能力大幅度提升。生产力提高，大家知道过去是“羊吃人”，把农民赶入城市加入产 业大军，完成工业革命的进程。产业革命的实现，特别是资产阶级的产生，大规模的机器工业带来 资产阶级的快速成长，它的消费能力大幅度的提升。所以这个时候，消费需求快速增长，消费升级 对零售业态提出了新的要求。所以一边是生产力的提升，一边是消费能力的提升，这个时候我们的 零售业态必然发生变化。百货店恰恰适应了这种流通方式的革命，一站式、综合式、多品类、选择 性的鲜明特点，极大顺应了这个时候的生产和消费的需求。 三是城市化进程的带动。随着这样的发展，城市化世界进程在大大推进。产业工人增加，整个 城市的发展在这个时候快速发展起来，消费也随着城市化的进程大幅度的提高。所以我们看这个时 候的主要驱动因素，是生产力的巨大提升，大规模生产带来大规模消费升级；城市化快速发展，催 生了这个时候的零售业的发展或者叫零售业的革命。我们如果看看那个时候有一些小说，就能感受 到那个时候商业革命带来的巨大变化。 第二次：19世纪中后期连锁店出现，20世纪蓬勃发展。它的背景是： 一是生产大规模扩大，要求商业大规模流通，集约化的发展。 二是消费规模化和消费者对商品性价比要求的提高。这个时候生产大规模的规模以后，零售的 竞争就开始加剧，这个时候谁能提供更加有性价比、成本更低的产品呢? 三是传统的流通组织方式效率相对较低，成本相对较高，要求组织方式的变革，连锁经营就是 在这个时候应运而生。连锁经营是什么呢?把机器大工业流水作业的原理，运用到我们商业领域里 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 65 面来。我们知道泰罗制和福特制(音译)是大的流水线的衔接，大大提高了生产的效率，把这样的原 理拿到商业领域来，连锁经营，每一个环节就像流水作业一样有机组合，但是每一个环节的效率都 是最高的，都是专业化的组织和运营的。所以它带来了革命性的变化，使得我们商业流通的效能大 大的提升，管理能力的大大提高，所以这次的流通革命是组织方式的革命，它跟第一次业态的变革 还不太完全一样。 四是这个时期是物流业的快速发展，交通通讯技术的进步。我们想它没有这样的进步，物流的 发展，我们大规模的配送就实现不了，我们连锁经营的低成本、高效率就没有办法实现，所以它也 配合着我们的技术革命，物流和通讯的革命，大规模的配送，统一的经营模式，降低了成本，使消 费者得到利益。比如沃尔玛提出的“天天平价”。这个时候的驱动力，生产与消费快速增长，商业 竞争加剧，争夺消费者市场，这个时候的流通组织方式的革命就带来了新的变化。所以我们看，虽 然方式是不同的，但是背后的驱动因素，特别是消费的驱动因素非常的明显。 第三次：20世纪 30年代超级市场的出现，大型自助式销售综合市场的快速发展。 一是消费者选择对市场销售的重要性凸显。 二是上世纪 20-30年代大危机对商品促销的要求。 三是降低人工成本和提升效率的客观要求。 四是商业管理技术和销售技术的进步。这些主要驱动因素还是消费驱动，使得我们对消费成本 和场景的要求。过去我们一手钱一手货，由售货员销售，现在变成了超级市场，大大改变了它的场 景。谁说场景的变化是现在才有的呢？实际上那个时候已经大大改变了我们传统的原有的零售方 式。 第四次：21世纪以来，以现代信息技术革命为依托，以互联网和电子商务应用为载体，以交 易、支付、物流等为支撑的新商业模式出现，构建了全新商业运营组织架构。 这一次的革命和以往的革命不太一样，仍然是消费的快速增长和升级，对消费场景和消费方式 的多样性、便利性、选择性、个性化、体验性的需求大大的提升，背后是消费驱动力大大的增强。 二是互联网、电子商务、信息技术、数字化、移动通信技术的进步和应用。我们看没有这样大 的技术进步，我们这一场零售革命是没有办法实现的，生成了以互联网、电子商务为主的庞大生态 系统。我们看这个时候技术进步带来巨大的影响。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 66 三是第三方支付和物流技术能力的巨大推动，对零售业的创新形成了强有力的支撑。 四是零售竞争空间和维度发生了本质的变化。 前三次革命都是在物流条件下的改变，无论是百货店对原有零售店、杂货店的革命，还是连锁 经营方式组织方式的革命，还是超级市场的出现，都是在我们这个土地上这个维度空间里面的竞 争，但是第四次的零售革命已经和我们不在一个维度上，它在虚拟的空间维度上进行竞争。不用这 么多土地，地段还是地段，开店还是开店，已经到网上去开店了，竞争不在一个维度上，对传统的 零售产生了巨大的革命性的变化，也就来自于这里。 为什么实体店感觉冲击这么大呢？看到外资去年有 39家在不断关店，就是在这样一个不同的 维度，我们看到这一次流通零售的革命它的变化是非常大的。它的主要驱动因素，当然我们说一千 道一万，背后还是消费升级的强大驱动。如果没有我们现在物质极大丰富、产能的巨大提升、消费 者选择性的提升，消费能力和支付能力的提高，是不会出现的，及时有互联网和电子商务，背后一 定是消费驱动的，出现了消费者主权意识的增强，促使商业创新和革命，催生新型的服务商，并形 成了这样的零售新业态。 所以我们看第四次零售革命出现了这样的变化，所以概括世界上几次大的零售革命的驱动因素 都有时代的特点和经济发展阶段的特征，但我们说它都离不开生产方式的变革、消费需求的巨大提 升和技术进步的强力催生。我们把它概括出来，突出它的共性来看，这几个驱动因素是没有变化 的，只是在不同的阶段，驱动零售发展创新的因素程度是不同的。 比如第一次革命，我们说它是生产巨大提升，工业革命推动了消费的增长，然后零售的革命。 我们看到第三次、第四次流通革命的时候，消费在这里起的作用更大了，因为它没有所谓工业革命 的巨大冲击，反而是消费驱动了零售业的变革和发展。 二、我国零售发展的四个阶段 当年会把 40年改革开放划分为不同的阶段，我把它划分为四个阶段。 第一阶段是 80年代初-1992年。传统的批零体系被打破，百货店，过去说三级批发然后到零 售这样的体系被打破，当时叫“线断网破”，然后出现了专业店、社区商店、批零兼营的批发市 场，它的格局发生了这样的变化。它的主要驱动因素是改革带来的制度机制的巨大变革，这个推动 力是巨大的，特别是 80年代首当其冲是我们商业零售业和批发业的变革，这个时候强力的把过去 传统的商业。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 67 一是打破了链条和业态，出现了新的业态，生产力明显提升，这个时候我们对应的消费是什么 呢?这个时候我们对应的还是温饱型的消费，那个时候在改革初期，我们人均 GDP只有 356美元， 大家想一想，那个时候我们是全世界低收入人口的国家，所以这个时候的零售业，对应的是那个时 候消费的方式，我们真正的取消粮票和布票是什么时候呢?真正取消是 90年代初，才全面取消了粮 票和布票。 第二个阶段是 1992年-2001年。这个时候零售格局是百货业态较快发展，连锁经营和新型业 态开始出现并发展。1995年我们在上海由国务院召开了第一次连锁工作会议，从那个时候 1995年 以后我们连锁业开始出现，零售对外开放开始试点，1992年零售业开始试点，当时还是仅少部分 的几家零售业开始进到中国来。 这个背后的驱动因素和背景是什么呢?改革的深入。为什么从 1992年划分呢?因为 1992年的十 四大，我们的十四大第一次提出我们改革的目标是社会主义市场经济体制，那个时候提出让市场配 置资源发挥基础性作用。 在第一个阶段的时候，实际上并不知道目标是什么，还在摸着石头过河，是市场多一点、计划 多一点，谁为主谁为辅?我们在摸着石头过河，还在探索，1992年确立了目标是社会主义市场经济 体制，这个时候整个零售格局也在朝着这样的方向发展，所以它的市场化方向更加明确。另外这个 时候经济快速发展，我们到 1993年、1994年已经到了买发市场，不再绝对的短缺。 这个时候开放扩大到了服务领域，特别是零售业，所以这个时候的开放从零售业开始试点。再 看这个时候的消费，进入了改善型的消费阶段，特别是以家庭耐用消费品改善需求大大向前推进， 这个时候的人均 GDP已经到了 1041美元，到 90年代末进入了 1000美元的 GDP，从 356美元到了 1000多美元的过程，背后我们关注它的消费变化。 第三个阶段是 2002-2012年。这个时候是多种零售业态出现。当时的内贸部、商务部规范成 18种零售业态，也就是说市场化的改革使得多种业态出现，连锁经营快速发展，外资零售大量的 进入，网络零售、电子商务开始兴起，这是我们当时的一个格局。 背后的驱动因素，是加入 WTO2011年的 12月 11日加入了 WTO，作为一个重要的节点，这个时 候开放显著扩大，大量的外资都是那个时候快速进入中国，国际顶尖级商业集团进入中国，互联网 模式广泛应用不断创新。 这个时候对应的是什么消费方式呢?进入到显著的升级阶段。消费阶段的变化，为什么最后放 一个消费阶段呢?所有的方式最后都是消费对零售的影响，这个时候的消费到了 6100美元，这个时 候已经进入到世界银行规定的中等收入国家。4000多美元就是中等收入国家，这个时候已经达到 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 68 6100美元，住和行以及新型消费快速增长，消费结构已经不一样了，消费的内容已经不同了。 第四个阶段是 2013年以来。我们的零售业大幅度的发展，业态不断的发现，当然这个时候还 是以实体零售为主，电子商务这个时候开始出现，到了上世纪末期和这个世纪初期电子商务开始起 来，但是真正大规模的发展还是 2013年以后零售业的格局发生了更大的变化，网络零售快速发 展，商业模式不断创新，市场份额不断增长。7家网络零售占 50%多，占了将近 60%，不仅是半壁 江山，只有 7家企业。 所以实体零售转型创新发展、O2O、上线下相结合的方式开始出现，实际真正起来也就是 2010 年以后，整个的格局才发生了更加重大的变化，刚才我看了一下，实际上金融危机以后到 2012年 之前我们的增速才达到 20%以上。这个时候的驱动因素，互联网、电子商务、商业模式的创新革命 性的变化，消费进入品质消费的阶段。背后看 2017年全国人均 GDP8836美元，按照世行的标准我 们已经进入到了中等偏上收入国家。这个时候消费发生重大变化，品质消费到来。 三、我国零售格局变化的主要驱动力量 40年来，各个阶段我国零售格局的变化，它的主要驱动力量可以概括为： 一是改革的巨大推动，体制机制的变革；发展环境的变化。这是在改革初期第一位的。 二是对外开放的扩大，我们可以借鉴和直接学习国外的零售业的业态和经营管理经验，并且与 我国国情相结合。外资真正大规模的进来才多少年呢?也就 20年左右，我们的对外开放，当时我们 认为是“狼来了”，人家是大军舰，我们是小扇板，20年之后我们再看看呢?刚才零售业百强发布 就可以看出来。 三是经济快速增长，生产力快速提升对零售变革的要求。我们没有物质的极大丰富，没有买方 市场的出现，我们这样的零售格局是不可能出现的，所以背后生产，过去说生产方式绝对流通方 式，在一定程度上它还是在发挥作用。 四是消费不断升级的强大拉动作用，拉动零售业态和零售模式的变化。 所以我刚才每一个阶段就对应一个消费阶段。所以别的都有可能发生变化，但是消费是我们的 魂和根，如果没有零售业我们消费没有办法发展，根据消费不断变化，我们销售业态和零售业态在 不断发生变化。 不同阶段的驱动因素不同，但是有一些因素是不同的，特别是越到后来的发展，我们会看到消 费在整个零售业的变革里面，它的驱动因素在不断增强。如果说开始的时候，我们的体制的变革、 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 69 制度的红利可能发挥的作用更强，就像第一次工业革命的时候，那个时候的工业革命可能更强，但 是后来我们的消费，包括我们的技术进步，也是附着在我们消费不断增强的基础上的。 四、未来推动零售业发展的因素 未来我国的驱动因素还在哪里呢？未来推动零售业发展的因素主要有： 第一大因素，消费需求、消费场景、消费体验等推动零售业发展。 第一，消费的驱动因素会不断增强。未来最大的驱动因素是消费。消费需求更加多元化，品质 消费继续升级，我们马上进入 1万美元的时候人均 GDP，我们消费结构不断升级。所以中国人全世 界买买买，大量的商品进口，我们的消费能力巨大的提升，实际在于我们支付能力增强，品质消费 到来。 第二是消费者要求快捷、便利和高性价比。品牌化、高品质，未来品质消费会大大提升。 第三是消费场景要求提升，除了便利、方便、快捷以外，还需要情调。现在的 90后、80后， 还需要有仪式感，有文化的内涵，它的需求增强。未来如何迎合这样的需求呢? 第四是对消费体验要求提升。 第五是智能消费需求责任。 十九大提出创新经济、创新生态链等等，形成新的增长点、新的动能，消费这个因素，未来一 定是驱动我们发展的主要动力，我们把主要注意力放在哪个方面呢?一定是消费，以市场为导向。 市场需求是什么呢?需求是不一样的，现在有了二孩，有了母婴消费，有了 80后、90后、00后， 他们需求是什么呢?另外还有庞大老龄化的人口的消费，“白发消费”“银发消费”，所以未来所消费 需求，但是我们盯住哪一个人口呢?我们需要更加进步。 第二大因素，技术进步、互联网、电子商务、智能化是零售业创新的强大驱动力。 电商当然有很大的发展空间，特别是移动互联、物物互联以后，还可能带来更多的创新和变 化，因为便利、快捷和低价是它的优势。实体零售业数字化的改造和转型，未来也是这样的技术革 命给我们带来的。 此外，线上线下融合、多种业态融合、无界融合、跨界融合。边界已经不清晰了，只要消费者 需要的就是合理的。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 70 另外，创新和探索新业态或心灵手物种，背后一定是现代科技力量来支撑的。现在出现了一些 新的物种，当然有“盒马鲜生”，由互联网推出线下的创新。原来的线下企业，比如永辉也推出了 很多生鲜的新模式和新零售、新业态。智能零售将较快发展。线上电商和线下实体店向农村延伸， 在技术的推动下，向农村的延伸，我想可能是一个非常大的空间。技术进步还推动物流、支付、供 应链、大数据技术将继续创新，为零售创新提供强大的支撑，还有跨境电商、内外互联，在技术推 动下不断向前发展。 第三大因素，制度和环境是零售业发展重要影响因素。 现在零售业的发展离不开制度的创新和机制体制的完善。 一是深化改革、扩大开放，最重要是优化零售业的营商环境。我们谈了很多年营商环境的问 题，实际上并没有完全解决。 二是建立鼓励和支持创新、促进技术进步的政策体系。现在有很多这样的政策体系开始出来。 三是降低企业显性和隐性成本。最近我们知道，今年“两会”以后，迅速把我们的增值税税率 普降 1个百分点，未来我们还有降税的空间吗?我们显性的税收可以降低，我们隐性的成本呢？ 四是加强公共基础设施建设，完善公共服务，为零售业发展创造条件，营造公平的环境。实体 业认为有不公平的对待，看最近的《电子商务法》，在维护公平竞争方面要大大向前推一步。完善 法律法规，提升行业能力和效能，另外是行业协会的导向、引领和自律。 所以未来的主要驱动因素，还是消费、技术进步和制度因素的变化。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 71 第四章 华研理论：一切皆周期 ——行业发展周期现状、特征、趋势判断研究框架 第一节 研究行业周期的重要性 随着我国市场经济不断完善，经济周期影响越来越大，成为理解宏观经济与行业运行的重要逻 辑。经济周期都有哪些？有什么规律特征？它的影响因素有哪些？产能周期的理论基础和规律是什 么？我们怎么判断行业当前所处的周期？基于此，盛世华研提出“一切皆周期”的行业研究理论， 为您解决以上问题。并通过周期理论，来更充分的理解目前行业发展现状、市场格局、市场规模、 发展速度、经营效益、行业景气度、产业供需、价格走势等信息，让企业对整个产业周期及产业结 构有一个清晰、深入的了解和把控。 第二节 周期无处不在 周期广泛存在于各个地方，是自然界的规律。周期包括繁荣、衰退、萧条、复苏四个阶段，在 经济活动中表现的很明显。 一、什么是经济周期 增长与波动是宏观经济研究的永恒主题，也是经济形势分析最基础的框架体系，经济潜在增长 率决定了经济运行的长期均衡趋势，经济周期决定了经济运行的波动态势。经济总是从复苏、繁 荣、衰退到萧条周而复始地发生着，每个人都身处其中。 经济周期主要受商业周期、政治周期、社会周期等影响，其中，商业周期是市场经济中由个人 或企业自主行为引发的商业律动，是进行经济形势分析和实施反周期宏观调控的基础。现实中的经 济运行潜势由多股商业周期力量叠加而成。 二、几大典型商业周期 现代经典经济周期理论归纳出了几大典型商业周期：短波的农业周期（又称蛛网周期）揭示的 是农业对价格的生产反馈周期，1年左右；中短波的库存周期（又称基钦周期）揭示的是工商业部 门的存货调整周期，3-4年左右；中长波的设备投资周期（又称朱格拉周期）揭示的是产业在生产 设备和基础设施的循环投资活动，6-11年左右；长波的建筑周期（又称库兹涅茨周期）主要是住 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 72 房建设活动导致的，20-40年左右；超长波的创新周期（又称康德拉耶夫周期）是由创新活动的集 聚发生所致，50-70年左右。金融是实体的映射，商业周期的另一面是金融周期、信贷周期、杠杆 周期和债务周期。 图表：周期的划分与嵌套 三、中国经济周期特征更为明显 以近几年为例，从 2014年到 2018年，短短四年，中国经济就经历了一轮完整的经济周期。 衰退阶段：2013年底、2014年初，经济开始加速下行，实际 GDP增速在一年的时间里从 7.9% 降到 7.1%，下行了 0.8个百分点，经济正式进入衰退阶段。为了保住 7%的经济增长底线，政策从 2014年 11月降息开始升级到全面宽松，随后 2015年我们看到了十几次降准降息以及 PPP和专项 建设基金的大规模投资。 复苏阶段：在全面宽松和大规模投资的刺激下，经济从 2016年开始逐步进入复苏阶段。需求 侧房地产和基建投资持续回暖，带动 2016年一季度名义 GDP见底，三季度实际 GDP见底。与此同 时，2015年底提出的供给侧改革导致产能去化，微观市场的商品价格和房价开始上涨。 过热阶段：2017年初开始，宏观上的经济增速虽然还在回升，但幅度并没有前几轮刺激那么 明显。与此同时，大剂量的货币宽松开始推动资产价格泡沫化，一线城市房价几乎翻倍，迫使各地 开始加大力度进行地产调控，货币政策也明显收紧。 滞胀阶段：在去杠杆的束缚之下，大规模刺激政策对经济的拉动作用逐步耗尽，经济增长的回 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 73 升明显遭遇瓶颈。2017年三季度开始经济增速重新下行，实际 GDP下行 0.1个百分点，名义 GDP 下行 0.5个百分点。 从 2018年开始，经济重新进入衰退阶段。 宏观经济如此，中观行业更是如此。在盛世华研服务过的诸多行业中，经常出现很多行业今年 大家一致看好，疯狂加码投资，明年就行业萧条，再过段时间就迎来破产倒逼潮。 中国经济和行业受周期的影响越来越大，理解周期和利用周期成为企业投资决策的重要参考决 策依据。 第三节 行业的生命周期特征 任何行业都会经历萌芽、成长、成熟、衰退四个阶段，一家企业可以在不同的行业之间跃迁， 但一个行业很难逆生长，不同阶段的行业有不同的投资机会。 一、行业的生命周期有什么特征 人的一生会经历幼年、青年、中年、老年，一个行业也会经历萌芽、成长、成熟、衰退。 在生命周期的不同阶段，行业/企业在消费者数量、产品产量、市场增长率、利润、竞争状 况、企业规模、技术创新、行业壁垒等方面具有不同的特征。 （一）幼稚期 这种行业的生产往往是科学技术产生突破性进步的结果，经常萌芽于实验室或者科技园区，例 如生物医药、生物工程、海洋产业等。 在这一阶段，由于新行业刚刚诞生或初建不久，只有为数不多的投资公司投资于这个新兴的行 业。另外，创业公司的研究和开发费用较高，而大众对其产品尚缺乏全面了解，致使产品市场需求 狭小，销售收入较低，因此这些创业公司财务上可能不但没有盈利，反而出现较大亏损。 同时，较高的产品成本和价格与较小的市场需求之间的矛盾使得创业公司面临很大的市场风 险，而且还可能因财务困难而引发破产风险。因此，这类企业更适合投机者和创业投资者。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 74 在幼稚期后期，随着行业生产技术的成熟、生产成本的降低和市场需求的扩大，新行业便逐步 由高风险、低收益的幼稚期迈入高风险、高收益的成长期。 （二）成长期 判断一个行业的成长能力，可以从以下方面考察：（1）需求弹性。一般而言，需求弹性较高 的行业成长能力也较强。（2）生产技术。技术进步快的行业，创新能力强，生产率上升快，容易保 持优势地位，其成长能力也强。（3）产业关联度。产业关联度强的行业，成长能力也强。（4）市场 容量与潜力。市场容量和市场潜力大的行业，其成长空间也大。（5）行业在空间的转移活动。行业 在空间转移活动停止，一般可以说明行业成长达到市场需求边界，成长期也就进入尾声。（6）产业 组织变化活动。在行业成长过程中，一般伴随着行业中企业组织不断向集团化、大型化方向发展。 这一时期企业的利润虽然增长很快，但所面临的竞争风险也非常大，破产率与被兼并率相当 高。由于市场竞争优胜劣汰规律的作用，市场上生产厂商的数量会在一个阶段后出现大幅度减少， 之后开始逐渐稳定下来。由于市场需求趋向饱和，产品的销售增长率减慢，迅速赚取利润的机会减 少，整个行业便开始进入成熟期。 （三）成熟期 行业的成熟期是一个相对较长的时期。具体来看，各个行业成熟期的时间长短往往有所区别。 一般而言，技术含量高的行业成熟期历时相对较短，而公用事业行业成熟期持续的时间较长。行业 处于成熟期的特点主要有：（1）企业规模空前、地位显赫，产品普及程度高。（2）行业生产能力 接近饱和，市场需求也趋于饱和，买方市场出现。（3）构成支柱产业地位，其生产要素份额、产 值、利税份额在国民经济中占有一席之地。但通常在短期内很难识别一个行业何时真正进入成熟 期。 在行业成熟期，行业增长速度降到一个适度水平。在某些情况下，整个行业的增长可能会完全 停止，其产出甚至下降。行业的发展很难较好地保持与国民生产总值同步增长。当然，由于技术创 新、产业政策、经济全球化等各种原因，某些行业可能会在进入成熟期之后迎来新的增长。 （四）衰退期 行业衰退是客观的必然，是行业经济新陈代谢的表现。行业衰退可以分为自然衰退和偶然衰 退。自然衰退是一种自然状态下到来的衰退。偶然衰退是指在偶然的外部因素作用下，提前或者延 后发生的衰退。行业衰退还可以分为绝对衰退和相对衰退。绝对衰退是指行业本身内在的衰退规律 起作用而发生的规模萎缩、功能衰退、产品老化。相对衰退是指行业因结构性原因或者无形原因引 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 75 起行业地位和功能发生衰减的状况，而并不一定是行业实体发生了绝对的萎缩。例如电视业的崛 起，导致了电影业的相对衰退，公路业的发展也促使了铁路业的相对衰退等等。 衰退期出现在较长的稳定期之后。由于大量替代品的出现，原行业产品的市场需求开始逐渐减 少，产品的销售量也开始下降，某些厂商开始向其他更有利可图的行业转移资金，因而原行业出现 了厂商数目减少、利润水平停滞不前或不断下降的萧条景象。至此，整个行业便进入了衰退期。 但在很多情况下，行业的衰退期往往比行业生命周期的其他三个阶段的总和还要长，大量的行 业都是衰而不亡，甚至会与人类社会长期共存。例如，钢铁业、纺织业在衰退，但是人们却看不到 它们的消亡。烟草业更是如此，难有终期。 二、不同行业的周期具有不同特征 每个行业都会经历一个对行业的当前业绩和未来前景产生影响的生命周期。大多数行业都会经 历一个与产品生命周期相似的生命周期，即起步期、成长期、成熟期和衰退期。但是，许多行业往 往会通过使用新技术而得以更新或再成长，而不会像某些特定产品或服务那样走向衰退。在制定企 业战略时，了解行业所处的生命周期属于哪个阶段是非常重要的一个考虑因素。 一家企业可以在不同的行业之间跃迁，踩在新行业的浪潮之巅，成为一家新企业，像 GE、诺 基亚这样的百年老店几乎都是如此。但一个行业很难逆生长，再新的行业，也会有衰退的一天。每 个行业的生命路径不同，有的行业早熟，几乎没有萌芽期，短暂的爆发式成长后就进入了寡头竞争 的成熟期，这类行业的共同特点是技术壁垒低、短时间内出现大量竞争者，比如 O2O、共享单车， 典型的生命路径是大起大落之后保持稳定。有的行业晚熟，从萌芽阶段开始，一直缓慢成长，比如 医疗器械、燃气、涂料、油漆油墨。每个行业的寿命也不同，有的行业从成长到衰退只要十年，比 如某些高科技和服务业，而有的行业经历上百年，甚至与人类的发展同步，比如能源、水利、电力 等。 图表：市场／行业生命周期各阶段的主要特征 　　阶段 因素 开发期 成长期 成熟期 衰退期 市场发展 缓慢 迅速 约于 GNP 的增长 速度相当 需求下降 市场萎缩 增长的可 预见性 需求只被现有产品 满足一小部分，增 长潜力难以预料 需求已被满足一大部 分，需求上限开始清 晰 增长潜力已很好 确定 增长潜力明显有限 顾客的稳 定性 顾客以很少的信任 试用该产品 有一定信任，顾客试 用不同的产品，尚未 形成品牌忠诚 已形成品牌购买 倾向。新进入者 很难获得高额利 极稳定，顾客很少 有寻求其它供应者 的动机 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 76 润 产品系列 的拓展性 产品品种单一 产品系列迅速扩展 扩展减慢或停止 不盈利产品逐渐退 出，产品品种减少 技术的作 用 为了生产适合市场 需要的产品，技术 是重要的角色 前期，产品技术至关 重要；后期，生产技 术更为重要 生产工艺和材料 替换是重点。可 以用新技术更新 使该行业延伸 技术完全成熟、稳 定、易于掌握 产品技术 高度的产品创新； 尚未产生主导性的 设计 主导性的产品设计已 经出现；强调产品多 样性 小的渐进的革 新，基本围绕节 省成本、提高效 益展开 产品很少有改变 生产技术 强调柔性制造，主 导产品出现以前， 工艺都不固定 随着主导性设计的出 现，生产工艺开始专 门化 强调效率，尤其 是通过自动化手 段 很少或没有工艺改 变 定价模式 价格高且易变 随成本下降和竞争加 剧价格迅速下降 价格随生产力允 许的成本下降， 很慢 价格低且稳定 促销 促销目标是“革新 者”和“尝鲜 者”，主要是唤起 欲望 侧重建立品牌形象 调整促销策略以 适应不同的细分 市场 主要依靠惯性维持 市场 竞争者的 数量 较少 在先入者高边际利润 吸引下，竞争者数量 迅速增多，到成长期 后期达最多 竞争力较强的企 业已建立稳定地 位，并购和弱竞 争者被淘汰，行 业进一步集中 新进入者已很少， 且不受欢迎。竞争 者继续减少 市场份额 的分布 不稳定。市场份额 反映企业家的眼光 和把握机会的能力 稳定性增加。少数竞 争者以强有力的态势 出现 稳定。少数企业 常会控制整个行 业的绝大部分 或是集中在极少数 竞争手中，或是由 行业细分化或市场 地区化而分散 竞争的性 质 有限竞争。企业眼 光主要在产品改进 上而不是竞争上 市场的迅速增长掩盖 了竞争 为了生存，竞争 达到顶峰 随着新格局的形 成，倾向于低度竞 争 进入与退 出 进入容易。进入障 碍主要是技术、资 金和对未知的担心 较困难。市场力量已 经产生，但不很强。 如果没有对立性竞 争，是进入的好时机 困难。市场已 “瓜分”完毕， 市场领导者地位 已确立，新进入 者要从别人那 “抢生意”。行业 内开始分化，有 的发生动摇 因为市场萎缩，很 少有新进入者。行 业内企业纷纷退 出，只留下一些大 企业和“补缺”的 小企业 投资需求 逐渐地投资以支持 新的产品 为支持增长，资金需 求达到高峰 为保存生存能 力，仍需再投资 很少投资，甚至变 卖部分资产以“榨 取”现金 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 77 财务状况 起动成本高，需要 大量现金投入，回 本无保障 销售增长带来利润， 但大部分利润用于再 投资 稳定的销售带来 巨额利润，再投 资减少，形成现 金来源 利润下降，现金流 很少（可能是正， 可能是负） 资料来源：盛世华研搜集整理 三、不同周期阶段的行业都有不同的投资机会 随着中国经济结构调整和优化，每个生命周期阶段的行业都有不同的投资机会，就像人的各个 年龄段都有不同的魅力一样。 萌芽期的行业，投资面临很多不确定性和偶然性，成功会获得丰厚的回报，失败则要承担很大 的损失。成长期的行业，具有核心竞争力的企业将脱颖而出。创新需要持续的试错，高强度的研发 不能保障成功，但至少是保证竞争性的前提。所以，具备较强的创新能力、能够保持高研发投入、 商业模式清晰、符合产业发展趋势的企业最终成功的可能性更大，这一类企业能够创造长期价值。 成熟期的行业，优胜劣汰后竞争格局稳定，行业利润由于一定程度的垄断达到了较高水平，而 竞争风险较低，规模优势强、毛利高的行业龙头企业一般会有不错的分红表现。衰退期的行业，机 会在于提高产能利用率和运营效率，可持续性的行业即使在衰退期依然会有不错的盈利表现。 四、公司的生命周期及判断依据 我们把一个公司的生命周期分为：初创期，成长期，平台期和衰落期。处于成长期的公司，它 已经脱离了初创期的危险，公司业绩开始大幅成长，那么我们有机会获得丰厚的利润。 整个成长期，我们把它再细分成高速成长期、稳健成长期和缓慢成长期， 那么我们怎样判断公司处于成长期的什么阶段呢?这是一件重要的事情，大致可从四个方面判 断：首先，要看市场容量，有时候要看细分市场的容量，韦尔奇有个“数一数二”的策略，是指在 细分市场里数一数二;第二，看核心产品的市场份额，如果份额已经很高了，那就意味着成长起来 就比较困难了，如果比较低，业绩增长的潜力就大些;第三，要看公司新产品储备;第四，要看它的 并购策略，尤其对科技公司。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 78 第四节 重要周期：产能周期的基础理论和规律特征 一、产能投资周期的定义与内涵 产能投资：设备投资是产能投资的主要组成部分之一，其他的产能投资还包括劳动力雇佣、厂 房投资、商业地产投资等。 设备投资：广义的设备投资不仅包括机器设备投资，还包括相关厂房建造、辅助性工器具购 置、无形资产支出等。设备投资主要集中在制造业、建筑业、交通运输业等领域。 产能投资周期：是指设备投资、就业雇佣等产能投资的周期性扩张以及收缩调整行为。 设备投资周期：属于产能周期的主要组成部分之一，又称资本性支出周期，或朱格拉周期，是 指企业在耐用设备及其基础结构上的周期性支出活动。 二、产能投资周期是经济波动的中周期、主周期 产能是指在给定的技术条件下，资本和劳动力被充分利用后所能达到的最高产出。 产能投资周期是经济波动中的主周期，长度 6-11年，主要内容是设备投资和就业雇佣的周期 性调整。宏观经济运行在微观上表现为企业产能调整活动（设备投资、就业雇佣等），企业的扩产 能或去产能行为表明了对未来国民经济景气的预期。从其它商业周期与产能投资周期的关系看，短 期的库存调整是中期产能调整的缓冲带，长期的创新周期是技术革命引发的商业机会和产能投资浪 潮。 产能周期分为四个阶段：第一个阶段，在经济繁荣的时候，企业家过度乐观，导致产能扩张以 及随后的产能过剩。第二个阶段，由于产能过剩，供过于求，供求格局恶化，引发通缩。在漫长通 缩过程中，中小企业退出，大企业淘汰落后产能，这是一个供给出清的过程。第三个阶段，产能出 清尾声，行业集中度大幅提升，剩者为王，企业利润改善，开始修复资产负债表，为新一轮产能扩 张蓄积力量。但因为刚刚过完冬天，企业对未来前景仍然谨慎，新增产能扩张不是很明显。第四个 阶段，随着企业盈利持续改善和资产负债表修复，我们终会看到新的产能扩张，一开始带动需求， 后期增加供给。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 79 图表：经济周期与产能调整 资料来源：方正证券 主流经济学家非常重视产能投资周期，如马克思、熊彼特、凯恩斯、萨缪尔森、米切尔、伯恩 斯、哈耶克、米塞斯等。诞生了大量经典理论：实业经济周期理论、过度投资理论、有效需求不 足、真实经济周期理论、乘数-加速数模型等。 产能利用率(设备利用率、就业率等)是判断经济形势的风向标，美、欧、日等发达国家普遍重 视产能利用率的统计和分析，目前我国统计空白。 三、产能投资周期的驱动因素与放大机制 产能投资周期存在一些初始的驱动因素，在传导过程中，又存在放大机制，进而对经济运行形 成广泛而深入的影响。本部分旨在归纳梳理国内外有关研究成果。 （一）驱动因素 造成经济波动的驱动因素，来自自然、政治、社会、人性以及经济自身等各个方面。 1）实际经济周期因素。本部分把所有归因于实际经济运行的解释统称为实际经济周期因素， 包括过度投资理论、有效需求不足理论、实业经济周期理论、创新理论、凯恩斯主义以及后凯恩斯 主义的相关理论，等等。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 80 在现代化大生产的时代，由于生产和消费在时间、空间和主体上是分离的，因此很难实现产能 投资与最终需求的完美匹配，波动必然产生。 过度投资理论认为，在经济繁荣时投资者对未来过于乐观，不断加大投资，最终导致生产超过 由消费和出口决定的有效需求从而引发产能过剩，或者导致产能扩张超过原材料或劳动力供给瓶 颈，工资和原材料成本上升侵蚀了生产企业的利润。 凯恩斯强调有效需求，认为私人投资是整个周期过程中的易变和不稳定因素。凯恩斯反对古典 理论关于产品和就业市场出清的假设，认为由于工资和价格存在刚性，市场很难自我实现均衡。 实业经济周期理论认为投资由企业的利润驱动，而利润由成本和价格决定并周期性地波动，经 济周期性波动的过程同时也是产能调整的过程，一轮完整的周期表现为：经济复苏→产能利用率提 高→企业扩大产能→新建产能投产达产并持续释放生产能力→经济增长超过由设备、资源和劳动力 等决定的潜在增长率，引发通膨，成本侵蚀利润，产能过剩→经济回调→产能利用率下降、设备闲 置、产能过剩、通缩→去产能化、企业放缓设备采购和劳动力雇佣来消化现有产能→物价下跌、企 业成本下降、刺激政策→供给出清进入尾声、产能利用率恢复、企业资产负债表修复→新一轮经济 复苏和产能扩张。 创新理论认为创新的集聚发生及其带动的产业投资浪潮是导致经济从繁荣到萧条的根本原因。 2）设备寿命周期。设备存在使用寿命，经济中存在大规模的设备更新替换活动。现代设备的 寿命，不仅要考虑物理寿命，还要考虑技术寿命和经济寿命。首先，设备的物理寿命，又称自然寿 命、物质寿命，是指设备从投入使用开始，直到因物质磨损而不能继续使用、报废为止所经历的时 间。物理寿命主要是由设备的有形磨损所决定的。其次，设备的技术寿命，又称有效寿命，是指从 设备开始使用到因技术落后而被淘汰所延续的时间。技术寿命主要是由设备的无形磨损所决定的， 它一般比自然寿命要短。科学技术进步越快，技术寿命越短。最后，设备的经济寿命，又称效益寿 命，是指设备从投入使用开始，到继续使用经济效益上不合理而被更新所经历的时间。效益寿命是 由维护费用的提高和使用价值的降低所决定的。 3）政治周期。民选政府普遍存在明显的政治经济周期，执政党为了获取连任，会在大选前的 一两年扩大支出、刺激经济；而大选后获胜的政党则必须面对平衡预算收支的压力和由选举前政策 引发的通货膨胀趋势，进而收缩开支、政策转向。美国、中国等国政府存在 4-5年的小换届和 8- 10年的大换届，同时中国存在官员晋升的政治锦标赛体制。 4）经济信心周期。现代经济学越来越从人类行为的角度认识经济不稳定性，周期不仅是一个 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 81 技术过程，背后是亘古不变的人性轮回。经济周期从繁荣走向萧条的循环过程，也是人性从过度乐 观走向过度悲观的轮回，产能过剩的背后是人性过度乐观情绪所导致的。 5）发展阶段因素。当经济发展到一定阶段，会出现驱动设备投资的一些特殊因素，比如，地 区间要素成本变化引发的产业转移，劳动力成本上升引发的机器替代劳动，技术进步引发的进口替 代。 （二）放大机制 乘数加速数：投资的一个变化会由于引致消费导致国民收入更大的变化，被称为投资乘数，大 小取决于边际消费倾向。国民收入的一个变化会由于资本产出比导致对资本存量需求更大的变化， 被称为加速原理，大小取决于资本产出比。乘数与加速原理相互作用会引起并放大经济的周期性波 动：投资增加引起产量的更大增加，产量的更大增加又引起投资的更大增加，经济出现繁荣。然 而，产量达到一定水平后由于社会需求与资源的限制无法再增加，这时就会由于加速原理的反向作 用使投资更大幅度减少，投资的减少又会由于乘数的作用使产量继续减少，这两者的共同作用又会 使经济进入萧条。 抵押信贷加速器：在经济从繁荣到萧条周期性地发生时，企业所拥有的资产及其带来的抵押信 用基础从膨胀到收缩、从扩杠杆到去杠杆，具有明显的自我循环、自我放大的特点。在经济处于上 升期时，企业拥有的土地、房屋、存货等资产价格不断升值，使得企业信用基础不断扩大，从而更 容易获得信贷、放大杠杆。在经济处于下降期时，企业的资产价格则不断贬值，大大削弱企业的信 用基础，从而使得企业更难获得信贷，被迫收缩杠杆。 货币加速器：商业银行的行为历来是顺周期的，当企业盈利预期好时，商业银行会倾向于扩大 信贷规模，锦上添花。相反，当企业盈利预期变差时，银行会倾向于收缩贷款规模，雪上加霜。 情绪加速器：人们在诸多领域存在集体非理性，在经济繁荣时过于乐观和自信，认为好日子会 一直持续下去，自己做出正确决策的能力高人一筹；而在经济衰退时人们则又陷入悲观，认为经济 低迷将一直持续下去，怀疑自己的决策能力。人类社会这种集体的非理性、羊群式的从众心理、把 短期趋势看成未来长期趋势的现象从未消失过，明显放大了经济波动。 四、产能投资周期的类别 1）产能扩张周期。受经济景气驱动，以扩张产能为目的，新建、扩建为主。包括设备扩张、 劳动力雇佣、原材料采购等。当经济复苏时，企业产能利用率得到提升，新一轮经济周期启动，企 业开始进行新一轮产能扩张，以在未来的市场竞争者抢占先机；当经济衰退时，企业被迫去产能， 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 82 以降低运营成本，度过冬天。 2）产能更新周期。受设备寿命周期驱动，主要是对原有设备重置更新，不以扩大产能为目 的。设备更新分为物理更新、技术更新和经济更新等三种，是指用新的、或比较先进的、或更为经 济的设备，来替代物理上不能继续使用的、或技术上不适宜继续使用、或经济上继续使用不划算的 设备。 3）其它产能投资活动。当经济发展到一定阶段，还存在机器替代劳动、地区产业转移等设备 投资活动，也不以扩张产能为目的，而是在原有产能规模不变情况下，重新进行要素组合或地区布 局。 五、产能周期特征 产能投资周期揭示的是产业在生产设备、基础结构以及就业雇佣的循环投资活动，属于中周 期，时长约 6-11年。美国二战前产能投资周期平均长度为 10年左右，二战后缩短为 7年左右。造 成周期缩短的原因包括：技术进步更快；信息传播更迅速，产业界把握投资机会的能力更强；产业 进行了升级，新主导产业需要的设备更新折旧更快；税法鼓励企业采用加速折旧法；政府逆周期宏 观调控的影响。 产能扩张周期和产能更新周期的影响随着经济发展而此消彼长。在经济起飞阶段，设备产能扩 张周期较强而设备更新周期较弱。随着经济快速发展，尤其是步入住行消费升级和重化工业阶段， 资本密集度大幅提高，设备更新周期的影响开始显现。当经济进入成熟经济体，经济增长潜力下 降，资本密集度较高，这时设备更新周期将越来越凸显。因此，发达国家比发展中国家更容易观察 到设备更新周期。 摘自《产能周期的基础理论和规律特征》作者：方正宏观任泽平 第五节 行业发展周期现状特征研究框架 一、行业发展概况 简单介绍行业发展历史、现状、市场等基本情况。 二、行业市场规模 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 83 市场规模(Market Size)，即市场容量，市场规模主要是研究目标产品或行业的整体规模。简 单点讲，可以理解为一定时间内，一个（类）产品或服务在某个范围内的市场销售额。市场销售额 有时间维度限制的，一般限制在一年内。 三、行业供求关系 市场供求关系是指在商品经济条件下，商品供给和需求之间的相互联系、相互制约的关系，它 同时也是生产和消费之间的关系在市场上的反映。 1、供不应求。是指一定时间内，市场上生产部门生产出的商品，也就是提供给人们消费的商 品总额，小于(落后)人们在这段时间内满足物质资料生活所需要产品的总额。在这种情况下，需求 大于供给，这时候市场就成了卖方市场，卖方处于有利的地位。 2、供大于求。说的是一定时间内，市场上生产部门生产出的商品，也就是提供给人们消费的 商品总额，大于（超出）人们在这段时间内满足物质资料生活所需要产品的总额。这使得供给大于 需求，这时候市场成了买方市场，买方处于主动地位。 3、供求均衡。是指在一定时间内，商品的供给与人们的需求达到了理想的对等状态，即供给 刚好满足需求。这种平衡只是种趋势，只能是相对的平衡，这需要在严格的假定条件下才能实现。 在这种情况下，买方和卖方处于对等关系，双方的关系是相对和谐、稳定的。 四、行业价格走势 价格机制是市场机制中的基本机制。所谓价格机制,是指在竞争过程中，与供求相互联系、相 互制约的市场价格的形成和运行机制。价格机制包括价格形成机制和价格调节机制。价格机制是在 市场竞争过程中，价格变动与供求变动之间相互制约的联系和作用。价格机制是市场机制中最敏 感、最有效的调节机制，价格的变动对整个社会经济活动有十分重要的影响。商品价格的变动，会 引起商品供求关系变化；而供求关系的变化，又反过来引起价格的变动。 四大功能作用： 传递信息，价格以其自身变动的方向和幅度，传递市场商品供销等经济信息，有利于提高决策 的效率。 调节资源配置，价格高低，影响供求，引导生产与消费，因而调节资源的合理配置。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 84 调节收入，价格高低决定生产者、消费者的经济利益，是调节收入分配的尺度。 竞争的有力工具，价格机制是竞争的有力工具。 五、行业消费变化 为了了解市场潜力，还必须深入调查市场的容量和产品在当地的消费方式、消费增长情况。 在市场容量调查中，首先需要了解的是，同类产品在目标市场中销售的情况，并根据有关统计 人口、社会经济统计数据，寻找出过去和现在发生的变化情况，预测将来可能发生的变化。 其次，要了解当地市场有关产品的消费变化，主要查清当地同类产品的生产数量和可能发生的 变化、当地产品的就地销售数量、当地的工资收入水平、消费习惯等，运用定性分析和定量分析的 方法，综合地分析产品今后的消费变化趋势。 六、行业成本变化 1、材料消耗对产品成本的影响。企业生产产品必须要消耗一定的原材料，这些消耗掉的材料 就构成了产品成本的重要组成部分。材料变动对成本的影响是首位因素，它包括材料消耗的数量和 价格的变动。 2、人工成本和劳动生产率的变动对产品成本的影响。单位产品成本中的工资费用数额取决于 生产工人的平均职工薪酬和生产工人的劳动生产率。工人的平均薪酬增加，分配到单位产品成本中 的工资费用数额就大，成本增加，经济效益减少；反之经济效益增加。同时，生产工人的劳动生产 率提高，分配到单位产品成本中的工资费用数额就小，成本减少，经济效益增加；反之经济效益减 少。因此，企业要培养复合型人才，提高劳动生产率，降低成本，获取最大的经济收益。 3、产品产量的变动对单位成本的影响。企业为生产产品所耗用的费用，按其与产量的关系分 为变动费用、固定费用、半固定费用。变动费用随产量而变，但产量的变动对单位变动费用不产生 影响。固定费用不随产量增减而变动，具有相对稳定性，但是产量变动，分配到单位成本中的固定 费用就相应变动。产量增加，单位固定费用就相应减少；反之单位固定费用就相应增加。还有一部 分半固定费用，与产量变动有一定关系但不是成正比关系。所以，只有在产量增加所引起的成本增 长率小于产量增加所引起的收入增长率时，企业才有较大的经济效益增长。 影响成本的因素很多，要想在激烈的竞争环境中保持较高的赢利水平，必须树立正确的财务理 念，要制定目标成本，做好成本分析控制工作。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 85 七、行业盈利情况 盈利能力通常是指企业在一定时期内赚取利润的能力。盈利能力的大小是—个相对的概念，即 利润相对于一定的资源投入、一定的收入而言。利润率越高，盈利能力越强；利润率越低，盈利能 力越差。企业经营业绩的好坏最终可通过企业的盈利能力来反映。盈利能力分析也是企业财务分析 的重要内容，可以帮助财务管理人员及时发现公司经营的问题，改善财务运行效率。 八、行业成长空间 只有行业空间的不断拓展，才能够给行业内的企业提供一个份额不断增大的蛋糕，企业才可以 获得迅速成长的空间。 而对于一个空间相对有限的行业来说，相当于份额不变的蛋糕，那么，企业成长只能通过抢食 别的企业蛋糕份额，最终引起价格战等现象，这样企业的成长性是很难持续的。 行业的生命周期行业的成长空间与行业所处生命周期息息相关。行业所处生命周期的位置，制 约或决定着企业的生存和发展。例如：汽车诞生以前，欧美的马车制造业曾经是何等辉煌，然而时 至今日，连汽车业都已进入生命周期中的稳定期了。 这说明，如果某个行业进入衰退期，则属于这个行业中的企业，不管其资产多么雄厚，经营管 理能力多么强，都不能摆脱行业空间狭小的命运。 行业的市场需求行业产品的市场需求情况也影响着行业空间。 九、行业竞争格局 决定一个公司长期的成长性除了行业空间，恐怕最被大家忽视的问题是行业竞争格局，从某种 意义来说，竞争格局比行业空间更重要。 格局与空间，格局决定竞争环境，空间决定未来增速。 行业空间保障的是收入端的稳健增长，竞争格局保障的是盈利能力的维持以及提升。 通常在很大程度上来说，对于竞争格局的研究比行业空间的研究更有意义。且在企业经营中来 看，所有基于成本端及价格端的研究，均是竞争格局研究的附属品。在行业竞争格局出现较大波动 的同时，简单的研究成本端及价格端的变动只会带来错误的投资结论。很多时候消费品盈利能力提 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 86 升的背后逻辑都是竞争格局的优化，而竞争格局优化在很多时候微观层面的体现则又是集中度提升 的结果。 有些行业，比如服装，万亿级别的大行业，而且大家在穿衣打扮上花的钱只会越来越多，行业 发展空间非常大，但这个行业很难出好的公司，因为市场太混乱，从事服装行业的公司几十万上百 万家，消费者对服装的个性化需求太大，品牌的忠诚度很低。但有些行业，市场会慢慢向少数几家 公司集中，形成稳固的行业竞争格局，而且这个格局很难被打破，此时这个行业如果高速发展，行 业的龙头公司会获得更快的发展速度和更高的利润。 十、行业发展趋势 根据客观事物发展的这种连续规律性，运用过去的历史数据，通过统计分析，进一步推测市场 未来的发展趋势。市场预测中，事物的过去会同样延续到未来，其意思是说，市场未来不会发生突 然跳跃式变化，而是渐进变化的。 第六节 行业周期影响因素研究框架 一、影响企业生命周期的因素 研究表明，企业的生命周期主要受到技术生命周期、产品生命周期、产业生命周期、宏观环境 变化以及企业自身素质的影响。 （一）技术生命周期 依托一项核心技术经营的企业，核心技术的生命周期影响企业的生命周期，两者具有一定的同 步性，例如，核心技术处于成长期，企业也往往处于成长期，核心技术被新技术替代，进入衰退 期，企业如果不进行技术升级，也将步入衰退期。 （二）产品生命周期 对单一产品企业而言，企业的生命周期与产品的生命周期具有一定的同步性，但不会超过产品 的生命周期；对于多产品的企业，企业生命周期与产品生命周期曲线的叠加具有一定的同步性，经 营的好的话企业生命周期可超过单一产品周期。充分发挥企业核心能力，优化产品种类，实现范围 经济，回避单一产品风险，对企业经营具有重要意义。 （三）产业生命周期 单一行业企业，企业生命周期受行业生命周期影响，一般不会超过行业生命周期，产品门类齐 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 87 全的大型企业的生命周期与行业生命周期具有一定的同步性，多产业的企业生命周期有可能超过行 业生命周期。当整个行业进入衰退期时，企业应考虑退出，向其他具有成长性行业产业转移。 （四）宏观环境变化 宏观环境包括国内外经济环境，国家法律政策环境（宏观调控政策，产业政策，融资政策，税 收政策，货币政策），社会环境（人口老龄化），技术环境，自然环境等，对企业经营具有重要影 响，环境变化通常会触发企业潜在一些风险，进而影响企业的健康状况而影响企业的生命周期。 （五）企业自身素质 企业自身素质包括企业创业精神，创新能力，适应环境变化的能力，管理水平，运营能力，企 业文化等。企业自身素质决定企业竞争力，基业长青的企业都具有核心竞争力。素质差的企业，如 出现大企业病，官僚盛行，对变化反应慢，或者发展不成熟，管理不当的企业，往往早早步入衰退 期。 二、逆周期因素分析 （一）技术创新 技术创新能够改变产品周期、行业周期，甚至经济周期。 比如 2010年电子景气进一步攀高其实得益于苹果推出了跨时代的 iphone4，人机交互方式从 键盘变成了触摸屏，苹果开启了智能手机替代传统功能手机的热潮。 纵观这几年的电子行业大机会，归根结底来自于智能手机这个杀手级的技术创新，按照每年全 球 20亿部手机出货，即使单机物料成本平均 500元也会带来一个上万亿元的新市场，它将带来格 局重塑，能够抓出创新机遇的公司将逐步长大，比如这些年跟随智能手机长大的信维通信、立讯精 密、长盈精密、歌尔股份等。 从技术创新角度看，智能手机这样的杀手级创新改变了原来手机产业的周期。 （二）产业转移 产业转移是过去这些年来国内制造行业持续成长的最重要因素。全球电子产业链产业转移的大 体路径是从欧美到日本，再从日本到台湾，再从台湾到中国（由于需求结构的不同，部分工业类电 子可能是直接从欧美或日本转移到中国），手机供应链是产业转移的典型表现，早期声学器件由欧 美和台湾人垄断，后来转移到了瑞声科技和歌尔；早期的天线是由欧美厂商垄断，后来转移到了信 维通信；早期的手机连接器和线材大多是台湾厂商，后来转移到了立讯精密等，更不用说显示屏、 机壳等资产重一点的产业。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 88 后来随着人力成本大幅上升，纯粹以人力成本取胜的子行业优势已不明显，但是由于我国人口 红利结构的改变，国内工程师人才的成本优势显著优于发达经济体，因此在 2012-2014年，计算机 软件行业大幅受益于工程师红利带来的进口替代（产业转移）。 但是在很多由欧美、日本垄断的基础学科领域，劳动力红利和工程师红利（说到底还是人才成 本优势）不足以推动产业转移。到现在，与外企相比，国内人力成本没有任何优势，无论普通劳动 力还是工程师。 （三）政策因素 政策因素也是逆周期的一个重要因素，比如前些年的光伏、风电，新能源汽车等都是深度受益 于政策驱动的行业。但通常一个产业因政策而驱动时，这个行业的生命力有限，但政策因素一旦叠 加全球大的技术创新浪潮，那么这种机会就不容忽视，比如新能源汽车。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 89 第五章 基于“一切皆周期”理论下 ——2018 年我国无人超市行业发展周期现状、特征、趋势判断 研究 【通过盛世华研提出“一切皆周期”的行业研究理论，本章我们重点研究目前无人超市行业发 展现状、市场格局、市场规模、发展速度、经营效益、行业景气度、产业供需、价格走势等信息， 让企业对整个产业周期及产业结构有一个清晰、深入的了解和把控】 第一节 中国无人超市行业周期规律特征分析 零售生命周期理论认为，零售机构像它们所销售的商品和服务一样，也存在明显可变的创新、 成长、成熟和衰退的生命周期阶段。零售形态变化的方向和速度可从这一零售生命周期原理得到解 释。 表现特征 导入期 经营方法的革新和改良促使新的业态产生，在此阶段，新业态的经营特点还未被消费者和业内 理解，市场占有率很低。另外，由于新业态的开发成本、店铺投资费用较高，往往很难获得利润。 导入期就是指通过经营方法的革新或改良而产生新业态的阶段。 该理论认为，业态的创新是通过经营方法的革新实现的，而经营方法的革新多以基于低成本经 营的低价格诉求为特征，但也可能通过商品组合、顾客服务、销售方式、选址、店铺设计或布局、 促销手段、营业时间、物流体制等途径进行革新，通常以各种组合式创新居多。在导入期，新业态 的经营特点还没有被消费者和业内所理解，有时甚至是受打击的对象，其市场占有率也很低。另 外，由于新业态的开发成本、店铺投资与市场开拓费用较高， 因此，往往很难获得利润。同时， 新业态的出现还会导致其商圈范围内的异业态之间的争，并容易引起周边的白眼甚至诽谤，在零售 业内也未取得独立的身份和地位，因此其对现存的竞争结构也没有太大的影响。 成长期 该理论认为，新业态在这一阶段开始被消费者所接受，其特点也得到了业内的理解，市场占有 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 90 率也迅速提高。由于新业态所采用的新经营方法越来越被看好，模仿者也显著增加。结果导致现存 业态与新业态之间的竞争，即异业态竞争日益激烈。这时，先进入者开始增加店铺，以实现销售额 的扩大，利润率也开始进入上升期。 同时，新业态在这一阶段往往被看作是业内最有力的竞争者，与现存业态的竞争也开始进入白 热化。随着新业态的迅速成长，现存业态的顾客大量流失，于是现存业态开始采取各种手段防卫， 以免顾客的进一步流失。实际上，许多现存业态都会以积极的态度迎接新业态的挑战，并部分地借 鉴新业态的经营方法，从而增加了零售市场的活力。这种异业态竞争是零售市场所独有的竞争形 式。 竞争期 在这一阶段，竞争企业进一步增加，新业态之间的竞争也开始加剧，也可以说是市场竞争的战 国时代。在这一阶段后期，一些缺乏竞争实力的企业开始考虑退出市场。销售额虽然持续增长，但 促销费用却大大增加， 同时，迫于竞争压力的降低，以及伴随组织规模的扩大而造成间接费用迅 速增加，利润率下降，从而出现与成长期“增收增益” 相反的“增收减益” 的局面。 同时，在这一阶段，作为成长期一个重要特征的异业态竞争已告一段落，取而代之的是同业态 竞争。所谓同业态竞争是指具有相同特征的店铺之间的竞争，是一种同质竞争。各竞争者为了获得 差别优势而不断调整经营结构与内容。以低价格诉求为主的新业态，则往往通过提高服务水平、扩 大商品组合范围、改善店铺设施等途径提升其经营层次。相反，不以低价格诉求为特征的业态，则 往往通过开发 PB商品或降低间接费用等途径进行价格竞争。随着竞争的日益激化，一些低效经营 的企业开始逐渐退出市场。 成熟期 在这一阶段，新业态的市场占有率已进入零增长， 扩大顾客的可能性已不大， 企业的销售额 主要依赖于现有顾客。各个企业虽然都在努力维持竞争期所获得的市场占有率，但是，业界主要企 业的市场占有率已开始出现滑坡。虽然销售额仍很大，但利润率开始下降，如何降低成本是各个企 业面临的主要问题。各个企业为了追求始于竞争时期的差别优势而进行的竞争，促使市场进一步成 熟化，并趋于稳定。新业态的特征已逐步丧失，从而成为另一种新业态产生的重要契机。另外，对 于以连锁方式经营的企业来说，这一时期则开始关闭效益不好的店铺，并尝试在更好的选址地段开 设新店铺，同时也考虑进入其他有成长性的业态，向多样态、复合型零售业发展。 同时，新业态在这一阶段一般可以保持原有的市场竞争关系，并以传统业态的身份应对创新者 的出现。应该指出的是，即使是进入成熟期的业态，如果能够成功地在经营管理的某一方面进行改 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 91 良的话，也还可以重新回到成长期。例如，美国的百货店在第二次大战以后就已进入成熟期，但 是，从那以后，随着购物中心的发展，百货店在购物中心中的主力店地位又进一步得以确立，从而 使百货店又获得了一次发展的机会。当然，这时的百货店已不同于传统的百货店，已在很多方面按 照购物中心的模式进行了改革。 衰退期 由于消费者购买行为的变化和新业态的出现，市场明显萎缩，整个行业地位都在下降，最终退 出市场。这一阶段， 由于消费者购买行为的变化和新业态的出现，从而使传统业态(原来的新业 态)的市场占有率急剧下降，竞争虽然趋于缓和，但销售额开始下降，并出现亏损，有些企业开始 退出市场。这一时期， 由于整个行业的地位都在下降，因此，业内企业之间的竞争已不很激烈。 从这一点来看，异业态之间的竞争在成长期是最激烈的。同时，在这一时期，各业态的服务与 价格组合是多种多样的， 即使是同样的商品也不一定以相同的价格进行经营。从总体上讲，在这 一时期，同业态之间的竞争主要以价格竞争为主，而异业态之间的竞争则主要以非价格竞争为主。 当然，价格竞争很容易导致竞争对手的跟随，否则就会处于不利状态。价格竞争的进一步发展，就 会陷入破坏性竞争的局面。在这种情况下，企业的规模效益将决定其成功与否，因此，最终又可能 出现限制竞争、制造垄断的结果。与此相反，非价格竞争主要是通过创新或其他方面的经营改革而 进行的竞争，也是一种协调性竞争(通过创造新市场、扩大产业需求， 以实现市场占有率或销售额 的提高为目的的竞争)， 因此，可以说是一种理想的符合产业伦理的竞争方式。 第二节 2018 年我国便利店行业发展情况分析 一、中国连锁品牌便利店行业增长情况 2018年 5月在北京举办的 2018中国便利店大会上，中国连锁经营协会与波士顿咨询公司联合 发布《2018中国便利店发展报告》。《报告》显示，2017年中国连锁品牌便利店行业增速同比达 23%，门店数量达到 10.6万家，市场规模超过 1900亿元。 报告显示，我国连锁便利店行业市场空间大，一二线城市是增长热点。同时，区域格局明显， 除石油系便利店外，大多为区域集中型企业。 报告称，2017年国内许多连锁便利店的单店销售、利润水平略有改善，但与国际领先企业差 距仍然较大。据对 55家便利店企业经营现状进行调研显示，样本企业平均单店日销售约 5000元， 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 92 存在较大提升空间。 此外，2017年便利店行业租金、人工成本均呈上涨趋势。具体而言，房租成本上涨 18%，人工 成本上升 12%，水电成本上涨 6.9%。 近年来，连锁便利店行业即食品和自有品牌占比逐步上升，但商品结构仍有较大提升空间。以 便利店行业比较发达的日本市场为例，便利店生鲜及半成品占比为 30%至 40%，而中国 55家样本企 业有 40%的即食品销售占比小于 10%；日本便利店自有品牌单品占比为 40%至 50%，而中国 80%的样 本企业自有品牌销售占比小于 10%。 图表：中国大陆各地区便利店分布情况 资料来源：凯度咨询，德勤研究，安信证券研究中心 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 93 图表：2016 年主要城市便利店门店增速 资料来源：商务部《便利店景气指数报告》，德勤研究，安信证券研究中心 二、2017-2018 年便利店行业迎来投资潮 站在风口的便利店行业迎来投资潮。据业内不完全统计，短短不到两年，已有 40亿资本涌入 便利店行业，便利蜂、见福便利、Today便利、每一天便利等陆续获得巨额融资。不过对消费者而 言，真正需要的不仅仅是购物上的便利，更迫切的需求是全面提升以食品安全为基础的消费品质。 据业内专家介绍，在便利店的商品体系中，自有品牌鲜食具有消费频次高、复购高、毛利高的 特点，在日销构成中占有高达 40%左右的比例，是获取客户和建立客户忠诚度的重要品类。因此， 做出一份干净、美味的热餐成了便利店竞争的“胜负手”，其中鲜食的食品安全，则是整个便利店 品牌大厦的“地基”。 7-ELEVEN创始人铃木敏文曾提出便利店经营的基本四原则，被业内奉为圭臬。这四项原则依 次是“亲切服务”、“清洁干净”、“品质”、“品类齐全”，其中两项与食品安全紧密相关，说食品安 全是零售的本质也不为过。 对餐饮零售业而言，如果不能交给顾客干净、卫生的食品，相当于将残次品推向了消费者，哪 怕交付再快、态度再好，也会造成客户的严重流失。近年就有多家排名靠前的便利店品牌，因被查 出售卖过期食品而遭受处罚，教训可谓惨重。这些问题背后原因就是加盟制下的盲目扩张，又缺乏 对食品安全的统一管理，导致门店为追求利润而牺牲品控。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 94 在零售新物种中，便利蜂在业内争议颇多。这家公司既不视自己为传统便利店，也不愿被视为 “新零售”，而将自己定位为一家依靠数据和算法驱动的新型便利店。外界对此不乏好奇，因此笔 者与便利蜂高管做了深入交流，试图揭示出这个“搅局者”的思路。 便利蜂成立于 2016年 12月，目前在北京、上海、天津、南京四个都市圈提供服务。 和传统便利店最大的区别是，便利蜂使用系统决策，以此保证业务流程的合规性和一致性。这 种理念的好处之一是，自动化可以减少人工不当操作带来的风险隐患。但对于员工激励怎么解决， 便利蜂没给出明确答案。 便利蜂还是业内少有的采取全部直营模式的公司，该公司觉得直营模式能解决加盟店受利益驱 动售卖过期食品的动机。不过也有多位业内人士对此持不同看法，认为这种模式资产太重，不利于 扩张。对此，便利蜂称，采取直营是权衡利弊后的考虑，对业内的不同意见并未详谈。 笔者在走访便利蜂门店时发现了不少细节。在便利蜂的门店，加工食品都在一个玻璃房中完 成。员工一进玻璃房就要洗手，然后戴帽子、口罩和围裙，可谓全副武装。在一家门店，笔者还看 到员工使用一款类似 iPad的设备对着热餐输入信息。在这个 Pad上，显示的是每种热餐制作了多 少、几点加工，以及何时废弃等信息。在笔者走访期间，这款 Pad一度发出嘀嘀的声音，店员告诉 笔者，这是系统发出的废弃提示音。笔者还在便利蜂门店发现了一款名为万能蒸烤箱的设备。据店 员介绍，这种设备的优势在于复热均匀，可以避免微波炉加热冷热不均带来的食品安全风险。 在与便利蜂物流负责人交流时，对方告诉笔者，食品安全最重要的其实是温度管理。便利蜂每 辆冷链车的温度控制标准严于国标。该公司在每辆车上都安装了 GPS和蓝牙温度计，后台实时对整 个运输环节的温度进行监控，可以在发现异常后立刻处置。 对便利店初创公司来说，由于采购量不大，对上游鲜食工厂其实缺乏话语权。便利蜂也曾遇到 过这个问题，在尝试了多种手段后，还是感觉对上游缺乏强控制，最终干脆依靠资本优势，直接投 资了鲜食工厂。便利蜂的投资标准也很简单粗暴，就是“傍大牌”。他们在京沪两地收购的鲜食工 厂，此前分别是日系便利店在中国大陆和中国台湾的独家供应商，有较为丰富的生产管理经验。完 成投资收购后，便利蜂才终于有底气对工厂实行食品安全的一票否决制，据说未来还将对其做持续 的技术升级。 业内人士指出，目前零售领域的多数科技公司把创新的重点放在交易层面，而出于对重资产和 业务复杂度的顾虑，在食品安全上创新不足。其实无论抛出什么概念，归根结底要看能否帮助消费 者吃得更好、活得更有尊严。通过技术创新和互联网思维从供给侧保障食品安全，是一个值得肯定 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 95 的创新突破口。 三、2018 年便利店增长态势狂飙突进 2018年 4月 3日，罗森南京新安江街店开业。就在前一天，罗森在南京的江东中路、楠溪江 东街、户部街同时开了 3家店。一周连开 4家店，业内人士说，这个扩张速度，甚至超过以往所有 超市“跑马圈地”的最“狂奔”之时。 无论是从市场、资本或是从模式迭代的角度来看，2018年便利店业态注定热闹非凡，正成为 线下零售业态中增长态势最猛、发展最被看好的领域之一。 狂飙突进，各路人马竞相“圈地” 自去年罗森入驻南京，目前已开出门店 18家。据其称，5月起计划以每月 15家的开店速度在 全城铺开，全年开店目标为 120家。罗森苏宁睿城店加盟商胡伟曾是罗森的员工，“上月 26日营 业，营业面积不足 80平方米，首日营业额近 4万元，不错的业绩。” “苏果去年新开小业态门店 83家，今年将加快小业态网点的发展速度和业态升级速度，启动 第四代便利店的业态研究，推出‘自助便利店’，全年新开店不少于 90家。” 苏果总经理陈兵说。 苏宁的胃口似乎更大。3月 30日，133家苏宁小店在 43座城市开业，其中，北上广深等一线 城市有 27家落地。“今年将有 1500家苏宁小店在全国开业，共铺设无人货架 5万组。未来三年， 苏宁小店将进入 246个城市，开设 5000家店，设置无人货架 20万组。”苏宁零售集团副总裁卞农 透露。 阿里系的盒马鲜生南京首家门店将于 4月底落户夫子庙商圈。年内阿里巴巴集团希望开出 10 家左右的门店，覆盖南京主城区。而从全国范围看，2018年，盒马鲜生目标开店 100家，平均每 3天就要开出一家新店。 创意无限，想怎么“玩”就怎么“玩” 去便利店就是买瓶急用的酱油、买袋盐？这样的消费观已然落伍。各路资本“跑马圈地”的同 时，是对传统便利店模式的颠覆，IP、生鲜、无人……只要你有创意，尽管可以往便利店业态上 “招呼”，想怎么“玩”就怎么“玩”。 今年樱花烂漫的季节，南京市民逛到玄武湖的樱洲，会发现悄悄多了家“好的”樱花店。被樱 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 96 花粉笼罩的小店，让购物多了一丝浪漫的气息。去年，苏果相继开出了托马斯主题店和多鱼主题 店。苏果相关负责人称，IP营销具有长尾效应，在注意力稀缺的当下，一个极具“吸睛能力”的 IP背后，蕴藏着巨大的商业潜力。“IP+便利店”的模式，如永辉的“反斗联盟”网络竞技游戏主 题店，罗森的火影忍者、芭比主题店，近来受到各家追捧。 为消费者提供最符合当地需求的商品，正成为便利店吸客的最新招术。“不同地区的消费者有 不同的消费习惯，苏宁小店必须摆脱传统便利店的地域局限性，整理出当地用户的消费偏好，在有 限的店面面积里，陈列最畅销的商品。” 卞农说，如北京苏宁小店与当地煎饼品牌京五爷合作，上 海苏宁小店与崇明蔬菜合作。而盒马鲜生南京门店据称会引入南京的特色蔬菜“七头八脑”，包括 枸杞头、马兰头、小蒜头、苜蓿头、荠菜头、豌豆头、香椿头和菊花脑等，都会在合适的时令上 架。上月底新零售网红品牌“超级物种”在南京河西中央商场亮相，首日业绩超出预计 35%。超级 物种江苏区域总经理罗信洲表示，“超级物种最大的特色是，随着进驻的城市消费水平与商圈顾客 需求的不同，各个物种和商品品类自行组合形成最适合当地商圈的门店，像中央商场河西店就新增 了麦子工坊。” 新零售线上线下的融合，赋予了便利店无限的想象力。“便利店的迅速扩张，不仅仅加快了南 京便利店市场的重塑，也进一步满足了南京市民的消费升级需求，见证着城市的变迁。”南京市商 务局副局长张雁宁说。 6倍成长空间，是风口还是门口 各路资本大举挺进便利店市场，市场不会饱和吗？便利店，是风口还是门口？ “现在纯电商平台遇到了瓶颈，随着会员、流量的饱和，O2O是必然的。”卞农说，“便利小店 所针对的一二线市场社区消费者，有巨大的市场扩展空间，未来也将拉动苏宁整体的销售。” 罗森采取的是加盟制。“我们没想到加盟商会这么热情，前期线上报名的加盟商超过 4000名， 筛选出 260名意向加盟商，最终有 21名通过加盟审核。”南京中央商场便利有限公司副总经理隋振 山说。 除了老牌日系便利店不断扩张外，阿里、苏宁、京东，甚至一些物业公司、快递公司也纷纷加 入掘金。有人笑称，“几年前罗森提出 2025年要开一万家店，很多人表示怀疑。最近，京东已经喊 着要开 100万家便利店了。” 业内人士指出，以日本为参照系，中国的便利店市场还有 6倍的成长空间，而且，中国也缺少 全国性的便利店品牌。不过，在各路人马“跑马圈地”的同时，需要不断迭代升级提升盈利能力， 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 97 不能只是炒概念，否则门店越多亏损越大，最终变成给别人做嫁衣。便利店不是新零售的风口。便 利店应站在所有新零售的门口。 四、2018 年新型便利店争相落地 如今，长沙便利店市场正在进入爆发期，各品牌加快了攻城略地的速度。其中，一批购物环境 舒适、销售商品独特的新型便利店吸引了不少市民。随着店铺密集度不断增加，其竞争手法也不断 翻新，融入消费者日常生活场景，满足消费者差异化需求，提供便捷、有温度的服务等,正成为一 些品牌便利店的制胜法宝 小巧洁净的店面灯光明亮，高度合适的货架上商品种类多样，收银台旁是热气腾腾的关东煮、 茶叶蛋等鲜食，橱窗边还有吧台式休闲区……在长沙，这样干净、时尚的便利店悄悄多了起来，在 市民的生活中扮演越来越重要的角色。随着市场不断扩容，店铺的密集和多元程度也在不断增加。 新型便利店不断涌现 从橘子洲大桥至银盆岭大桥的湘江中路一侧，是长沙高端写字楼、住宅较为集中的区域，这段 路上集合了 Today、汇米巴、千惠等多个品牌便利店。 开福万达广场人来人往，在 Today24小时便利店，上班族小惠习惯性地买一杯豆浆、一个泡菜 粉丝包、一个茶叶蛋，10多元钱吃得饱饱的。便利店卖餐点、即食性食品在长沙已不是新鲜事。 汇金国际楼下的千惠超市，蒸箱里有包点、锅里热着卤蛋，还有各种预包装面包、凉面、关东煮 等；湘域中央的汇米巴便利店，一中午能销售百来个加热即食的盒饭便当。 Today长沙分公司负责人透露，万达广场店每天销售早餐的两个小时里，能卖出 300余单。该 公司计划把长沙城区划分为河东、河西两大块，再细分 5至 7个区域来集中开店。目前，在长沙重 点区域五一大道，Today已计划开出中天国际店、湘域城邦店、华美欧店、五一中央领域店 4家 店；在芙蓉中路则覆盖重点商场，包括绿地中心店、华创国际店、富兴大厦店等。2015年，Today 正式进入长沙开出首店，2018年该品牌在长沙的门店计划增至 120家。 今年，各品牌便利店加快了在长沙攻城略地的速度。步步高集团旗下便利店汇米巴已在长沙开 出 162家门店，年底将达 300家左右。作为苏宁集团“社区 O2O”领域新尝试的苏宁小店也在今年 初落地长沙，计划在全省开设 100家店。同时，过去只进行直营的门店也都陆续开放加盟，汇米 巴、千惠、Today、友阿微店、酷铺家润多等品牌均先后开放加盟，而如蔚然锦和、芙蓉兴盛等初 级便利店品牌则从创立开始便凭借加盟这一方式实现快速扩张。 与传统便利店不同，长沙涌现的新型便利店大多选址写字楼、商业街、新兴社区，大都有着明 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 98 亮、舒适的购物环境，销售的货品不少是进口商品或平时难以买到的爆款商品、网红商品，甚至还 可以取火车票和快递。 进入爆发期的长沙便利店市场出现了不少新面孔。长沙市零售行业协会负责人介绍，以前人们 说到便利店、社区型超市，只知道芙蓉兴盛、千惠、快乐惠、锦和等。这几年，便利店在长沙迅猛 扩张，目前较常见的品牌有 30多个，总数在 1.2万家左右。但长沙便利店市场目前大部分还是夫 妻店、小卖部，一些连锁品牌是通过“换门头、接系统、拿补贴”的加盟方式快速入场的。 相关人士认为，像全家、罗森、7-11等外资品牌尚未进入，长沙的新型便利店发展市场还将 有一个调整时期。 场景打造成就新零售平台 在汇米巴便利店内，除摆放整齐的货架外，还有不少配套的餐桌椅可供消费者边吃边喝边休 息。在 Today绿地中心店的入口右侧，也设置了吧台座位供消费者使用。 汇米巴相关人士介绍，店铺内销售即食食品是在“一日五餐”的消费场景中增设的销售品类， 布点大多集中在居民区附近的千惠超市，目前开始在店内现场制作手抓饼，还提供为速食盒饭加热 服务。 “将店铺的经营形式、服务水平尽量融入消费者的日常生活场景中，或者是他们所期待的生活 场景中，将成为未来竞争取胜的法宝。”一位零售业内人士称。 为打造独具特色的场景，便利店正成为基于数字化、数据化、平台化、智能化，实现以消费者 体验为中心的数据驱动的新零售业态。从 2018年开始，Today便利店就组建起 200人的核心技术 团队，致力于完成从传统零售型企业向新零售科技公司的转变。汇米巴则致力于便利店配套与服务 能力建设，搭建新一代社区便利店服务网络，建立大数据体系，为市民“量身定做”包括优惠券推 送、特色商品推荐等各项服务。友阿微店小区店的商品选择是基于大数据、定位于居民高频次购买 的日常商品，并精准到每个小区的差异需求。 在做好商品、服务的基础上，长沙市的新型便利店正重点打造便利性的零售特色，打造场景化 的新优势。早餐的场景选择谁？办公室的需求场景选择谁？出行的场景可能选择谁？消费者会根据 不同的需求场景选择零售店，便利店也需要迎合消费者的新要求。 让便利店更加“智慧” 便利店没有服务员，仅需扫码开门、挑选商品、扫码支付、校验出门四步就可完成购物，店里 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 99 的商品都自带 RFID标签，可追溯它的“前世今生”，不到 10秒钟就可完成结账，这就是孚利购智 慧店。如今长沙这样的无人智慧店已达到 20家。 扫描门口的二维码后，记者进入孚利购长沙中电软件园智慧店。货架上的商品琳琅满目，以食 品为主。“你别小瞧了这个 RFID标签，里面有芯片，记载了商品的出产地、保质期、名称等信息， 实现了商品的全程可溯源。”孚利购市场部总监刘仁美说，孚利购已将 RFID技术全面应用于零售和 仓储管理，且使用了基于物联网技术的 WMS、CRM和 SRM等先进信息管理系统，真正实现了数据驱 动。 孚利购负责人介绍，他们通过分析消费者的购买数据来决定商品的种类和数量，如：后台数据 显示孚利购贺龙智慧店酒水的销售量特别大，他们就会相应增加该店酒水的供应。据湖南孚利购科 技有限公司负责人预计，今年长沙市内将建成 100家孚利购智慧店。未来 5年，孚利购将依托智慧 零售系统解决方案，以技术改造、加盟托管并行的方式完成 10000家无人值守智慧门店的落地运 营，全面赋能传统零售业。 业内人士认为，虽然无人便利店成为新一轮资本关注的热点，但在日常经营过程中，让消费者 感受到服务的细致、温度，依然十分重要，“这也是便利店品牌在接下来的拓展过程中需要特别注 意的部分”。 这也是长沙市对“5全便利店”的要求。长沙市商务局提出的“消费者五分钟能到达、消费环 境便利安全”的“5全便利店”以便民惠民服务为着力点，是长沙市现代服务业综合试点项目的重 要内容，也是让社区居民和城市百姓实现一站式消费的重要载体，其中心内容是紧扣“人”之主 题，做足“安全、便利”文章：当市民走进“5全便利店”，有 10大类和 18项服务功能在等着— —通过银联多媒体 POS机可以缴水费、电费、燃气费、有线电视费以及给信用卡还款等；还有家政 服务、家电回收、订单服务、邮政服务等。 长沙市商务局有关负责人介绍，全市“5全便利店”由品牌企业实施，不是一般意义的夫妻店 等小店，对经营品种、品质、服务的要求都很规范。长沙市所有“5全便利店”统一设计、统一标 识，并对“5全便利店”的标识进行了商标注册保护：绿色温馨的小屋下边写着“5”，小屋既是店 的感觉更有家的感觉，小屋内能提供金融服务、公共缴费、便民缴费、邮件收寄转投、报刊征订、 家政中介服务、再生资源回收、旅游资讯服务、公益宣传等 10大类 18项服务。 五、便利店不同业态创新分析 2017年 9月，济南首家无人便利店在泉城广场亮相。（记者 张一 摄）位于青岛北站的全国铁 路首家无人便利店 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 100 你肯定知道，去便利店购物确实很方便，但你肯定不知道，便利店究竟能方便到什么程度，你 更不知道的，是未来的便利店究竟会给我们的生活带来怎样颠覆性的改变。 在刚刚过去的第四届世界互联网大会上，“新零售”不出意外地成为马云、雷军等一众互联网 “大佬“们一致争抢的话题元素。这不是偶然而是必然，当大佬们赖以成名的线上流量获取绝技已 被摸透，线上“蓝海”日益稀缺，他们必将瞄准生机无限的线下入口，便利店就是那个最先被想到 的入口。 风很大，站上风口的便利店，正在以一种前所未有的速度产生“裂变”，进而开启千帆竞逐般 的速度、技术与力量比拼。 传统便利店的扩张 最先感受到威胁的是传统便利店，特别是大型连锁便利店——便利店江湖公认的“老大”，已 经开始用新一轮的扩张，去迎接新零售带来的挑战。 近日，中国本土便利店品牌全时官方宣布一项名为“百城百万”的计划：投入 100亿元资金， 创新多种便利店模式，实现 100个城市落地，铺设 100万个终端。该计划被认为是中国本土便利店 企业提出的首个全国性扩张计划。 遍布全中国的便利店有很多，但真正形成规模，布局全国的便利店却寥寥无几。连锁便利店本 土化倾向短时间内还难以改变。全时此举，正是看中了“新零售”带来的线上线下结合模式，用线 上布局线下，用线下反哺线上，最终实现便利店的“头部效应”。 宏观经济的复苏，给传统便利店的规模扩张再一次带来了机遇。具体到济南，拥有 160多家门 店的统一银座，遍布中石化加油站的易捷便利店以及华联超市是这个行业的执牛耳者。据媒体报 道，包括统一银座、华联超市在内的本土力量正在加快社区便利店布局，前些年有些停滞的开店热 潮，或将重启。 生鲜便利店的崛起 在人们的传统印象里，生鲜采购应该是大型商场超市的“专利”，然而新零售风潮乍起，生鲜 便利店立即从中嗅到了商机，要来分一杯羹了。 12月 4日，百度创始人李彦宏在 2017世界互联网大会人工智能分论坛上透露，百度正在和一 家大型连锁超市合作，将人工智能技术应用在生鲜产品的供应链管理中，为生活“保鲜”。无独有 偶，马云的“盒马鲜生”最近也传出将尝试便利店业态，并将于年底落地上海。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 101 相比传统便利店，生鲜便利店对货品的新鲜度、进货量、报损率等指标的要求更加严格，对供 应链和客流量的要求也更加精准，而这正好为大数据与人工智能技术的应用提供了机遇舞台。生鲜 的高频次消费产生的高流量，是“新零售”时代最希望看到的业态，也是生鲜便利店得到阿里、百 度等青睐的重要原因，而电商物流一体化采购及仓储物流管理方面的优势，也为生鲜便利店获取高 于一般便利店的利润带来了更多可能。 在济南，已经有企业开始抢抓生鲜便利店这一新业态。今年，华联鲜超推出“生鲜果蔬加强 型”门店的概念，试点门店销售实现了 91%的增长，为便利店的发展创出了新思路。华联鲜超便利 店还将结合政府的“早餐工程”“菜篮子工程”，进一步填充早点、半成品等内容，拓展“快递代 收”“免费 WiFi”等增值服务，将华联鲜超由“社区便利店”打造成“智慧社区服务平台”。 无人便利店的风口 新零售时代带给便利店的机会很多，但风口并不多。无人便利店，则正在被更多人视为下一个 风口。 马云将天猫无人超市带到了世界互联网大会现场，位于京东总部的 X无人超市惊艳亮相，首个 CommaSmart逗号智能商店落地广州番禺……最近，用“雨后春笋”来形容无人便利店全面开花的 盛况再合适不过了。新理念的石破天惊，各新技术的你追我赶，新模式的层出不穷，新体验的步步 升级，无人便利店几乎集合了一个由创新所能带来的全部商业快感。 与国内很多城市一样，济南也早早站在了无人便利店的“风口”上。由济南报业集团与山东盈 谷网格科技股份有限公司打造的济南首家无人便利店于今年 9月份亮相泉城广场，在这个叫作“盈 谷鲸”的“盒子”里，人们只要扫码便可进入，自由选购商品，手机支付结账。不论技术、安全还 是效率，很多专业人士看过之后均表示济南这家无人便利店的体验性堪称“全国第一”。 人工等开店成本不断上涨，24小时店太少无法满足夜间生活需要……种种传统便利店的“痛 点”，在无人便利店出现后有望迎刃而解。当然，无人便利店还有很大的技术提升空间，比如最近 在济南报业文苑开出的济南首家社区无人便利店，便用上了“刷脸”进出的黑科技。未来无人便利 店能否摆脱对标签码的依赖，实现更方便的更快捷的支付，也考验着有关方面的技术研发能力。 同样由山东盈谷网格科技股份有限公司打造的青岛北站无人超市，则成为青岛首家也是全国铁 路首家无人超市，这事还登上了央视新闻联播。车站、地铁、高速服务区、广场、社区，适合无人 便利店的应用场景举不胜举，它的未来也正在被越来越多人看好。 车载便利店的蹿红 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 102 树欲静而风不止。便利店江湖的诱人前景，让更多互联网时代的“玩家”脑洞大开。你能想象 坐在叫来的滴滴快车上就能买东西的场景吗？12月 5日，车载便利店“魔急便 Mobile Go”获 1250万元天使轮融资，目前，魔急便已在杭州投入运营。 魔急便把新零售的场景搬到了网约车内。乘客上车后即可通过扫描二维码购买车坐椅背和座位 间盒子内的商品，包括饮料、食品、日用品和应急品等。司机本身并不直接购买货品，平台根据系 统补货功能，推送给司机补货信息，司机即可依照信息指令补货。作为产品的销售场景，司机每日 可获得销售总额 20%的提成。 实际上，车载便利业态可以看作无人便利店的“缩微版”，尽管在专业人士看来，车载便利店 在把控交易流程、取得运营执照等方面还存在诸多问题，也存在挤压乘车空间、过度兜售导致乘车 体验下降的可能，但是无论如何，这确是对无人便利店“风口”的现实回应。有风口的地方也会有 风阻，关键是如何找对方向，借风起势，运用科技的力量，不断朝着美好生活的方向前进。 六、国内便利店加速数字化转型 近年来，便利店如雨后春笋般迅速生长。但在发展过程中，便利店行业面临着来自店效和成本 的双重压力。数字化转型成为便利店寻求可持续发展的突破口，无论是前端销售营销，还是后端供 应链管理，数字化运营都将为便利店降本增效—— 5月 24日，由中国连锁经营协会主办的“2018中国便利店大会”在北京召开。中国连锁经营 协会近日公布的数据显示，2017年连锁百强企业销售规模达 2.2万亿元，同比增长 8.0%。连锁百 强企业门店总数 10.98万家，同比增长 9.1%。与此同时，百强便利店企业 2017年销售增长率则达 16.9%，门店数量增长 18.1%，成为实体零售企业中增长最快的业态。 我国便利店行业高增长态势能否持续，数字化技术将给便利店发展带来哪些机遇，成为本届大 会关注的焦点。 增长面临双重压力 便利店的繁荣程度不仅反映了零售业发展的新趋势，更代表了一座城市生活的便利度和舒适 度。中国连锁经营协会统计并发布的“中国城市便利店发展指数”显示，一线城市上海、广州、深 圳的便利店市场发展已趋于成熟。 不过，便利店在发展过程中也面临不小的增长压力。中国连锁经营协会会长裴亮认为，从外部 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 103 环境看，消费者正在改变，新技术不断迭代，资本大量涌入，团队更加年轻化。变化之下，便利店 企业能不能适应新形势，继续保持优势，实现可持续发展，需要有更多的思考。 具体来说，便利店行业面临着来自店效和成本的双重压力。中国连锁经营协会与波士顿咨询公 司联合发布的《2018中国便利店发展报告》显示，调研的 55家便利店样本企业，有一半日销售额 低于 5000元。从利润水平看，2017年便利店毛利率水平虽有提升，但普遍集中在 20%至 30%之 间。与 7-ELEVEN便利店高达 30%的毛利水平比，还有不少提升空间。 成本的压力最直接。数据显示，2017年便利店房租成本提高了 18%，人工成本提高了 12%，水 电成本提高了 6.9%。波士顿咨询（上海）有限公司董事经理孙达认为，从成本角度看，便利店企 业过去一年经历了成本快速上升。随着中国经济的发展，店租、地租、人工、水电等基础生产要素 成本也在上升。要素成本低廉的时代已经过去，便利店企业亟待提升精益管理能力以应对变化。 此外，管理和运营的压力也亟待解决。便利店发展离不开门店的扩张，加盟店的发展必不可 少。据了解，目前国内三分之一的便利店还没有加盟店，便利店加盟比例较发达市场还有不小的差 距。除在加油站设置的石油系便利店外，大多数便利店还是区域集中型企业。“加盟店需要较高的 运营和管理水平，这是行业持续增长亟待提升的能力。”孙达说。 数字化运营谋突破 面对成长中的压力，不少便利店企业加速探索转型路径，数字化正是其中绕不开的一条。 孙达认为，目前便利店最大的发展趋势就是数字化。“拥抱数字化除了传统便利店内部压力外 还有两个原因，一是消费习惯全面数字化，无论是移动设备的使用，还是电子商务和移动支付的普 及，消费习惯的变化要求便利店提升数字化水平；二是互联网巨头进场建设数字化体系，这也为便 利店数字化提供了技术和资金。”他说。 从整个零售业看，加速数字化是大势所趋，便利店转型数字化有其特殊优势。北京鲜生活电子 商务有限公司董事长肖欣以一家奢侈品零售店举例，其客流来自四面八方，大部分顾客进门店购物 一年一到两次，复购率低，门店很难获得线下用户的消费行为和习惯。但作为零售业态中复购率最 高的便利店，则可以积累丰富的数据，并对用户精准画像和营销，有助于提升运营效率和消费体 验。 此外，数字化转型还有助于提升传统便利店市场估值。肖欣表示，一家年销售额达 8亿元的传 统连锁便利店，拥有 30万每日客流量，500万活跃用户，1.5亿元的毛利润，还有 30%的毛利率， 且复购率达 20%。收购这样一家公司只花费了 8400万美元，但同等规模的电商公司市场估值至少 是 3亿美元。二者估值差异的最主要原因就是数字化程度不同。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 104 广东东莞市糖酒集团美宜佳便利店有限公司董事长张国衡认为，数字化也是传统便利店发现自 身价值的好机会。新技术和新工具的出现，让便利店更容易连接消费者。有了连接，就有机会沉淀 数据，有了数据就能为消费者提供精准个性化的营销服务。据了解，借助数字化运营，目前美宜佳 便利店线上用户已超过 1500万，深度会员超过 300万，会员活跃度超过 70%。 业内专家表示，数字化的便利店，将不再是一个单纯的零售商，而是成为一个城市的基础设施 网络。在这个设施上，可以叠加多种增值服务，给用户更好的体验，也将给便利店运营和发展带来 极大的想象空间。 七、便利店插上数字化翅膀 2017年便利店行业增速达 23%，市场规模超过 1900亿元，开店数量和同店销售双双增长。在 近日召开的由中国连锁经营协会主办的 2018中国便利店大会上，这份成绩单让现场的便利店从业 者们倍感自豪又充满期待。作为当下最被看好的零售业态，便利店“野蛮生长”的背后，数字化被 公认是强劲的助推力之一。 数字化助便利店从渠道商变为服务者 1997年起家于广东东莞的美宜佳便利店，通过加盟模式扩张，如今已拥有超过 13000家门 店，遍布 9个省市、68座城市，并且以每月开 300～400家店的速度继续发展，每天服务的客户超 过 400万。 尽管发展势头迅猛，但美宜佳董事长张国衡坦言，他们面临的风险与挑战重重，例如店铺如何 提升执行力、如何转型升级、大规模的扩张下怎样使人才储备与发展速度相匹配。今年年初，美宜 佳对新时代商业模式的发展作了专题研究。研究发现，80后、90后和 00后在美宜佳总体消费群中 的占比达 90%，年轻消费者成为决策主力，他们对沟通效率、选择效率和物流效率提出了更高的要 求。实际上，这正是新时代便利店企业压力与挑战的来源。 美宜佳的商业模式也在顺势发生变化。张国衡介绍道，美宜佳以前采用的是 B2B2C模式，对于 生产者和消费者而言，美宜佳只是充当渠道商的角色。而现在模式转化为 S2B2C，美宜佳的角色转 变成服务者，即“S”，并打造了三大智能服务平台：供应链数字化平台，以数据推动生产端满足消 费端的定制需求；门店智能经营平台，以数据指导门店的“千店千面”运营能力；消费者精准服务 平台，以精准数据洞察提升“千人千面”营销服务能力。 张国衡认为，近年来大数据、云计算、人工智能、移动支付、物联网等技术的成熟为便利店企 业提供了连接消费者的机会。因为通过连接，才有机会沉淀、洞察和分析数据；有了洞察和分析， 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 105 才有机会为消费者提供精准的个性化的营销服务。 智能化改造赋能传统便利店 2017年，无人零售成为一大风口，受到资本热捧。作为目前无人零售领域落地线下实体智能 店数量最多、范围最广的代表性项目，fxBox函数空间已获得超一亿元融资。“fxBox函数空间做的 是便利店智能化以及无人化系统服务。我们主要做两件事，一是数字化，一是用户运营。”fxBox 函数空间创始人兼 CEO赵亮在接受记者采访时表示。 据赵亮介绍，fxBox函数空间除了部署了近 60家自营无人零售店外，还为多家便利店企业提 供无人零售智能方案。相比拓展自营门店规模的艰难，其作为服务商赋能传统门店的发展速度超出 了赵亮的想象。近半年时间内，fxBox函数空间已在全国范围内改造了 1000多家线下门店，并与 好邻居、煌上煌、鲜生活等数十家连锁零售企业结为战略合作伙伴。 fxBox函数空间为传统店面智能化研发出了多套组合方案，其价格从数千元到数万元不等，从 传统的社区便利店、夫妻店到生鲜店、药店等，其方案的应用场景非常广，可以根据不同的店面需 求定制不同的智能化服务。例如，好邻居就采用了 fxBox函数空间提供的集成 AI智能人像识别与 图像识别、移动支付等技术的无人智能系统。而对于夫妻店来说，想要搭上新零售快车，不用投入 太多资金进行大规模的技术改造，只需根据自身需求采用 fxBox函数空间提供的智能化方案，就能 以“微创”的方式在店内实现“自助购”，不仅为店主节省了人力成本，也为消费者节约了排队时 间。同时，fxBox函数空间还能通过线上小程序为店主和顾客提供促销、社交等服务，让传统门店 与消费者建立新的连接。“传统便利店的智能化改造是大趋势。”赵亮表示非常看好这一市场的发展 前景。因为在新零售时代，只有通过数字化有效提升用户体验和经营效率，传统零售企业才能获得 竞争优势。 八、线上线下探索融合创新 其实，不少传统便利店企业早就开始探索数字化运营。比如，早在 2012年，7-ELEVEN就着手 开展数字化客户参与计划。美宜佳便利店从 2014年起就将整体架构，尤其是会员数据化。至于淘 宝会员店、京东 X无人超市等，更是数字化运营的先锋。 “数字化运营有三大抓手，前端的顾客分析，后端的供应商影响力，中端的门店运营管控。此 前，不少便利店的数字化运营更多体现在前端。我们期待未来看到更多的便利店，通过数字化的管 理创新，影响供应链创建和门店管理网络。”孙达表示。 上海海鼎信息工程股份有限公司副总经理兼零售事业部总经理吴昭松也认同这一观点。他表 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 106 示，在数字化转型过程中，除了前端顾客线上线下融合及会员营销以外，总部精细化管理、供应链 自动化、门店数字化运营等内部资源对数字化运营的需求更强烈。 业内专家介绍，便利店不同于卖场，小店面之下是一座大冰山，对供应链的要求非常高，数字 化运营将有效提升供应链管理水平。比如，美宜佳便利店在数字化转型过程中构建的三大智能化平 台中，第一个就是供应链数据化平台。 值得注意的是，线上线下结合购物，已经成为当下一种主要购物方式。同样，数字化转型也并 不只是线上的事，而是需要线上线下深度融合。 比如，好邻居便利店就把北京分成 60个网格，在每一个区域性网格里，有一家好邻居门店对 接该区域的天猫一小时达订单。基于天猫数据对网格内消费者的行为和习惯实施分析，并据此优化 和改造门店的商品种类和摆放位置，以达到更符合消费者需求的目的，实现线上线下一体化运营。 “从人、货、场的角度来说，需要一个线上和线下彻底打通的‘场’。在线下的‘场’中，根 据客户喜好做体验升级和商品优化。与此同时，在线上开展数据优化，并为客户推送最喜欢、最重 要的产品。这样的运营方式才是便利店数字化转型要达到的效果。”肖欣说。 九、2018 年邻家便利店事件分析 近年来，随着资本纷纷入局，便利店这个原本并不被看好的慢行业却突然进入了高速发展期。 西安每一天便利、福建便利店龙头企业见福便利、131便利店、武汉 Today便利等都在今年上 半年获得了融资。 与此同时，阿里、京东、苏宁等电商巨头，王府井集团、中百集团、天虹商场、中央商场、步 步高集团、大润发、永辉超市、家乐福等传统零售巨头也纷纷布局。 不过，近日，火热的便利店行业被泼了一盆冷水。8月 1日，多家媒体曝出邻家便利店母公司 邻里家(北京)商贸有限公司于 8月 1日起停止总部各项业务，并将陆续停止店铺营业。 邻里家公司于 2015年成立，在此后的 3年时间里，该公司以“邻家便利店”品牌在北京地区 迅速发展到 168家门店。 “邻家”关停引起了媒体的热议。有媒体指出，“邻家”的倒下只是整个行业经营不善、资金 紧张的一个缩影，未来可能会有更多的便利店面临同样的困境。 对此，多位业内人士对记者表示，便利店是零售业内对供应链与服务要求较高的业态，这几年 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 107 有些经营者却不注重这些，而是炒概念、跑马圈地。因此，给便利店行业泼点冷水并非坏事，这并 不意味着便利店行业发展遭遇“拐点”。 事实上，便利店行业是近两年颇受资本青睐的行业。从宏观上来看，中国连锁经营协会今年 5 月发布的《2018中国便利店发展报告》指出，去年便利店行业增速达 23%，市场规模超过 1900亿 元，开店数量及同店销售双双增长。商务部发布的《中国便利店景气指数报告》显示，2017年中 国便利店季度景气指数始终保持在较高水平，平均高于景气荣枯线 21.68。 此外，我国便利店单店日销售额大约 5000元，还有较大提升空间。从国际与国内的数据对比 来看，中国的便利店市场还有巨大的发展潜力，其中二线城市是增长点。 当然，便利店行业也面临较高的运营成本等挑战。《2018中国便利店发展报告》显示，去年便 利店行业运营成本快速上升，其中房租成本上升 18%，水电成本上升 6.9%，人工成本上升 12%。而 且，我国便利店加盟机制仍不完善，样本企业中仍有 34%尚未发展加盟模式。 在中国连锁经营协会有关负责人看来，“邻家”关停事件虽然不具代表性，但却给行业带来警 示：便利店的发展需要稳扎稳打，关注经营的基本功和门店的盈利性，建立良性的资金循环。便利 店从业者应该从本次事件中对照自身发展，找到资本与现金流、发展速度与经营管理等各方的平 衡，稳定发展。 第三节 2018 年我国智能便利店行业发展情况分析 一、智能便利店的优势 作为现代科技产物，智能便利店在国外已经不是新鲜事物，美国、瑞典、日本、韩国都落地了 无人便利店，特别是美国亚马逊推出的 Amazon Go便利店，采用计算机视觉、深度学习算法以及传 感器、图像分析等多种智能技术，成为一时热点。智能便利店有以下特点： 第一，新鲜的购物体验和有针对性的商品。好奇心是每个人都具有的特殊心理，新的事物总是 对人们有着强烈的吸引力。智能便利店在一定意义上是打破了传统的消费体验，其充满未来科技感 的店铺，全自动的结账方法，都是人们进店的理由。同时，有针对性的选址及货架摆放，使智能超 市“术有专攻”，加上依托手机 APP绑定消费群体，比起传统超市的“愿者上钩”优势明显。 第二，智能超市大大提高购物效率。对消费者来说，购物最让人闹心的就是长长的结账队伍。 尤其是便利店这种本身应该是快节奏消费的地方，一排队就可能毁掉一天的好心情。智能超市便捷 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 108 快速的消费模式刚好解决了这个问题。进门取货，刷完就走，可大大提高店内的流动率和商品的出 售速度。同时，自由快捷购物模式也能提升消费者的购物心情，从而为培养固定人群打下基础。 第三，可节约一定的人力成本。智能便利店无人值守的特点使“人”的成本比传统便利店大大 降低，通过高科技柜台管理模式，使商家可以把更多的人力资源放在产品研发及数据分析上，大大 提高企业的硬实力。 二、智能便利店引领购物新体验 随着移动网络的普及和手机支付功能的强大，人们已经开始习惯于无纸化的消费方式，在店 内，通过简单的扫码就能完成商品交易，于是，一些智能无人便利店开始进入市场，带给顾客不同 的消费体验。 智能便利店惹人爱 “猩”便利作为一个全新的名词，正在年轻人之间传播。这个以穿着工作服可爱的黄色猩猩为 主题的无人值守便利店的出现，一下子解决了不少职场白领“吃”的烦恼。每个白领都经历过加 班，晚上肚子饿着，手头工作又无法放下，外卖小哥距此有 3公里，最近的超市跑个来回需要 40 分钟，怎么办？楼下的“猩”便利就能解决问题，只要事先在店里开好专门的 APP，带着手机下 楼，看中哪个商品直接扫一扫，全部选好后全选结账就可以回去享受了。同样，早上急匆匆上班， 早饭没吃怎么办？跑进“猩”便利，各式饭团、三明治、牛奶等等，拿上直接扫码，就可以带走， 一点不浪费时间。作为无人值守的自主大型便利架，“猩”便利可以说是目前重度懒症患者的福 音。 无独有偶，在杭州街头，马云的无人超市进入人们的视野。开业当天可以用火爆来形容。整个 超市没有一个执勤的店员，消费者只需用支付宝扫码就可进入超市内部，随意挑选自己喜欢的商品 放进篮子，通过一个通道，超市就会自动识别消费者挑选的商品，然后直接从消费者的支付宝账号 中扣除钱财，整个过程既便捷又迅速。据称，日前马云与娃哈哈集团董事长宗庆后联手宣布：未来 几年，将在全国开出 10万家无人超市。紧接着京东 CEO刘强东也宣布：要在全国开设 50万家京东 便利店以及大量京东无人超市。 三、2018 年天津首家智能便利店小麦铺落地河西区 2018年 04月，智能便利店品牌小麦铺与天津河西区政府宣布达成战略合作，首家智能便利店 25日落户河西区峰汇广场。 此次河西区引入具有新零售概念的小麦铺智能便利店，旨在加快推进天津市生活性服务业规模 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 109 化、连锁化、便利化、品牌化、特色化发展，不断提升服务水平和劳动生产率，更好地满足人民群 众对美好生活的新需求、新期待。 小麦铺店面占地一般在 20平米以上，多位于写字楼、社区等地，根据所在场地条件及附近顾 客消费特点配备不同的店面形态、商品及服务。顾客无须随身携带现金，首次进行会员注册后，刷 脸进行面部识别即可开门进店，顾客选取商品后自助手机扫码完成支付即可。借助人工智能和大数 据技术，小麦铺支持无人值守模式，可 7*24小时提供日常购物服务和便捷体验。 据介绍，2017年 4月，小麦铺在北京海淀区落地首个智能便利店。小麦铺以前端轻小灵活的 部署方式、千店千面的商品组合，智能高效的客户体验受到关注。 相关人士表示，新技术革命和消费服务升级对中国零售业的发展起到了巨大的变革作用，人工 智能与大数据等新兴技术正在推动消费方式的多元化，引领并培育新兴服务业态，打造更便民的生 活，使城市更智能。随着新零售在居民生活场景中扮演着越来越重要的角色，智能便利店也将逐渐 在城市中开辟新零售业态格局，并在打造智慧城市的过程中起到越来越突出的作用。 四、2018 年全智能便利店机器人现身无人苏宁小店 2018年 8月，在 818购物狂欢节临近之际，苏宁小店在南京闪亮推出首家无人小店，为顾客 带来全新黑科技——24小时运营的智能机械臂。一时间，苏宁的智慧零售再度“刷上”热搜榜， 备受国内零售界关注。继 2017年苏宁推出无人店 2.0并荣膺“2017新零售创新 TOP榜新物种奖” 之后，与便利店结合的苏宁无人店 3.0模式又将为我们带来怎样的新发现和大惊喜? 举世瞩目黑科技，苏宁小店最新姿态 南京无人苏宁小店的试营业，标志着苏宁小店成功衍化出了三大店面模型：侧重家庭用户一日 三餐的社区生鲜店，主打鲜食及 OEM单品的 CBD园区店，及配置餐饮机器人、自动支付能人机互动 设施的无人店，联合打造智慧社区生活。如果说前两种店面模型代表了苏宁坚守线下阵地，打造贴 心服务的极客精神，无人苏宁小店则是以极客精神和极速方式，成为智慧零售打造极致物种的最新 诠释。 无人苏宁小店最突出的特色就是 24小时运营的智能机械臂。这项技术围绕着鲜食制作这一主 题，在有限空间内整合聚集了多种食物品类，包括果汁、咖啡、便当、冰激凌和早餐等，为消费者 提供了多种食物选择。 机械臂的智能化运用，一方面极大提高了苏宁小店的坪效，另一方面有效缩减了苏宁小店的用 人成本，更好地将最大投资用于供应链的进一步升级，在 APP端与实体店面向用户提供更多元化且 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 110 更具性价比的商品。而未来机械臂也将以“店中店”模式广泛推广于不同业态的苏宁店面，为顾客 提供最近、最快、最便捷的全智能服务。 无与伦比场景体验，智慧零售最强标杆 科技改变态度，态度决定生活。未来，当顾客走进无人苏宁小店，只需要轻松点击购物屏幕上 的产品进行下单，场内的多支机械臂就会得到指令，为你准备心仪可口的食品。 这样一种轻便快捷的购物体验，其核心技术在于最新的协作型一体化关节机械臂，其作为主要 动作执行单元，通过双臂的协同配合和精密控制完成苏宁小店销售场景下工作的操作。值得一提的 是，苏宁这一自主研发的智能零售设备还拥有安全透明的交互视窗、简洁明了的交互体验、即时迅 速的商品出货速度等无与伦比的优点，能够让消费者更加放心、便捷地享用到新鲜有温度的鲜饮美 食。 正如苏宁控股集团董事长张近东所强调的：“只有始终把握行业的本质，坚守企业的核心能力 建设，掌握时代的前沿技术，才能最终赢得消费者、赢得市场。”奉行以工匠精神讲执行、讲细 节、讲成效的苏宁，正在试图用技术和开发，布局智慧零售，引领行业变革。随即而来的 818购物 狂欢等重要时间节点，也将是苏宁厚积薄发、展示全新实力的大好契机。 据了解，自去年底发布智慧零售大开发战略以来，苏宁小店作为“两大一小多专”中最重要的 “一小”，凭借生鲜、果蔬产品的打造和极致的 O2O服务迅速切入社区市场，目前线下门店已超过 1200家。 五、2018 年“加速度”发布智能设备便利店 加速度的主要业务包括上门快修、内存升级、以旧换新、手机回收及手机销售等。目前，微信 矩阵用户总数已经超过 200万，平均每日有超过 5000人使用加速度微信服务号和小程序，线上运 营取得行业绝对领先优势。在传统实体手机维修店开始走下坡路的环境下，加速度看准 O2O的风 口，利用长期累积的线上优势，发布全新新零售战略，以手机维修为核心辐射整个智能设备生态， 并提出智能设备便利店的概念，正式启动“百店计划”。 基于零售的关键本质和核心，加速度 COO梁淀寿分享了高效率与好体验结合的新零售概念并完 美地应用于加速度即将推出的智能设备服务便利店。加速度创新性地提出北斗星策略，打造从爆品 到体验到复购甚至传播的循环一站式体验，以达到科技产品真正为人服务的愿景。 “加速度”发布智能设备便利店，获数千万元 A轮融资！ 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 111 加速度 COO梁淀寿 全新零售生态吸引多方关注 在 2018年 7月 17日开启的加速度百店计划发布会中，加速度 CEO黄松炳以及 COO梁淀寿分别 就加速度的发展历程和体系运营作出详细的讲解，向世界展示了加速度未来发展的蓝图。 “加速度”发布智能设备便利店，获数千万元 A轮融资！ 布局可谓是每个企业在发展过程中的一大重要环节，一个好的布局自然会吸引到志同道合的投 资者。加速度的未来发展蓝图对于眼光独到的投资者们来说就是一个为自己完美发声的布局。从根 本的需求出发解决便利性与时效性两大问题，深深地吸引大批对新零售行业持乐观态度的先行者。 其中盈信资本创始人林劲峰更是率先成为加速度 Pre-A轮投资者，助力加速度将新零售理念快速落 地。 “加速度”发布智能设备便利店，获数千万元 A轮融资！ 林劲峰、黄松炳 多年互联网转型并以敏锐的眼光数次紧紧抓住行业风口的猎豹移动 CEO傅盛对新零售行业持有 自己独到的见解，并精准的抓住了加速度这一快速成长的企业，成为其天使投资人。傅盛认为新零 售的成功道路必然是在“减法”里进行，为行业真正达到便利且解决消费痛点才是正途。将日常需 要的手机维修服务加入到 O2O的模式中无疑带来了极大的便利，从用户的需求出发的生态理念是最 值得关注的。 “加速度”发布智能设备便利店，获数千万元 A轮融资！ 张泉灵、黄松炳、傅盛 张泉灵作为焦点访谈等央视著名栏目主持人，可谓是拥有着国家最具代表性的风向触角。选择 成为加速度天使投资人的她表示资本最大的价值在于将活力最大化的刺激出来，利用新鲜且充满活 力的布局为行业带来新的风口。智能新零售的形态完美的契合了张泉灵长期以来对资本市场的期 许，因此对本次加速度提出的智能设备服务便利店更是寄予了厚望。 创新型智能设备便利店获重磅融资 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 112 顺应时代的潮流让加速度真正走向新零售的前端一直是 CEO黄松炳所坚持的理念，智能设备便 利店也随之应运而生。基于稳定的文才储备、流量引导和供应链管理等规范化、高效化的管理模 式，智能设备便利店完美地解决手机后市场关于租赁、配件、闪售和维修等客户需求。行业领先的 营业模式以及完整配套的方案直接帮助加速度吸引到了香港 GES格乐思，获得 A轮数千万融资。同 时加速度智能设备便利店采用委托加盟的形式，加盟方提供门店和 30万元投资，管理权归属加速 度，盈利的 70%归属门店投资人，加速度只收取 30%的分成。目前，加速度已获迷你投 1500万门店 投资，为 50家智能设备便利店提供资金支持。对此，黄松炳表示在企业愿景上，未来要成为全球 智能设备服务的领军企业。 六、2018 年全家便利店推出智能贩卖机智能货架 无人零售里来了正规军。在中国连锁经营协会(CCFA)主办的“新消费论坛——2018中国便利 店大会”上, 中国全家执行长林建宏先生首次宣布“全家+”智能便利店模式，推出首台智能贩卖 机和变形货架。 林建宏表示:“智能便利店模式以实体门店为中心，辅以智能贩卖机和变形货架两项创新技 术，延展了便利店服务的时段和场景。”这标志着中国全家突破行业界限，全新定义智能便利店， 正式开启“全家+”智能便利新时代。 “人货场”是零售行业中的经典概念。在当今新零售背景下，无人便利店风靡，中国全家一直 在思考如何利用互联网和大数据重构“人货场”概念。结合无人便利店发展现状，中国全家创新提 出“人货场时”的全新构想，在零售业“人货场”之上新增“时”的概念。“时”不仅是 24/7无缝 隙陪伴，也为消费者带来省时、便捷的体验，对便利店经营者而言更是效率提升。 基于“人货场时”全新理念，中国全家在实体门店附近叠加智能贩卖机和变形货架，借大数据 和智能技术满足更多时段、场景的消费需求。三者共用物流和供应链，减少人力、物流成本和损 耗。有别于一般的自动贩卖机，智能贩卖机采用全温层设计，消费者不仅能买到常见的饮料和零 食，还可以买到全家特色的鲜食。借助互联网和大数据技术，智能贩卖机打通集享联盟会员系统， 支持会员积分兑换、支付宝和微信支付。未来还可进一步向会员推送消息，展示广告信息，实现会 员互动。 在地铁站、机场及市区办公楼等面积较小的门店，变形货架成为门店货架的补充，满足即时消 费需求。变形货架可应用于多种店型和商圈，目前已在上海江宁路和七莘路地铁站推出，帮助门店 提高坪效及管理效率。 智能贩卖机和变形货架将与全家原有实体门店灵活组合，延展更多可能性，实现全家+智能便 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 113 利店的构想。这一创新模式打通线下线上通路，实现会员、商品、场景、时间等数据互通，打造 “全家+”终极便利生态圈。 在此次会议上，中国全家以数字化会员系统创新升级，赢得 2018中国便利店创新大奖殊荣。 中国全家表示，希望以持续创新开启智能便利店新模式，为消费者带来消费体验升级。 七、2018 年本来集市开智能便利店 2018年 3月 16日消息，刚曝出获得 A轮融资消息的本来集市正式进军智能零售市场，推出旗 下自有品牌“晨购智能便利店（Morning Go）”。 据悉，本来集市的首家晨购智能便利店位于北京中关村创业科技大街，将于 3月 20日正式开 业。目前，该店的装修已完成，店内已摆上智能货柜，门店外也已打出带有品牌特色 logo（橙色 大象）的招牌。 本来集市开智能便利店，称今年在京开 3000家 亿邦动力网了解到，该便利店最大的特色是“智能化”和“无人化”。店里使用了其联合人工 智能技术公司深兰科技推出的“AI自贩柜”。这是一种传统自贩机的升级产品，利用机器视觉识别 商品和人，刷手开门，自由选择商品，关门扣款。 与此同时，晨购还尝试了“盒饭自贩机”，该盒饭自贩机现已在北京慈云寺桥住邦 2000布点， 试卖早餐。其商品种类包括包子、小米粥、油饼、豆浆、馅饼、卷饼等，且每周换菜单，增加新品 （将联合中国烹饪协会、西餐协会研发各类中式早餐、西式早餐）。 本来集市联合创始人符小芸向亿邦动力网介绍，本来生活自 2012年起步，近六年的生鲜探索 中布局了本来集市、本来鲜等业务线。其中，本来集市是由本来生活内部孵化、2015年 2月正式 在北京创立的，致力于为便利店提供全供应链服务，分别在福州、青岛、合肥、成都、重庆成立了 供应链公司。 “近三年的发展中，我们一直在探索如何解决便利店行业痛点，尝试找到一种新型便利店形态 来刺激增长。”符小芸指出，和日本对比，中国便利店的覆盖远远不够，按照日本每 10000人一个 便利店的标准，北京有品牌的便利店还很少。 “稍微讲究些生活品质的年轻人已经摒弃街边摊，开始在写字楼附近的便利店购买早餐、午 餐。但由于便利店的覆盖不够，吃一份热乎乎的早餐成了都市白领的痛点。所以，从 2016年开 始，本来集市一直在寻找新的商业方案。” 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 114 她谈道：“供应链是有，但是在全国开店显然不现实。开店找铺难、房租高、人工成本高都是 线下便利店发展的巨大障碍。所以，2017年 8月，我们开始联手深兰科技做这种刷手开门、拿了 就走的购物体验柜。目前正在试点，希望为都市年轻白领提供一种更酷、更潮流的无人便利店体 验。” 据其透露，本来集市的目标是今年在北京开出 3000家晨购智能便利店，为都市白领解决一日 三餐问题。 此外，本来集市已于 2017年 12月 28日完成近亿元的 A轮融资，由民航基金投资管理有限公 司领投，汇君资本、国旅联合跟投。这笔资金将主要用于晨购智能便利店的铺设。 第四节 2018 年我国无人超市行业发展情况分析 一、无人超市大热之后迅速冷却 无人便利店经历去年的资本风口之后，阵痛开始来临，纵观市场变化，有的倒闭，有的被巨头 收编，有的转型幕后成为无人售货系统提供商，无人零售模式开始进入调整期。 在去年 7月，无人零售店正处于爆发期时，南方日报曾对市场上多家不同形态的无人零售店对 其应用场景、流程设计来了一次现场大 PK。而大风刮过，记者近日重新走访体验了之前报道过的 无人零售店，发现和去年相比，备受吐槽的缺货、系统不稳定问题有很大改善，但店铺数量规模化 问题一直难以突破，更有业内人士认为由于选址成本太高，无人便利店以后只会是阿里、腾讯等互 联网巨头的战场。 ◎无人便利店赋能“夫妻店” 根据记者体验，位于广州塔下的 F5未来商店，和去年反复 5次扫码下单都没有成功的情况相 比，F5便利店的缺货现象得到很大缓解。除了补货更及时外，还推出多项优惠活动，包括满减和 “神秘物品”折扣，新意十足，在记者选择的五种饮品中，有四种顺利下单并付款成功，一种显示 “缺货”。而 Easy Go衍生的无人新物种凡向未来书店位于中信广场 5楼，面积约 60平方米，记者 用微信扫码后，门上的蓝灯将会亮起，就可以推门而进。除了书之外，店内在售的笔记本、丝巾、 手袋等手工文创作品也不少，商品背面都贴了一张 RFID标签，随后拿着选购的书来到门前用黄色 脚印标出的结算区，再扫码一次二维码，所选购的书本价格已经识别出来，并自动推送到手机端， 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 115 确认后点击结算，蓝灯再次亮起时就可以出门。 对于去年突然起来的风口，Easy Go联合创始人王牧牧表示为他们节省了很多市场教育的成 本。在经历过高曝光率后，Easy Go并未进行高速的扩张。“去年夏天，我们在广州开出第一家 Easy Go，目前在 7个城市有布点，多数集中在珠三角。”王牧牧接受南方日报记者采访时表示， Easy Go目前更多地在进行跨界合作，比如为其它品牌提供无人系统方案。 凡向未来书店是 Easy Go无人便利店和凡向未来书店跨界合作的产物。“我们为未来书店开发 无人系统，后期的书店运营则是凡向书店方面在负责。”王牧牧说。 据南方日报记者了解，凡向未来书店是七客联创旗下孵化的创新商业 IP，这是一家以科技理 念打造的无人智能书店。“无人书店确实是降低了运营成本，起码不用一个人一直候着，并且可以 调动其他书店的工作人员来整理书架，人手安排比较灵活。”书店运营负责人方浩介绍，未来书店 实际只筹备了 2个月就顺利开业，自 12月 24日开业，日均人流将近 100人次，和运营传统书店不 同的是，无人书店通过智能商品识别技术，可以了解进店用户的消费习惯及阅读喜好，用于对未来 的上书补货提供参考。 和 Easy Go一样从台前走到幕后，通过技术赋能商家的还有缤果盒子，不过，缤果盒子参与多 数是“传统夫妻店”改造。2018新年伊始，缤果盒子与购百特合作的首个便利店无人化改造项目 完成，此前，缤果盒子还发布了 BingoBox Mini，形状仅为普通烤箱大小，成本在千元左右，传统 便利店无可通过它实现无人化自助收银。 二、铺点被搁置，规模化复制难突破 相比于铺设过万个点位的无人货架创业公司，无人便利店的体量显然“发育不良”。Easy Go 发展了近一年仍裹足在珠三角，而缤果盒子的 5000个网点的铺设计划也搁浅，反而陷入了高管离 职、拖欠工资的是非中，在业内人士眼里看来，规模化复制是无人便利店难以突破的瓶颈，广东流 通业商会执行会长黄文杰此前接受南方日报记者采访时就指出，无人零售店只是线下渠道的一种补 充，由于租金和技术不完善，很难实现规模化。 目前市场的发展也进一步印证了这一观点，记者从缤果盒子高级公关经理吴海宏透露的数据获 悉，缤果盒子去年 11月份拓展到了 29个城市，截至 2017年，盒子数量接近 200个，这和此前提 出的“一年内可完成 5000个网点的铺设”目标相差巨大。针对无人便利店能否大规模复制落地的 问题，缤果盒子创始人陈子林曾回应称：“无人便利店是综合性门槛很高的一个行当。首先是资本 密集型，在研发上的投入已经有数千万。其次，它的供应链是全新的，不像共享单车、无人货架很 容易生产复制。” 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 116 也有业内人士指出，无人零售店建设的意义不在铺设门店上，而在于和各行业的相融。在方浩 看来，经历过去年的发展后，无人零售技术，特别是 RFID标签技术已经很成熟了，在无人便利店 的形式之外可以有更多的新物种的衍生，无人书店就是其中之一。 据艾媒咨询发布的《2017年中国新零售行业白皮书》显示，2017年无人零售商店交易额预计 达 389.4亿元，未来五年无人零售商店将会迎来发展红利期，2020年预计增长率可达 281.3%，至 2022年市场交易额将超 1.8万亿元，除了无人超市、无人便利店外，未来无人餐厅、无人健身房 都会成为常态，而这些新业态的基础就来自无人零售店。另据科特勒咨询集团中国区总裁曹虎的透 露，去年全球在零售技术上的销售收入是 800亿美元，其中包括做无人零售的解决方案、外包运营 等。 三、巨头入局，转战密集布点 在阿里巴巴试水无人超市后，京东也在铺设无人便利店，甚至传统的快消巨头，比如蒙牛、统 一也想在无人便利店中分一杯羹，巨头的入局给无人便利店企业也造成了一定的压力。考拉先生联 合创始人王嘉萌接受南方日报记者采访时表示，无人便利店以后将成为腾讯、阿里等互联网巨头的 主战场，因为这些企业有资金，并且沉淀下来很多线上数据，研发能力也是小企业望尘莫及的。 “无人便利店看似节省人工，但是选址成本和 RFID标签的成本无法消除，现阶段租金成本始终下 不来，而互联网巨头有足够的资金进行大体量的铺点。” “压力肯定是有的，但 Easy Go的定位比较清晰，就是进社区，在这一方面，巨头们起点是一 样，实际运营中遇到的关卡都是一样的，巨头的进入还可以起到教育消费者的作用。Easy Go一直 采取的是密集布点的方式，因此能迅速地补货，”王牧牧表示，Easy Go未来将对 SKU进行进一步 调整，正在和其他品牌合作打造新的店面，将分为无人区和有人的熟食区，并将在港澳市场上寻找 新的合作，并将在华东区复制珠三角密集布点的模式。 四、把便利店开进办公室 在办公室的无人货架上，扫描二维码支付完成后，便可取走自己心仪的食物——这种新的消费 场景正在越来越多的办公室上演。不少创新企业嗅到了其中商机开始试水，以无人便利店、无人办 公室货架为代表的无人零售也成为当下一大“风口”。 走进成都果小美公司位于成都高新区的总部办公室，上百名员工挤在不大的空间内，供应链、 设计、支付营销、产品等部门在一起忙碌地办公，一幅典型的创业公司景象。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 117 “我们马上要搬了，新的办公场地有 1万多平方米。”果小美创始人兼 CEO阎利珉对记者说， 公司虽然刚成立半年，但已从最初的几个人发展到现在的 1000多人。 果小美主打“办公室里的无人便利店”，将货架进驻到写字楼或办公室，在物联网、生物识 别、消费大数据挖掘等技术基础上，利用移动支付实现“无人零售”。 阎利珉说，由于资本市场看中行业前景以及对创业团队的认可，果小美已先后获得 4轮融资并 完成一次战略合并，累计融资金额超过 5亿元人民币。公司货架已进入北京、上海、武汉、成都、 杭州等近百个城市，正以每个月超过 300%的增长率铺开。 “现在的电商已处于一片红海，也存在购物体验不佳、等待时间相对较长等缺陷。传统零售则 存在场地限制、经营效率低、成本高等问题。因此，以无人货架为代表的‘新零售’应运而生。” 阎利珉说，中国有 2亿白领，每天工作 8小时以上，懒得动、懒得等又是现在消费者的特点，因此 这一细分领域蕴含巨大机会。 而无人零售会否导致逃单现象频发？阎利珉说，办公室是个熟人社会，绝大部分消费者都会自 觉支付，目前货损率很低。 谈到为何来到成都创业，果小美的几位创始人说，成都有 1400万常住人口，是西南地区广阔 市场的腹地。成都人消费观念强，对新产品、新模式接受程度高。当地政府也非常支持新经济的发 展，去年成都市政府新设立新经济委，各个区县成立新经济局，专门支持新经济企业生长。 “政府对新经济企业除了给优惠还给机会，我们的货架已经进驻部分政务大厅和政府部门办公 室，这有示范效应。”果小美副总裁周海涛说。 除了果小美，短短半年来，京东到家、七只考拉、每日优鲜、便利蜂等品牌纷纷入市，抢滩白 领工作日的消费市场。IDG资本、真格基金、经纬创投等投资方纷纷领投。“现在行业正处于上半 场‘百花齐放’的阶段，竞争到下半场后，果小美还将提供水果、便当等一日三餐，并打通农产品 直销上班人群的渠道，在农业扶贫方面也可以有所作为。”阎利珉说。 尽管发展迅速，作为一种新业态，果小美这样的新零售企业也给政府的管理和服务效率、方式 带来一定的挑战。 “比如说财务管理。”阎利珉说，按照现有规定，公司分布在全国各地的团队要进行独立核算 并在当地申报缴纳增值税，因此公司必须在各省成立一个分公司，每个分公司设立财务部进行资金 管理、会计核算等。这就带来成本的大幅提高甚至造成部分进项税额的浪费，同时财务部门过于分 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 118 散带来管理难题，甚至可能带来税收监管的风险。 西南财经大学西财智库 CEO汤继强教授认为，果小美这样的企业其支付方式主要是移动支付、 新金融，税收设计可以用总部经济结算的方式统一纳税来解决，减少各个省重复建设的成本，最终 让实惠于企业，让实惠于消费者。 同时，果小美这种新业态在食品安全监管领域还属于灰色地带，行业规范、政府管理方式没有 可遵循的先例。 对此，成都高新区科技与新经济发展局副局长宋大勇认为，这就要求政府部门以宽容性管理和 审慎性执法原则完善新经济市场准入机制，及时调整与其发展不相宜的政策，建设新型监管体系， 建立服务新经济的跨部门协调机制。 “新经济的发展有可能重塑城市地缘经济格局。”西南财经大学党委书记赵德武教授认为，新 经济的发展中，成都等二线城市与一线城市处在同一起跑线上，二线城市应当抓住机遇，为企业提 供人才、政策、低成本和宽松的环境，从而有可能成为新经济发展的领先区域。 五、2018 年全家便利店推出智能贩卖机智能货架 无人零售里来了正规军。在中国连锁经营协会(CCFA)主办的“新消费论坛——2018中国便利 店大会”上, 中国全家执行长林建宏先生首次宣布“全家+”智能便利店模式，推出首台智能贩卖 机和变形货架。 林建宏表示:“智能便利店模式以实体门店为中心，辅以智能贩卖机和变形货架两项创新技 术，延展了便利店服务的时段和场景。”这标志着中国全家突破行业界限，全新定义智能便利店， 正式开启“全家+”智能便利新时代。 “人货场”是零售行业中的经典概念。在当今新零售背景下，无人便利店风靡，中国全家一直 在思考如何利用互联网和大数据重构“人货场”概念。结合无人便利店发展现状，中国全家创新提 出“人货场时”的全新构想，在零售业“人货场”之上新增“时”的概念。“时”不仅是 24/7无缝 隙陪伴，也为消费者带来省时、便捷的体验，对便利店经营者而言更是效率提升。 基于“人货场时”全新理念，中国全家在实体门店附近叠加智能贩卖机和变形货架，借大数据 和智能技术满足更多时段、场景的消费需求。三者共用物流和供应链，减少人力、物流成本和损 耗。有别于一般的自动贩卖机，智能贩卖机采用全温层设计，消费者不仅能买到常见的饮料和零 食，还可以买到全家特色的鲜食。借助互联网和大数据技术，智能贩卖机打通集享联盟会员系统， 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 119 支持会员积分兑换、支付宝和微信支付。未来还可进一步向会员推送消息，展示广告信息，实现会 员互动。 在地铁站、机场及市区办公楼等面积较小的门店，变形货架成为门店货架的补充，满足即时消 费需求。变形货架可应用于多种店型和商圈，目前已在上海江宁路和七莘路地铁站推出，帮助门店 提高坪效及管理效率。 智能贩卖机和变形货架将与全家原有实体门店灵活组合，延展更多可能性，实现全家+智能便 利店的构想。这一创新模式打通线下线上通路，实现会员、商品、场景、时间等数据互通，打造 “全家+”终极便利生态圈。 在此次会议上，中国全家以数字化会员系统创新升级，赢得 2018中国便利店创新大奖殊荣。 中国全家表示，希望以持续创新开启智能便利店新模式，为消费者带来消费体验升级。 六、2018 年本来集市开智能便利店 2018年 3月 16日消息，刚曝出获得 A轮融资消息的本来集市正式进军智能零售市场，推出旗 下自有品牌“晨购智能便利店（Morning Go）”。 据悉，本来集市的首家晨购智能便利店位于北京中关村创业科技大街，将于 3月 20日正式开 业。目前，该店的装修已完成，店内已摆上智能货柜，门店外也已打出带有品牌特色 logo（橙色 大象）的招牌。 本来集市开智能便利店，称今年在京开 3000家 亿邦动力网了解到，该便利店最大的特色是“智能化”和“无人化”。店里使用了其联合人工 智能技术公司深兰科技推出的“AI自贩柜”。这是一种传统自贩机的升级产品，利用机器视觉识别 商品和人，刷手开门，自由选择商品，关门扣款。 与此同时，晨购还尝试了“盒饭自贩机”，该盒饭自贩机现已在北京慈云寺桥住邦 2000布点， 试卖早餐。其商品种类包括包子、小米粥、油饼、豆浆、馅饼、卷饼等，且每周换菜单，增加新品 （将联合中国烹饪协会、西餐协会研发各类中式早餐、西式早餐）。 本来集市联合创始人符小芸向亿邦动力网介绍，本来生活自 2012年起步，近六年的生鲜探索 中布局了本来集市、本来鲜等业务线。其中，本来集市是由本来生活内部孵化、2015年 2月正式 在北京创立的，致力于为便利店提供全供应链服务，分别在福州、青岛、合肥、成都、重庆成立了 供应链公司。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 120 “近三年的发展中，我们一直在探索如何解决便利店行业痛点，尝试找到一种新型便利店形态 来刺激增长。”符小芸指出，和日本对比，中国便利店的覆盖远远不够，按照日本每 10000人一个 便利店的标准，北京有品牌的便利店还很少。 “稍微讲究些生活品质的年轻人已经摒弃街边摊，开始在写字楼附近的便利店购买早餐、午 餐。但由于便利店的覆盖不够，吃一份热乎乎的早餐成了都市白领的痛点。所以，从 2016年开 始，本来集市一直在寻找新的商业方案。” 她谈道：“供应链是有，但是在全国开店显然不现实。开店找铺难、房租高、人工成本高都是 线下便利店发展的巨大障碍。所以，2017年 8月，我们开始联手深兰科技做这种刷手开门、拿了 就走的购物体验柜。目前正在试点，希望为都市年轻白领提供一种更酷、更潮流的无人便利店体 验。” 据其透露，本来集市的目标是今年在北京开出 3000家晨购智能便利店，为都市白领解决一日 三餐问题。 此外，本来集市已于 2017年 12月 28日完成近亿元的 A轮融资，由民航基金投资管理有限公 司领投，汇君资本、国旅联合跟投。这笔资金将主要用于晨购智能便利店的铺设。 七、2018 年全智能便利店机器人现身无人苏宁小店 2018年 8月，在 818购物狂欢节临近之际，苏宁小店在南京闪亮推出首家无人小店，为顾客 带来全新黑科技——24小时运营的智能机械臂。一时间，苏宁的智慧零售再度“刷上”热搜榜， 备受国内零售界关注。继 2017年苏宁推出无人店 2.0并荣膺“2017新零售创新 TOP榜新物种奖” 之后，与便利店结合的苏宁无人店 3.0模式又将为我们带来怎样的新发现和大惊喜? 举世瞩目黑科技，苏宁小店最新姿态 南京无人苏宁小店的试营业，标志着苏宁小店成功衍化出了三大店面模型：侧重家庭用户一日 三餐的社区生鲜店，主打鲜食及 OEM单品的 CBD园区店，及配置餐饮机器人、自动支付能人机互动 设施的无人店，联合打造智慧社区生活。如果说前两种店面模型代表了苏宁坚守线下阵地，打造贴 心服务的极客精神，无人苏宁小店则是以极客精神和极速方式，成为智慧零售打造极致物种的最新 诠释。 无人苏宁小店最突出的特色就是 24小时运营的智能机械臂。这项技术围绕着鲜食制作这一主 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 121 题，在有限空间内整合聚集了多种食物品类，包括果汁、咖啡、便当、冰激凌和早餐等，为消费者 提供了多种食物选择。 机械臂的智能化运用，一方面极大提高了苏宁小店的坪效，另一方面有效缩减了苏宁小店的用 人成本，更好地将最大投资用于供应链的进一步升级，在 APP端与实体店面向用户提供更多元化且 更具性价比的商品。而未来机械臂也将以“店中店”模式广泛推广于不同业态的苏宁店面，为顾客 提供最近、最快、最便捷的全智能服务。 无与伦比场景体验，智慧零售最强标杆 科技改变态度，态度决定生活。未来，当顾客走进无人苏宁小店，只需要轻松点击购物屏幕上 的产品进行下单，场内的多支机械臂就会得到指令，为你准备心仪可口的食品。 这样一种轻便快捷的购物体验，其核心技术在于最新的协作型一体化关节机械臂，其作为主要 动作执行单元，通过双臂的协同配合和精密控制完成苏宁小店销售场景下工作的操作。值得一提的 是，苏宁这一自主研发的智能零售设备还拥有安全透明的交互视窗、简洁明了的交互体验、即时迅 速的商品出货速度等无与伦比的优点，能够让消费者更加放心、便捷地享用到新鲜有温度的鲜饮美 食。 正如苏宁控股集团董事长张近东所强调的：“只有始终把握行业的本质，坚守企业的核心能力 建设，掌握时代的前沿技术，才能最终赢得消费者、赢得市场。”奉行以工匠精神讲执行、讲细 节、讲成效的苏宁，正在试图用技术和开发，布局智慧零售，引领行业变革。随即而来的 818购物 狂欢等重要时间节点，也将是苏宁厚积薄发、展示全新实力的大好契机。 据了解，自去年底发布智慧零售大开发战略以来，苏宁小店作为“两大一小多专”中最重要的 “一小”，凭借生鲜、果蔬产品的打造和极致的 O2O服务迅速切入社区市场，目前线下门店已超过 1200家。 第五节 2017-2018 年我国无人超市行业竞争情况分析 一、便利店市场竞争激烈 “在过去的 2017年，可以看到，由头部战队、区域龙头战队、新锐战队、国资和非主业战队 组成的便利店 TOP70榜单中，便利店行业的发展呈现出全新的竞争格局。”5月 24日，在中国连锁 经营协会主办的“2018中国便利店大会”上，中国连锁经营协会会长裴亮这样表示。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 122 发展势头引人瞩目 中国连锁经营协会与波士顿咨询公司联合发布的《2018中国便利店发展报告》显示，数字化 变革发展迅猛是去年便利店业态最突出的特点。报告显示，2017年便利店增速达 23%，市场门店数 量超过 10万家，销售额为 1900亿元，开店数量及同店销售均实现增长；一二线城市是便利店业态 增长热点，但区域格局明显，全国布局的便利店企业尚未出现。便利店市场在盈利空间、商品结 构、加盟机制及门店网络管理等方面与成熟市场相比仍存在较大差距。 北京市商务委副主任申金升表示，在深化供给侧结构性改革的宏观视角下，如何满足人民日益 增长的美好生活需要、补齐民生短板，如何提升生活性服务业品质、丰富商品和服务有效供给等， 一直是相关部门和企业着力思考的问题。 据申金升介绍，便利店作为以满足便利性需求为宗旨的小型零售业态，在一座城市中的普及程 度，从某种程度上代表了这座城市的公共服务设施的便利度和城市生活的舒适度。目前，连锁便利 店等小微业态以其小而美、小而全、全天候等特点，表现出良好的市场竞争力，也因为其深耕社 区，经营服务标准规范，在北京城市精细化管理和提高生活性服务业品质等方面发挥了十分重要的 作用。 根据中国连锁经营协会发布的数据显示，2017年北京的城市便利店发展指数排名升至全国第 七位，24小时便利店所占比例达 44.4%。“2017年，北京市出台了进一步优化连锁便利店发展环境 的工作方案，提出到 2020年，实现中心城区社区全覆盖，24小时便利店占比达 50%以上，推出了 加大资金支持力度、简化食品经营许可现场审查流程等十项改革创新举措。”申金升表示。 近年来，便利店行业发展日新月异，相关主管部门给便利店行业发展不断带来政策利好。这在 去年该业态的发展中已有所呈现。在此前发布的连锁百强榜单中，一批便利店企业入围。“便利店 的发展势头最引人瞩目，销售规模和门店增速分别达 17%和 18%，是连锁百强平均增速的一倍以 上，凸显了便利店在当下零售业快速发展变革过程中的重要性。”裴亮说。在他看来，便利店的快 速变革也为零售行业带来了全新发展经验和路径，“企业如何抓住这几年消费市场快速发展的契 机，进一步总结经验，对于便利店业态的发展是非常重要的。” 二、行业竞争格局 “四大战队”阵列分明 从 2018年中国便利店 TOP70的榜单可以看出，目前在便利店领域，各个战队阵列分明、特征 鲜明，“主要分为头部战队、区域龙头战队、新锐战队、国资和非主业战队，头部战队的实力不容 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 123 小觑；而区域龙头战队的企业们，在当地是龙头，网点密布，运营管理的功底扎实，也是目前资本 市场热捧的对象。新锐战队虽然成立时间不长，但在资本助力下快速发展，团队更年轻，技术应用 水平也更高，为便利店市场注入了创新活力；国资和非主业战队，在过去虽然因各种原因发展相对 较慢，但这些企业的规模和实力同样不可忽视，未来也会获得快速发展。”裴亮表示。 裴亮认为，在经营环境、团队和员工越来越年轻、消费不断升级、技术迭代速度加快、资本加 持搅动发展格局的背景下，便利店市场也仍有许多短板亟待补齐：“比如在大数据、人工智能快速 发展的当下，体系中仍有很多数据都没有得到深度挖掘和利用。” 对于未来发展，裴亮建议，要研究和洞察消费者，尤其是年轻消费者群体的变化，要关注更宽 泛的相关领域。“以前，企业更多的是关注促销和商品，很少关注资本，而由于资本的进入，便利 店行业的竞争格局已发生了巨大的变化。”不过，“变化意味着充满活力，在变化中寻找新的发展机 会，从消费者出发，确定发展策略，确保行业的可持续发展。”裴亮说。 三、本土便利店夹击中求发展 在城市发展和新消费的多种作用下，城市中“距离消费者最近”的便利店正在发生剧烈变化。 本报选取了东莞、长沙、武汉、太原等城市进行调研，对这些变化进行剖析。 被誉为“便利店之都”的广东省东莞市，本土便利店品牌在“洋便利店”和“新零售”的夹击 中主动寻找机遇，不断适应本地人口结构和消费习惯变化，完胜“洋便利店”;又借助信息技术以 及与“无人零售”的有机结合，为消费者提供精准的个性化服务，在“新零售”浪潮中前行 最近一年，便利店这个“城市中最温暖的角落”正在汹涌的“新零售”浪潮下迎来巨大挑战。 近日，中国规模最大的便利店企业之一——由东莞市糖酒集团控股的美宜佳便利店在 21周岁“生 日”之际公布了一组亮丽的业绩数据：有效门店数量超过 13844间，遍布 9省市 76座城市，月均 开店 300至 400家；上半年业务总量增长超过 40%，单店日均非烟销售增长 9%…… 广东东莞被誉为“便利店之都”，美宜佳、天福、上好等从这里诞生、走向珠三角地区乃至全 国的知名连锁便利店品牌便是这一称号的注释。不久前，中国连锁经营协会发布的《2017中国城 市便利店指数》显示，中国 10大便利店品牌中有 2家来自东莞；东莞连锁便利店总数超过 3万 家，平均每年增加 1000多家，景气指数位列全国第四！ 上海连锁经营研究所所长顾国建认为，东莞可称为全国便利店的“标本”城市。当前，城市中 便利店行业有着怎样的新生态？“土品牌”又如何应对“洋品牌”和“新零售”的夹击？本报记者 来到东莞一探究竟。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 124 转角遇见便利店 在东莞市繁华的第一国际商圈，记者穿梭于商铺与社区之间，转角便能遇到或大或小、或 “土”或“洋”的各类便利店。仅怡丰公寓楼下短短 20多米的临街商铺上就聚集了 3家——来自 日本的 7-11便利店、本土连锁超市巨头嘉荣推出的新业态喜伴生活超市，以及美宜佳老一代的小 便利店。7-11中热腾腾的关东煮、嘉荣喜伴里新鲜的果蔬、美宜佳小店里便宜的烟酒零食，吸引 着各自不同的目标消费者。 《2017中国城市便利店指数》显示，东莞是全国便利店饱和度最高的城市。目前，东莞每 1012人就拥有一间便利店，在所统计的 36个城市中排名第一，饱和度指数远超临近的一线城市广 州、深圳。值得一提的是，其中有高达 47.6%的便利店为 24小时便利店。 相对应的是，东莞去年便利店数量增长仅为 5.0%，增长率排名在 31位。而《2017中国城市便 利店指数》显示，去年便利店增长率超过 10%的城市占所调查城市总数的 61.1%，其中西安的增长 率更高达 25.5%。这也说明，随着东莞便利店的数量趋于饱和、竞争日益充分、业态日臻完善，其 增长速度已经趋缓。 大巨头、小商家前仆后继、同台竞技，东莞可谓是全国便利店市场的缩影。不过目前看来，胜 出的还是美宜佳、天福、上好等本土品牌便利店。美宜佳作为东莞本土便利店中的“老大”，自 1997年成立以来，以广东为中心，稳步布局全国，如今每天服务消费者超过 400多万人次，一年 累计超过 10亿人次。“老二”天福便利店，则从耕耘巨头们无暇顾及的“城乡接合部”白手起家， 实现了“草根”的逆袭，又通过并购整合“利的”“好客”等连锁品牌便利店得以迅速壮大，迈出 广东“大本营”，实现了在城乡接合部和商业中心区“两条腿走路”。 相比之下，“洋便利店”在东莞几乎没有存在感。记者用百度地图搜索显示，美宜佳便利店在 东莞有 3217家，而 7-11便利店有 17家，仅为美宜佳的零头。 本土化创新的完胜 本土便利店靠什么在东莞击退“洋便利店”？记者来到位于体育路美宜佳总部大厦门口的美宜 佳第 1万家门店进行体验。 这家在美宜佳发展史上具有里程碑意义的店，采用的是最新的第四代门店形象。走进门，鲜食 区、货架区、休闲区一眼望到头，通透敞亮。午餐时分，附近的年轻白领在收银区排起了长队，4 元至 16元不等的午餐选择丰富：咖喱鱼蛋、车仔面、糯米牛等粤式茶点，便当、手卷等清淡日式 套餐，乃至重口味的肉夹馍、麻辣鸭翅，总有一款适合你！在绿植环绕的休闲区解决午餐后，有人 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 125 匆匆赶回公司，有人则在自助咖啡机上买杯拿铁、给手机插上免费充电插头、连上 WIFI，开始了 惬意的午后小憩时光。 “附近便利店很多，但我们不怕竞争，因为用了心思，我们的服务最能贴合周边人群的需 求。”该门店“90后”店长小朱自信地告诉记者，去年 5月开业至今，该店日客流量约 800人次， 加上 24小时及外卖服务模式，让“1个店长+6个店员”的配置仍显人手不足。 制胜的秘诀藏在美宜佳的愿景里——“成为中国最具本土化思维的便利店品牌”。正如广东省 连锁经营协会原会长孙雄分析，“洋便利店”进入东莞市场以来，走的是高端路线，忽视了东莞的 消费结构和消费习惯等特点，造成大量有效购买力的流失。而美宜佳、天福等本土连锁便利店最能 适应本地人口结构和消费习惯变化，自然得到消费者青睐。 今天，以“本土化”思维创新，提供独特、因地制宜的经营内容和服务，已成为美宜佳企业文 化的核心。“外卖+新零售模式”的探索就是一个创新典型案例。“美宜佳通过对用户消费场景和需 求的探索，大胆将商品与第三方、小程序的场景集合起来，切入本地自有门店配送服务，解决‘最 后一公里’配送痛点，让顾客足不出户在外卖平台上找到喜欢的商品，享受 30分钟送到手中的便 利。”美宜佳会员中心外卖课课长吕淦泉说。据介绍，这项创新今年 3月获评东莞零售行业协会 2017年度创新案例奖。 不仅美宜佳，在东莞这个高饱和度的市场上，以“本土化”思维持续创新可谓一切便利店的 “生命线”。如天福便利店多年来在城中村、社区、工厂等“城乡接合部”与巨头们进行错位竞 争，对本土市场需求有着深切了解和敏锐的捕捉力，成为如今进军商业中心和高端社区的基础。俄 罗斯世界杯期间，开在高档小区凯旋城门口的一家天福店，创新推出小龙虾、花蛤、鸭脖等“秘制 卤味、啤酒搭档套餐”，“风头”立刻盖过了街对面的美宜佳。但在城郊的东莞市中医院，一家以卖 快消品为主的天福店“风头”却不及另两家对手，原因是对手贴合病人需求提供了鲜果、轮椅、拐 杖等商品及病历复印等服务。 四、“新零售”的挑战 最近一年，随着国内便利店发展急速升温，各大实体零售企业及互联网电商纷纷征战便利店市 场，这让东莞传统便利店行业倍感压力。其中最明显的感受是——无人零售这只“狼”真的来了！ 早在去年 9月，无人智能便利店缤果盒子落户东莞天安数码城，并在近日与本土超市嘉荣达成 战略合作，借传统零售渠道提升其运转效率、降低成本，由此拉开了传统零售与无人零售深度结合 的大幕；“马云无人超市”几周前杀进东莞厚街镇，一开业就吸引了周边众多居民前往体验；苏宁 云店 7月 20日首次落地东莞，不光卖电器，“便利店+APP”模式的苏宁小店也赚足了眼球；沃尔玛 则在年初就宣布，年底前将把融合多种“黑科技”的智能门店“惠选”开入东莞…… 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 126 “新零售”潮扑面而来，东莞本土便利店企业并没有观望、等待，而是早早投身于变化之中寻 求机遇。东莞市商务局有关负责人表示，东莞本土便利店在与无人零售融合方面走在全国前列。上 好便利店是东莞无人便利店领域中首个“吃螃蟹”的传统零售商。早在 2016年 6月，上好便利店 就与蚂蚁金服合作，在一家产业园附近试点推出首个直营式迷你“无人便利店”。4月底，天福便 利店也正式进入无人零售领域，其“福 igo”无人货架经过半年多的筹备正式上线。 “零售业发生革命性变化，美宜佳调整了战略与定位。”美宜佳公司董事长兼总经理张国衡借 21周年庆之机，向来自全国各地的合作品牌及厂商宣布，将通过打造 3大智能服务平台，实现从 便利店渠道商向服务商的转型。他所说的 3个平台是指，通过供应链数字化平台，推动生产端对消 费者需求的定制满足；通过门店智能经营平台，以数据指导门店，提升千店千面运营能力；通过会 员精准服务平台，实现千人千面的营销服务能力。 “我们希望通过这 3个平台，从便利店渠道商向服务商转型。过去美宜佳是一个渠道商，现在 美宜佳要向上游延伸到厂家，在中游直达门店，在下游与消费者形成互动，打造一个数据化的闭环 系统，向市场推出个性化店铺和服务，满足目标受众的多样化需要。”张国衡说。 张国衡认为，信息技术的发展及成熟，为实体零售店经营企业提供了一个发现自己价值的好机 会。这几年，美宜佳通过移动技术、大数据、云计算、智能学习、物联网、微信及支付宝等，与消 费者的连接更加紧密。有了连接，就有机会沉淀数据；有了数据，就可以进行洞察和分析，就有机 会为消费者提供精准的个性化服务。 五、新零售浪潮下便利店大突围 随着互联网巨头对线下资源的争夺升温，新零售浪潮下的便利店开始新一轮大突围，便利蜂、 全时等本土便利店都无一例外地选择在今年加速全国扩张。 2月 8日，新型便利店便利蜂在周年庆暨迎百店庆祝活动上宣布将走出北京，布局全国，上 海、天津、南京等地的门店将在春节后开业。便利蜂店铺运营 CEO王紫表示，便利蜂的开业门店数 在 2月会达到 100家。由于结合了鲜食与非鲜食，通过 App和线下门店为用户提供早餐、便当、下 午茶、水果、饮品、生活用品等一站式购物需求，便利蜂成为新零售行业中的样板公司，其首批 5 家便利店 2017年 2月在北京中关村地区同步开业，此后在北京陆续开出数十家门店。 中国连锁经营协会副秘书长王洪涛表示，过去一年发生了中国零售业改革开放近四十年来最巨 大的一场变革。这场变革的驱动力是技术和资本，背后的根基是新消费时代的到来。 同样选择在今年进行全国快速扩张的还有全时。在北京门店数量突破 350家后，这家北京本土 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 127 便利店品牌今年加速全国扩张。全时集团日前宣布，全时 1月份新增门店 50家，范围遍布华北、 华中、华东、西南大区，50家门店全部为直营店铺，该增长速度为便利新零售行业第一。全时华 北大区负责人表示，全时华北大区 2018年将以北京为核心，继续向周边省市辐射，加速河北、天 津、山东市场的拓展步伐。 便利蜂、全时加速全国扩张的背景是，互联网巨头都在争相进入便利店市场。一方面，7- ELEVEN、罗森等老派日资品牌开始自我革新；另一方面，便利蜂、全时等本土品牌加速扩张。商务 部近期发布的《中国便利店景气指数报告》显示，由于电商对于线下零售的冲击逐渐减弱，线上线 下融合趋势愈发明显，便利店行业整体市场规模去年继续保持稳定增长；其次，无人店、无人货架 等新模式、新技术不断衍生，资本不断加持，使得便利店行业总体发展前景始终被看好。 六、便利店区域市场竞争加剧 便利店作为最接近消费者的一种零售业态，可以为消费者提供更加便捷及时性的服务。其发展 规模在一定程度上不仅可以满足消费者“最后一公里”的需求，还可以反映一个城市服务居民民生 需求的水平。中国连锁经营协会 5月 23日发布的《2017中国城市便利店指数》显示，在调查的 36 个城市中，长沙、深圳、太原、东莞、成都位列前五。 2017年，在新概念、新技术的注入与资本的助推下，中国便利店行业继续保持两位数的快速 增长。便利店增长率超过 10%的城市占到所调查城市总数的 61.1%，其中西安的便利店增长率达到 25%，是所有城市中发展最快的。 从统计结果来看，一线城市上海、广州、深圳的便利店市场发展已趋于成熟，接近日本、中国 台湾等国家和地区的便利店发展水平。近两年，北京市商务委持续推出的一系列扶持政策，积极改 善便利店营商环境，以及各大便利店品牌竞相进入北京市场，使得 2017年北京市便利店的增速保 持在了 20.7%，是一线城市中发展最快的。二线便利店市场的发展则参差不齐，其中西部区域城市 西安、昆明、重庆是增长速度最快的三个城市，增速分别为 25%、23.8%和 21.3%。 随着国内便利店龙头企业的供应链配送能力不断增强、后台系统技术持续迭代升级以及商品开 发水平的不断提高，2017年便利店企业跨区域发展呈现出加速趋势。跨区域发展使得品牌之间的 竞争进一步加剧，这在一定程度上促进了便利店企业的充分竞争，有利于区域间的资源整合与品牌 升级。 数据显示，24小时营业便利店的区域性特点仍然很明显，南方地区城市的 24小时便利店比例 普遍高于北方地区。从全国范围来看，24小时营业便利店的平均占比仍然较低。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 128 此外，便利店行业营商环境较好的城市占比仍然较低，仅占所调查城市的 25%。在店租与人力 成本持续高企、竞争压力不断增大的环境下，便利店行业的发展仍然靠的是市场需求的自发驱动。 行业发展速度与政府配套政策依然存在着不匹配的问题，这在一定程度上说明政府对于便利店行业 的关注度比较低，便利店行业的可持续健康发展需要政府相关配套政策的支持。 七、“零售巨人”进击社区便利店 7月 31日，苏宁小店迎来其第 1288家门店的开业仪式，店址位于北京北三环中路。8个月 前，苏宁控股集团董事长张近东曾宣布，2018年将新开 1500家苏宁小店，8个月后，分管大快消 事业群的苏宁零售集团副总裁卞农将这一目标进行了刷新：苏宁小店年内将超过 5000家。 今年 5月 31日，中国连锁经营协会发布了 2017年中国特许连锁百强名单，上榜便利店企业美 宜佳、全家、7-11、罗森、上海联华快客的门店总数分别为 11659、2181、1644、1399和 3421 个，加盟店比例分别为 99.9%、68.6%、29.4%、47.4%和 55.9%。而苏宁小店至今开业的 1288家门 店均为自营，今年又将携 5000家便利店涌入市场，无疑将给中国社区商业零售便利店格局带来巨 变。 1年将开 5000家门店， 完成 3年目标 显然，便利店被视为当下零售业最好的一门生意。在 2018中国便利店大会上，中国连锁经营 协会与波士顿咨询公司联合发布的《2018中国便利店发展报告》显示，2017年便利店行业增速达 23%，市场门店数量超过 10万家，销售额为 1900亿元，开店数量及同店销售均实现增长。 外部借势，内部造势。苏宁易购总裁侯恩龙在 7月 31日的媒体沟通会上表示，纯电商的黄金 十年已经结束，智慧零售场景互联成为新的互联网十年的标志，苏宁将用智慧零售重新“犁”一遍 零售的土地，而苏宁小店既是其智慧零售的重要载体，也是其最为贴近用户的一环。 7月 30日晚间披露的苏宁易购 2018年半年度业绩快报中，除 2018年 1～6月，苏宁易购实现 营业收入 1107.86亿元，同比增长 32.29%，实现商品销售规模为 1513.19亿元（含税），同比增长 44.63%等亮眼数据外，报告期内苏宁新开 709家苏宁小店（不含拟收购的上海迪亚天天店面 308 家），截至 6月 30日苏宁小店已有 732家。苏宁方面人士透露，下半年苏宁小店布局将全面提速， 以日均 30家的速度加快在全国范围的覆盖。而 7月当月，苏宁小店就新开了将近 250家门店。 于此，苏宁小店的大规模极速扩张，不仅是苏宁智慧零售大开发“造极”的体现，也是其将大 快消视为必须拿下的重要战地的进击之举。卞农认为，社区小店的消费具有刚需、高频的特点，可 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 129 以与苏宁易购一直以来的电器属性形成有机互补，能够极大地提升苏宁易购的品牌力，也能够为整 个智慧零售生态提供增长的新动能。既把苏宁的产品和服务最直接地输出到千家万户，又把千家万 户的用户流量吸引到整个苏宁易购的大生态中来。 如是，从智慧零售到智慧快消，是苏宁智慧零售大开发在大快消品类的运用落地。从智慧快消 到智慧社区，是智慧零售的终端场景化实现。据介绍，目前，苏宁易购智慧快消的场景互联化布局 已实现了从线上到线下的核心商圈、社区和家庭的服务闭环。 目标锁定 “身边的小店，更近的苏宁” “苏宁小店的一个重要特点是‘近’，覆盖百姓生活最后 1公里甚至几百米，同时，要做最懂 百姓需求的服务平台，离用户的空间距离和心理距离都要近。”卞农在谈到苏宁小店的定位时总结 为一句话，即“身边的小店，更近的苏宁”。 针对目前便利店突出服务特色，承载更多生活诉求的趋势，围绕打造社区生活服务平台的目 标，苏宁小店已经孵化出 2.0版本。卞农介绍，结合各地正在推进的智慧社区建设，苏宁小店承载 着为社区居民提供“共享冰箱”和“共享厨房”的功能。其以生鲜为核心，不仅要满足社区居民果 蔬、餐食、日用品等消费需求，还接入了苏宁有房、苏宁彩票、苏宁理财、苏宁文创，以及家电维 修、家电清洗保养、家政保洁、快递代收等便民服务。 卞农透露，目前，苏宁小店进店销售占比为 33%～50%，网上销售占比约为 67%。小店销售业绩 比传统便利店高出 2～3倍，同时拉低了开店的边际成本。而为了提升社区内的渗透率，让店内坪 效发挥到极致，苏宁小店除了实行行业同规的 3公里范围内配送服务外，还在 3公里外开始建设前 置仓，每一前置仓覆盖 10～20个苏宁小店，当小店中 1500～2000个 SKU不能满足社区消费者需求 时，前置仓内经由苏宁大数据分析出的 4000个精选商品 SKU，将可供消费者选择，并提供 1小时 送达的服务，“目前北京已经自建有两个前置仓”。 此外，众所周知，鲜食单品一直是外资便利店区别于国内传统连锁便利店的特色，也是新一代 消费者的需求点。卞农表示，基于苏宁小店移动端应用与配送实现服务范围的扩大，商品配送到消 费者手上仍能保持店内原有的品质，将是苏宁小店最有优势的自营产品之一。“目前我们已与伊 利、蒙牛、联合利华、蓝月亮、维达、洋河、五粮液、纳爱斯、百威等百家知名供应商成立鲜食联 盟，建立开放鲜食供应链，形成从原料到生产到加工的闭环，最终实现成本控制。而作为鲜食配送 的重要支撑，苏宁目前已经完成 17个冷链仓的建设，2个月之内将再完成 43个冷链仓的建设。” 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 130 八、快递跨界便利店再迎风口 为缓解快递最后一公里投递难题，“快递+便利店”模式目前被众多快递企业看好，或将成为下 一个新风口 《2017年中国快递末端服务发展现状及趋势报告》显示，2014～2016年，我国快件箱派件量 分别为 1.4亿件、6.2亿件和超过 10亿件，快递服务站的派件量也呈现增长趋势。今年 1～7月， 全国快递服务企业业务量累计完成 205.2亿件，同比增长 30.3%，快递业务量已稳居全球第一。然 而，令人尴尬的是最后一公里配送的跟进始终滞后于快递业务量的发展，而且因利润微薄且成本持 续上升，最后一公里配送已经成为制约快递业发展的瓶颈甚至成为服务质量的下降的主要原因之 一。 面对快递行业体量不断增大，如何高质量、高效率满足用户的个性化需求，提升快递末端“最 后一公里”的效率，已经成为业界共同关注的问题，也是行业转型升级的重要载体和主攻方向。上 至政府机构下至快递、物流企业都在积极行动，以各种方式尝试解决最后一公里配送难题。其中， 就有不少快递公司瞄准了社区便利店，开始尝试探索进行“快递+便利店”的运作模式，以此优化 末端配送体系及网点布局。 近日，一家便利店使用中国邮政线上购物平台“邮乐购”的 LOGO引起大家的关注。随后，圆 通开始做“妈妈菁选”生鲜便利店的消息也在微博上传开。事实上，这并非是快递企业涉足便利店 的首次尝试。早在 2011年顺丰就开始就在快递网点的门店基础上增添了便利店业务，通过整合渠 道资源，为顾客提供更灵活、更便捷、更智能化的线下社区服务体验。被顺丰命名为“嘿客”的便 利店，除可以提供快递物流业务、虚拟购物外，还具备 ATM、冷链物流、团购预售、试衣间、洗 衣、家电维修等多项业务。但在随后的市场运作中，嘿客最终与顺丰优选合二为一，组成顺丰商业 板块。 毋庸置疑，尽管顺丰嘿客的尝试以失败而告终，但却为后来者提供了可参详的范本。在当前新 零售浪潮下，利用自身物流优势切入的快递公司，能否搅动最后一公里配送市场？又是否能赚得一 桶金呢？ “快递行业增加便利店业务能更好地拓展它的产业链，通过零售业的线上线下的模式，再加上 物流的优势，可能更有利于形成新的整合式的发展业态。所以‘快递+便利店’应该是一个比较有 效的策略选择。”天津财经大学教授、博士生导师丛屹对此分析认为。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 131 《2017中国快递末端服务发展现状及趋势报告》预测，未来快递末端配送将呈现包括企业加 大流程创新力度、新型末端派件方式加速推广、数据成新型末端战略资源、邮政智能揽投网正在形 成、“末端+零售”多元发展、各方强化新型末端安全等六大趋势。 入局者增多 过去五年，申通、百世、顺丰等物流企业陆续试水 O2O运营，以合作或自营的模式，利用线下 物流网点布局优势升级、扩展零售终端，以期拉动盈利、节省人力配送成本，但多“不愠不火”， 甚至“无疾而终”，但这并不影响行业巨头们在便利店业务上的探索。 业界专家对此分析认为，“快递+便利店”模式被外界视为快递公司自营网点业务的延伸和补 充，既为快递员节省了配送时间、避免无人签收的情况，也可为消费者提供更多方便。 正是看中了“双重利好”，众多快递企业争相入局。2015年，由阿里巴巴旗下菜鸟网络牵头， 建立面向社区和校园的物流服务平台，为用户提供包裹代收、代寄等服务的菜鸟驿站，致力于为消 费者提供多元化的最后一公里服务。作为菜鸟网络五大战略方向之一的菜鸟驿站，通过与合作伙伴 联手网络建设，通过高校学生、连锁店等社会化协同，形成覆盖全国主要城市的末端公共服务网 络，在末端配送网络建设上，分布在众多城市的超过 4万个菜鸟驿站构成菜鸟网络的城市末端网 络，提供包裹代收、代寄等服务，未来这将是一张遍布全国的最后一公里物流快递网络。 2016年，一站式采购的 B2B电子商务平台百世店加推出了百世店这一便利店项目，并且启动 了加盟计划。百世店是以店加平台为基础的便利店项目，发挥丰富的商品源和专业的物流配送等优 势，旨在打造“互联网+时代社区”O2O服务中心。“在零售行业整体衰落的情况下便利店逆势增 长，社区商业将实现品质升级。”百世店加方面认为。 2017年 4月 10日，京东集团创始人刘强东宣布，未来五年要开 100万家京东便利店，其中一 半在农村，该计划也是京东 1万家家电专卖店计划后的第 3个线下合作项目。“便利店可以扩充品 类建立线上卖场、生鲜超市、冷饮店等多类业态，改变现有产品结构。”京东相关负责人对此表 示，京东便利店采用 100%京东拿货和部分京东拿货、部分店主自采两种模式。与此同时，消费者 可享受“1小时达”“15分钟极速达”“就近门店的售后服务”等由 O2O带来的便捷生活。 7月 31日，圆通商贸首家“妈妈菁选”生鲜便利店在普陀新湖明珠城正式亮相。门店面积 50 平方米左右，店内的商品有 600余种，生鲜产品占到 25%，基本能覆盖居民的日常生活需求。此 外，“妈妈菁选”还与阿里旗下的易果生鲜达成合作。附近消费者可线上下单，便利店承担起上门 送货的服务，除了与零售相关的业务外，这家便利店还将承担“最后一公里”的功能，代收寄递服 务。事实上，去年圆通就推出了妈妈驿站，提供快递代收、寄件等服务，据妈妈驿站官网数据显 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 132 示，该驿站线下加盟合作数量已达 1.6万家。“快递只是物流链条中的一个核心环节，还有很多产 品和链条没有整合。”圆通速递创始人喻渭蛟对此表示。 随着更多快递大佬纷纷入局，“快递+便利店”竞争也变得日益激烈。在业界人士看来，最后一 公里的破局，借助便利店增力也许不失为一个途径，然而“快递+便利店”能如期生存下去也是一 个值得考量的问题。“快递企业做零售一定要抓住自身有快递物流这个优势，在细分市场上做出差 异化的商品，才能立于不败之地。”快递物流咨询网首席顾问徐勇表示。 问题依旧严峻 “快递+便利店”模式似乎好处颇多，不但可以带来客流，加强便利店的特色和竞争力，同时 在优化末端网点布局上还能在一定程度上降低成本，提升服务能力和客户黏性。 然而从业界人士分析和消费者的实际消费行为来看，这一模式在实施过程中问题依然突出。 大多数快递企业为了方便消费者而将便利店开在生活区的一墙之隔，事实上，在这些“快递+ 便利店”的周围早已有抢占先机的各种水果、小商超、母婴用品等门店，甚至还有不少 365、7-11 等品牌便利店的入驻和大型商超的开业，竞争可谓是激烈异常。与之相比较，快递企业的便利店在 商品种类和数量上并没有胜算。“一家 7-11能提供的 SKU有 2000多个，物流企业的便利店目前选 择性太少。”一位零售业人士表示。而在利润方面，来自顺丰优选的数据显示，其业务分为线上商 城和线下门店两大块，大约 80%的利润都是从这两大块获得，而据顺丰内部人士透露，一个健康的 门店，这 80%的利润中有 1/7来自线下，而 6/7来自线上。 目前，“快递+便利店”模式并不会增加消费者支出，甚至还有所降低，但对企业而言或需考虑 成本问题。在快递物流咨询网首席顾问徐勇看来，“若便利店收取货量大，将面临高昂的房租成本 和人工成本。”除此以外，难监管、风险难控、取件难高效、合作洽谈复杂等问题也成为快递企业 发展便利店需迫切解决的问题。在此基础上，缺乏仓储布局、货品管理、消费者社群运营等经验， 也是物流企业参与零售终端竞争的一大“先天”劣势。 “凭借自身的物流资源和派送网络开展商业活动，可以扩大企业的利润空间，但快递和零售毕 竟是两个行业，企业在跨界经营中还需要在试错中不断积累经验”。北京物资学院现代物流研究院 院长邬跃表示。 第六节 2018 年中国无人超市行业发展因素分析 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 133 一、线上线下融合发展，全渠道融合达到新高度 随着电子商务的快速发展，实体零售与网络零售逐步融合发展的趋势更加明显，实体零售店的 优势在于能极大满足消费者购物体验、享受高品质服务的需要、促进品牌推广；网络零售优势在于 它能打破时间、空间的限制，高效、便捷的为消费者提供优质服务。目前，上海零售商对实体渠 道、移动互联与 PC端等多渠道的综合利用和整合成为当前行业主流趋势，越来越多的商品依靠线 上线下两个渠道进行销售，销售渠道线上线下互为补充，零售业全渠道发展逐渐成为常态。 二、聚焦体验式服务，营销形式更为多样 体验式服务以客户为中心，通过对产品的安排以及特定体验过程的设计，让客户在体验中产生 美妙而深刻的印象，并获得最大程度上的精神满足。体验式服务使实体零售商回归提供“人性化服 务”商务本质，为消费者提供个性化、差异化购物体验。目前上海实体零售业态的纯零售功能减 弱，休闲、娱乐功能增强，实体零售由“销售型”转向“服务型”。同时，互联网所形成的新零售 方便了消费者与商家更多地接触，实现线上、线下购物场景的融合和扩展，丰富消费者的购物体验 和多元化需求。 三、多元化跨界，逐渐弱化企业经营边界 随着生活水平的提高，人们的消费结构也进一步优化，追求个性化、健康性、高品质。的消费 已成为消费者关注的焦点，消费者需求的多元化推动实体零售业的多元化跨界。目前零售企业多元 化跨界的实践和尝试呈越来越多的趋势，零售业多元化跨界的主要表现在商品和服务的跨界经营以 及企业的跨业态发展。以上海目前多家书店推行跨界经营为例，这些专业化实体零售店扩大经营业 务和范围，融合了阅读、休闲、信息咨询等多种功能于一体的文化消费场所，正在成为实体书店未 来发展的重要方向。 四、社交电商打破消费边界 随着传统电商去中心化的推进，基于微信所形成的社交电商已经形成一种新的商业形态，用户 通过好友分享、公众号内容等形式产生的消费行为爆发出了强大的活力。 “互联网越往后发展，产品肯定是怎么轻怎么来、怎么方便怎么用。通过这样的方式，我们能 够从过去中心化的流量拓展到了很多非中心化的流量。”京东微信手 Q业务部运营中心总监张静介 绍。 京东的产品运营逻辑是给用户创造更多的场景。消费者之前可能多通过一些已经固化的购物习 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 134 惯——比如通过京东 app购买，现在也可以通过朋友的分享链接的方式在微信和手机 QQ内直接完 成购物。 通过“拼购”这样一种简单、便捷、突出高性价比的产品形式，京东将很多没有触网或者没有 通过手机进行过购物的消费者拉到了自己的购物平台上。 原本冗长繁杂、存在风险的网络购物，如今是简单安全的。由于这些社交电商链接多是由亲友 发出，也就天然具备了信赖感。 电商行业的平均单个用户获取成本早已超过 200元，但在前述案例中，京东通过拼购的方式让 商家的获新成本远低于市场平均水平。 报告认为，互联网行业发展历程中，社交流量与电商结合的变现模式一度被视为无解之题，拼 购模式、小程序和内容电商的出现，实现了社交流量变现的破局；而对于电商平台而言，通过引入 社交玩法突破获客与转化瓶颈，也成为主流电商平台纷纷尝试的内容。就内在逻辑而言，社交电商 模式在拉新、转化与留存各环节中均有其独特优势。 作为社交流量入口与电商结合的商业价值挖掘探索，腾讯与京东的合作尤为典型。目前，除了 微信发现页和手机 QQ的京东购物入口之外，京东开普勒、京东购物小程序以及京东拼购分别从微 信小程序生态和拼购模式玩法为契机，以实现社交流量入口中电商商业价值的挖掘。 五、强化供应链管理，提升竞争力 零售企业日益重视供应链管理，高效的供应链管理通过对整个生产和流通结构的改善和协调， 为零售企业获得竞争优势提供有利支撑，从而提高盈利水平。新零售的发展促使“线上”+“线 下”的融合和互相借力，改变了供应链原有模式，从产品的设计、原材料采购、物流、销售、信息 管理等环节有效地节省成本，增加利润。供应链的改造与整合也是未来零售业发展的必然趋势，打 通线上、线下资源，整合供应链管理，改造现有供应链，降低企业采购成本和运营成本，促进企业 高效、低成本地满足消费者的线上、线下需求，提升零售企业的竞争力。 六、新技术应用，推进零售智能化 目前以“大数据、人工智能”为代表的现代信息科技正在逐步从根本上改变零售业的运营模 式。智能化零售，智慧流通潜力巨大科技的进步和社会生产方式的演变推动了零售业变革，并催生 了以零售信息系统为核心的现代零售业的产生和发展。云计算、大数据、互联网、移动终端等技术 的推广和应用促进了零售行业服务边界进一步扩展，为零售业带来更大的效益。同时，通过信息技 术的应用，零售商与消费者产生更多链接和互动，以便为消费提供更为高效、优质、贴心的服务。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 135 第七节 中国便利店行业发展周期现状研究 一、中国便利店行业发展阶段分析 便利店发展进入快车道 中国便利店的发展在 2017年进入“真正的春天”。强调“真正”，是与此前的“风口”之说相 异。“风口”之说始于五年前的 2012年，国内便利店销售额以两位数增长，连续三年增幅超过百 货、超市、大型超市等所有其他实体零售业态。 风头强劲 这股“风起”有两个关键词：O2O和互联网+。包括 BAT（阿里、百度、腾讯）、京东等互联网 巨头与便利店尝试 O2O业务，支付宝、微信支付在便利店推行手机支付，爱鲜蜂、本来生活等互联 网公司的“网订店取”，其目的主要是希望用互联网的模式“挖掉”一块线下终端渠道，并非投资 传统的便利店业务。到 2017年，中国的便利店真正站上资本的“风口”，投资和增长贯穿全年。 在外资便利店以超过 30%的增速展店，本土便利店“舍命狂奔”巩固区域网点的同时，2017年 的便利店市场还有一股发展力量，这就是传统商超、百货企业向便利店市场进军。 大致可分为三种类型：第一类是以武汉中百集团、南京中央商场集团、北京超市发等和日本罗 森便利店，王府井集团和河南爱便利公司等，都是借传统商超、百货店自身资金量和本地市场先发 布局的优势，以战略合作形式联手拓展便利店新业态。第二类是以永辉生活店、easy家乐福、正 大优鲜等为代表的商超大卖场企业，依托自身生鲜超市的优势，探索“+生鲜”的社区生鲜便利店 或超市型便利店。第三类是为整合夫妻小店、提升供货黏性，以 B2B业务介入便利店，例如苏宁云 商推出整合夫妻小店的“苏宁小店”；步步高在湖南发展汇米巴便利店；大润发 e路发则以门店做 发货仓推飞牛便利店等等。 到 2017年下半年，无人零售概念带动的无人便利店、智能便利店、办公室无人值守货架 （柜）一并爆发，令人目不暇接。但从目前来看，业界对无人便利店发展前景存在分歧，有人坚定 看好此项技术对零售业成本降低和体验重构的作用，也有人质疑，认为无人零售的“死结短板”在 人性化服务，完全的无人零售并不可行。 专家认为，2017年便利店“风”起于两个来源：一个是大型零售企业及各方资本进军便利 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 136 店，另一个是由于诸多互联网便利店的诞生。进入新世纪以来，便利店大部分时间是作为大卖场的 补充业态存在的，而在互联网替代大卖场成为“一站式购物”目的地后，便利店因其便利属性，离 消费者更近，能满足消费者“就近购买”需求，以及可作为网购提货和送货点展露出“不可被替 代”的价值。 仍处于粗放式增长阶段 专家认为，便利店业态优势明显，可以与大部分零售业态竞争，可以开展餐饮业务，也可以卖 生鲜，还可以做增值业务。离消费者距离最近的便利店，理论上可以就近“截流”消费者的绝大部 分商品和服务需求。而国内经济的持续增长、便利店年轻一代主力消费人群的崛起和消费习惯的变 化，政策对社区商业便利配套的支持，都给了便利店强势“起飞”的条件。 便利店在中国有较大市场空间，并可能在未来三到五年内迎来黄金发展期。原因有三：其一， 中国便利店行业的集中度很低，属于分散型竞争市场，市场地域发展亦不均衡，提升集中度、扩展 覆盖面存在较大空间；其二，未来万物互联时代，许多购物行为需求将主要表现为解决即时消费， 移动互联网技术的发展等，解决了门店和消费者的实时连接，为以加盟为主的便利店持续提升单店 坪效，消化房租、人力等成本上涨，支撑连锁体系提供了线上线下融合发展的技术支撑；其三，对 标国外成熟市场的发展历程，人均 GDP和人口密度这两个因素对便利店行业的发展起到明显的支持 作用。按照日本的经验，当人均国民收入达到 3000美元时，是便利店业态的导入期；人均国民收 入达到 4000美元时，是便利店的成长期。而人均国民收入达到 6000美元时，便利店就进入了发展 的高峰期。目前中国人均 GDP已超过 8000美元，便利店的快速发展已具备外部条件。 纵览整个国内便利店市场格局，纵然美宜佳在上半年的门店突破 10000家，其仍是区域企业。 从单店坪效来讲，依然还是全家、罗森、7-11等日式便利店更占优势，本土便利店的“护城河” 与“护身符”无一例外体现在密集布点。大部分本土便利店还是在出租货架做“二房东”，做品牌 的搬运工。同时在门店规模、信息化、物流配送、人才、资本等各方面都有待突破。按照波士顿咨 询（BCG）报告，2017年中国主要的连锁便利店品牌数为 260家。2016年，中国便利店单店平均日 销 3714元。2015年为 3576元，仅增长 4%。业绩增长并不显著，表明便利店行业还处于外延扩张 式的粗放式增长阶段。 专家认为，本土便利店接下来的战略重点应从单一的数量增长转向注重提升经营品质，聚焦门 店精细化管理，同时加大差异化的自有品牌和鲜食商品的开发，力争在零售市场获得更大的份额。 2017年下半年，阿里系新零售标杆盒马鲜生也宣布将涉足便利店，用技术来重构便利店的成 本结构和体验。10月，鲜生活、绿城服务、易果以 8400万美金，收购北京好邻居。收购完成后将 对好邻居便利店零售网络升级。这两桩整合案也表明，走线下流量与智能化零售的结合之路或是便 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 137 利店市场的下一站，而区域龙头形成的市场也将在不远的未来加速走向整合。 对于 2018年的便利店市场发展趋势及更远期的未来，专家认为，在无人便利店智能领域的尝 试都将实际落地，便利店市场或将真实感受变革和重构的力量。同时，便利店将在各种“便利店 +”的跨界上寻求成本缩减和效率提升的答案。 二、2018 年中国便利店行业景气度现状 8月 2日，商务部发布 2018年第二季度《中国便利店景气指数报告》。 《中国便利店景气指数报告》表明，2018年第二季度便利店行业总体景气指数为 70.25，高于 荣枯线 20.25，便利店市场仍处于健康发展区间。 其中，便利店企业景气指数为 75.7，高于荣枯线 25.7，环比下降 1.9；门店景气指数为 66.6，高于荣枯线 16.6，环比下降 1.2。企业与门店景气指数同步小幅回落，反映出便利店企业管 理者与基层门店经营者对于第二季度整体经营感受到一定压力。 从分项指标看，门店销售额指数、来客数指数与门店营业利润指数已经连续三个季度同步保持 上升，总体费用指数环比下降，反映出便利店企业与门店盈利能力不断提高。 一、总体指数 2018 年第二季度便利店总体景气指数为 70.25，高于荣枯线 20.25，环比下降 1.59,同比去 年下降 3.7。从整体趋势来看，波幅振 动较小，行业整体表现较为稳定，处于健康发展区间。 总体上看，在新技术不断更新迭代，资本持续加持的背景下，2018 年第二季度便利店市场在 总体规模方面保持着较为稳定的发展，企业 单店运营能力明显提升，但在选址拓店方面面临着较 大的压力。同时， 店租、人力、水电等生产要素成本持续上升，并没有得到有效改善。 下半年， 便利店市场仍然面临多种挑战。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 138 图 1／2018 年第二季度便利店总体景气指数 从分项指数来看，2018 年第二季度便利店企业景气指数 1为 75.7， 高于荣枯线 25.7，环比 下降 1.9，同比下降 6.8;门店景气指数为 66.6， 高于荣枯线 16.6，环比下降 1.2，同比下降 1.7。 企业与门店景气指数的同步小幅回落反映了便利店企业管理者与基层门店经营者对于 第二季 度整体经营情况感到一定的压力。 图 2／2018年第二季度便利店企业指数 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 139 图 3／2018年第二季度便利店门店指数 表 1／2018年第二季度便利店企业与门店指数 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 140 二、分项指数 1、企业分项指数 数据显示:第二季度企业销售指数为 93.4，环比第一季度提高 7.3，同比去年第二季度下降 2.8；但门店数指数为 81.1，环比第一 季度下降 11.4，同比去年第二季度下降 8.0。反映出便利 店企业在单 店运营能力方面得到有效提升，但在选址拓店上面临着较大的压力。 一方面，小面积店址成为稀缺资源，店租成本持续高企;另一方面， 企业面临着盈利压力的考 验，提升单店运营水平是保证企业可持续发 展最基础的因素。 图 4-1／2018 年第二季度便利店企业各分项指数 另外，整体营商环境保持着较为稳定的趋势，说明国家对于便利 店行业相关政策所营造出的 经营环境相对比较开放，便利店行业需要 从自身因素着手，通过不断实践摸索，为行业相关支持 政策出台进行更多的创新和尝试。 图 4-2／2018 年第二季度便利店企业各分项指数 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 141 2018年第二季度便利店从业人数出现小幅下降。便利店行业作 为劳动密集型行业，人才短缺 一直以来是行业面临的问题。在人力成 本不断上涨的情况下，如何提高对人才的吸引力是行业未 来的一个重 要挑战。 同时，总体费用指数回落，也说明便利店行业在不断尝试通过新技术应用来减少用工数量，节 约劳动力成本以及其他各种费用。 图 4-3／2018年第二季度便利店企业各分项指数 2018 年第二季度便利店主营业务利润指数 87.7，环比第一季度 小幅提升 1.1，同比去年第 二季度提升 1.2。 从整体来看，便利店行业主营业务利润指数一直处于较为稳定的趋势，波幅整体变化较小。 说明目前便利店行业的整体利润空间趋于稳定，便利店管理者对于自 身企业的利润空间有较 为客观的把握。而总体费用指数与主营业务成 本指数的同步下降，对于利润指数的提升具有一定 的推动作用。 图 4-4／2018 年第二季度便利店企业各分项指数 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 142 表 2／2018 年第二季度便利店企业各分项指数 2、门店分项指数 在 2018年第二季度便利店门店各分项指数中，门店销售指数与 来客数指数已经连续三个季度 同步保持上升。反映出便利店门店运营 者对于提高单店日商水平与持续改善来客引流保持着较高 信心。 图 5-1／2018 年第二季度便利店门店各分项指数 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 143 2018年第二季度，门店营业利润指数同样连续三个季度保持提 升，便利店门店在单店盈利方 面的能力也在不断提高，这对于门店的 可持续发展非常重要，而水电费用指数与人工费用指数的 下降对于单 店运营来说也是一个积极的信号。 随着国家对房地产市场调控力度进 一步加大，门店店租指数虽持续高企，但走势趋于稳定； 而且店租、 人工成本及水电费用仍然是影响门店运营的三大重要因素。 图 5-2／2018年第二季度便利店门店各分项指数 表 3／2018年第二季度便利店门店各分项指数 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 144 三、总体分析 1）从整体来看，2018 年第二季度的中国便利店行业保持着 稳定健康的发展，便利店景气指 数整体波动较小，始终处于较为稳定 的发展区间。从企业和门店两个维度来看各分项指标，各个 季度分项 指标的走势基本在合理区间范围波动。 2）对于整个便利店行业，单店运营能力的提升是保证行业稳 定发展最基础的动力。2018 年 第二季度，便利店行业在单店运营能 力方面得到显著改善;同时，由于受较多外部因素的影响，便 利店行 业在选址拓店方面面临多重压力。 3）)生产要素成本的持续高企始终是影响便利店行业可持续发展的潜在威胁，对于便利店行业 的运营能力提供出更大的挑战。需要 便利店行业不断创新，通过新技术运用进一步提高运营效 率，以对抗 不断上升的运营成本。 第八节 小结 随着经济的发展，零售商业环境不断发生变化，从而导致零售商业在选址、商品组合、营业时 间、技术服务及销售方式上的变化，这些变化的最终结果则导致零售业态形式越来越多，并随着时 间的演变发生了相应的变迁。各种零售业态虽然都存在生命周期，但不同业态的生命周期是不同 的，即使是同一业态，在不同的市场上所体现的生命周期也是不同的，零售业态与产品类似，都具 有一定的生命周期，根据业态表现的特征，零售业态的生命周期可以划分为产生、快速发展、成 熟、衰退等阶段，在这几个阶段，不同的零售业态表现的发展速度、竞争环境、经营策略和获利水 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 145 平都有所差异。 业态变迁不仅受到目标消费者的构成、支付能力、购买愿望、消费心理、消费习惯等因素的制 约，而且受到商业企业经营理念、管理水平、竞争能力、企业资源优劣势的约束，更受到经济发展 水平、信息技术、物流配送、城市建设、社会文化观念、法律法规等发展状况的制约。 无论一个组织过去多么成功，也不能确保将来也成功。对那些理解行业中正在发生的变化的零 售商们来说，未来代表着无先例可寻的机遇。在激烈的市场竞争中，如何做出适当反应，及时调整 业态的不足，改善经营，零售业态生命周期原理对零售商的运作具有一定的启发价值，而在成熟阶 段关键是管理技术和日常经营，调整在周期结束时是必要的。只要能够吸引目标消费者，取得预期 收益，新业态就有存在和发展的理由。如果业态开发不能带来成本优势或者集客优势，则该业态诞 生之时就有可能是其夭折之日。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 146 第六章 华研理论：一切皆人性 ——行业存在的问题、痛点及解决方案、对策建议研究框架 第一节 研究人性的重要性 经济的运行深刻反映了人性，然而人类的非理性恐惧和疯狂无法计算，人性在某些时候也成为 理解宏观经济与行业运行的重要逻辑。人性的弱点都有哪些？有什么规律特征？它的影响因素有哪 些？我们怎么根据人性判断行业当前所处的问题？基于此，盛世华研提出“一切皆人性”的行业研 究理论，为您解决以上问题。并通过人性理论，来更充分的理解目前行业发展存在的困境、问题、 面临的制约、风险等信息，让企业对整个产业存在的问题有一个清晰、深入的了解和把控。 第二节 一切皆人性 人性，即人类天然具备的基本精神属性，是人类社会的最基本规律。人类社会的一切，都是基 本人性的映射。人性，是在一定社会制度和一定历史条件下形成的人的本性。人的本性，并非只停 留在“人之初，性本善”，而是会受到所处社会环境影响起伏变化。人性，是从根本上决定着并解 释着人类行为的那些人类天性。 第三节 人性的弱点 一、人性的弱点 1、懒惰 可以简单的理解为用户怕麻烦、不爱思考、拒绝新鲜事物、拖延。 例子 1：当你注册账号时，选择出生日期－输入年龄－选择星座；此时你是种什么体验？很麻 烦吧！如果选择出生日期后自动显示出年龄和星座，这又是种什么体验？在做产品设计中就是要利 用用户懒惰的心理，做到能选择的就不让用户输入，能系统自动判断的就不让用户去操作。 例子 2：饿了么，把吃饭这个生理需求变得更方便，手机点几下就有人把饭送到门口。从心理 属性上看，满足了“懒惰”这个人性特点。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 147 2、窥窃 就拿去年微信朋友圈出的发红包可查看高清照片来说，当时几乎被朋友圈刷爆了，朋友发的照 片会自动生成模糊照片，朋友只能发一个随机红包才能查看到高清照片。这个功能就是利用了人类 窥窃到心理，还不止这样，功能设计中还可以看到共同好友评论，看到各种评论的小伙伴更是按耐 不住想要看看到底是什么样的照片啦！利用人性的一个心理，就可以把朋友圈玩的这么火爆！ 3、色欲 有一个笑话是这样说的，一个富翁选老婆，有三个候选人，他分别给了这三个女人一千块钱和 一间房屋，让她们购买东西并尽可能的充满整个屋子。A买了棉花，房屋填满了大部分；B买了氢 气球，房屋也填了大部分；C买了蜡烛，点燃蜡烛后，光亮充满了整个房间。问最后富翁选择了谁 当老婆。答案是，富翁选择了胸大的那个女人做了老婆。 这两款 App的作用也不用过多说明，不论开发者的本意是什么，它们在某些场景下就是满足了 “色欲”。 4、存在感 其实准确的来说应该是“自卑”的心理，这类人主要表现为自我否定、渴望别人的认同、害 羞、对自我提高的期望。之所以说是存在感是因为要让用户在使用这款产品是拥有存在感。 游戏最简单的例子，很多现实中自卑的人，在游戏中都能找到存在感，比如收个徒弟，团队的 队长称号等。玩家有了存在感，自然就减少了玩家的流失率。 5、虚荣 弗洛伊德说过，一个人做事的动机不外乎两点，性冲动和渴望伟大。性冲动其实就是色欲，那 么渴望伟大可以理解为虚荣。虚荣的外在表现形式也是多种多样：比如寻赞、炫耀、哗众取宠、装 逼、逞强、希望出人头地、渴望被奉承等。基于这些外在表现可以提炼这些产品需求：如排名、人 气、美化、晒、限量、VIP、饥饿营销、个性化定制、粉丝群等。 例子 1：支付宝等年账单统计，在年底的时候朋友圈被刷爆了，其本质就是满足自我的虚荣 心。支付宝不花任何推广费用，自然就达到了传播的效应。 例子 2：为什么朋友圈有点赞的功能？如果没有谁还会去晒？当用户发一张美照时，正是因为 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 148 虚荣心的怂恿才渴望被点赞。 6、贪婪 贪婪也是一个很明显的人性，我对贪婪的总结就是用尽可能小的投入获得尽可能大的回报。它 的外在表现也很多：如赌博、占小便宜、侥幸心理、猎奇、投机、不知满足等。我们可以提炼出这 些产品需求：如抽奖、赠品、折扣、收益率、优惠券、积分等。基本上满足人们投机、占小便宜心 理的产品都不缺市场。 例子 1：抽奖看似是一个营销活动，但它本身也是一个产品，它也会有各种设计，也涉及到制 作和跟用户的交互，大部分情况下都是利用消费者贪小便宜的心理。 例子 2：电商产品，经常是通过“赠品”、“积分兑换”、“返现”等手段来吸引用户。类似的还 有“满赠”、“折扣”、“包邮”等商家惯用的手段，这些手段的共同点就是利用“额外获得”这种形 式来满足人性的贪婪。 7、冲动 在电商领域中经常提到冲动型消费，举个例子，聚美优品在把商品加入购物车后就开始 20分 钟倒计时，不给用户太多思考和反悔的时间，倒计时这个设计本身就让用户有一种时间紧迫感，所 以在用户还没有来得及思考的时候就已经选择付款了，这就是利用了冲动的人性心理，达到了让用 户冲动型消费的目的。 8、从众 很多人都会盲目地追求大众潮流，这是很多人都具有的心理特征。比如当你身边的一群人都在 看某一个方向的时候，你也会不自觉的去看那个方向。 例子 1：微博的评论功能，当你看到很多人都在评论某一个事件的时候，你也会去关注这个事 件，甚至也会发表自己的评论。 例子 2：电商产品的销量排行，用户购物时第一反应就是看看销量，其次是评论等。产品设计 中排序功能加了销量排行，正好满足的用户的从众心理。 9、分享 我们经常会在朋友圈中刷到心灵鸡汤，职场攻略，技能干货，传播些正能量的故事，分享的人 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 149 希望自己的好友都能从精神中受益。所以分享是人类的本性。 例子 1：很多非单机游戏的设计都具备社交属性，主要分为两类，跟陌生人一起玩或跟自己的 朋友一起玩，尤其是一些团队赛，这需要的是默契，玩家自然会把这个游戏分享给自己的朋友。 例子 2：除本质性上的分享以外，还有一种利益驱动的形式促进分享，抽奖活动，分享给好友 可多一次抽奖的机会，这就是利益驱动的分享。 10、嫉妒 人类的嫉妒心也是无时不刻，嫉妒的表现有：各种比较、讽刺挖苦、恶搞、争强好胜、撕逼、 八卦等。基于这些表现提炼出这些产品需求：排名、人气、评论、屏蔽拉黑、推荐、比分、踩等。 例子 1：支付宝的蚂蚁森林，里面的排行榜，当别人的名次高，等级高，你排在后面很可能就 会有嫉妒心，想追赶。就是利用用户这个心理，从而让用户频繁使用，增强活跃度，多做一些可以 收取能量的事情，产生相互超越的现象。 例子 2：很多论坛产品都有赞和踩的功能，有一些用户就是觉得他比我强，比我漂亮，我就是 不赞你，就是要踩你，恶意评论，损毁你的形象。这就是利用了嫉妒的心理。 二、克服人性很难 市场的节奏太快，所以等待很难；波动的煎熬太剧烈，所以忍耐很难；热点的诱惑太多，所以 专注很难；学习和复利都需要太久，所以行动很难；噪音和传言太密集，所以理性很难；欲望和胜 负心挥之不去，所以平静很难。这一切是注定永远面对的问题，所以克服人性很难。 第四节 在经济中人性的弱点产生的严重后果 一、过度发展带来的后果 以前有个说法，叫美国人创造一个产业，德国日本把一个产业做精，韩国台湾把一个产业做 烂，中国把一个产业做死。更恐怖的是，现在中国的研发科技能力上来了，产业链条非常完善了， 情况就变了，变成：美国人刚把一个产业创造出来，中国第二天就把这个产业做死……各种中间环 节都被消灭了，直接一步到位。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 150 不管这是不是事实，但却从另一个角度论证了中国产业的目前最严重的问题：经济的过度发 展，行业的一窝蜂涌入，结果导致产能过剩，最后很多产业出现破产倒闭潮。比如之前的钢铁产 业、光伏产业、风电产业、房地产业…… 任何一种行业，如有一窝蜂的涌入，过度发展，就会造成摧残。中国人口太多了，中国人太勤 快了，但背后潜藏的还是人性在作怪。 二、市场越好，看好理由越多 在《史记·游侠列传》中，有这样一句话：“鄙人有言曰，何知仁义，已享其利者为有德。” 意思就是说，许多人并不会管一件事情有没有道德、一个逻辑是不是真正正确，只要当时赚到钱、 得到好处、“享其利”的，就是好的，很多人也都爱去做。 两千多年过去，人心却没有多少改变。在今天的市场中，这样的情况特别多见。在一个产品价 格大涨的时候，我们能看到一大堆新理论解释。但是，如果有一天这个产品的价格开始大跌，我们 又会瞬间看到许多理论，说它为什么不可救药。往往这两者没有一个是对的。 但是，那些真正有经验的投资者，却会轻易发现这些理论之中的漏洞。那些虽然没有足够经 验，但是却能真实面对自己内心、足够细致去分析理论、不人云亦云的企业家，也会在阅读完这些 资料以后，困惑地问：“为什么这些理论，我看得不是太明白呢？”“为什么这些理论，和几年前 的那些不太一样呢？” 举例来说，虚拟货币的价格在最近几年里大涨，我们就看到无数理论，证明为什么虚拟货币是 如此优秀。至于背后包含的技术问题之复杂、一种没有任何背书的“货币”居然能有价值这种事情 之奇异，恐怕连写下这些理论的人，自己都没有搞得太明白。笔者曾经仔细问过一些推荐虚拟货币 的人，区块链到底是怎么回事，具体程序怎么写，为什么据说很安全的虚拟货币仍然会被偷，但是 没几个人真正讲得明白。之所以虚拟货币在过去几年广受美誉，恐怕最重要的原因只有一个：它的 价格在上涨。 “何知仁义，已享其利者为有德。”下次当我们再看到一段分析的时候，我们得想想，这个分 析到底是由分析者的真知灼见，还是因为市场的涨跌导致分析者被感染写出这样的文章呢。如此细 心体验，才能更好把握市场的真相。 三、一致预期往往是错误的 2018年以来，资本市场“博弈”属性增强，一致预期的快速形成和快速证伪使得行情出现大 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 151 幅波动。投资者一旦达成某种一致预期后，这种预期往往就会破灭，市场则最终沿着一致预期的反 方向演绎。 股市方面，年初 A股市场风格延续 17年结构性牛市行情，甚至在不断向上突破阻力位后，众 多投资者燃起了“牛市”预期。18年 1月份，金融与地产指数分别实现累计上涨 17.8%和 18.0%， 权重股的暴涨推动了 A股十三连阳。一致预期形成的原因在于：相对估值支撑安全边际，国内股市 机构化，海外增量资金持续流入，春节红包行情，两会维稳流动性，宏观经济平稳运行等。 而回顾春节前 A股的大幅快速调整，直接触发因素为外围美股暴跌。随着 A股与外盘的联动性 增强，外资作为边际增量资金对市场风格影响强化。但根本原因还是在于机构策略的趋同性达到峰 值，交易结构的拥挤导致不稳定性越来越强。 2018年以来，市场风格的来回切换不仅局限于股市，包括商品市场、汇市、债市在内的“博 弈”属性也在增强，一致预期的快速形成和快速证伪使得行情出现大幅波动。 《乌合之众》一书中提到“一切普遍信念不过是一种虚构，它唯一的生存条件就是它不能受到 审查”。 这就是俗话说的“人多的地方不要去”，除了资本市场，实体经济又何尝不是如此呢？ 四、不纯粹人心带来的后果 人心的合力也是一种趋势。人心并不纯粹，人心的合力下的结果往往出人意外，但短期内没人 能打破平衡，所以会成为一种趋势。 比如说公司里某个飞扬跋扈的老总众望所归，大家选择他当扛把子，这并不是说每个人都认同 他。很可能内部是这样的:有的人是跟这个大哥穿一条裤子的，真心追随他；有的人是不服他，但 实力真不咋的，所以选择低调；有的人是墙头草，既然老大现在强，就继续抱大腿；也有的人是真 有实力，但上位时机不对，心里上预期自己挑事没有太多的盟友站队，所以也只能忍；也有的人单 纯就是害怕不确定性，怕换个老大公司环境会动荡，自己有失业风险。所以综合下来，就算老大脾 气再不好，老大的威信还是杠杠的，如果有业绩，那简直是封神的节奏。这种机制下良性的建议得 不到反馈，老大接受的都是一些处理过的信息，一些真正有能力有思想的人长期被边缘化，一旦发 生重大决策失误，内部的反攻倒算会很快，摧枯拉朽往往一夜之间。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 152 第五节 通过痛点研究预见行业机会 痛点源于人性，同样的痛点在表现形式上可能不同，但抛开问题看本质，都有统一的共性在里 边，产品源于需求，需求源于痛点，痛点源于人性或者说痛点本身就是人性的表现。 一、什么是痛点？ 网上关于痛点的说法很多，但归结到一点上，让你不“爽”了。不“爽”的来源可能是各方面 的，生活上、情感上、工作上、学习上，以至于痛点无处不在，时时刻刻伴随着我们（好吧，其实 我也是相信生活是美好的）。就笔者个人而言，对 mac系统软件和 windows软件不兼容的问题已无 力吐槽，让我在 mac本上装虚拟机、双系统什么的，简直是对有处女座情节的我造成了 10000点伤 害，之前帮朋友装双系统，装 N次都没搞定，熬到夜里一点多，也是没谁了。 为什么会出现这么多痛点，或者说这些痛点的来源是什么？ 简单来说一句话“某些事物或事情违背了人们的本性，痛点才会衍生出来” 人们都有“贪婪”、“好色”、“懒惰”、“猜疑”、“欲望”、“从众”的本性，笔者最近在做外卖 O2O的项目分析，其实从用户角度来分析，用户为什么要订外卖，无非是不想自己出去吃，图的是 方便和便宜，深入来看，这是“懒惰”和“贪婪”的本性的表现。如果现在给你一份年薪 100W的 清洁工的工作，你做还是不做？反正我是去干。 你说你要去当 CEO？那好吧，表面上我会赞样你是一个很有目标，有理想，敢拼，实现自我价 值的人，其实反观看了，CEO象征着什么？金钱的欲望？权利的欲望？此处并没有贬低其价值的意 思，单纯就本性来看，作为人而言，现有社会规则和价值观对人的本性有极大的束缚，如果你用看 待动物的角度来取看待生活的中某些事情，相信也就好比较理解，比如某某库服装的试衣间事件。 痛点是否拥有普遍的规律呢？ 一般而言，关于痛点，痛的人不会短暂性痛一次，而是一种持续性、频度高的痛，具有持续、 高频的特点。而且，不会单独发生在某一个人身上，而是发生在某一类或一群人身上，具有普遍 性。 二、好的产品设计击中人性的痛点 好的产品能够解决用户的痛点在于对人性的弱点有着很好的把握。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 153 无论做什么样的产品，在规划产品之初最先要考虑的便是产品能够给用户解决什么样的问题， 而解决的这个问题能够得到用户的青睐则与人性息息相关。 三、通过痛点研究预见行业机会 痛点是行业变化的源动力、是企业技术发展的驱动力。 我们常常说痛点，有多么痛的领悟，才有多么大的财富！所以痛点是所有商业帝国的核心动 力，痛点是客户花费真金白银的核心动机。 一切的财富是建立在市场需求之上的。而一切的需求是建立在客户痛点上的。挖掘核心客户的 痛点，是每一个创业者的关键步骤。找痛点是一切产品的基础。 你必须找到用户的痛点，解决用户的麻烦，找到可以帮用户完成的任务。一个小小痛点也是一 个成功的微创新，多个痛点的连续解决就会形成颠覆性创新。 研究表明，人们主要把钱花在两点上，一是对抗痛苦，二是追求满足。因此客户的痛点主要体 现在如何解决痛苦与如何提升满足两个方面。客户的痛点，就是你的赚钱立足点。痛点挖得多深， 代表你的市场占有率有多少。 你可以运用“痛点挖掘双轨模型”，站在用户角度，立足于用户体验，从痛点界定开始，到痛 点的双轨五步分析，再到痛点市场检测，最后确定痛点，并伴随着市场变化，快速迭代，不断满足 客户的需求与提升客户的提验。 通过痛点研究可以预见很多行业机会。找到好痛点，才有好的财富之路！ 四、如何发现痛点？ 但是如果你都不知道怎么找到客户的痛点，也都不会做分析，怎么知道客户痛点在哪里？ 痛点的获取方法可以有多种渠道。“多看、多听、多思考”，看要用心、听的时候要用心、思考 的时候要用心。初出茅庐的新人有时候是很难发现痛点的，或者说发现的痛点是伪痛点，对于新人 来说，这是急不得的，这与一个人的阅历、他所经历的事、他的价值观都有关系。 获得行业的痛点后，更重要的是如何通过这些痛点，来寻找解决痛点的方法，分析行业的趋 势。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 154 第七章 基于“一切皆人性”理论下 ——中国无人超市行业存在的问题、痛点及解决方案、对策建议 【通过盛世华研提出“一切皆人性”的行业研究理论，更充分的理解目前行业发展存在的困 境、问题、面临的制约、风险等信息，让企业对整个产业存在的问题有一个清晰、深入的了解和把 控】 第一节 无人超市存在的痛点及解决策略 一、无人超市存在的痛点 无人超市必然是未来的趋势，但未必是楼下的杂货铺这样的小业态。 媒体颇为揶揄无人便利店的“一关一开”现象：在阿里“淘咖啡”开业的同时，“缤果盒子” 首家门店因为上海气温过高导致店铺内成为“桑拿房”、部分商品出现如甜甜圈巧克力融化等问题 而暂停运营。 媒体亦报道称，如“缤果盒子”采取加盟店模式，每家门店约为 15平方米，选址定位在封闭 的小区环境内，预计一年内可完成 5000个网点的铺设。面积的局限性，使得其店内的品类并不 多，与传统便利店和超市相比并无优势。 但一个真正关于无人便利店发展方向的节点也因此而出现——它真的是传统零售店的竞争者 吗？ 或者从一开始，业界的聚焦点就虚焦了。无人便利店在业态上，其实和自动售套机是一个路 线。 一是不需要导购的标准化流程。在上一轮电商试水中，实体店形态和传统零售店并无二致，当 时的思维路线是通过线下服务和导购，来强化用户体验，提高转换率。 但与传统零售店比较，这样的服务效果并不明显，同时许多传统便利店扎根小区，其长期和居 民间的交集，并非一个“外来户”能够在短期内替代的。 这一轮试水，选择的切入点直接跳出了传统门店的“温情”环节，在许多业界观点中是缺陷， 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 155 但实质上却找到了“互联网+”的命门，即用标准化流程来替代传统导购，除了降低人力成本外， 也符合电子商务大潮下的标准化需求：线上看评价，线下享体验。 这本身也是早前各种“无人机”能够存活的规律，即有标准化流程才能真正实现无人值守。 二是深度挖掘用户痛点。每一种“无人机”都代表着用户的某一类刚需，并非简单归结为降低 售价或排队问题。放置较为隐蔽位置的无人售套机，解决的是用户的隐私问题；银行自动柜员机， 解决的是后半夜的存取款和部分标准化的银行业务需求；机场的无人取票机，则提供即视性的选座 需求…… 若实现了真正意义上的痛点解决，则某种程度上可以无视成本和价格等因素，而变成风口。 二、解决无人超市痛点的方案 无人超市，能解决用户怎样的痛点？或许德国 Infarm的一个作为可以提供启示：它走的是生 鲜电商的路数，只不过更垂直，它在 2014年从众筹的“家庭纸艺微型花园”起家，一直致力于在 各种不可能的地方种出蔬菜。在 Infarm的一个最新发明中，便利店将通过“室内垂直农场系统” 种植香料、蔬菜，甚至一些水果。 “无论是普罗旺斯的芝麻菜，还是墨西哥龙蒿或摩洛哥薄荷，我们都能将它们培养在种植箱 里。”其创始人的这番言辞之外，则是消费者对于生鲜中“鲜”字上的即视需求(痛点)，以及 “生”字上对异域瓜果的渴望(痒点)。 或者说在业态上，无人便利店未必走小业态方向，却必须在垂直角度进行强力切入和实现刚需 释放。 要么垂直极限找缝隙，要么冲进大卖场降成本 起步于生鲜电商的“缤果盒子”在无人便利店上走的是和线下零售店同质化的竞争路线，成为 合作者欧尚、大润发进军小区小业态的尖兵。 这是传统零售业触网的一种转型，而对于更多企业来说，这种路线图没有可复制性。 无论是阿里系的“淘咖啡”，还是传统企业中娃哈哈、伊利等的布局，均跳出了便利店思维， 向垂直点上找市场。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 156 6月 25日，娃哈哈对外发布了 3年 10万台、10年百万台 TakeGo无人店的战略图谋；随后， 乳业大佬伊利也提出在 2000多个社区内打造无人便利微店的计划；家居卖场品牌“居然之家”旗 下的无人便利店品牌 Eatown(怡食家)则于 7月在北京落地 2个店面…… 有意思的是，家居品牌推出的便利店却不在家居产业链条，而是再度跨界到了餐饮业之上。无 人便利店也不过是其中的一个布局点，按照该项目负责人的对外介绍：“上游布局慢食农场、海外 直采，下游布局无人便利店、餐厅超市，中间穿起社交圈完成共享经济。把我们原本 Eatown怡食 家里面的主打产品拆成多个小形态带到公众面前来，拆开也各有各的细分市场。”其实也就呈现出 了这个无人便利店的核心，是将标准化流程、无须温情脉脉的服务，直接用“无人机”的方式呈现 在消费者面前。 阿里“淘咖啡”的路线其实亦与之相似，或者我们可以据此认为，其用户痒点，或许是无人版 的“深夜食堂”。 另一种趋势则是走大业态的方向。按 EATBOX项目负责人安利英的说法：“零售业现在赢利能 力在下降。过去比较粗放，差不多十几年前，一个大型零售业态的人力成本在 4.59%，现在可以达 到 13%。” 显然，提高付款速度、降低排队长度、减少人力成本的需求，对于生存越来越艰难的大卖场、 大超市来说变得更为迫切，也更有普遍采用无人卖场的方式，来提高整体竞争力的需求。尤其是对 于消费者来说，在大卖场购物，反而较之便利店更加不需要导购服务或人工商品介绍，且排长队、 结算麻烦、开关店均有时限等诸多体验瓶颈，也迫使大量消费者选择更省事的楼下便利店，哪怕货 品选择要少许多。 要么通过垂直极限的方式，寻找更多便利店和大卖场所未覆盖的市场缝隙，触及用户真正的痛 点和痒点；要么冲进大卖场，实实在在地用无人值守降低人力成本，解决人工收银台上的“错峰” 难题。否则，无人便利店这个新款“无人机”将成为有大风却掀不起大浪的新蓝海—一不适合航 行。 至于担心消费者在无人便利店里把商品给吃了这个问题，有摄像头和诚信系统这一对“无人值 守”系统帮忙即可…… 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 157 第二节 便利店经营管理的路径分析 在城市化进程不断推进发展过程中，为了能够更好地满足居民日常用品购物需求，便利店经营 规模不断扩大，并且发挥着重要的服务功能作用。但是现下国内很多便利店还面临着利润负增长的 困扰，因此能够从我国国情出发，加强便利店经营管理的路径分析，就显得十分必要。本文对便利 店的起源、分类及特征进行分析，同时结合当下便利店经营管理现状，提出以下解决策略，旨在为 我国便利店经营管理探寻可行路径，从而加快我国便利店行业建设发展。 一、便利店经营管理现状 1、 便利店定位不明确 超市是便利店的起源和前身，两者之间的购物功能本质是有所重叠的，但这并不意味着超市与 便利店没有区分，很显然很多便利店经营管理者并没有认识到这一点，认为超市与便利店只是规模 大小的不同，因此没有对两者之间的产品进行差异化对待，致使商品服务缺乏特色，少有具有竞争 性的战略性产品。这种管理定位上的不明确，使得便利店与超市处于同种竞争趋势，两者之间相 比，由于便利店没有特色，还不能够完全彰显出服务性能，致使便利店毫无竞争优势可言，这对便 利店行业长远发展造成了很大的影响。 2、便利店选址存在的问题 在便利店经营管理过程中，地理位置选择无疑是十分重要的，但是很显然很多经验管理者选址 目光比较狭隘，并且在选址策略上与超市相近，将便利店集中于居民区附近，而不清楚便利店的折 射区域范围在 300～500米，这种选址上的不合理，使得很多便利店在密集竞争中，出现利润上的 下滑甚至是亏损。例如，如著名的奥罗拉便利店，在最初经营开始选址就十分不理想，只考虑在人 群较为密集或者体育场附近进行开设，却忽视了对周围环境的考察，致使后期营业收入严重下降， 一度出现了倒闭破产的威胁。 3、信息化建设不到位 在网络信息化快速建设发展过程中，“互联网+”时代已经来临，各行各业都呈现出了网络化的 发展趋势，因此在进行便利店经营管理时，也应该尝试利用网络信息快度发展的特点，进行网络化 经营管理。但是很显然，现下很多便利店经营管理者并没有认识到这一点，局限为实体店方式管 理，并且信息化利用程度比较低，对于网络的使用只限于收货盘点，或者计量录入，没有从长远的 角度看待信息发展趋势与便利店经营管理之间的共通性，不能有效地利用信息技术进行数据获取分 析，这造成了很多经验决策上的失误，同时也无法推动便利店呈现出链条化发展，这是导致我国便 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 158 利店行业一直进展不前的重要原因。 二、便利店经营管理的路径分析 1、明确便利店定位，打造差异化品牌 在进行便利店经营管理中，若是想要更好地提升便利店经营利润，相关管理人员，就必须对便 利店有更加明确的定位分析，将便利店与超市区分化对待，打造属于便利店的品牌战略，这样才能 为便利店的长远发展提供依托保障。具体而言，笔者认为应该从以下四个方面做起。首先是要分析 整理出消费者的商品购买需求，强化新产品开发设计，与适合的制造商或者生产商进行经营合作， 并最终实现自主品牌开发目标，从而增强顾客的满意感和信任度，这是便利店品牌建设的一种体 现。其次是便利店经营，必须正确地选择商品销售类型，食品、饮料及一些生活急需品应是便利店 的主打产品，应该将开发重点放在生鲜食品供应上。再次是强化便利店多元化服务，除了销售产 品，还可以增加手机充值、公交卡充值、及快递代收等业务，并拓宽干洗、家政、宅急等业务领 域，这样才能实现便利店的多种盈利。最后是要强化便利店职员培训，提升便利店职员服务意识， 从而在优质的服务态度和服务技巧下，加快便利店文化品牌建设。 2、多元化选址，满足购物需求 在便利店经营管理过程中，选址建设十分重要，对于便利店而言，选址本身就是一种长效投 资，具有长期性和难调整的特点，直接影响到便利店的经营效益。有数据调查显示，便利店选址要 满足大大小小 250左右个条件。从宏观角度分析，便利店选址要从人口分布、城市规划、物流供 应、环境竞争以及自身资金成本等多个方面出发，因此必须实行多元化选址策略，注重地铁站、新 建高校、大型娱乐场所等具有开发前景的地点，进行便利店建设。此外由于近些年便利竞争越演越 烈，因此经营管理者还可以利用便利店规模小、建设灵活等特点，将建设目光投到二、三线小城市 之中，尝试走小城镇发展建设之路，这也可以为便利店开辟新的销售阵地，在减少竞争压力的同 时，提升便利店经营效益。而从微观的角度进行分析，红绿灯集中的位置有利于顾客进入，是可以 选择的便利店建设位置，在有斜坡的地方，由于上坡速度缓慢，因此易引起顾客注意，因此坡上位 置就要比坡下好，同时选址还要尽量避免道路狭窄的地方，这些都是便利店经营管理者在进行店铺 位置选择时需要遵循的原则。 3、重视信息化建设，优化管理服务 通常情况下，便利店的占地面积要在 120平方米左右，因此便利店的门市面积是比较小的，储 存空间相对欠缺，但是对存货量要求又比较严格，因此在采购方式选择上，只能选择小批量、频繁 采购、集中配货的存货原则，而在这个过程中，严格地控制物流配送体系就显得十分重要。而网络 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 159 化信息系统建设，可以对客户反馈意见更好地进行征集，从而利用大数据分析，更好地了解消费者 的潜在购买需求，这样就可以为物流配送体系控制提供有效支持，进而提升消费者满意程度。在便 利店内部人事管理过程中，也可以利用信息系统建设，通过网络绩效考核方式，对店员工作情况进 行有效监督，从而为顾客提供更加优质的便利服务。最后在电子商务行业快速发展过程中，采用电 商合作方式，通过网络便利商城，微信公众号、美团糯米等线上购物、线下配送的购物方式，可以 为购买者提供更多的便利，这也将为便利店行业建设发展提供动力。 第三节 2018 年中国便利店行业存在的问题分析 尽管我国便利店行业发展取得了一系列可喜成果，但仍存在一些突出问题有待解决。 一、市场存在的问题 零售业的发展一般多是采取“轻资产运营”模式，这种模式的优点是以租赁方式为主经营门 店，有效降低公司资本投入，提高扩张和布局的速度，抢占市场份额，但缺点是抵御租金上涨风险 的能力较低。近几年，越来越多的零售企业面临租金大幅上调的问题。随着房地产租赁价格不断上 涨，零售行业的盈利空间被大幅挤压，零售业进入微利时代。此外，人工、物流、水电等商业成本 的上升，也进一步压缩了零售企业的利润空间，使零售业尤其是传统零售业举步维艰。 二、跟不上消费变化 消费观念与消费结构同步发生了明显的变化，消费者意识逐渐改变，呈现多元化消费趋势。传 统快消企业面对消费升级的新常态，由于未能及时调整好策略、把握消费需求、并加强与消费者的 沟通和互动，造成市场应对越来越被动。 三、品牌竞争激烈 便利店行业之间的竞争，导致品牌之间的竞争，而经济下行带来的市场容量萎缩，进一步加剧 了品牌之间的恶性竞争，价格战、渠道战、促销战在不断升级，导致营销费用不断增加，最终企业 的竞争压力越来越大。 四、转变经营模式困难重重 传统企业必须从做库存转向订单式生产，实现从推动式经营向拉动式经营的转变，这是个艰难 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 160 的过程。整个企业的观念、架构、人员的构成、产品研发的模式和目标都要变革。这个难关过不 去，转变经营模式是很难成功的。 五、转型有待系统变革 目前，消费转型更多体现在对消费体验方面的关注，如购物环境、商品陈列、空间规划，或是 业态上的跨界，如超市+餐饮，超市+3C，超市+娱乐休闲，这种业态升级迎合了消费升级下的部分 新需求，也是创新的具体体现，但简单的业态组合或业态细分或聚焦，不能解决行业遭遇困境的根 源问题。转型升级并不意味着只是进行空间改造，引入各种体验业态，社交性场景，标配化地增加 服务，未必一定能够很好的实现引流效果，带来整体项目业绩提升。 六、物流配送问题 在我国现在还缺乏一个高效成熟的社会物流配送体系能够对实物的转移提供低成本的、及时 的、便捷的服务。配送的成本过高、速度过慢是偶尔涉足电子商务的企业和个人最为不满的问题。 七、便利店经营管理信息化及智能化不足 技术的创新应用是零售企业增强核心竞争力，实现可持续发展的动力。但长期以来，零售业信 息化、智能化效率普遍相对较低，很多零售企业信息化、智能化水平较低，缺乏先进的信息设备， 仍使用人工方式，进行较低效率的管理、销售、售后服务等。同时，受资金不足、人才缺乏、体制 不活、政策不力等诸多因素的制约，使零售企业的生存受影响，对其发展与壮大非常不利。 第四节 2018 年中国便利店行业发展对策分析 一、以消费者需求为导向，回归商业本质 无论零售业态如何变化，线上与线下如何互动融合，归根到底还是手段和方式的变化，并没有 改变“零售= 服务+商品”的本质，新技术固然可以大大降低零售成本，提高效率，但是零售的周 转还需通过适销的商品 和良好的服务来完成，通过商品和服务为顾客创造价值依然是零售业经营 的本质。在经历了阵痛之后，百货 零售企业需要变得更为理性，在引进新的技术设备，对门店进 行升级改造后，开始更多地思考“零售”本质 问题，聚焦“人、货、场”，并以消费者需求为导 向，重新构建零售真正的专业化体系与能力。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 161 二、协同创新发展，进行系统变革 以新消费增长为驱动的零售变革需要从根本上改变传统思维方式，从理念、机制、模式、组 织、文化等方面 进行协同创新及系统化建设，以消费者价值为导向，从供给侧和需求侧双向发 力，围绕效率升级，打造关键 性竞争能力，即供应链能力，业态布局能力、品牌建设能力、全渠 道能力，构筑不断引领，持续迭代的成长 平台，真正从“商品销售者”转变为“品质生活提供 者”、“生活美学传播者”，只有这样，“以消费者价值为中心”的业态升级才能够产生价值 。 三、顺应消费升级，聚焦潜力业态 顺应消费升级及年轻人成为消费主流的大趋势, 百货行业应紧密结合市场最新发展趋势和运营 模式，洞察年轻 人新的生活方式和消费习惯，重点加强在消费升级相关领域、如儿童及教育、健 康医疗、生活旅游、文化创意 等相关行业的投资布局和资源整合, 使产品和服务朝着“品质、品 味、品格”的方向升级,打造具有竞争力的业 态组合,重构商业消费新生态。 四、重构供应链，推进经营模式转型 自营是百货零售业转型的深水区，风险再高，难度再大，也应坚定不移地推进，但在发展策略 上，要量力而 行，渐进性投入，探索性发展，实现平稳过渡。现阶段可以建立深度联营与自营相 结合的模式，积极参与部 分品牌的商品管理，提升对商品资源的控制力，逐步加大自营比重，最 终达到合理占比，可以将发展自有品 牌纳入自营发展的整体规划之中。鉴于当前零售行业仍然区 域分割严重，市场集中度不高，难以形成规模效 应，零售企业间可以通过横向联合，建立联合采 购来打破区域代理制造成的市场封闭，形成规模化的采购力量。 五、创新商业模式，打造智慧零售 过去的一年，广大百货零售企业大力发展全渠道多元业务，变身综合服务的全零售企业。许多 领先的百货行 业巨头都以打通线上线下为基础、以重构传统商业要素为核心、以创新商业发展及 全业态融合为目标。在此 过程中，抗风险能力和综合竞争力大幅提升。政府近年来先后出台多项 重要政策，在积极的政策环境下，随 着技术的普及和消费的升级，新的零售业态和商业模式将主 导未来零售业。未来会有更多百货零售企业积极 以科技智能引领新零售，并努力打造智慧零售， 提出更多的创新商业模式，以利于长远发展和可持续增长。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 162 第八章 华研理论：一切皆变化 第一节 研究行业变化的重要性 这是个高速变化的世界,我们的产业在变,我们的环境在变,我们自己在变,我们的对手也在 变,.... 充满着各种变化和不确定性，我们周围的一切全在变化之中!面对各种无法控制的变化,我 们该如何去拥抱变化，如何在变化中发现关键变化，如何在变化中找到新的发展机会？基于此，盛 世华研提出“一切皆变化”的行业研究理论，为您解决以上问题。并通过变化理论，来更充分的理 解目前行业政策、经济、社会、技术等领域正在发生的深刻变化，让企业对整个产业以及整个宏观 环境有一个清晰、深入的了解和把控。 第二节 一切都在变化 一、世间万物是变化的 世间万物是变化的，昨天和今天不一样，今天与明天也不一样。无论树木花草还是人的身体他 们每时每刻都在变化，人也在变。 世界上唯一不变的就是一切都在变。人类历史就是在这些“变”中不断前进升华 二、一切都在改变 这个世界因为互联网，发生了巨大的改变，如果你不去理解这种改变，你可能就会沦落为上一 个时代的人。今天，如果还拒绝这种基础设施进入你的生活的话，就有可能发现这个世界翻页了， 看不清这个世界跟原来的世界发生了什么变化。 看起来是一样的天和地，但真的不是原来那个世界，不是通过大运河和通过铁路扩张的那个时 代，今天的消费者变了，今天的时代也变掉了。 这个时代扔掉你的时候，都不会跟你说一声再见。 贫富只是一转眼，荣辱只是一瞬间，这一刻可能走投无路，下一刻就会柳暗花明，没有永远的 胜境，也没有永远的绝境，一切皆有转机，一切都在改变。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 163 三、观念总是被用来打破的 世界上有很多你认为是真理的东西，可能就是谬误。很多观念，都会随着时间的无尽延伸而改 变。在 2000年之前，中国处在商品时代，购物保值是大家普遍接受的观念，储蓄是居民理财的主 要手段。2000年之后，随着房地产行业的崛起，购物保值和储蓄理财的观念被打破了。 过去，人们总认为货币发多了，就该通胀；如今，通胀已经成为西方国家的奢侈品，因为产能 过剩、全球性的产业转移和贸易成本降低，使得不少可贸易品价格不涨反跌。取而代之的是资本品 价格的上涨。 过去，金融当局最关注的两大问题是通胀与失业，这才有了根据菲利普斯曲线来确定货币政策 和财政政策的力度的依据。如今，资产泡沫已成为金融体系的最大威胁，尽管监管当局可以为货币 泛滥而没有引发通胀而庆幸，却难以摆脱经济脱实向虚的纠缠。 如今，大家都在抱怨购房难，买房要抽签，甚至通过打麻将的胜负来决定谁得房。相信不久的 将来，大家一定会抱怨卖房难。 因此，当我们在谈论过去的观念如何被颠覆的时候，一定要想好今天你认为不会变化的观念， 今后也同样会被颠覆。 观念会随时间无限延伸而改变 比如，中国的老祖宗一直认为天体的形成是靠盘古开天地，从而几千年来大家一直接受“天圆 地方”普遍观念，迄今我们仍称天为“苍穹”。但西方的老祖宗如亚里士多德在公元前就通过观察 月食中阴影的形状，发现地球是圆的，进而又创建了“地球中心说”理论。“地心说”的观念，被 西方人作为真理延续了 1千年，直至哥白尼发现地球其实是围绕着太阳转的，太阳才是宇宙的中 心。 由于科技进步、天体研究的发现，打破或颠覆了原先错误的观念，因此，真理也是相对的。只 要有足够长的时间跨度，估计大部分观念都要被打破。不说远的，也不说跨行业的，就说说经济金 融领域里的很多你认为正确的观念吧，也会随着时间的推移和经济结构的变化而打破。 四、短视是人类难以克服的缺陷 以 1998年在深圳买房还是买车为例，一部分人选择不是先买房而是先买车。原因是当时深圳 的房价总是高开低走，一手房买了就跌，根本没有保值一说。但进口车却都在涨价，除了货币贬值 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 164 之外，还有税负上调因素，故后来价格又涨到了 50万。当时的观念是，车是长期的耐用消费品， 要买就买原装进口的，一步到位。如今，大家对原装进口家电的崇拜观念已经改变或淡化了。 如果 1998年深圳买房，至今的投资回报率 10倍都不止，但选择买车，持有至今的残值减去养 护费用肯定是负值，而你花费的汽油费也足够打的了。所以，从投资的角度看，买房是 100%的正 确。当然，这是纯经济动物的观念，人不完全是经济动物。 但不管怎么说，1998年买车而不买房，总是错的。错的原因还是在于，观念的形成往往基于 现实中太多的类同案例，故达成共识的观念总是短视的，而跟随羊群效应往往是亏钱的。如果你是 基于对未来五年或十年的商品和资本品的供求关系分析来进行买卖决策，就不容易犯短视的错误 了。 第三节 谁都不能摆脱家国和时代大潮的冲击和裹挟 市场环境已经发生了巨大的变化，假如我们还沉迷于以前的成功，没有及时转变过来——这是 一个巨大的错误。 一、历史的车轮滚滚而来 过去 40年，我们经历了中国改革开放这个波澜壮阔的伟大时代。得益于思想解放所释放出的 动人心魄的力量，我们见证了人类历史上可能是迄今为止最为震撼的一个经济奇迹： 1978-2017年，一个 13多亿人口的国家经济总量增长了近 35倍，占全球经济的比重从微不足 道的 1.8%增长到 2017年的 14.8%； 一个自 150年前从“洋务运动”起就开始苦苦探索如何实现“工业化”的国家，屡败屡试，终 于在改革开放这 40年修成正果，建成了堪称全世界最为完整的产业体系，完成了伟大的中国工业 革命； 与此同时，中国人均 GDP从改革初期的不到 200美元增长到逾 9000美元，我们见证了一个全 世界最大的中等收入阶层的崛起，他们的消费需求正引领着全球经济重心的倾斜和产业格局的变 迁…… 宏大的叙事下从来都是无数个体的坚持与奋斗——40年间，我们目睹了一个又一个财富故事 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 165 和一代又一代的商业传奇。在 40年的高歌猛进和一个又一个的商业奇迹之后，手握一手好牌，我 们本应更从容淡定，击节吟唱中国的新商业文明的崛起与成熟。 二、面对变化的焦虑感 然而每一个追求上进的人，都会担心自己跟不上时代，但究竟怎样做才能消弭内心深处的不安 全感呢？能给出标准答案的人不多。 互联网、人工智能、区块链...在这个瞬息万变的时代，新鲜事物不断涌现，思维方式更迭换 代，我们生活的时代充满了巨大的不确定性。 面对变化的焦虑感，其实也发生在每个人的身上，真实地反映了我内心的焦虑，这个焦虑是我 的外部环境已然在发生巨大的变化。除了这种焦虑，对我而言，更大的恐惧来自于你明明知道世界 在变，变得如此之快，变得如此无孔不入，进入你的方方面面，但是你却并不知道它是怎么变的。 岁月繁华背后，我们却越来越多的感受到焦虑——焦虑发展还不够快，焦虑思维跟不上变化， 焦虑被新技术、新模式颠覆淘汰，甚至焦虑朋友圈里那些个没听过的新词，焦虑自己赶不上那趟奔 驰着名叫“财富”的列车。 我们被反复提醒 20年前中国 A股市场市值最高的上市公司叫长虹电器；而那些自诩“洞悉” 了我们这个时代的精英们几乎是众口一词，不断加剧着我们在认知上的焦虑——未来已来！转变思 维、改变跑道，打开脑洞，否则你会被时代抛弃！ 时代会以什么样的姿势将我们抛弃？焦虑是我们这个时代的调性吗？ “历史的车轮滚滚而来，越转越快，你得断臂求生，不然就跳上去，看看它滚向何方。” 作者:张泉灵 三、任何个体都不能摆脱家国和时代大潮的冲击和裹挟 时代将以什么姿势抛弃我们？绝不是不打招呼。 其实，时代从未放弃我们，是我们在放弃自己。 作 者：北大光华管理学院院长 刘俏 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 166 诚然，我们身处一个变化、充满不确定性的大时代。新技术的冲击，经济重心的倾斜，地缘政 治的变迁、和逆全球化等思潮在不断改变着产品和服务的供给端与需求端，一个又一个行业结束了 “黄金时代”，开始步入“白银时代”甚至“青铜时代”；再者，长期以来，我们用仅占世界 6%的 水资源，9%的耕地面积和 20%的人口，生产了全世界 50%的钢，52%的铝，和 60%的水泥，用掉了全 世界将近 50%的能源。 在另一个时空里可能需要 300年才能发生的事在中国浓缩在不到 40年就全发生了。我们知道 这种规模导向、严重依靠要素投入、以大量举债为支撑的发展模式难以为继，我们迫切的需要找到 新的发展路径…… 的确，任何个体都不能摆脱家国和时代大潮的冲击和裹挟。 第四节 在变化中选择的力量 一、选择比努力更重要 实际上人生也好，成长也好，创业也好，在很多你看到的变化面前，实际上你最关键需要做的 是选择，如果选择错误就不能换来好的结果。有些人的坚持得到了好结果，是因为在坚持的过程当 中，不断调整和修正自己的选择，最后让自己做出了在后来那个时点看正确的选择，所以选择非常 重要。当然努力也很重要，选择对了方向，但没有持之以恒的坚持，也同样会面临失败。 二、企业十年变迁启示录 时间能看透很多问题，穿越时间的思考才是最有价值的。有些公司在十年中，老大和老二都变 得很大。有些公司在十年中老大和老二的差距迅速拉大。也有公司在十年中老大和老二都变小了。 不同的人，管理层的战略，商业模式以及时代都导致了十年间巨大的差异。 十年，老大与老二拉开的巨大差距 我们先看五粮液和茅台，过去十年茅台市值的增长远远超过五粮液。其实如果数据拉得更长一 些，五粮液在更早的几年市值比茅台还大。但是不同的定价战略导致了两者不同。五粮液一开始是 传统消费品思路，大力扩张渠道，希望他们的产品能卖得越多越好。这导致了很长一段时间，五粮 液渠道的定价体系混乱。而茅台并没有大力扩张渠道，反而是通过定价策略来推动产品销售。最终 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 167 的结果就是，茅台变成了一个有强大定价权的白酒。而白酒在十年中居然出现了明显的奢侈品属 性。这是许多人之前根本没有意识到的。 奢侈品属性产生后，老大的地位远远超越老二，而且整个行业的定价体系由老大决定。对于消 费者来说，能喝茅台就绝对不喝五粮液。最终的结果就是茅台市值几倍于五粮液。 食品饮料中另一个十年经典案例就是光明和伊利。同样，如果把时间再往前面拉，光明的市值 是超过伊利的。对于许多上海人来说，光明代表的就是牛奶。可惜在中国消费升级刚开始的时候， 光明坚持使用受限于冷链的巴氏奶产品，虽然那时候全球大部分国家的乳制品都是喝巴氏奶。而伊 利和蒙牛选择了更容易保存和扩张的 UHT奶。在市场需求爆发的时候，企业没有时间精力再去打造 冷链物流。通过渠道将商品快速送到消费者手中是最合理的选择。伴随着消费需求的升级，伊利将 自己的品牌和渠道推广到了千家万户。今天伊利的市值是光明的十倍，让人唏嘘不已！ 我们再看看白电双雄。十年前格力的电器比美的大了一些，十年后两者都出现了巨大的市值增 长，美的比格力的市值大了一些。两者都是国内家电行业的巨头，管理层极其优秀，商业模式也非 常好。他们处在一个典型的好生意和好时代中。过去十年他们的增长主要来源于渗透率提高，以及 家电品牌的国产化。小时候买一个空调都要买日本的。今天，大部分人选择了买国产品牌。 最后再看看一个负面的例子，中国石油和中国石化。两者在十年中市值大幅缩水，特别是中国 石油。2007年上市最高点时，市值超过了 1万亿美元，是全球市值最大的中国企业。两者作为典 型的国有企业，十年中估值越来越便宜，经营模式没有出现大的变化，逐渐被新的能源，新的商业 模式所代替。 三、变迁背后的逻辑 中国在过去十年重要的变化有三个：完成了城镇化，制造业的升级，消费的升级。 整个大周期的投资主线可以从这三个大方向去找，把握了一到两条，在投资上就能有很大的收 益。比如白电作为一个板块，是有很大超额收益的，因为符合城镇化+消费升级。白酒是先靠城镇 化推动，再靠消费升级驱动。当然，十年更重要的一点是，基本上奠定了行业老大和老二的地位。 这个地位，之后很难被改变了。 对比美国，80年代婴儿潮起来的时候，大量的消费品在那个时候奠定了江湖地位，之后难以 被撼动。运动品牌的耐克，餐饮中的麦当劳和星巴克，大型超市的沃尔玛等等。后面几十年在相同 领域没有能够超越他们的。前几天写的 UA，虽然辉煌了十年，但离赶上耐克差距太远了。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 168 连锁汉堡店 Shack Shack， In & Out也都只是区域的龙头。当然 Burger King和 Wendy's连 锁汉堡也远远落后老大麦当劳，两者加起来的门店数量不及麦当劳一家。沃尔玛就不用说了，在打 败了当年的行业老二 K-Mart之后，基本上见谁灭谁，直到一家叫亚马逊的公司诞生。背后的大逻 辑是，当经济增速开始稳定后，人们的消费习惯也变得稳定。后来者要居上越来越难了。 在中国，过去十几年的高速增长，奠定了一些行业的格局。这些格局未来几乎难以改变。比如 差距已经明显拉大的白酒和乳制品，茅台和伊利的江湖地位不出意外，不会发生改变。行业第一， 第二，甚至第三的格局已经稳定。在家电行业，格力和美的由于同样优秀，还没有分出胜负。同样 的还发生在国产汽车领域，未来大概率像美国和日本那样，变成三家左右的大品牌商。那么到底是 上汽、吉利、长城还是长安？胜负还没有分出，但时间窗口也不会很多。 无论中国还是美国，消费品行业的格局一般在经济高速增长到增速下滑稳定这个阶段完成。这 个时间窗口在 15-20年左右，说长不长，说短不短。再此之后，行业格局会基本稳定，老大和老二 之间一般差距比较大。战略，运气，管理层能力，格局等等因素会成为一个企业的胜负手。 十年很长也很短，决定一个企业长期可能就是十年。十年的红利期，让老大和老二迅速拉开差 距，完成了行业的格局。 所以，在变化中选择的力量是巨大的，我们要善于发现变化中背后的逻辑。 摘自《十年变迁,A股行业老大老二启示录》作者：朱昂 第五节 马云：拥抱变化 一、马云：与变化共舞，拥抱变化 马云认为：要学会拥抱变化。世界上唯一不变的东西就是一切都在时刻改变，因此不要惧怕改 变。 马云说：“变化永远充满多变性，必须不断对灾难降临的可能性进行预测，即使没有灾难时也 要做好准备。东西方哲学的核心思想就是拥抱变化、创造变化。形势好的时候要为形势不好做准 备，形势不好的时候，我会调整心态，对自己说：机会来了。” 阿里价值观：拥抱变化 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 169 在阿里巴巴公司的文化里有一条非常重要的价值观:拥抱变化!我们认为,除了我们的梦想之外, 唯一不变的是变化!!这是个高速变化的世界,我们的产业在变,我们的环境在变,我们自己在变,我们 的对手也在变,....我们周围的一切全在变化之中! 面对各种无法控制的变化,真正的创业者必须懂得用乐观和主动的心态去拥抱变化!当然变化往 往是痛苦的,但机会却往往在适应变化的痛苦中获得! 我们阿里巴巴在过去的七年里和我本人近十年的创业经验告诉我,懂得去了解变化,适应变化的 人很容易成功!而真正的高手还在于制造变化,在变化来临之前变化自己!! 任何抵触,抱怨和对抗变化的不理性行为全是不成熟的表现,很多时候还会付出很大的代价的 (因为你不动,别人在动!这世界成功的人是少数,而这些人一定是能够在别人看来是危险,是灾难,是 陷阱,是...中冷静的找到机会! 所谓危机,危险之中才有机会! 阿里巴巴几乎每天要面对各种各样的挑战和变化...我以前总是强迫自己去笑着面对并立刻准 备调整适应(哈哈当然很多时候也一定会骂骂咧咧的).而今天,我们不仅仅会乐观应对一切变化,而 且还懂的了在事情变坏之前自己制造变化!! 马云说：很多人讨厌变化，但是正因为我们把握住了所有的变化，我们才看到了未来，未来 30年，这个世界，这个中国，将会有更多的变化，这种变化对每一个人是一个机会，抓住这次机 会，我们很多人埋怨昨天，30年以前的问题，中国发展到今天，谁都没有经验，世界发展到今 天，谁都没有经验，我们没有办法改变昨天，但是 30年以后的今天，是我们今天这帮人决定的， 改变自己，从点滴做起。坚持十年，这是每一个人的梦想。 我感谢这个变化的时代，我感谢无数人的抱怨，因为在别人抱怨的时候，才是你的机会，只有 变换的时代，才是每一个人看清自己有什么要什么该放弃什么的时候。 二、分析：马云善于在变化中寻求发展新机 回顾马云闯荡商海的经历，可以说，他正是一位善于“拥抱变化，投资变化，创造变化”的实 践者和受益者。当年，他意识到互联网会影响中国、改变商务后，义无反顾地拥抱这一未来必然发 生的变化，并为此不懈努力，参与创造了这一变化过程，缔造出中国电子商务领域的一家领军企 业。阿里巴巴这家平均年龄只有 29岁、创业历史仅有 16年的公司，在截至 2015年 3月底的财年 中，国内零售市场交易额高达 24437亿元人民币，占中国零售消费总额的 9%。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 170 世界上唯一不变的是变化。产业在变，环境在变，自己在变，竞争对手也在变……面对不断变 化的世界和市场，必须懂得用乐观和主动的心态去拥抱变化，在适应变化的过程中获得市场发展机 会。这也是不少成功地区、企业和个人的经验与遵循。北京中关村大街曾因星罗棋布的电子卖场而 闻名全国，不过日前正式发布的中关村大街发展规划却提出，这里将转型升级为国际技术转移中 心、创客空间、创新工场，表示要告别电子卖场的发展思路。可以说，这是中关村积极适应和拥抱 创新创业新形势，主动为自己寻找转型发展新道路。 当前，我国经济发展进入新常态。新常态意味着新变化，经济增长速度、产业结构、发展动 力、发展环境等方面正在发生变化。各类市场主体必须适应和把握经济发展进入新常态的趋势性特 征，坚持变中求新、变中求进、变中突破，走出一条质量更高、效益更好、结构更优、优势充分释 放的发展新路。只有这样，企业才能持续兴旺，经济才能行稳致远。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 171 第九章 我国宏观环境发展新形势分析 【通过盛世华研提出“一切皆变化”的行业研究理论，我们来更充分的理解目前无人超市行业 政策、经济、社会、技术等领域正在发生的深刻变化，让企业对整个产业以及整个宏观环境有一个 清晰、深入的了解和把控】 第一节 全球格局变化将对我国经济带来的挑战 在改革开放以来的前 30年，中国经济发展面临的外部环境总体趋好。但在 2008年国际金融危 机后，中国经济发展的外部环境趋于复杂，贸易、投资保护主义以各种形式出现，未来外部环境总 体趋紧。大多数发达经济体的通胀水平仍低于目标，全球经济总体仍处于低增长、低通胀、低利率 的运行阶段。这些都将给中国贸易、投资、参与全球分工和治理等带来新的挑战。 一、全球价值链分工体系正在重构 近年来全球贸易陷入数十年不遇的困境。截至 2016年，全球贸易增速已经连续 5年低于 GDP 增速，出口额从 2014年的 19万亿美元大幅下降了 16%，至 16万亿美元。无论是中国、墨西哥这 样的出口型发展中国家，还是韩国等新兴工业化经济体，近年来外贸增速均表现低迷。 这反映出当前全球贸易的低迷不只是单个国家自身要素成本上升、有效汇率升值等结构性问题 或是外部需求放缓等周期性因素造成的，而是全球贸易正在发生一些结构性的变化。一个明显的变 化就是各国尤其是发达经济体开始重新重视制造业，以美国为代表的发达经济体在危机后将供应链 转向国内，使得全球价值链链条缩短，价值链国际分工深化带来的贸易发展遇阻。虽然今年以来随 着全球主要经济体的逐步复苏，贸易增速明显好转，但是在“再工业化”背景下，全球价值链分工 体系正在重构，其影响将较为深远，值得进一步关注。 二、全球贸易保护主义抬头 据 WTO报告称，自 2008年以来，二十国集团(G20)国家出台的贸易限制措施达到 1671项，其 中 1263项(占 76%)仍在实施。从 2015年 10月至 2016年 5月，G20出台的各项贸易保护主义措施 多达 145项，相当于每周出台 5项限制举措。中国则是遭受各国贸易保护的热点地区。2017年上 半年，我国产品共遭遇来自 15个国家和地区发起的 37起贸易救济调查案件，涉案金额 53亿美 元，虽然较上年同期有明显降低，但与过去 5年同期相比，仍然处于高位。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 172 三、国际经贸规则正在再造 随着全球经济贸易低迷、各大经济体经济分化和反全球化思潮的兴起，以 WTO为代表的全球多 边贸易体制的影响力逐渐减弱，取而代之的是贸易规则谈判与投资规则谈判并重的各类双边、多边 和区域性贸易和投资体制安排。在当前及未来阶段，各种区域性的自由贸易协定将大幅增加，可能 会导致国际投资和生产的转移与重新布局，使得全球产业链、价值链面临重组，国际贸易投资格局 将更趋多元化，这些都对中国未来贸易、投资、监管等对外政策提出了新的挑战。 四、各主要经济体的政策溢出效应明显 第一，美国货币政策开启正常化进程，将对其他国家经济和政策产生较大影响。作为全球最大 的经济体，美国的经济和政策都是影响全球经济、资本流动和各国货币政策取向的重要力量。随着 美国货币政策正常化步伐加快，美国利率开始有所回升，这会带动全球金融市场借贷成本的提高。 同时美元进一步走强，将影响全球流动性状况，使得跨境资本加快从新兴市场撤出并回流美国。近 年来，随着美国进入加息周期，人民币对美元汇率在双向波动中呈现阶段性下行趋势。2017年以 来，在国内经济企稳、美元指数走弱、跨境资本流动管理趋严和引入逆周期因子等因素影响下，人 民币汇率稳中有升。但是，美国货币政策的变化仍是影响人民币汇率的重要外部因素，会进一步加 大国内利率与汇率政策的协调难度，制约中国货币政策和宏观调控的效果。 第二，主要经济体货币政策出现分化。近两年，各经济体经济复苏的步调并不一致，经济分化 导致了货币政策分化。发达经济体告别过去同步宽松局面，货币政策调整的步调也有所差异：新西 兰率先加息，美国经济温和复苏，并于 2015年开启了加息周期；同期的欧洲、日本等经济体依然 徘徊在衰退的边缘，货币政策保持宽松，并在 2014年底开始实施“负利率”政策。2017年以来， 随着经济的逐步回暖，加拿大、欧洲、英国等主要经济体开始加息或实施 QE规模缩减计划。与此 同时，新兴经济体货币政策同样分化，过去在发达经济体持续宽松时，俄罗斯、巴西曾连续加息。 目前，随着主要发达经济体货币政策正常化，为促进国内经济复苏，巴西、俄罗斯等国又开始下调 基准利率。 各国政策分化会引发国际资本流动加剧，增大国际外汇市场、利率市场、股票市场、大宗商品 市场的投机性和波动性，冲击各经济体货币汇率和市场稳定，从而加大新兴市场国家利率与汇率政 策的协调难度。此外，货币政策分化不仅使政策实施国难以达到预期的宏观经济目标，还会引发国 际上“以邻为壑”的恶性竞争，使跨境资本流动方向发生逆转，诱发新的金融风险。 第三，中国“双顺差”格局正在改变，管理资本流动和稳定汇率的难度增大。外汇占款曾经是 中国补充货币的重要渠道。近年来，这一情况正在发生变化：一是经常项目顺差规模增长放缓。二 是受中国产业、资本和金融“走出去”等方面的影响，资本项目由过去的顺差转变为逆差。三是市 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 173 场在人民币汇率形成过程中发挥越来越大的作用，由过去的单边升值转为双向波动。同时，受中国 与主要经济体经济发展、通胀水平和货币政策取向等方面的差异影响，国际资本流动方向也在发生 变化，进而对国内的流动性、人民币汇率、市场利率等方面产生影响。由于“双顺差”格局的变 化，中国管理资本流动、补充货币和稳定汇率的难度明显增大。 中国宏观政策也会影响其他经济体 同时，作为经济大国，中国因素已成为影响全球经济的关键变量。在大宗商品方面，随着中国 经济规模的增大，中国原油需求量占世界的比重不断上升，在 2016年达到 12.1%。与此同时，中 国原油对外依存度较高，有 66%的原油需要进口，这意味着中国需求对全球原油市场有较大的影 响。中国需求对国际大宗商品价格所产生的影响，反过来又会影响国内的通胀水平，对下一步宏观 调控提出新要求。不过，更值得关注的是，虽然中国对大宗商品的进口依赖度越来越高，对国际大 宗商品市场的影响力也与日俱增，但随着大宗商品市场的“金融化”发展，中国更多是国际大宗商 品价格的被动接受者，缺乏对大宗商品价格的定价权。这不仅会通过价格渠道影响宏观调控措施， 也关系到工业经济安全、能源安全和国家经济利益等问题。 在贸易投资方面，中国对与通过全球价值链紧密连接的国家或地区影响显著，如韩国、马来西 亚等。这些经济体在很大程度上受到中国贸易投资活动影响。在金融方面，受中国经济地位上升、 人民币国际化程度提高和使用范围扩大等影响，中国经济金融发展状况对全球金融市场的影响明显 增加。 五、传统的产业转移模式可能被颠覆 进入 21世纪，全球在科学技术方面取得了一系列重大突破，信息技术、能源技术、新材料、 物联网、大数据、机器人以及云计算等正在走向成熟，全球制造业进入了新一轮产业革命。新一轮 产业革命极大地改变了制造业发展的比较优势，对全球制造业的比较优势、分工格局和未来发展趋 势有重要影响。 劳动力数量和劳动力成本的重要性降低，传统的产业转移模式可能被颠覆 二战以后，全球产业转移的基本规律是发达国家将低端制造业向欠发达国家转移,原因就在于 劳动力成本上升，低端产业比较优势丧失。但新一轮产业通过智能制造技术——特别是低成本智能 化机器人替代人工，大幅度降低了对劳动力的需求。这一变化使中国有可能继续保留相当一部分劳 动密集型产业，也使发达国家具有了吸引中低端技术产业回流的可能性。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 174 六、创新能力的重要性更加凸显 产业配套和规模经济的重要性降低，创新能力的重要性更加凸显。 新一轮产业革命提高了生产线柔性程度，产品分工和配套能力的重要性下降，这使得小规模国 家也有可能发展起以前难以发展的大工业。此外，各种新技术出现的速度比以前极大提高。传统的 以稳定工作、工匠精神塑造高质量优势的国家，比如日本和德国，产业竞争力可能逐渐削弱，制造 业向那些最具创新精神的国家，如中国和美国集聚。 全球制造业向发达国家回归的现象会越来越多，呈现出发达国家产业“向下延伸”的特点。 七、生产企业将更加贴近消费地 厂商个性化定制化更加普及，生产企业将更加贴近消费地。 随着消费者个性化需求程度上升，以及 3D打印、工业互联网等柔性制造技术进一步发展，制 造业很可能逐步转向就地生产的模式，也就是向企业和市场目的地扩散，这使得各国消费规模的重 要性进一步上升。中国、美国、欧洲、日本等经济大国或经济区会受益，印度这样的人口大国也可 能会受益（但会受到其收入水平和消费能力的制约），生产的分散化会进一步促进区域一体化和贸 易自由化的发展。 长期来看，全球制造业分工将越来越靠近消费地，各国消费规模将成为决定制造业规模的重要 因素。 八、发达国家“再工业化”挤压 产业向中高端迈进遇到发达国家“再工业化”和新兴经济体“分流”两头挤压。 以美国为代表的发达国家已经提出重振制造业，促进制造业回流的一系列政策，也取得了一定 的收效。 制造业是国民经济的主体，是立国之本、强国之基。制造业质量是一个国家综合实力和核心竞 争力的集中体现。 发达国家集中发力于高端制造领域，新兴经济体则依靠低成本优势致力于建设新的“世界工 厂”。全球制造业呈现出高低两端同时发力、分化组合、重构优势的新特征。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 175 在全球范围内“制造业回归”浪潮中，发达国家高端制造“回流”与中低收入国家中低端制造 “流入”同时发生，对我国形成“双向挤压”。 当前国际贸易中出现的保护主义、单边主义，实质上是围绕制造业展开的一场博弈。发达国家 试图通过实施贸易保护主义政策，长期保持制造业高端领域的竞争力，遏制后发国家跻身高端制造 领域。 制造业是国民经济的主体，是立国之本、强国之基。制造业质量是一个国家综合实力和核心竞 争力的集中体现。党的十八大以来，以习近平同志为核心的党中央将做强实体经济、继续抓好制造 业作为国家的重大战略选择，着力推动我国由制造大国向制造强国转变。我们要深刻领会习近平总 书记关于发展实体经济特别是先进制造业的战略思想，按照党的十九大提出的总体要求和战略部 署，主动应对其他国家的“再工业化”战略，加快建设制造强国，不断提高经济发展质量和效益。 2008年国际金融危机爆发后，推动“制造业回归”和“再工业化”，是发达国家和新兴经济体 应对金融危机的“胜负手”之一，是提升国际竞争力的关键。发达国家集中发力于高端制造领域， 新兴经济体则依靠低成本优势致力于建设新的“世界工厂”。全球制造业呈现出高低两端同时发 力、分化组合、重构优势的新特征。但从全球看，“制造业回归”之路并不平坦，发达国家“去工 业化”仍是大势难改。 制造业在全球范围呈现梯级发展态势。国际金融危机后，制造业成为技术创新的主战场，成为 经济复苏和振兴的主战场，也成为重构国际分工体系的主战场。发达国家利用其雄厚的制造业基础 和强大的技术创新能力，占据着高端制造业的领先地位，智能制造的推进速度和成果超乎想象。发 达国家制造业最突出的核心竞争力在于产品承载着科技创新能力，研发活动聚焦于高科技领域。作 为全球科技创新中心，美国在制造业基础及最前沿科技创新方面处于领先地位。紧随其后，英国、 日本、德国、法国在制造业方面的优势地位也在不断巩固。新兴经济体在国际金融危机后整体上出 现了实体经济不振的趋势，在新一轮制造业竞争中出现“脱实向虚”的势头。但部分新兴经济体特 别是东南亚等一些发展中国家依托低要素成本，积极参与全球产业再分工，承接国际产业转移，中 低端制造业向其转移明显，发展中国家与发达国家在制造业领域的分工格局正在加速重构。 发达国家将“制造业回归”作为应对危机的战略选择。国际金融危机后，世界经济深度调整， 制造业发生了一场深刻变革。以信息网络技术加速创新与渗透融合为突出特征的新一轮科技革命和 产业变革在全球范围孕育兴起，数字经济成为全球经济增长的重要驱动力。在这样的背景下，美欧 各国纷纷推出“再工业化”“制造业回归”等战略，试图以制造业的振兴摆脱危机，努力抢占新一 轮产业竞争制高点。2009年以后，美国提出“制造业回归”战略，并采取了税收优惠、出口促 进、降低能源成本、鼓励先进制造等措施，成为 G7中唯一单位劳动成本下降的国家。2011—2016 年，美国制造业人口每年增加约 22万人，年均增长 1.5%。从增加值看，美国制造业年均增长 0.8%，虽然尚未恢复到危机前的水平，但已经出现明显改善。新兴市场国家也不甘落后，致力于发 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 176 展制造业，如印度发布“印度制造”战略，将制造业作为立国之本。但总的来看，新兴市场国家普 遍受全球市场萎缩的影响，出现了金融房地产业超过制造业、甚至超过的幅度明显扩大的现象。 “再工业化”难以改变发达国家“去工业化”的规律。尽管发达国家在“再工业化”方面付出 很大努力，“制造业回归”在短期内取得了一定成效，但从长期看，发达国家服务业比重上升、工 业比重下降的“去工业化”大势难改。作为先行工业化国家，多数发达国家经历了半个世纪以上的 “去工业化”过程，工业尤其是制造业在国民经济中的比重不断下降。上世纪 90年代后，伴随经 济全球化和产业加速转移，这一过程持续推进。美英法日德五个发达国家服务业均维持 2/3以上的 比重，英国甚至达到 80%，“去工业化”已成为发达国家产业结构演进的基本趋势。从危机后“再 工业化”战略的核心任务看，发达国家的“再工业化”重点不是重振传统产业，而是大力发展高新 技术产业，尤其是利用信息、生物、新能源等高新技术改造现有产业，发展能够支撑未来经济增长 的高端产业，即聚焦产业升级换代。从新兴市场国家的情况看，金融危机加速了这些国家“脱实向 虚”的趋势，一些国家掉入了工业化“未完成”而制造业比重“先降低”的陷阱。总之，发达国家 的“制造业回归”虽然取得了一些成效，但这些努力尚不足以扭转制造业所占份额长期下降这一大 势。 九、新兴经济体“分流” 产业向中高端迈进遇到发达国家“再工业化”和新兴经济体“分流”两头挤压。 以美国为代表的发达国家已经提出重振制造业，促进制造业回流的一系列政策，也取得了一定 的收效。 十、高、低端均面临竞争压力 近年来，中国比较优势的来源正在从充裕的廉价劳动力转变为资本积累。而在这一转折期，中 国在全球市场中正面临一些新的问题。一方面，美、德、日等发达国家在高端供给方面具有先发优 势。特别是“再工业化”的提出，美国积极推动的减税计划，将对中国产业竞争力提升和经济转型 升级提出更高要求。另一方面，在中低端供给领域面临低收入国家如印度、越南和菲律宾等国的追 赶。这些发展中经济体在成本、基础设施、环境等方面的优势正在不断突显，将在吸引外资、传统 产品出口方面与中国进行有力竞争 十一、国际贸易博弈对我国构成现实挑战 当前国际贸易中出现的保护主义、单边主义，实质上是围绕制造业展开的一场博弈。发达国家 试图通过实施贸易保护主义政策，长期保持制造业高端领域的竞争力，遏制后发国家跻身高端制造 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 177 领域。这对我国正在由制造大国迈向制造强国、从贸易大国迈向贸易强国的进程，无疑构成了现实 挑战，但也更加坚定了中国制造业走高质量发展道路、加速制造业产业升级的决心。制造业的核心 技术是国之重器，要不来买不来讨不来，必须依靠自主创新，把关键技术掌握在自己手中，才能实 现由大变强。 第二节 中国进入后工业化时期的特征与挑战 一、中国进入后工业化时期 本文为许小年于 2018年浙商证券“凤凰行动”论坛的发言摘要 演讲主题《多变环境中的不变之道》 从长期来看，中国经济现在已经进入了后工业化时代。后工业化时代经济运行的规律如果有任 何规律的话，它和工业化时代有着根本的不同。 二、工业时期和工业化时期的特点 在工业化时期，由于我们要进行资本积累，从一个落后的农业国变成工业国，工业和农业的生 产它有一个根本的区别，就是大机器工业生产他需要进行投资，需要购置设备。而农业，他对于资 本的需求是非常低的。农业生产虽然你也需要有灌溉设备、有拖拉机等等，但是它和工业相比，它 的资本密集程度要远远的低于工业。所以在工业化的时期，总是伴随着快速的资本积累。这就表现 在固定资产投资，在过去改革开放的前三十年，固定资产投资的增长速度大概是两倍于 GDP，所以 在工业化时期，投资是拉动经济增长最主要的动力。资本积累那很自然，对金融的需求就很高，因 此在工业化时期，我们国家的金融业也蓬勃发展起来，这都是和资本积累密切相关的。 三、后工业化时期的特点 但是到了后工业化时期，中国的工业化基本上完成了，资本积累的速度大大的放慢，这个放慢 就体现在过去的几年间，我们看到固定资产投资的增长速度基本上是和 GDP同步的（6%、7%左 右），已经从两位数跌到了一位数，这并不是我们传统上理解的国内需求不足，需要宏观政策刺激 等等，这种传统想法都已经通通过时了。一位数的固定资产投资增长，将成为常态，将成为在后工 业化时期的标准数据。固定资产投资，已经不再是肩负加速资本积累、提高中国经济工业化程度这 样的任务，而是从增量变成了替代存量。每年单位数投资的增长，也就是去取代这些折旧的资本设 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 178 备，它变成了存量替代型投资，而不是增量投资。这一点我们必须认识到。不要再幻想两位数的投 资增长，更不要去幻想两倍于 GDP的投资增长。这是一个很大的变化，这是后工业化时代的一个特 点。经济增长的动力，不再是投资，因为投资跟 GDP现在同步，不仅投资同步，消费基本上也是同 步。 后工业化时代，就是产能的普遍过剩。经济从改革开放初期供不应求——短缺经济，我们所讲 的短缺经济，现在已经变成了过剩经济。供应能力超过了社会需求，各行各业全都是过剩产能。那 些不过剩的行业，很难找到，供不应求的这些行业很难找到。看来看去，只有这些服务业，而服务 业的供不应求主要是因为政府的行政管制，人为造成的供应紧缺。比如医疗卫生，大家都知道仍然 供不应求，民间有很多资本希望能够进入到这个领域，但是进不去。过于严格的管制，使得资本、 资源不能进入到这些服务业，人为的造成供不应求。除此之外，在制造业、竞争性行业，我们看到 的全是供大于求。在这样的形势下，他引起了两个问题，一个问题是宏观政策失灵，第二个问题是 企业经营变困难。 在过剩产能的压力下，宏观政策，不管是财政政策也罢，货币政策也罢，失去作用了。因为我 们知道，财政政策、货币政策，他的作用是拉动需求，而在需求中，他其实主要拉动的是投资需 求。过去多少年都是这样，我们说的拉动内需，实际上都是拉动国内投资需求。由商业银行提供低 息的贷款，刺激企业投资，由政府增加财政开支，这些财政开支增加的，有一部分是民生，但是大 部分是搞基建，是拉动投资。而在后工业化时代，在产能过剩的情况下，这些政策全都失灵。你拉 动什么？你刺激投资，你刺激投资越多，过剩产能越多，已经没地方好投了，你往哪里去投？2008 年，4万亿我们还可以投投高铁。到了现在，政府想花钱，不知道往哪儿投，去搞棚户区改造，中 央最近把棚户区改造给停了，非常正确，当初根本就不应该搞。你棚户区改造有什么样的投资收益 啊？这些钱能拿回来吗？能产生回报吗？已经不知道往哪里去投了，你还硬要政府财政开支。另外 一方面，政府也没钱了，特别是地方政府。最近我们看到很多的报道，地方政府的债务偿还全出了 问题，这个下面我会讲到为什么现在要去杠杆。 四、后工业化时期我们所面临的新挑战 过剩产能带来的第二个问题，是我们企业传统的制造业，普遍发生了经营的困难，这个经营的 困难就是生产能力大于市场需求，企业应收帐期在拖长，反映出销售方面的困难。银行需要注意 了，应收帐全都在拉长，库存在增加，企业找不到他新的业务在什么地方，到市场上看一看，大家 都激烈的在争夺市场现有的这些需求订单。这是面临的两个问题，是在后工业化时期，我们所面临 的新挑战。 所以第一个大的变化，在一个比较长的时间段上的变化，就是中国的经济进入了后工业化时 代。这一点政府要有清醒的认识，企业也要有清醒的认识。政府不能再靠宏观政策来维持经济的增 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 179 长，所以最近几年，政府谈保增长，谈得少了，这是对的，不能再以 GDP增长为经济发展的目标。 企业也不能像过去那样，按照老的思路来进行经营。 第三节 中国进入新时代的特征、挑战和趋势 党的十九大报告指出，改革开放以来，经过长期努力，中国特色社会主义进入了新时代，这是 我国发展新的历史方位。在这个新时代，我国发展产生一系列新特征，面临着一些前所未有的新挑 战，也呈现一些未来发展的新趋势。 一、中国进入新时代 中国特色社会主义进入新时代，世界呈现新形势、新世态，我国社会主要矛盾发生新变化，我 国的发展阶段和发展任务发生深刻变化。企业家思想要有新指导、新理念，善于应对新挑战，着力 解决新矛盾，构建战略新布局，事业实现新发展。 习近平总书记在党的十九大报告中指出：“中国特色社会主义进入了新时代。”这是对我国发 展历史方位的新判断，意味着我们面临的国际经济政治形势、社会发展主要矛盾、发展动力、发展 目标、实现方式等都产生了深刻的变化。2017年 12月，中央经济工作会议指出，“中国特色社会 主义进入了新时代，中国经济发展也进入了新时代，基本特征就是经济已由高速增长阶段转向高质 量发展阶段”。 中国进入新时代，世界也现新世态。世界正在发生深刻变化，全球发展深层次矛盾凸显、国际 环境不稳定不确定因素增多。习近平总书记指出：“今天，互联网、大数据、云计算、量子卫星、 人工智能迅猛发展，人类生活的关联前所未有，同时人类面临的全球性问题数量之多、规模之大、 程度之深也前所未有。世界各国人民前途命运越来越紧密地联系在一起。” 社会主要矛盾已经转化，一系列深刻变化接踵而至。新矛盾显出新问题，新问题提出新要求， 新要求需要新动力，新动力来自改革迈出新步伐。面对新矛盾，解决新问题，适应新要求，寻找新 动力，迈出新步伐，新时代中国特色社会主义将展开新战略、实施新部署、落实新举措。 二、新时代发展的新特征 在新时代发展的新阶段，我国的发展显示出一系列阶段性新特征，准确把握这些新特征，是我 国做出新判断、提出新思路、制定新战略、落实新举措的重要基础。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 180 1.实现了从“站起来”“富起来”到“强起来”的历史性跨越 近代以来的中华民族历经磨难、饱受屈辱，数代仁人志士用血和生命追寻富民强国的道路。新 中国的建立，标志着中国人民站了起来；改革开放取得的巨大成就，标志着中国人民逐步富裕起 来；新时代中国特色社会主义，开辟了全面走向社会主义强国的新征程。 2.中国特色社会主义发展道路产生世界性影响 东欧剧变、苏联解体曾一度被西方视为“历史的终结”和资本主义的完胜。西亚、北非一些国 家的“民主化”浪潮，也一度成为资本主义全球化胜利的标志。在复杂多变的国际形势下，中国坚 持和发展中国特色社会主义，经过改革开放近 40年的发展，我国发生了翻天覆地的巨大变化，经 济持续快速发展，经济总量上已经成为世界上第二大经济体，人均 GDP达到 8000多美元，按照国 际标准已经进入从中高收入国家向高收入国家迈进的阶段，人民生活水平不断提高并对未来充满信 心。中国的发展为解决人类发展问题开辟了一条新的道路，贡献了中国智慧和中国方案，为发展中 国家走向现代化提供了全新选择。 3、开辟走向社会主义现代化新征程 制定长期的发展规划并实现规划，这是中国发展的一大特色。我国在改革开放初期就提出从解 决温饱、实现小康到实现现代化的“三步走”战略。新时代为第三步又制定了“两步走”的蓝图， 即第一个阶段，在全面建成小康社会的基础上，从 2020年到 2035年用十五年的时间，基本实现社 会主义现代化；第二个阶段，从 2035到本世纪中叶，在基本实现现代化的基础上，再奋斗十五 年，把我国建成富强民主文明和谐美丽的社会主义现代化强国。 4、走向现代化的征程步入工业化、城镇化中后期 现代化是一个漫长的历史发展过程，伴随着从农业的、乡村的、封闭半封闭的传统社会向工业 的、城镇的、开放的现代社会的转型。中国经过新中国成立以来近 70年的发展，特别是改革开放 近 40年的快速发展，工业化程度和城镇化水平都步入中后期发展阶段。今天，我国发展的基础、 发展的动力、发展的条件、发展的战略选择都大不一样了。 5、人民的生活需求发生深刻变化 人民的生活需求是随着经济的发展、社会的变迁和生活水平的提高而不断变化的。当前和今后 一个相当长的时期，人民美好生活需要将日益广泛，不仅对物质文化生活提出了更高要求，而且在 民主、法治、公平、正义、安全、环境等方面的要求日益增长。全面准确把握人民生活的新需求， 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 181 是正确选择民生建设政策的基础。 6、以人民为中心的新发展理念统领发展全局 发展依然是解决我国一切问题的基础和关键，但发展必须坚持创新、协调、绿色、开放、共享 的新发展理念，必须始终把人民利益摆在至高无上的地位，让改革发展成果更多更公平惠及全体人 民。 中国特色社会主义进入新时代，这是一个非常重大的判断，它也需要我们深入思考面临的新挑 战和未来发展的新趋势。 三、新时代发展面临的新挑战 在这个新时代，我国社会主要矛盾已经转化为人民日益增长的美好生活需要和不平衡不充分的 发展之间的矛盾，社会主要矛盾的变化是关系全局的历史性变化。这意味着，我们今天的发展面临 着一些前所未有的新问题、新挑战，这些问题和挑战不仅完全不同于改革开放以前的 30多年，而 且与改革开放以后 30多年的情况相比，也发生了极其深刻的变化。 从发展的动力来看，一方面，我国长期以来推动经济高速增长的投资和出口，对经济的拉动作 用明显减弱，消费对经济增长开始发挥基础性作用，其贡献率已达到近 2/3，但随着信贷消费的快 速发展，家庭债务也增长得很快，我国作为一个发展中的大国，能否靠消费维持长期增长仍然存在 很大争议；另一方面，我国成为“世界工厂”所依靠的劳动力低工资和无限供给的比较优势，也逐 步在减弱，在经济增长下行的情况下劳动力成本仍在持续上升，劳动力的供给出现结构性短缺，劳 动力素质的提高还有待时日。 从发展的资源条件来看，我国长期以来依靠土地用途变动实现资本积累，推动了大规模的城镇 化和基础设施建设，房地产成为各级财政的支柱性来源，同时在发展中以牺牲环境为代价成为普遍 现象，生态环境不断恶化。当前这两个方面的约束条件已经全面收紧，我国开始实行前所未有的最 严格的生态环境保护政策，中央坚决抑制房地产泡沫的决心也释放出强烈的信号，那就是宁肯经济 增长速度放慢一点，也决不允许房地产价格疯涨和生态环境继续恶化。我们所要的经济增长，今后 必须是高质量的增长。 从发展路径来看，改革开放以来我国依靠让一部分人一部分地区先富起来的大政策，打破了 “大锅饭”，实现梯度增长，可以说这个大政策功不可没。但现在发展起来以后，不平衡问题凸显 出来，城乡、区域和社会成员之间的发展差距、收入差距和财富差距，都已经过大，这不仅不符合 中国特色社会主义的本质要求，也对中等收入群体的成长、大众消费的发展和经济增长的可持续产 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 182 生严重的负面影响。根据世界各国发展经验，解决这个问题比解决发展的问题还要难，必须长期努 力、久久为功，但也要注意防止福利民粹主义绑架民意，要建设既有活力又和谐有序的公平正义社 会。 从发展承担的社会负担来看，我国改革开放以来社会总抚养比（少年抚养比与老年抚养比之 和）持续下降的时期已经结束，2011年跨过拐点并持续快速上升。随着人口结构的持续变动和人 均预期寿命的延长，我国老龄化的速度远高于我们过去的多数预测结果，老龄化的程度也远高于一 些发达国家在同等发展程度时的情况，即所谓“未富先老”。我国老龄人口总量的庞大和老龄化速 度超乎寻常所显示的这种“超常规老龄化”，究竟会对我国未来的发展产生何等的深刻影响，由于 多种复杂影响因素的存在，目前还很难进行精确的评估。新时代我国发展面临的新问题、新挑战还 有很多，这些问题和挑战都需要我们进行细致的分析和精确的评估。 四、新时代的未来发展新趋势 一是中国将跨越“中等收入陷阱”。按照世界银行公布的标准，高收入国家需跨越人均 GDP 12616美元的门槛。根据我国目前的发展水平和年均增长速度，预计我国将会在 2025年前跨越 “中等收入陷阱”，步入高收入国家行列，当然具体哪一年跨越，要看实际的经济增长速度、人口 的增长数量以及人民币兑美元的汇率。中国是一个有 13亿多人口的大国，如能如期跨越中等收入 陷阱，是一个重大的历史事件，毕竟第二次世界大战以来，只有少数国家成功实现了这种跨越。越 是人口大国，这种跨越越是艰难。日本人均 GDP从 1972年接近 3000美元，到 1984年突破 1万美 元，用了 12年时间；韩国人均 GDP从 1987年超过 3000美元到 1995年达到 11469美元，用了 8年 时间。我国 2008年人均 GDP超过 3000美元，大概需要 15年时间达到 12000美元左右。但高收入 国家并不一定是高生活品质的国家，相当一部分高收入国家都不属于发达国家，所以，进入高收入 国家门槛后，我国仍处于并将长期处于社会主义初级阶段的基本国情没有变，我国是世界最大发展 中国家的国际地位没有变。 二是创新驱动和产业结构升级的效应将会逐步显现。在新发展理念的引领下，我国加大教育和 科技投入，大力实施技术引进和自主创新，加快产业结构的升级。创新和产业结构升级是一个艰难 的、久久为功的过程，不可能一蹴而就。但经过多年的努力，我国已经逐步在国际上甩掉廉价产品 生产大国和仿制大国的帽子，出口产品的品质和技术含量稳步提高，创新驱动和产业结构升级的效 应将会逐步显现和爆发出来。 三是中国将成为服务业和消费大国。我国近 20年来一直以世界工厂和制造业大国闻名于世， 但目前产业结构正在发生深刻变化，服务业的增加值 2015年超过了 GDP的 50%，预计到 2025年达 到 60%，服务业就业人员占比也达到 42.4%。这会在未来 10年带来两大结果：一个是在全部从业人 员中，所谓“白领”会超过“蓝领”，知识技术职工形成庞大群体；另一个是中等收入群体将会增 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 183 加到近 5亿人，中国在世界上将成为一个庞大的消费市场。 四是乡村振兴和“逆城镇化”将成为潮流。中国的城镇化已经走过了人口向大城市大规模集中 和城市“摊大饼”式地向郊区扩展两个阶段，未来将迎来乡村振兴和“逆城镇化”的新潮流。乡村 旅游、乡村休闲度假、乡村观光农业、乡村居住养老、乡村民宿等新兴消费形式将快速发展，农村 产权制度的改革将更加深入，工作方式的深刻变化将使一部分“非上班族”城市中等收入群体选择 乡村田园生活，乡村会因新的创业和年轻人的到来而重新活跃起来。 五是新的人口红利逐步形成。旧的人口红利主要指劳动力的无限供给和低成本，新的人口红利 主要指劳动力素质的提高。我国目前的农民工多数还只有初中教育水平，劳动力素质提高的空间很 大，随着我国从 9年义务教育向 12年义务教育的发展，随着职业教育的升级，随着大学毛入学率 在目前 40%的水平上快速提高，将会产生一大批大国工匠、技师和工程师，新的人口红利将助推中 国劳动生产率的不断提高。 六是社会保障将实现全国统筹。社会保障从全民覆盖到全国统筹是一个历史性的跨越，它将打 破区域之间、单位之间的利益藩篱，将使人们更方便地异地看病、异地养老、异地就业、异地居 住，有效地促进社会流动和激发社会活力。 七是极端贫困消除后将开启解决相对贫困新征程。我国将在 2020年全部消除现行标准下的极 端贫困人口，这将是一项令世界瞩目的伟业。但这并不意味着贫困现象的消失，相对贫困是一个长 期存在的现象，我国将在新的相对贫困的标准下，开启减少和消除贫困的新征程。 第四节 新产业革命对我国产业转型升级的挑战 以信息、互联网等技术为核心的新一轮产业革命正在席卷全球，将导致生产方式及产业组织形 式发生重大变革。现阶段我国经济增速放缓，经济增长方式亟须由粗放型向集约型转变。在此背景 下，我国产业转型升级面临传统的竞争优势将被削弱，而高端制造业发展仍然滞后的严峻挑战，如 何借助新产业革命的历史机遇完成我国产业转型升级显得十分紧迫。 新一轮产业革命是指信息与远程通信、移动互联网、纳米等高新技术与制造业的深度融合，推 动新材料、新能源、生物科技、智能制造等领域的跨越式发展。新一轮产业革命推动着生产方式、 分工模式及商业组织形式的重大变革。从生产方式上看，使生产更加智能化、数字化、网络化，使 高耗能、高污染的生产变得更加高效环保。从分工模式上看，促使现有分工体系更加智能化、模块 化，制造业服务化的趋势更加明显。大数据产业的发展使得信息传递更加及时高效，这将进一步降 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 184 低信息不对称性，降低传统产业链对分工的限制，也降低交易成本。从商业组织形式上看，带动传 统的规模化生产向个性化生产转变，传统的以产品为中心的营销方式向以消费者体验为中心的营销 方式转变。新产业革命将对产业组织形式产生巨大冲击，新常态下我国也定能借助新产业革命的力 量完成产业转型升级的重任。 一、新产业革命的趋势特征 1.新产业革命以渐进式、融合性的创新为主 人类历史上以蒸汽机及电的发明使用为标志的两次技术革命推动了经济社会的跨越式发展，本 轮的新产业革命不是通过颠覆性的技术发明，而是通过渐进性的科技创新以及各种新技术与原有产 业的融合，来推动经济社会的进步。其主要体现在两个方面：一是通过局部领域的创新或是新技术 与传统产业的深度结合来推动生产组织方式的重大变革，诸如互联网、人工智能、信息通讯等局部 领域的渐进式渗透性的创新来带动相关产业的发展，或是互联网、信息技术与传统制造业深度融合 并以此来推动传统产业的发展；二是并未改变原有产业布局，而是在现有的产业组织模式上依托新 技术孕育出新的业态与商业模式，诸如制造业与服务业的深度结合，形成制造业服务化的趋势。 2.新产业革命使个性化生产成为主流 第一次工业革命中蒸汽机的出现使得规模化的工厂取代了传统小作坊，使得批量化的生产成为 可能。第二次工业革命所带来的电气化设备的使用使得流水生产线成为了生产的主导方式，流水线 式的生产方式降低了生产成本，开启了产品规模化生产的篇章。新一轮产业革命以来，随着互联网 技术的发展以及信息技术与制造业的高度融合，个性化的定制生产逐渐兴起，通过生产流程的模块 化组合，为小批量、多品种的生产提供了前提条件。现代互联网技术高度发达，消费者不仅是产品 的直接使用者，还可以在使用过程中将产品的使用体验分享到互联网当中，促使商家不断改良产 品，从而以此种方式参与到产品的设计生产流程中，使得产品更加多样化，更好地满足客户需求。 此外 3D打印技术的出现，颠覆了以往产品的制造流程，极大地简化了生产工艺，为客户个性化产 品的需求提供了更多选择。 3.集聚型的产业链逐渐转型为基于网络平台的分散性生产模式 以往企业的生产模式追求集聚效应，为了降低生产成本，整个产品的生产流程可能会在企业内 部或一个产业园区内完成。近年来，随着产品的设计、研发、生产、分销流程逐渐模块化，模块化 生产作为一种新兴的生产组织理念逐渐盛行。许多企业借助模块化的生产理念，专注于自身核心竞 争力的提高，将精力投入到产品生产的核心流程中，将非核心业务外包，并运用互联网平台将分布 于不同地区的企业连接成为一个整体，实现优势互补与资源共享，这就为分散性的生产模式创造了 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 185 前提条件。随着新产业革命所带动的互联网、物联网、信息技术的进一步发展，众多企业和个人可 以通过众包的方式参与产品的设计研发销售，部分集聚型的产业链逐渐被分散性的生产方式所取 代，生产方和产品使用者通过网络平台进行沟通与分享，可以研发生产出更多新产品。这种分散性 的生产模式也为中小微企业发展创造了广阔空间，使其能够充分借助网络平台与大企业进行竞争与 合作，共同推动新产业发展壮大。 二、新产业革命背景下我国产业转型升级面临的问题与挑战 1.传统的竞争优势将被削弱 伴随着新一轮产业革命的深入发展，全球化的分工合作更加盛行，各国根据自身的资源禀赋在 全球价值链上选择符合自身的优势环节进行生产加工。我国作为一个工业化起步较晚的国家，利用 自身劳动力资源丰富廉价的优势，并抓住了全球贸易自由化、发达国家产业转移的机会，成功跻身 到工业化国家的行列。但随着新产业革命所带动的人工智能、机械自动化领域的飞速发展，有条件 的劳动力密集型行业已逐渐采用高度智能化、自动化的机器人来代替人力，我国基于劳动力成本的 比较优势将被严重削弱。此外，新一轮产业革命还带来全球产业结构的深刻调整，发达国家纷纷提 出“再工业化”的口号，如德国的“工业 4.0”、美国提出“重返制造业”的口号，发达国家原先 向我国大规模转移的加工制造业可能会面临回流的风险，外资的撤离使我国利用国外先进技术、资 本进行产业转型升级的困难加大，也将对我国的就业产生重大影响。如果不能面对新形势培育出新 的竞争优势，我国的产业转型升级之路将面临更多困难。 2.高端制造业发展滞后 历次产业革命都起源于新技术突破所带动的高端制造业的发展，西方发达国家凭借其掌握的高 技术优势一直站在全球产业链的高端。20世纪初，美国抓住电气产业的发展机遇成为了世界头号 强国；20世纪 50年代，日本抓住半导体产业的发展机遇迅速发展为世界经济强国，可见高技术产 业对一国经济发展的重要性。我国自新中国成立以来建立了大而全的产业体系，产业价值链也逐渐 高级化，但在制造业快速发展的同时也存在诸多问题，制造业大而不强，高精尖产品发展滞后，科 技创新能力缺乏，高端仪器设备依然严重依赖进口，制造业仍处于全球价值链低端的局面并未得到 根本转变。 3.制造业与服务业的深度融合有待加强 制造业与服务业深度融合，将制造过程当作服务过程是本轮新产业革命的一个重要特征。从产 业演进的规律来看，一个健康的产业结构体系应该呈现出制造业与服务业相互促进、相互依赖、互 惠互利的动态关系。而现阶段我国很多制造业采取封闭式的自我服务模式，产业的研发、生产加 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 186 工、运输、营销等环节全部自我完成，缺乏服务外包以提高自身核心竞争力、降低生产成本的意 识。这一方面是因为我国服务业的能力与服务质量还有所欠缺，更重要的一方面是因为很多企业还 不能深刻把握制造业与服务业融合的规律特点，对融合过程中所出现的新的商业模式与竞争格局也 存在认识不足的问题。 三、新兴产业技术带来的影响和变革 （一）互联网 现在我们的生活里处处离不开互联网，通讯、媒体、游戏、金融等等等等。这个世界因为互联 网和移动互联网，发生了巨大的改变，如果你不去理解这种改变，你可能就会沦落为上一个时代的 人。 （二）人工智能 今天除了互联网和移动互联网，在迅速改变我们这个世界的还有人工智能。今天的人工智能有 着极强的赋能技术和能力，当它跟已有的深入到我们千家万户的互联网和移动互联网联合起来的时 候，变成了一个更加有吸引力、更加有凝聚力、更加有扩大能力的新的基础设施。 （三）区块链 提到区块链，很多人就把它与比特币联系在一起，不少人甚至把区块链等同为比特币。但比特 币仅是区块链的一种呈现方式，但区块链并不等同于比特币。区块链是比特币的底层技术和基础架 构，而比特币是区块链的成功应用，但并不意味着区块链只能应用到比特币上。 区块链技术被认为是继蒸汽机、电力、信息和互联网科技之后，目前最有潜力触发第五轮颠覆 性革命浪潮的核心技术。有报告指出，在未来 5-10年，区块链有可能颠覆很多行业。 （四）未来 30 年新兴科技趋势及影响 通过对近 700项科技趋势的综合比对分析,美国相关部门对未来 30年明确了 20项最值得关注 的科技发展趋势。 1、物联网 在 2045年,最保守的预测也认为将会有超过 1千亿的设备连接在互联网上。这些设备包括了移 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 187 动设备、可穿戴设备、家用电器、医疗设备、工业探测器、监控摄像头、汽车,以及服装等。它们 所创造并分享的数据将会给我们的工作和生活带来一场新的信息革命。 2、机器人与自动化系统 在 2045年的地球上,机器人和自动化系统将无处不在。自动驾驶汽车会使交通更加安全与高 效,或许还会给共享经济带来新的动力。机器人则会负责日常生活中大量的任务,比如照顾老人与买 菜,以及工业中的职责,比如收获农作物,维护公共设施等等。 3、智能手机与云端计算 智能手机与云端计算正在改变人类与数据相处的方式。比如目前的美国,大约有 30%的网页浏 览和 40%的社交媒体是通过手机的。而这的原因之一就是具有各种可以测量天气、位置、光度、声 音、以及生物特征的探测器的智能手机。 4、智能城市 在 2045年,全世界 65%-70%的人口将会居住在城市里。随着城市人口的增加,全球人口超过 1 千万的超级都市将会从 2016年的 28座增加至 2030年的 41座。大量的人口向城市流动将会给这些 城市的基础建设,比如城际交通,食物和水源,电力能源,污水处理,以及公共安全系统等带来极大的 压力。 未来的智能城市将利用信息和通讯技术(ICT),通过大数据以及自动化来提高城市的效率和可持 续性。 5、量子计算 量子计算是通过叠加原理和量子纠缠等次原子粒子的特性来实现对数据的编码和操纵。虽然在 过去的几十年里,量子计算只存在于理论上,近些年的研究已经开始出现有意义的结果。在未来的 5-15年里,我们很有可能制造出一款有实用意义的量子计算机。量子计算机的出现将会给其他的研 究方向,比如气候模拟、药物研究、以及材料科学带来巨大的进步。 6、混合现实 虚拟现实和增强现实(VR和 AR)技术已经在消费电子市场激发了极大的热情,各科技公司也迅速 的开始进入这个市场。在 2014年收购 Oculus VR之后,Facebook将在今年推出他们首款 VR眼镜。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 188 三星、索尼、宏达也计划在今年推出 VR产品。资本的涌进代表了 VR将会成为新一代的主流娱乐技 术。当然,VR也有在娱乐之外的应用。美国第二大家居装饰用品公司 Lowe’s(劳氏公司)正在开发 名为 Holoroom的一款 3D增强现实科技。Lowe’s的客户将可以设计一个空间,然后使用 Holoroom 进入一个 3D模型,体验他们设计的空间感觉如何。 7、数据分析 在 2015年,人类总共创造了 4.4ZB(44亿 TB)的数据,而这个数字大约每两年就会翻倍。在这些 数据中隐藏了各种关于消费习惯,公共健康,全球气候变化以及其他经济,社会还有政治等等方面的 深刻信息。可惜的是,虽然“大数据”成为了一个热点,但每年只有不到 10%的数据会被分析。 8、人类增强 在接下来的 30年里,科技将带领人类突破人类潜力的极限甚至生物的极限。由物联网连接的可 穿戴设备将会把与实时有关的信息直接打入我们的感官中。外骨骼和与大脑连接的假肢将会使我们 变得更加强大,为老弱病残恢复移动力。 装有探测器和嵌入式计算机的隐形眼镜或者被永久植入在体内的装备将给我们带来可以穿墙的 听力,天然夜视,以及可以嵌入虚拟和增强现实系统的能力。益智药将会扩大我们的思维能力,改变 工作和学习的方式。 9、网络安全 网络安全不是一个崭新的话题。事实上,早在 1991年就有人提出了“网络上的珍珠港”这一警 告。但是在未来的 30年里,随着物流网的发展以及日常生活中越来越多的连接,网络安全将会成为 网络行业首要的话题。 10、社交网络 如今,大约有 65%的美国人使用社交网络,而在 2005年,这个数量只有 7%。社交网络已经开始展 现出改变人类行为的能力。但是在未来的 30年里,社交科技将会给人们带来可以创造出各自微型文 化圈的力量。人们将会使用科技形成社会契约和基于网络社区的社交结构,从而颠覆许多传统的权 力结构。比如政治舆论,由于目击者们可以直接在网络上揭露腐败和压迫而不用通过媒体的过滤,政 府将会发现舆论越来越难被直接控制。或者企业责任,虽然企业可以通过社交网络直接接触到消费 者,这些消费者也可以利用社交网络来突破营销的噪音,使企业对他们的产品和行为负责。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 189 11、先进数码设备 由于计算机和各种数码设备在过去的 60年里给人们生活带来的天翻地覆的改变,我们似乎已经 忘了这些技术还比较新。个人电脑在 1975年才出现在商店里,而当时的个人电脑有如今日的宜家, 是作为一套零件卖给顾客的。用户需要自己把它组装起来,所有的程序也都需要自己编写。仅仅 40 年后,人们手中智能手机的计算能力就已经远超 1969年把宇航员送上月球时的 NASA了。在未来的 30年里,这个趋势也将会继续下去。 12、先进材料 在过去的 10年里,材料科学的突破给我们带来了许多种先进的材料。从可以自我恢复和自我清 理的智能材料,到可以恢复原本形状的记忆金属,到可以利用压力发电的压电陶瓷材料,到拥有惊人 的结构和电力性能的纳米材料,这些都是材料科学家的成功。尤其是纳米材料,它有着广泛的应用价 值。 在纳米尺度(少于 100纳米),普通的材料比如碳,将会呈现出独特的性能。石墨烯,一种由碳原 子构成的只有一层原子厚度的二维晶体,强度是钢的 100倍,能够高效的传导热和电,并且几乎透 明。 纳米材料有着无数种应用,比如作为引擎或其他机械表面的低摩擦力镀膜,作为高强度合成材料 来建造汽车和飞机,轻便的防弹背心,以及高效的光伏材料。 在工业应用之外,制药企业也正在研究作为靶向分子的医疗纳米粒子用于治疗癌症。在未来的 30年里,纳米材料以及新型材料,比如泡沫金属以及陶瓷复合材料将会被用在从衣服,到建材,到车 辆,到公路以及桥梁中,无处不在。 13、太空科技 太空行业正在进入一个从上个世纪 60年代后就从未出现过的发展阶段。新的科技,比如机器 人,先进的推进系统,轻便的材料,增加制造,以及元件小型化正在减少把人和物送入太空的价格,而 这则会开启太空探险的新机会。在未来的 30年里,科技的研发将会带领人类将重返月球。在此之 外,更加伟大的探险,比如人类登录火星也是,以及新型基于太空的行业,比如在开采小行星中的矿物 也都有可能出现。 14、合成生物科技 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 190 早在孟德尔发现遗传的基础规律,以及埃弗里-麦克劳德-麦卡蒂实验证明 DNA是遗传物质之前, 人类已经进行了几千年的通过选择性育种以及杂交来操纵植物和动物的遗传基因了。随着我们对遗 传学认知的加深,我们已经可以通过搭建新的 DNA来实现无中生有,创造出新的生物。基因改造农作 物则是此项科技的先锋。但是在此同时,我们正站在一场生物革命的突破口。当我们跨入生物科技 的新时代时,生命将会成为信息,如同电脑程序的代码一样,可以被改写的信息。 15、增材制造 增材制造(3D打印)已经在工业界作为制造限量设计原型的技术而被使用超过 30年了。但是, 在近十年里,3D打印技术获得了惊人的发展。如今,随着 3D打印机价格的下降以及大量开源工具和 付费模型的出现,世界上已经出现了一个庞大的“创客”群体,无时不刻的在突破这项技术的极限。 16、医学 在未来的 30年里,各种科学技术上的突破将改变医学。通过基因组学,我们将会得到真正的私 人药物。在未来,癌症,心肺疾病,阿兹海默症,以及其他目前看似无救的疾病将会由针对患者个人基 因的药物来治疗。人类将可以通过 DNA培养出来移植所需的器官,从而灭绝等待配型以及排斥反应 等很可能致命的情况。生物假肢将会被直接连接到神经系统上,从而提供与真实触感极其相似的感 官。机器急救人员以及例如控制性降温的肢体存活技术将会大幅度延长救援的“黄金时间”。科学 家们将找到衰老的原因,从而增加人类的寿命,涌现出一大群非常健康并有活力的“老人”。 17、能源 在未来的 30年里,全球能源需求预计会增长 35%,我们则正在面临着一场能源革命。新的采油 技术,比如水力压裂以及定向钻为人类添加了大量可开发的油田和气田。而这直接颠覆了世界石油 市场,使美国从世界上最大的石油进口国变成了最大的石油生产国。与此同时,可再生能源,比如太 阳能和风能的价格也开始接近与石油。就拿太阳能来说,在过去的 10年里,太阳能发电的价格从每 瓦 8美元降低至这个数字的十分之一。在此之外,还有核能这个抱有争议但从未停止开发的能源。 新一代的核反应堆设计宣称远比之前的更安全,也会产生更少的核废料。 18、新型武器 在未来的 30年里,数种新型武器技术将出现在战场上。除了目前正在开发中的非致命武器以及 能量武器之外,数个国家也正在开发可以阻绝军事行动能力的反介入和区域阻绝武器(A2AD)。A2AD 技术包括反舰弹道导弹、精密制导反车辆反人员武器、反火箭炮、火炮和迫击炮系统(CRAM)、反卫 星武器,以及电磁脉冲武器(EMP)。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 191 19、食物与淡水科技 在未来的 30年里,淡水和食物的缺乏将会在世界上制造更多的冲突。大约全球 25%的农地已经 由于过度耕作,干旱,污染等原因造成了严重退化。在未来的几十年里,最乐观的预测也指出主食谷 物的价格将会提高 30%。但那是最乐观的情况。如果全球气候变化、需求,以及资源管理的失败按 照目前的趋势继续下去,价格提高 100%也是可能的。在 2045年,全球超过 40%的人口将会面临缺乏 水源的问题。这一切问题的解决方式只有科技。 20、对抗全球气候变化 根据目前的数据,在 2050年,地球表面的温度将增加 1.4至 3摄氏度。就算我们采取了一些极 端方式来减少温室气体的排放,气候的惯性也会引起温度的提高。而地表温度的提高则会带来一系 列的恶果,比如海平面的提高给海岸城市所带来的危险,农作物产量的下降所引发的饥荒,干旱导致 数百万人缺乏饮用水,以及洪水所造成的数十亿损失。 在未来的 30年里,这些危机将会引导各方投资研究可以减缓气候变化所带来的影响的科技。在 近期,这些科技将包括在地图上标出有洪水危险的系统,以及可以抵抗干旱的基因改造农作物。在更 长远的时间里,也许会出现野心更大的科技,比如可以从大气中提取二氧化碳和甲烷等温室气体,并 在把它们安全的储存在地下的科技。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 192 第十章 我国无人超市行业发展变化形势分析——PEST 分析法 第一节 政策发展变化形势分析 一、2018 年我国宏观政策思路 7月 31日的政治局会议传达出很多信息。会议首先对宏观经济形势做出新的判断——当前经 济运行稳中有变，面临一些新问题新挑战，外部环境发生明显变化。在此基础上，会议对下半年工 作做出部署，提出六项要求。从中可以看出政策思路的细微调整。 其一，针对坊间热议的积极财政问题，会议指出“财政政策要在扩大内需和结构调整上发挥更 大作用”，同时，“要把好货币供给总闸门，保持流动性合理充裕”。可见，总体而言还是要适度关 好货币水龙头，让财政政策担当更重要角色。毕竟，在去杠杆挤泡沫的进程中，放水无疑将对冲已 经取得的成效，更可能形成新的杠杆和泡沫。而此间，财政部最新公布的 2018年上半年财政数据 显示，全国一般公共预算收入 104331亿元，同比增长 10.6%。为财政政策提供了更大的可作为空 间。减税将成为可预期的积极财政政策中最主要的内容之一。 其二，补短板，由三去一降一补的最后一位提到了重点强调的位置。会议提出“把补短板作为 当前深化供给侧结构性改革的重点任务，加大基础设施领域补短板的力度，增强创新力、发展新动 能，打通去产能的制度梗阻，降低企业成本”。这与积极财政政策思路是连贯的，更明确指出积极 的方向，一是基础设施领域，一是创新领域，还有降企业成本。沿着这一思路，后续各种专项基 金、专项债、PPP项目或将活跃。 同时，会议提出“坚定做好去杠杆工作，把握好力度和节奏”，表明去杠杆的方向仍将坚持， 但是力度和节奏会比前期有所调整，防止因为去杠杆用力过猛放大风险，或制造新的风险。“协调 好各项政策出台时机”，意味着政策决策将吸取此前的经验，更注重多部门的协调配合，统筹兼 顾，形成合力，降低制度成本，以免对经济造成不必要的伤害，希望可以达到事半功倍的效果。 其三，“推进改革开放”是当前应对外部风险的重要措施。会议除了明确的“要落实扩大开 放、大幅放宽市场准入的重大举措，推动共建‘一带一路’向纵深发展，精心办好首届中国国际进 口博览会”这些具体方向，还提出“继续研究推出一批管用见效的重大改革举措”。这一点留给市 场更广阔的想象空间。具体到资本市场而言，比如官方表态中一直提到的年内将开通的“沪伦通”。 “沪伦通”最近一次出现在新闻报道中，是 7月 30日，国务院总理李克强会见英国外交大臣亨特 时强调，以年内开通“沪伦通”项目为契机，积极培育新的合作增长点，更好实现互利共赢。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 193 此外，这次会议对房地产虽然着墨颇多，除了提出“下决心解决好房地产市场问题”外，并没 有更多创新性表达，政策基调与此前没有什么变化，不需要过度解读。依笔者所见，“房地产市场 问题”所指内容更宽泛，涉及供求平衡，合理预期，市场秩序以及价格，更重要的是长效机制，而 且，对于房价走势，房地产行业前景的预期也是会议中提到的“六稳”中“稳预期”的一个重要部 分。 总体而言，会议明确了对当前经济内外环境的认识，并就此对相关政策做出微调，强调“抓住 主要矛盾，采取针对性强的措施加以解决”，以“稳”字当先，深入推进供给侧结构性改革，打好 “三大攻坚战”，加快建设现代化经济体系，推动经济向高质量发展。 二、无人超市行业监管体制与主管机构 目前我国无人超市行业实行国家宏观指导及行业协会自律的管理体制。行业行政管理部门为商 务部和各级商业管理部门，其主要职能是组织制定产业政策与发展规划；行业自律组织有中国商业 联合会、中国百货商业协会、中国连锁经营协会、中国家用电器协会等，其主要职能是协调成员单 位之间以及成员与政府部门之间的沟通交流。 三、无人超市行业的主要监管政策 （1）经营活动管理 ①商务部等五部委联合公布的《零售商供应商公平交易管理办法》（商务部、国家发展和改革 委员会、公安部、国家税务总局、国家工商行政管理总局令 2006年第 17 号），对零售商与供应商 的不公平交易、损害对方合法权益，限制竞争、损害其他经营者利益的行为做出了明确规定。 ②商务部等五部委联合发布的《零售商促销行为管理办法》（商务部、国家发展和改革委员 会、公安部、国家税务总局、国家工商行政管理总局令 2006 年第 18 号），对零售商的促销行为进 行了规范。 ③国务院颁布的《商业特许经营管理条例》（国务院令第 485 号）、以及商务部发布的《商业 特许经营备案管理办法》（商务部令 2011 年第 5 号）和《商业特许经营信息披露管理办法》（商务 部令 2012 年第 2 号）等，对在国内从事特许经营的资质条件以及特许经营行为等进行了明确规 范。 ④商务部发布的《关于开展零售企业分等定级试点工作的通知》（2006）、《关于全面开展零售 企业分等定级工作的通知》（2007）等规定，将在五年内对所有业态的零售店进行分等定级。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 194 ⑤商务部发布的《超市购物环境标准》，对超级卖场环境、营销设施、附属设施等的基本要求 作了严格的规定。 ⑥商务部发布的《超市食品安全操作规范（试行）》从采购、验收、存储、食品现场制作、销 售、问题商品处理、管理等方面对超市食品安全做出了明确的规定。 ⑦商务部发布的《流通领域食品 安全管理 企业安全管理考核细则加油站安全管理机构环境和安全管理程序安全管理考核细则外来器械及植入物管理 办法》，要求市场建立的五项管理 制度，包括协议准入制度、经销商 管理制度 档案管理制度下载食品安全管理制度下载三类维修管理制度下载财务管理制度免费下载安全设施管理制度下载 、索证索票制度、购销台账制度和不合格食品退市 制度。 ⑧商务部发布的《单用途商业预付卡管理办法（试行）》（商务部 2012 年第 9 号令，于 2012 年 11 月 1 日施行），明确了单用途商业预付卡的定义，对“实名购卡制”、“非现金购卡制”、“限 额购卡制”等三项制度进行了明确规定。 ⑨《中华人民共和国消费者权益保护法》，对消费者的权利、经营者的义务以及国家对消费者 合法权益的保护等方面进行了明确；2013 年 10 月全国人大常委会修订了《中华人民共和国消费 者权益保护法》，从强化经营者义务、规范网络购物消费方式、建立消费公益诉讼制度等方面完善 了消费者权益保护制度，修订后的《中华人民共和国消费者权益保护法》于 2014 年 3 月 15 日起 实施。 （2）特殊商品零售许可或备案制度 ①《中华人民共和国食品安全法》《中华人民共和国食品安全法实施条例》 规定，国家对食品生产经营实行许可制度。从事食品生产、食品流通、餐饮服务，应当依法取 得食品生产许可、食品流通许可、餐饮服务许可。 ②《酒类流通管理办法》规定，酒类流通实行经营者备案登记制度，从事酒类批发、零售的， 应当由登记注册地工商行政管理部门的同级商务主管部门办理备案登记。 ③《烟草专卖许可证管理办法》规定，国家对烟草专卖品的生产、销售、进出口实行烟草专卖 许可证管理制度，从事烟草销售须取得《烟草专卖零售许可证》。 ④《药品管理法》《药品管理法实施条例》规定，开办药品零售企业须经企业所在地县级以上 地方药品监督管理部门批准，并取得《药品经营许可证》。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 195 ⑤《医疗器械经营企业许可证管理办法》规定，经营第二类、第三类医疗器械应当持有《医疗 器械经营企业许可证》。 ⑥《出版物市场管理规定》规定，从事出版物零售业务，须取得当地县级人民政府新闻出版行 政部门颁发的《出版物经营许可证》。 ⑦《音像制品管理条例》规定，从事音像制品零售业务，须报县级地方人民政府行政管理部门 审批，并取得《出版物经营许可证》。 （3）商业网点规划管理 ①为加强城市商业网点规划管理，促进商业与城市规划的协调发展，原国家经济贸易委员会先 后颁布了《关于城市商业网点规划工作的指导意见》（国经贸贸易[2001]789 号）、《关于进一步做 好大中城市商业网点规划工作的通知》（国经贸厅贸易〔2002〕44 号）和《关于加强城市商业网点 规划工作的通知》（国经贸贸易[2003]83 号）。 ②商务部、建设部《关于做好地级城市商业网点规划工作的通知》（商建发[2004]18 号）和商 务部、财政部、建设部《关于进一步做好城市商业网点规划制定和实施工作的通知》（商建发 [2005]378 号）等文件对城市商业网点规划做出了进一步要求。 ③2005 年 12 月，兰州市政府发布了《兰州市城市商业网点规划》（兰政发[2005]132 号）， 对城市未来十年商业网点的功能、结构、空间布局和建设作出专项规划。提出通过提升改造、扩建 新建等手段，优化商业网点的规模、数量和业态结构，充分利用商业资源，消除城市商业盲点，使 兰州市成为西部极具地域特色、对周边地区具有强大商业辐射力的商业中心城市。 四、无人超市对行业促进政策 随着我国经济的进一步发展，国家更加注重培养经济增长的内生动力，未来若干年，增加国内 消费成为政策制定者的重要选择。从当前国家发布的众多政策来看，鼓励扩大消费及支持零售行业 发展为本行业提供了良好的政策背景。 ①2008 年 12 月，国务院办公厅发布的《国务院关于搞活流通扩大消费的意见》提出，要大 力促进节假日和会展消费。利用节假日闲暇时间多、喜庆气氛浓、群众购买欲望强的特点，积极开 展各类营销活动，扩大市场销售。进一步促进银行卡使用。加强银商合作，提升电子结算水平，扩 大银行卡使用范围，方便刷卡消费。大力发展信用销售，积极推动国内贸易信用保险业务发展，促 进和规范商业信用服务的发展，支持建立信用风险分担机制，有效防范信用风险，促进信用销售发 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 196 展，缓解企业资金周转压力。 ②2011 年 5 月，商务部联同银监会发布的《关于支持商圈融资发展的指导意见》指出，发展 商圈融资有助于增强中小商贸经营主体的融资能力，缓解融资困难，促进中小商贸企业健康发展； 有助于促进商圈发展，增强经营主体集聚力，提升产业关联度，整合产业价值链，推进商贸服务业 结构调整和升级，从而带动税收、就业增长和区域经济发展，实现搞活流通、扩大消费的战略目 标。同时，也有助于银行业金融机构和融资性担保机构等培养长期稳定的优质客户群体，扩大授信 规模，降低融资风险。 ③2012 年 2 月，商务部发布了《商务部关于“十二五”时期促进零售业发展的指导意见》 （以下简称“《意见》”）。《意见》提出，我国“十二五”零售行业发展目标为：商品零售规模保持 稳定较快增长，社会消费品零售总额年均增长 15%，零售业增加值年均增长 15%。《意见》同时也提 出了“十二五”期间促进零售业发展的保障措施，主要包括完善法规体系、落实政策措施、加大零 售业财税金融支持等五个方面。 ④2014 年 10 月，国务院办公厅发布的《国务院办公厅关于促进内贸流通健康发展的若干意 见》提出，大力发展连锁经营，以电子商务、信息化及物流配送为依托，推进发展直营连锁，规范 发展特许连锁，引导发展自愿连锁。支持连锁经营企业建设直采基地和信息系统，提升自愿连锁服 务机构联合采购、统一分销、共同配送能力，引导便利店等业态进社区、进农村，规范和拓展其代 收费、代收货等民服务功能。鼓励超市、便利店、机场等相关场所依法依规发展便民餐点。支持流 通企业做大做强，推动优势流通企业利用参股、控股、联合、兼并、合资、合作等方式，做大做 强，形成若干具有国际竞争力的大型零售商、批发商、物流服务商。 ⑤2015 年 9 月，国务院办公厅发布的《国务院办公厅关于推进线上线下互动加快商贸流通创 新发展转型升级的意见》提出，推进零售业改革发展，鼓励零售企业转变经营方式，支持受线上模 式冲击的实体店调整重组，提高自营商品比例，加大自主品牌、定制化商品比重，深入发展连锁经 营。鼓励零售企业利用互联网技术推进实体店铺数字化改造，增强店面场景化、立体化、智能化展 示功能，开展全渠道营销。鼓励大型实体店不断丰富消费体验，向智能化、多样化商业服务综合体 转型，增加餐饮、休闲、娱乐、文化等设施，由商品销售为主转向“商品+服务”并重。 ⑥2016 年 11 月 11 日，商务部等 10 部门联合发布《国内贸易流通“十三五”发展规划》提 出“十三五”时期国内贸易流通发展目标，即总体规模稳步扩大、现代化水平明显提升、企业竞争 力显著提高、发展协调性进一步增强、营商环境明显改善。主要包括：到 2020 年，社会消费品零 售总额接近 48 万亿元，年均增长 10%左右，消费对经济增长的贡献明显加大，批发零售住宿餐饮 业增加值达到 11.2 万亿元，年均增长 7.5%左右；到 2020 年，流通成本进一步下降，效率明显提 高，实体商业加速转型，线上线下深度融合；流通企业活力增强，形成一批具有国际竞争力的骨干 流通企业，发展一批专业化、特色经营的中小流通企业。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 197 第二节 经济发展变化形势分析 一、2018 年国际经济形势 上半年全球经济复苏遭遇的干扰与困难增多，多数国家复苏放缓，全球整体通胀回升，货币政 策边际收紧，贸易保护主义明显抬头。美国经济基本稳健，保持渐进加息节奏，推动贸易摩擦升 级，增加了全球复苏的不稳定因素；欧洲经济复苏动能减弱，政治风波缓和，加息或将推迟；日本 经济景气度提升，增长动能仍存，货币宽松延续；新兴经济体复苏分化，通胀上升，货币宽松受 限，面临挑战增多。整体看我国经济外部环境的不利因素增多，需要调整政策积极应对。 近期，中美贸易战加速升级。7月 10日，美国贸易代表办公室发布了对 2000亿美元来自中国 的进口商品征收 10%关税的商品清单；7月 11日，商务部新闻发言人表示中国政府将不得不作出必 要反制。鉴于 11月美国国会将进行中期选举，不排除特朗普希望升级贸易战迫使中国就范，从而 赢得选举利益的考量；但从征税产品清单来看，实现对中国的战略遏制仍是特朗普政府的根本目 标。针对美国的贸易霸凌主义，除适当的反击外，中国必须内外兼修，在与美国进行双边和多边谈 判，联合第三方维护自由贸易规则和多边贸易体制的同时，更要合理调整产业布局，加快推动自主 创新和产业结构升级，进一步加快改革开放，改善国内有效供给和需求，提高经济发展质量，提升 抵御国际风险的能力。美国经济基本稳健，仍保持既定加息节奏，与中国贸易摩擦升级。 二、2018 年国内经济形势 上半年经济表现：数据有喜有忧，下行压力显现但韧性犹存 2018年上半年，GDP同比增长 6.8%，较去年同期小幅回落，但仍维持在 6.7-6.9%的较高区 间。从结构性数据来看，上半年经济运行既表现出一定的亮点但也体现了下行的压力与风险。多方 面的数据显示当前中国经济增长依然有一定的韧性。 经济结构持续调整，第三产业增长持续快于第二产业，消费对经济增长贡献率高位上行，新动 能新业态持续保持较快增长；规模以上工业增加值和制造业增加值增速虽然同比回落，但依然维持 在 2015年以来的较高水平，稳中趋缓态势并未改变；在投资整体下行的趋势下，民间投资有所回 暖，制造业投资仍然企稳运行，有利于缓冲政策性投资下行的压力，也有利于优化投资结构；虽然 以社零额为代表的消费个位数运行，但如果将服务消费考虑在内，整体消费依然较为稳健；从价格 水平看，CPI平稳运行，PPI虽然较去年同期回落明显但并无通缩压力。此外，先行指标虽然有所 走弱但依然持续处于景气区间。 但是，今年以来的宏观数据也显示，当前中国经济运行中下行压力依然存在。一方面，“结构 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 198 性去杠杆”背景下基建投资回落至个位数，民间投资回暖难以对冲政策性投资下行压力，投资继续 回落，下半年投资下行压力仍将持续；另一方面，以美元计价的出口增长较快，但与以人民币计价 的出口增速走势分化，仅单纯以美元计价考量出口存在高估，并且贸易摩擦常态化等因素加大了出 口继续改善的不确定性。 此外，今年以来，金融监管继续趋严，信用收缩明显，信用风险抬升。综合来看，随着内外需 求的放缓，中国经济下行压力已经显现，但经济结构持续调整与转型提升了经济增长质量，生产企 稳运行、消费总体稳健、民间投资回暖、新动能新业态快速增长都对经济形成一定支撑，使得中国 经济运行表现出较强的韧性。 图表：实际 GDP 与名义 GDP 增速均回落 需引起重视的是，当前面临的困难与挑战也在增多。一是外部环境的不利因素增多，中美贸易 战升级背景下，上半年净出口对增长的贡献率为-9.9%，拖累幅度较一季度扩大；二是信用环境整 体收缩，表外信用扩张大幅缩水，导致 M2与社融持续减速，6月末 M2同比降至 8%的历史最低，社 融存量增速同比降至 9.8%，首现个位数增长，部分企业、特别是中小民企陷入了资金困境，信用 风险时有爆发；三是紧信用导致投资持续下滑，上半年同比增长 6%为 2000年以来最低水平，基建 投资断崖式下滑，房地产投资小幅回落；四是人民币汇率兑美元一度出现快速贬值。 三、中国经济趋势展望 对平庸者来说，这是最坏的时代，但对于睿智者，这是最好的时代。 在整个经济从总量扩张向结构调整转变的过程中，整个国家的生态都在分化，都在向核心集 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 199 中。 核心的产业。发展高新技术产业，但要遵循经济规律、产业规律。中国人均 GDP水平到了 8600美元，进入了一个消费升级的黄金时代。升级有很多表现，人民对美好生活的向往就是我们 的努力方向。对于未来的产业，人民对美好生活的向往，就是企业经营的方向，也是投资的方向。 核心的技术。2018年是核心技术元年。中兴通讯的事件给我们提了一个醒，要大力发展核心 技术。我们的高铁虽然先进，但依然从国外进口了大量的技术元器件、零配件。我们在一些领域确 实缺少核心技术，芯片只是其中一个缩影，这促使我们去反思，到底应该走一个什么路。 核心的企业。产业集中度提升，企业出现了分化。无论是传统行业还是新兴行业领域，企业出 现头部化，开始出现了“强者恒强、胜者全得”的特点。 核心的企业家。中国过去四十年出现了四代企业家——84派、92派、99派和 15派。84派和 92派处于市场化的前期和初期，基本是突破体制，做第一个吃螃蟹的人，模式并不复杂，关键是 抓住了从 0到 1的先机。99派主要是吃了中国经济从 1到 100过程中的红利，城镇化、全球化、 工业化、信息化，风口遍地是，抓住一个就可以成王。最近 15派算是真正意义上的创业企业，移 动互联网的崛起提供技术动力，金融体系的扩张和转型提供资金动力，未来还会有更多的企业家在 新金融、新技术的孕育之下诞生，与此同时，随着金融泡沫的退潮，也会有一个大浪淘沙的过程， 浑水摸鱼的创业者会被淘汰，市场养不起，而真正的核心创业家会涌现出来。 核心的城市和区域。先说城市，中国最发达的是一线城市，动态来看，中国最有增长潜力的是 一批“新一线城市”，比如杭州、成都等等，他们的发展速度很快。这里有几个原因。一是互联网 的发展，二是高铁和航空的发展，郑州就是典型的案例。这些地方都是集全省之力发展这一个城 市。所以，“新一线城市”的崛起，对传统的一线城市压力是非常大的，北上深应该有紧迫感，广 州已经落后了。未来地区之间、城市之间两极分化现象会越来越明显。实践证明，市场化程度越 高，政商关系越清楚简单的地方，它的后劲更强。西北和东北几个省份，如果不痛下决心推动新旧 动能转换，差距会被越拉越，这对于我们投资布局、产业布局其实是具有指向性意义的。 最后，简单总结一下，中国经济正处于一个分化和集中的历史进程中，核心的资产、核心的要 素会成为最后的赢家，而投机的泡沫终将被历史淘汰。 中国过去这四十年运气还不错，我相信接下来的四十年我们也有理由乐观： 第一，我们有最大的消费市场。人均 GDP从 8000美元到 2万美元，三四线城市向一二线城市 靠拢，都将带来史诗级的消费升级。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 200 第二，我们有最好的产业基础，世界工厂的历练是一笔宝贵的财富，关键看我们怎么利用。还 是那句话，对平庸者，这是最坏的时代，但对睿智者，这是最好的时代。 管清友 | 作者 来源：如是金融研究院（ID：RuShiYanJiu ） 第三节 无人超市行业社会发展变化形势分析 一、人口结构和人口红利的变化 从过去 15 年我国经济走势来看，人口年龄结构及城镇化率的变迁是决定我国中长期经济增长 的核心变量，不仅作为重要的中间投入要素从供给侧决定了经济潜在增速，也是需求的主要来源。 人口红利可以理解为由于劳动力源源不断的供给，打破资本边际效益递减的限制，使得资本利 用率维持较高水平。 在劳动年龄人口比重的提升、农村人口的城镇化的共同推动下，我国经济充分享受人口红利， GDP实际增速在 2003-2011年间保持年均 10.84%的较高水平。一方面，实现了经济结构的转型升 级，第一产业占比回落，第二和第三产业规模迅速扩张，另一方面，凭借着廉价的劳动力在全球产 业链中占据加工贸易优势，迅速抢占市场份额，2000-2008年，净出口成为了我国经济增长的主要 驱动力之一。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 201 图表：2003-2010 年劳动年龄人口比重波动上行，经济享受人口红利 图表：我国常住人口城镇化率 从需求侧来看，人口的城镇化可以有效拉动内需，不仅直接带动居民衣食住行各方面的消费需 求，也通过增加对住房的需求带动地产投资的增长，同时由于对公共设置的增量需求，促进基础设 施建设投资的增长。 然而，人口结构和人口红利的变化使得我国经济增速逐渐下台阶 2011年，我国劳动力人口比重进入趋势性下行通道，老年人口抚养比和总抚养比均出现了向 上的拐点，这标志着我国人口红利进入衰减期，此后 GDP潜在增长率与实际增长率双双波动下行。 低成本劳动力优势逐渐走弱，农民工工资逐年攀升，“用工荒”频繁出现，我国加工贸易优势正在 逐步被印度、东南亚等仍在享受人口红利的发展中国家挤占，金融危机后，净出口对我国经济的拉 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 202 动作用也明显减弱。 图表：2011 年后人口红利进入衰减期，我国经济波动下行 过去十五年我国迎来人口红利拐点，少子化、老龄化问题逐渐加剧人口红利出现拐点是近年来 我国人口及劳动力市场的最大边际变化。我国 15-64岁劳动年龄人口占比自 2011年出现拐点。 2011年，随着人口抚养比的拐头向上，人口结构对于资本报酬递减的抑制作用减弱，资本报酬递 减的现象出现，从而人口红利进入衰减期。20世纪初以来支撑经济飞速发展的核心原因之一就是 源源不断的劳动力供给，劳动年龄人口比重的下行，抚养压力的加大使得我国经济渐失劳动力优 势。 按照联合国《人口老龄化及其社会经济后果》确定的划分标准，当一个国家或地区 60岁以上 老年人口占人口总数比重达到 10%、20%、30%，或 65岁以上老年人口占人口总数比重达到 7%、 14%、21%，即意味着这个国家或地区分别进入了轻度、中度和重度老龄化社会。据全国老龄办，我 国自 1999年进入人口老龄化社会，2017年我国 60岁及以上人口占比为 17.3%，65岁及以上人口 占比达到 11.4%，目前处于轻度老龄化阶段。对照发达国家人口数据，当前我国 10.8%的老年人口 占比相当于 1977年的美国（10.85%）、1985年的日本（10.3%）、1970年的意大利（10.8%）。不过 上述国家在对应年代的老龄化速度均不及当下的我国。 图表：2017 年年末人口数及其构成 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 203 人口老龄化对潜在产出增长率产生负面影响人口老龄化一般会通过劳动供给、资本积累以及全 要素生产率三个方面对潜在产出增长率产生负面影响。一方面，人口老龄化直接导致劳动力年龄结 构的逐渐老化。另一方面，人口老龄化在降低储蓄率的同时，会因为劳动力供给的减少而导致资本 的边际产出下降，预期回报率减少，投资率随之下降，进而导致资本存量增长率不断降低，直到与 相对稀缺的劳动力相适应。这两点都会给资本的形成带来负面影响。此外，人口老龄化会带来创新 能力的降低，进而阻碍全要素生产率的增长。 我国目前处于轻度老龄化阶段，年龄结构对经济的负面影响相对可控，在这个阶段，二次人口 红利的出现，即高年龄工人的人力资本积累也将对 GDP的下行压力形成缓冲，但是随着我国逐步进 入中度和重度老龄化社会，我们预计 GDP增速中枢的下行压力将逐渐显现。 2017年年末全国大陆总人口 139008万人，比上年末增加 737万人，其中城镇常住人口 81347 万人，占总人口比重（常住人口城镇化率）为 58.52%，比上年末提高 1.17个百分点。户籍人口城 镇化率为 42.35%，比上年末提高 1.15个百分点。全年出生人口 1723万人，出生率为 12.43‰；死 亡人口 986万人，死亡率为 7.11‰；自然增长率为 5.32‰。全国人户分离的人口[4]2.91亿人， 其中流动人口[5]2.44亿人。 二、收入分配的变化 2017年，全国居民人均消费支出 18322元，比上年名义增长 7.1%，扣除价格因素，实际增长 5.4%。其中，城镇居民人均消费支出 24445元，增长 5.9%，扣除价格因素，实际增长 4.1%；农村 居民人均消费支出 10955元，增长 8.1%，扣除价格因素，实际增长 6.8%。 图表：2013-2017 年全国居民人均可支配收入及增长速度 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 204 来源：国家统计局 图表：2013-2017 年中国居民人均消费支出结构 来源：国家统计局，艾瑞咨询研究院绘制。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 205 三、品位/生活风格、生活方式的改变 根据世界银行国家收入分类标准，中国已经步入中高收入国家阶段，消费轻“量”重“质”， 品质化消费逐渐占据主导地位 根据世界银行国家收入分类标准，中国已经步入中高收入国家阶段。随着国内经济的快速增 长，我国人均 GNI不断提高，从 1987年的 320美元上升至 2016年的 8260美元，29年提升了 26 倍。与此同时，我国世界地位也在不断上升，1997年从低收入国家升级为中低收入国家，2010年 进一步升级为中高收入国家。人均 GNI全球排名由 1970年的 160位上升至 2016年的 71位。 以美国经验为例，人均 GDP的增加将显著提升享受型消费占比。我们把食品、衣着、家居用品 归为基本物质消费，把娱乐、金融保险、医疗、交通通讯归为享受型消费。从 1960至 2015年，美 国人均 GDP仍 3000美元上升至 56000美元，而基本物质消费占比仍 30.9%下降至 12.8%，而享受型 消费占比则由 13.8%上升至 31.3%。 国内消费结构也迎来重大变化，品质消费占比不断提升。通过对比 2012年与 2016年的消费结 构变化，以衣、食、住为代表的生活刚需性消费占比均略有下降，而以教育文化娱乐、交通通信、 医疗保健和生活用品及服务为代表的品质消费占比均有所提升。 四、消费习惯的变化 随着我国经济高速增长，居民消费水平得到显著提高，但是长期困扰消费的问题仍然存在，包 括消费率低，城乡居民消费差别大，消费政策不能充分发挥作用等。应该看到，我国居民消费具有 明显模仿型排浪式特征。而现在，个性化、多样化消费逐渐成为主流。温饱型消费逐步被富裕型、 享受型消费代替，消费结构进入了分化升级阶段。 （一）居民消费规模增长 在国家经济实力不断增强，人均收入水平不断提高的情况下，我国居民消费也呈现出了一些发 展特征。消费总规模不断扩大，消费的绝对水平逐步提高。1978年城镇居民人均年消费支出只有 311元，到 2015年已经达到 21392元，名义增长了约 69倍；在这短时期里，农村居民人均年消费 支出从 116元增长到 9223元，名义增长了将近 80倍，农村居民的消费水平增长速度略微快于城镇 居民。全社会消费品零售总额从另一个角度反应了消费市场总规模的变化，1980年到 2015年增长 超过 126倍。这些都表明，我国居民消费的绝对规模与水平有了非常大发展。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 206 （二）居民消费率和平均消费倾向下降 在消费规模绝对增加的同时，居民消费率和平均消费倾向出现了趋势性下降的状况。我国居民 消费率自 2000年开始，出现明显下降，2010年消费率跌至 48.2%的历史新低，较 1978年下降了 13.9个百分点。最近几年开始有所恢复，2013年居民消费率为 49.8%，仍然处于较低水平。与其 他发达国家相比，我国居民消费率明显偏低。德、英、意、日等国居民消费率基本保持在 60%左 右，美国甚至超过 70%。与其他发展中国家相比，我国的居民消费率也是偏低的，比如金砖五国中 印度、俄罗斯、南非和巴西的消费率基本在 55%-65%之间。 平均消费倾向的变化也值得研究。城镇居民平均消费倾向基本呈现趋势性下降，除去 1994- 1996，1999-2002年有过一点小波动外，其余年份都稳步下降，到 2013年已经下降到 0.67。农村 居民平均消费倾向在这十一年间波动较大。1996-1999年迅速下降，跌入谷底，之后波动中回升， 到金融危机后再次出现大幅下跌，直到 2013年回升到 0.74。理论上随着收入水平的提高，平均消 费倾向是具有下降的趋势。 （三）恩格尔系数变化较大 我国城乡居民的恩格尔系数变化趋势基本一致。在 2003-2005年和 2007-2009年城乡恩格尔系 数都出现了小幅度上升，之后继续平稳下降的趋势。1996年城镇居民的恩格尔系数首次下降到 50% 以下，从温饱型生活水平转向小康型，而农村居民的这个转折点比城镇居民晚了 4年；2000年城 镇居民已经开始进入富裕型生活水平，而农村居民再次晚了 12年。因此，农村居民与城镇居民的 生活水平差距还是非常大，甚至出现了差距扩大的趋势。 （四）消费需求日趋多样化 物质基础的进步为消费需求的满足提供了必要的条件，消费品的丰富及多样化为消费需求的满 足提供了可能性。在物品极其丰富的今天，人们不仅仅满足于衣食无忧，而且要不断追求消费的更 高境界和层次。追求消费的舒适与享受，追求消费带来的成就感、归属感和身份地位的认同感，已 经成为现阶段消费的重要内容和形式。与以前物质文化生活相对简单划一、物质短缺相比，当代居 民的消费选择空间大大增加，不同阶层由于个性特征、经济实力和收入水平不同，产生多样化的消 费需求，人们对于衣、食、住、行、用、文娱、医疗、教育等诸多领域都有了更加丰富的要求。 （五）消费品质要求更高端 近几年来，我国高端消费异军突起。这主要有赖于我国超高净值人群和中产阶层的日益壮大。 截止 2014年底，中国 5亿资产以上人群的平均年龄 51岁，20亿资产以上人群的平均年龄 53岁， 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 207 60亿资产以上人群的平均年龄 58岁。而纵观从 2008年到 2014年的《胡润百富榜》，富豪上榜人 数始终保持在 1000位以上；平均财富也由 30亿元人民币上升到 64亿元人民币；百亿富豪人数由 50人扩大到 176人，显示出中国超高净值人群的财富规模和人群数量都在持续提升。 同时，中产阶层日益壮大，年均收入在 50万以上的家庭数量持续增长。这批先富人群对高端 消费市场的迅速发展形成了巨大推动力。高净值人群表达出对高品质消费的强大需求。中国人仍是 境外奢侈品消费的最大群体，比重占全球总体量超过一半。除奢侈品消费外，居民越来越显示出对 高品质日用消费品的青睐，日常家用产品正在人们出国购物的目标。跨境网购的爆发式增长正是这 种消费需求高品质化的表现。 五、中国人口大迁移趋势 人口是一切经济社会活动的基础，几百年来，全球史诗般的人口大迁徙引发了区域兴衰、产业 更替和霸权更迭。人口带来的居住需求更是房地产发展的基本需求，引发了各地区房地产市场的荣 衰，美国东西海岸线城市群的繁荣映衬出东北部铁锈州的衰败，中国三大城市群崛起映衬出东北的 没落。是什么驱动了人口大迁徙？未来中国人口向何处？带来哪些机会和挑战？ 人口迁移的基本逻辑：经济-人口分布平衡。1）决定一个区域人口集聚的关键是该区域经济规 模及该城市与本国其他地区的人均收入差距，简单地讲，就是人随产业走。我们在 2016年借鉴提 出经济-人口分布平衡法则作为人口迁移和集聚的基本分析框架，并通过 OECD和美日韩的相关数据 验证。在市场作用下，人口流动将使得区域经济份额与人口份额比值逐渐趋近 1。2）工业发展需 要集聚，所以工业化带动城市化，人口大规模从乡村向城市集聚。服务业发展比工业更需要集聚， 所以在城市化中后期，人口主要向一二线大城市、大都市圈和区域中心城市集聚。 人口迁移的国际规律：从低收入地区到高收入地区，从城市化到大都市圈化。1）全球人口迁 移呈现两大特点：一是在跨国层面，人口从中等、低收入国家向高收入国家迁移。即从东亚、南 亚、拉美、非洲、中东欧向北美、西欧、中东石油富国、澳大利亚等迁移。二是在城乡层面，随着 全球城市化进入中后期，不同规模城市人口增长将从过去的齐增变为分化，人口从乡村和中小城市 向一二线大都市圈迁移，而中小城市人口增长停滞、甚至净迁出。2）美国人口迁移呈现两个特 点：一是在地区层面，从向传统工业主导的铁锈 8州集聚，到向能源、现代制造和现代服务业主导 的西海岸、南海岸集聚。二是在城乡层面，人口在城市化中后期明显向大都会区集聚。3）在日本 城市化进程中，人口随着产业持续向大都市圈集聚，但在 1973年左右从向东京圈、大阪圈、名古 屋圈“三极”集聚转为向东京圈“一极”集聚。 中国人口大迁移：从城市化到大都市圈化。1）跨省人口迁移：从改革开放前的向东北集聚， 到改革开放后的孔雀东南飞，再到 2010年以来部分回流中西部。2013年开始，东北三省人口先后 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 208 陷入负增长。2）从分线城市看，人口流动整体放缓，但向一二线城市和大都市圈集聚更为明显。 在全域层面，一线、二线城市人口持续流入，三线城市流入流出基本平衡，四线城市持续流出。但 与一般三四线城市明显不同，发达城市群的三四线城市人口仍稍有流入。2016年，一线、二线、 三线、四线城市经济-人口比值分别为 2.4、1.6、1.1、0.6。在市辖区层面，一二三四线城市市辖 区人口增速均有所下滑，三四线城市市辖区总体仍保持人口流入，但集聚程度已比较微弱，特别是 四线城市市辖区；并且，发达地区三四线市辖区与其他城市无明显差别。3）在 2017年 19个地区 数据缺失的情况下，估计 2011-2017年全国至少有 225个地区人口净流出，较 2001-2010年的 192 个明显上升，人口净流出地区的数量占比 53.6%增至 62.8%；而人口净流入地区数量从 166个降至 113个，表明人口在更加向少数地区、向大城市大都市圈集聚。 未来 2亿新增城镇人口去向何方？1）根据联合国预测，到 2030年中国城市化率将达约 70%， 对应城镇人口为 10.2亿，比 2017年增加约 2亿；到 2047年城镇人口达峰值时将增加约 2.76亿。 2）简单按当前趋势推算，未来 2亿新增城镇人口有约 50%、即 1亿人来自乡城迁移，其他则将是 自然增长和行政区划变动贡献。3）19大城市群以 1/4土地集聚 74%人口，创造 90%GDP，其中城镇 人口占比 77%。到 2030年 2亿新增城镇人口的约 80%将分布在 19个城市群，约 60%将分布在长三 角、珠三角、京津冀、长江中游、成渝、中原、山东半岛等七大城市群。中国未来有望形成长三 角、京津冀、长江中游、山东半岛、成渝等 5个人口亿级城市群，10个以上 1000万级城市，12个 左右 2000万级大都市圈。 从都市圈常住人口看，中国现有上海、京津、济南、武汉、郑州、成都、杭州、广佛肇、深莞 惠、苏锡常等 10个 2000万人以上的大都市圈，有重庆、青岛、厦漳泉、南京、沈阳、宁波、长株 潭、西安、合肥、南昌、长吉、石家庄、哈尔滨等 13个 1000万-2000万人大都市圈。其中，青岛 和重庆大都市圈人口已超过 1900万，厦漳泉都市区超过 1750万，预计青岛和重庆大都市圈人口未 来有望突破 2000万。2016年，上述 23个大都市圈土地面积 65万平方公里，占全国的 6.8%；常住 人口 4.7亿，占比 34.1%，城镇人口 3.3亿，占比 41%；GDP合计 41万亿元，占比 55.1%；经济-人 口比值为 1.61。 注：以上内容来源：泽平宏观 　　 　　文：恒大研究院 任泽平 熊柴 第四节 无人超市行业技术发展变化形势分析 一、数字化提效推动零售业变革 近年来，电子商务已成为我国商贸流通领域的新亮点，网购金额占零售总额比例居世界前列。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 209 在“2017中国零售百强”企业中，7家电商的销售规模已经占到“百强”的半壁江山以上。随着数 字技术应用和新零售发展，线上线下逐渐从竞争走向合作，合力回归提供高质量服务的本质，为零 售业带来一场深刻变革—— 近年来，随着移动互联网、人工智能、大数据等技术的发展与渗透，零售业正经历着一场深刻 变革。在日前举办的第十三届中国零售商大会上，中国商业联合会会长姜明表示，零售业应深化供 给侧结构性改革，引导企业主动适应经济新常态、市场新变化、消费新变局，持续推动零售业创新 发展和转型升级。同时，加快线上线下互动融合与跨界合作，培育壮大消费新热点，以消费升级推 进零售业高质量发展。 7家电商占“百强”半壁以上 1月份至 5月份，我国网购金额超过了 3万亿元，增速继续保持在 30%以上，占社会商品零售 总额的比例达 16.6%。“电子商务已成为我国商贸流通领域近年来的新亮点，网购金额占零售总额 比例居世界前列。”中国商业联合会原会长张志刚表示。 会上，中国商业联合会、中华全国商业信息中心共同发布的“2017中国零售百强”报告显 示，在百强企业中，7家电商 2017年的销售规模达 3.57万亿元，同比增长 41.2%，占百强整体销 售的比重为 58.7%；对百强的贡献率连续两年保持在 83%左右。 其中，天猫销售规模达 2.11万亿元，排名第一，销售规模同比增长 43.9%。2017年，天猫一 方面大力发展云计算、物流、导航、人工智能等信息技术；另一方面积极收购实体零售和服务企 业，加快打造“新零售”业态（盒马鲜生、无人货架、天猫小店等），促进了销售快速增长。 “当前，消费和零售业已成为我国最早实现数字化的领域。”万达商管集团招商中心总经理王 锐认为，其背后的推动力来自中国消费者的数字化体验。 据统计，移动购物在网购中所占比例超过 70%，网民线下消费使用移动支付的比例也达到了 65.5%。同时，约有 45%的国内零售商开发了线上销售渠道，2014年这一比例只有 25%。用户已经 培育起了网购的习惯。 王锐说，目前高达 85%的消费者已成为全渠道消费者，以手机为主的智能设备，围绕消费者 “衣食住行”构筑了各种个性化、智能化应用场景。线下零售店正逐步退化为商品体验场所。实体 商业迫切需要重构更紧密更牢固的商业链接，以满足多元化个性化消费需求。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 210 线上线下从竞争走向合作 “当前，我国零售业处在一场深刻变革之中，这场变革源于居民日益增长的物质需求与我国零 售业高品质商品供给不足之间的矛盾。”中国商业联合会副会长、中华商业信息中心主任王耀说。 在个性化、多样化消费渐成主流的新形势下，过去零售业“模板式”发展已不能满足需求。如 何提高零售业商品质量，加大高品质、高性价比、创新性商品供给，显得尤为重要。 王耀认为，零售商要拥有独特的商品，以取得市场上的优势。同时，中小零售企业是新业态、 新模式创新主力，国家要重视中小零售企业，通过全行业积极主动创新，推动零售业高质量发展。 国务院发展研究中心市场经济研究所所长任兴洲认为，“消费能力的提升，实际在于支付能力 的增强，消费者将更加注重品牌化、高品质的商品”。 “高质量发展应该是创新的发展，人民对美好生活的向往以及个性化、便利化、高性价比的需 求，为智慧商业的发展和零售业创新，都提供了广阔空间。关键是要加快立法，促进电子商务健康 发展。”张志刚说。 有关专家表示，未来线上线下的边界将越来越模糊，竞争将不再是线上线下拼个“你死我 活”，而是要合力回归“提供高质量服务”的本质。 数字技术提升发展活力 阿里巴巴董事局主席马云曾经提出了“新零售”的观点。日前，在阿里研究院发布的报告中， 将“新零售”解读为以消费者体验为中心、由数据驱动的半零售形态。 蚂蚁金服资深行业专家顾善良认为，新零售可以理解为数字化提效。“比如，顾客进入一家实 体店时，营业员不知道顾客买过什么、无法推荐商品。‘新零售’将消费者、商品和服务以及供应 链数字化，通过大数据串联起不同的消费场景，从而将实体与虚拟零售全面融合，给消费者提供全 场景的消费体验。” 王耀认为，传统零售和“新零售”之间最大区别在于效率。人工智能、大数据等技术手段的运 用，能帮助传统零售商改造流程，从而提升整体效率。 当前，线上线下的零售业巨头已经开始谋求强强联合，并购动作不断。2017年 11月份，阿里 巴巴 28.8亿美元入股高鑫零售，成为中国规模最大及发展最快大卖场运营商的股东。今年 6月 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 211 份，沃尔玛中国公司也宣布将与腾讯达成深度战略合作关系。 专家表示，由传统行业向电商行业转型的单纯线上模式，发展至如今线上与线下相结合的“新 零售”模式，正在不断为消费者提供新的产品和服务，创造新的需求，这将为电商行业发展注入新 的活力。 二、2017 年零售业八大新技术应用 2017年，被誉为新零售元年。在这一年中，零售的新风口、新技术、新物种、新玩法不断涌 现，资本、新玩家不断涌入，零售行业呈现出多年未见的活跃气氛。 有媒体梳理出了 2017年度零售业八大新技术应用，看看 2017年科技是如何提升消费者体验和 影响零售迭代升级的。 TOP1：无人零售异军突起 2016年底，亚马逊高调推出无人零售店 Amazon go，但在随后的 1年时间里 Amazon Go还一直 处于测试阶段。而与亚马逊“谨慎”的态度不同，在无人零售得到人们广泛关注以后，2017年中 国的无人零售迅速冲向“风口”，短短几个月时间内，从欧尚缤果盒子、F5未来商店、小麦便利 店……全国各地不断涌现出以智能技术重塑的无人超市和便利店，这场新零售革命如火如荼地展 开，越来越多的品牌和企业加入其中，并在全国各个主要城市攻城略地。 无人零售的技术研发或产品形式，可以主要分为三个类型：无人便利店、无人货架、无人售货 机。技术展现形式分为：纯靠自觉、图像识别、RFID、生物识别、自动电子锁、弹簧结构、机械抓 手等。 在无人超市后，资本的风口终于吹到了无人货架，短短 3个月时间，被披露获得融资的无人货 架项目就有近 30家，累计投资金额近 30亿人民币。 而目前，不少无人零售涉足企业都是创业公司，其一旦拿到融资，就不断加快扩张速度，既是 为了完成上一轮的投资要求，也是为吸引下一轮融资，而过快的发展速度极易导致经营出现问题。 与此同时，消费者也从最初的新奇慢慢转为“习以为然”，企业也从最初的狂热转为理性看 待。 TOP2：大数据不断渗透人工智能成为数字化推力 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 212 2017年“大数据”开始向各行业渗透，颠覆着很多特别是传统行业的管理和运营思维。 王府井百货主要整合多系统交易行为数据的实时数仓，以数字化驱动全渠道零售场景闭环，用 来分析商品、用户和业务数据，以打通用户和后端运营的关系，构建用户画像，以及分析商品的全 渠道经营状况。 2017，由 AI引发的创新模式正在为零售企业提供许多新的机会，并为消费者打造了一个高度 语境化和个性化的购物体验和场景。很多商业都介入了 AI产品，就人工智能在新零售方面的应用 来看，较为成熟的场景包括智慧无人门店、智能仓储与物流、智能营销与体验、智能客服、智能虚 拟体验等几大方面。 2017年 10月，京东建成全球首个全流程无人仓，成为全球首个正式落成并规模化投入使用的 全流程无人的物流中心。在货物入库，打包等环节，京东无人仓配备了 3种不同型号的六轴机械 臂，应用在入库装箱、拣货、混合码垛、分拣机器人供包 4个场景下，实现了从入库、存储、包 装、分拣的全流程、全系统的智能化和无人化，对整个物流领域而言都具有重要意义。 TOP3：RFID被深度应用 根据咨询公司 Kurt Salmon的调查，在收入至少为 5亿美元的 60家零售商的调查中，73%表示 已部署或正在试点 RFID。 对于全渠道零售商，通过 RFID技术进行库存的统一管理缓解了滞销状况，也能提高整体销售 量。麦德龙在 RFID方案实施后，仓储人力开支减少 14%、存货到位率提高了 11%、缺货情况减少 11%；沃尔玛开发出基于 RFID等技术的供销存系统及全球卫星定位系统，每年可节省 83.5亿美 元。 无人便利店也离不开 RFID技术，其每件商品上面均贴有 RFID标签，用于结账收款，此外还配 备了监控系统、远程客服等功能，RFID技术的应用前景被业界人士普遍看好。 TOP4：生鲜领域竞争激烈全渠道战略落地 2017年是全渠道战略全面实施落地的一年，在热门的生鲜领域竞争尤为激烈。 盒马鲜生是基于实体门店体验为核心的电商公司，其按照全渠道零售标准来进行建设和运营， 是符合新零售全渠道融合的创新型项目。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 213 此外，传统零售商在奋力转型，试图加快全渠道零售模式的推进，京东与永辉超市达成合作， 物美与多点 Dmall达成合作。 对许多优秀的实体零售全渠道主要围绕数字化门店和门店互联网化运营展开，通过实体店内部 的变革，以及线上线下的协同运作，进行全渠道工作的全面实践。王府井副总裁兼 CIO刘长鑫提 出，新零售要具备的五大新能力分别是：数字化和接入互联网的能力；线上线下全渠道贯通的运营 能力；围绕顾客生活方式的经营内容组合能力；基于渠道价值转变的新盈利能力；开发共享的资源 整合能力。对于我们零售业本身，新零售新的地方或者需要转变的地方是需要我们做的。 Top5：人脸识别技术提升门店智慧管理 人脸识别技术能够帮助卖家获得顾客和潜在顾客更精准的信息，构建用户画像。在零售业务上 主要有两种“人脸识别”产品：一种可以安装在超市、商场、门店等入口，统计每天进入门店的人 数、大致年龄和性别等；另一种可以安装在货架上，分析客户的关注点和消费习惯等。 2017年 11月，天猫新零售家居门店现 Face ID人脸识别。消费者可通过人脸识别登陆绑定淘 宝购物账号，在门店挑选商品中，可通过卖场的互动云屏、扫码等方式刷脸即可完成商品加购，结 算时，不用打开手机淘宝或支付宝，直接刷脸就能完成付款，大件商品直接快递到家，全程轻松购 物。 TOP6：电子价签在新零售下的应用场景越来越多 电子价签一键变价的功能配合陈列、库存、拣货、营销等解决方案应用，也真正帮助零售商实 现了对购物体验与工作流程的优化提升。 2017电子价签在新零售场景下的应用越来越多，大型商超、跨境体验店、社区生鲜、无人便 利店、家居 O2O、3C数码等都有电子价签的应用。 汉朔科技作为电子价签的深耕者，已为全球 500座城市，3000家店，提供超过 20，000，000 片电子价签。国内市场覆盖率超过 95%，零售百强客户占有率超过 50%，帮助门店实现了精准营 销、购物导航、自助购物及重塑“人-物-券-场”提升到店消费者购物体验。 TOP7：区块链颠覆式数字化业务 区块链又被称为“分布式账本技术”、“去中心化价值网络”等，由于区块链技术是参与方之间 通过共享共识的方式建立的公共账本，形成对网络状态的共识，因此区块链中的信息天然就是参与 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 214 方认可的、唯一的、可溯源的、不可篡改的信息源，因此在交易流程中很多的重复验证和操作流程 就可以简化甚至消除，大幅度提升操作效率，并方便参与方实现自动化合规处理，从而提升透明 度，降低交易对象的信用风险。 2017年 7月，京东区块链联手科尔沁打造追溯案例，利用区块链技术和物联网技术，打通品 牌商、京东、政府、检测机构间的防伪、溯源、全程追溯信息，将商品原材料采买过程、生产过 程、流通过程、营销过程的信息进行整合和追溯，真正实现跨越品牌商、渠道商、零售商、消费 者，精细到一物一码（或一批次一码）的全流程正品追溯。 TOP8：B2B快速爆发期 2017年，B2B在各地市场处于快速爆发期。一些电商企业、经销商企业、连锁零售企业都在转 型做 B2B。特别是一些区域性的平台企业，以其品牌优势、更熟悉当地市场、供应链组织优势、服 务终端的能力等一些方面的优势，发展得比较好。 京东的新通路、阿里的零售通并没有形成全国市场竞争优势。最近在走访全国各地市场中发 现，B2B行业并没有形成一种非常强势的发展势头。 总结 业内人士分析，2017年，零售行业发生了很多变化，行业的小生态链接着社会经济的大生 态，零售企业要以品质、品位、品格创造出新的效率、体验与格局，把门店做成顾客的店、顾客的 家。 2018年已经开启新的征程，在这个万物互联、瞬息万变的数字化时代，零售商要坚持零售本 质，不忘初心，砥砺前行。 三、大数据驱动下传统零售企业的创新与重构探讨 信息科学技术的快速发展给人们的生活带来了翻天覆地的变化。自 2013年以来，大数据作为 网络信息科学技术发展的产物，频繁出现在人们的工作生活中，人们使用该词来形容海量的信息 量。网络搜索“大数据（big data）”，出现的词条越来越多，大数据技术被广泛地应用到各个网络 平台中。“大数据”的含义，从字面来看就是指称信息资料很丰富，而且是丰富到无法用数字描 述，无法用当前的软件工具来承载的程度。大数据时代的到来，对社会的发展产生了巨大影响，其 中传统零售行业就深受其影响。据相关数据统计，2014年在线上销售的冲击下，传统零售企业营 业额受到了极大冲击，很多实体零售店面被迫关门。所以，如何实现传统零售企业的创新重构就成 为当前大数据背景下，传统零售行业能否改革成功的关键。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 215 传统零售企业发展现状及存在的问题 （一）发展现状 盈利状况稳定。近几年来，纵观传统零售业的发展，其盈利额度和规模还是有小幅上升的，企 业利润总额的增长速度比企业的主营业务的利润与营业利润的增速要快很多，但是营业利润在企业 利润总额中占据的比例有小幅度下降，因此当前传统零售企业的盈利情况总体保持稳定。从智研咨 询整理的 2015-2016年大中型零售企业盈利能力情况分析中可以看出，在当前大中型零售企业的发 展中，主营业务利润在企业整体的销售额中所占的比例为 9.72%，即企业每有 100元的销售额，就 能够给企业的主营业务带来 9.72元的利润，比 2015年增加了 6分。而企业 2016年全年的利润总 额和资产总额之比为 3.64%，与 2015年相比有所下降。从以上数据中也能看出，在当前大数据时 代背景下，传统零售企业的经营虽然遭受了一些冲击，但是在零售企业自身的努力下，还是保持了 一定的盈利能力，具体数据见图 1。 线上线下融合发展。近年来，随着网络信息技术和多样化支付方式的不断发展，人们的消费观 念和消费方式都发生了翻天覆地的变化。很多零售企业抓住消费者的心理和需求，不断创造条件完 善自身的线上销售方式，例如通过采取措施让自己的品牌和产品入驻一些比较成熟的电商平台，如 天猫和京东等，来让自己的销售渠道变得更宽广。但是与之前单纯热衷线上消费不同，现在人们越 来越意识到网购的不足，比如不能在购买之前充分体验商品。因此很多传统零售企业也开始大力发 展和不断完善 O2O模式，在满足消费者网购乐趣的同时，也满足消费者想要线下体验商品的需要。 比如，国美在保持线下实体店经营的同时，也建立了自己的网上销售平台，通过线上线下的产品销 售与信息传递，包括产品的折扣信息、消费积分的回馈等，为消费者提供了更便利的消费体验。 （二）存在的问题 未能充分利用智能化打通线上线下渠道。在当前大数据时代背景下，虽然很多传统的零售企业 已经意识到线上和线下融合销售的重要性，而且也在短期内取得一定的可喜成效，但是不可否认当 前传统零售企业对智能化的应用还不够充分，还没有彻底将线上和线下的销售渠道打通。随着社会 的发展，消费者的消费习惯和观念都将逐步发生变化，将越来越追求便捷高效率的购物。但是当前 很多零售企业的销售观念并没有及时跟上消费者的消费观念，要么就是跟风向电子商务转型，要么 就默守陈规不愿意借助互联网的优势开拓新的销售渠道，从而导致企业的营业额一直难以增长。因 此，如何充分挖掘网络资源的优势，并且结合自身实际发展情况将网络资源合理利用，使得线上线 下销售的优势和不足实现互补，成为当前零售企业发展过程中亟需解决的问题之一。 传统零售策略亟待创新。传统的销售策略已经开始难以满足当下零售行业的发展需要。在当前 信息流量很大而且传播很快的时代背景下，消费者追求的购物状态和环境是自由、高效和便捷。当 前，年轻的消费者已经在一定程度上成为了购物消费的主要人群，无论是在获取商品信息还是选择 商品方式上，他们都较依赖于网络，因此传统零售行业要想在竞争激烈的市场中拥有一席之地，就 必须不断创新自己的零售策略，意识到智能化和大数据对于零售企业发展的重要性，并且在依托这 些技术的基础上，结合自身发展需要，制定出有效的销售策略。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 216 大数据对传统零售企业的应用价值及必要性分析 （一）大数据在传统零售企业中的应用价值 与传统的数据源相比，大数据能够让企业更大面积地接触市场，拉近企业与消费者的距离，从 而提高企业的商业洞察力，帮助企业做出正确的决策。在当前时代背景下，大数据对于零售企业发 展具有重要的作用，主要体现在顾客、销售、店铺和商品四个方面。 从顾客方面来看，大数据能够帮助零售企业收集顾客的消费兴趣点，能够对顾客的多次消费行 为进行分析，通过对顾客群按相关分类进行划分，达到根据顾客的喜好向其推介商品的目的。从销 售方面来看，大数据能够帮助零售企业实现对各大分店的销售数据和实时库存数据的管理，为企业 商品的及时调配提供依据，同时实现多种渠道的交叉销售，提高零售企业的运营效率。从店铺方面 来看，大数据有利于实现对各个线下实体店促销活动及热卖产品的分析，从而为企业产品的生产及 产品调配提供依据。从商品方面来说，大数据可以帮助企业实时更新销售数据，提供商品的库存、 退换货等数据，便于企业制定相关决策等。总之，大数据对于传统零售业的发展具有重要的应用价 值，具体分析见表 1。 （二）大数据在传统零售企业中应用的必要性 有效挖掘客户需求。大数据的应用能够收集顾客的消费兴趣点和消费习惯信息，从而帮助零售 企业充分挖掘客户的需求。首先，大数据能够通过消费者平时的结账资料进行追踪，分析得出客户 平时潜意识的消费习惯以及消费需求，并将这些信息提供给企业，便于企业为消费者推介商品，或 者向客户提供一些具有建设性的符合消费者需求的消费建议，达到在无形中为客户创造消费需求的 目的。其次，大数据有利于零售企业实现为客户提供个性化服务。当前很多电子商务企业通过应用 大数据，对消费者的购物车和收藏夹信息进行分析整合，然后根据其消费特点为客户整合出具有个 人消费特征的购物会场，便于客户提高购物效率。最后，大数据的应用有利于企业准确分析出客户 的消费需求。比如 ZARA在运营过程中，充分利用大数据的优势，在各个门店里安装摄影机，汇集 顾客对商品的意见和建议，如对扣子大小的偏好以及拉链的样式等的看法，从而让企业更精准地抓 住客户对商品的需求。 有助于维护客户关系。客户是企业发展过程中的重要资产，经营和维护客户关系是企业发展过 程中的重点。当传统零售企业将客户吸引过来之后，如果要想让客户长期成为自己品牌的消费者和 使用者，除了需要优质的产品作保证外，还需要与客户保持联系，不断了解和满足客户的需要。而 大数据的应用可以帮助企业收集和了解客户的消费需要，有利于企业为不同的客户提供不同的服务 与产品，从而实现一对一的有效营销。同时，大数据的应用还有利于企业建立较为完善的客户需求 链条。大数据对于零售企业的发展，最重要的就是根据数据信息，帮助企业准确掌握客户的消费需 求，从而促使企业及时调整销售策略。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 217 有利于发挥营销优势。大数据的应用有利于扩大传统零售企业的销售渠道和营销途径，充分发 挥多元化营销途径的优势，促使传统零售企业成功改革，不断增强自身的市场竞争力，实现持续稳 健发展。首先，大数据的应用能够促使传统零售企业充分应用智能化的优势，有效打通线上和线下 销售渠道，将二者相结合起来，实现优势互补。比如，在数字营销方面具有绝对优势的阿里巴巴， 正是发挥大数据的优势，采用 O2O的运营模式，实现线上销售与线下销售模式的完美结合，在满足 消费者多元化消费习惯的同时促进自身的快速发展。其次，大数据的应用有利于更精准的推广线上 销售。众所周知，现在越来越多传统零售企业开展了线上网络销售，大数据通过对各类商品在线上 销售的数据进行分析，不仅有助于让零售企业及时掌握商品的销售情况，而且有利于企业经营者及 时掌握目标市场，并作出相关生产决策。 大数据驱动下传统零售企业创新重构策略 （一）积极实现大数据在零售各环节中的应用 在当前背景下，要想改变传统零售行业的发展经营现状，实现其持续稳健发展，就必须充分利 用大数据的优势采取措施，在零售的各个环节积极应用大数据。因此，企业经营者需要在经营过程 中改变传统观念，不断培养利用大数据信息进行经营决策的思维。在销售环节中，零售企业可以在 线上和线下安装智能终端，收集各类数据，然后再借助信息技术和算法技术，将大数据中的有价值 的信息挖掘出来，如消费者的消费习惯和消费需求等，然后再以此为依据向具有消费需求的市场群 体推介商品，为顾客推出个性化服务；或者是利用大数据对某一种商品每天的销售量进行统计分 析，然后预测该商品的销售情况，从而对商品的生产和调货运输做出及时的调整。在店铺环节，企 业也能够利用大数据对门店的热卖商品进行分析，或者是在店铺选址的时候，利用大数据对所选定 的各大商圈位置的车流量和人流量进行统计分析，从而选择最适合企业发展又最有利的门店位置。 （二）完善智能化基础设施建设 在大数据驱动下，要实现传统零售企业的创新重构，在积极应用大数据的同时，也要不断完善 智能基础设施建设。消费者对购物的要求越来越高，越来越希望在任何地点和时间都能拥有舒心的 购物体验。首先，零售企业为了能够增强自身的市场竞争力，就应该让线上和线下实现无缝完美对 接，不断完善智能基础设施建设，增强消费者的商品体验。比如，零售企业可以逐步建立自己的网 上销售平台。当前有一些企业的成功印证了这一举措的可行性，比如苏宁和万达等。其次，零售企 业若还没有能力和资源建立自己的网上销售平台，也可以先参与一些电商做得比较成熟的网络平 台，比如天猫和京东等，借助这些大型的网络销售平台来推广自己的产品，通过 O2O的营销模式， 让更多的消费者体验产品的魅力，增加零售额。最后，零售企业还可以选择一些人流量较高的公共 场所设置一些虚拟店铺。这样不仅可以增强产品宣传，而且可以提高消费者的体验，同时多种渠道 的销售可以充分发挥各自的销售优势，互相弥补不足。 （三）基于大数据优化零售策略 在当前传统零售企业的运营中，陈旧过时的营销策略已经难以满足大数据驱动下零售企业发展 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 218 的需要。因此，零售企业要想不断提高自身的竞争力，就要充分利用大数据的优势，不断实现零售 策略的优化。第一，基于大数据的应用，能够让企业从不同方面准确掌握消费者的消费习惯与需 求，以及相关的个人信息，在产品的广告宣传方面，实现智能化的广告推介。大数据能够帮助企业 精准地掌握消费者的消费喜好，因此零售企业可以通过一些社交平台，如微信、微博等向消费者推 介广告，并且根据消费者对广告的反应及时调整自己的促销和营销策略，为消费者制定个性化服务 的同时，也让自己的品牌得到大大推广。第二，零售企业还可以借助大数据的分析资料，根据消费 者的消费习惯和消费需求建立各种数据库，并对不同类别的消费者群体进行不同的产品推荐。企业 要先借助信息技术将消费者通过各种渠道进行消费的数据收集起来，整合成一个数据库，然后对其 进行分析，掌握其需求和习惯，进而实现产品的推荐，甚至实现一对一的精准营销。据相关数据统 计，在亚马逊的销售额中，有 30%来源于系统的个性化产品推荐。由此可见，借助大数据实现产品 推荐也是当前传统零售企业实现创新重构的重要途径之一。 结论 在当前信息网络技术高速发展的背景下，传统零售企业受到冲击已是不可逆转的事实。而大数 据时代已经来临，也是无法改变的趋势。因此在大数据背景下，传统零售企业要想在竞争日益激烈 的市场环境中赢得一片立足之地，就必须与时俱进，跟上时代发展的步伐，改变观念，积极将大数 据应用到零售的各个环节中去，充分利用新科技的优势，利用智能化实现线上线下的完美对接，不 断开拓销售渠道，创新营销策略，从而实现自身的持续稳健发展。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 219 第十一章 华研理论：一切皆趋势 第一节 研究行业趋势的重要性 行业的发展过程不是一成不变的，在不同阶段会呈现不同趋势。对于企业来说，把握行业趋 势, 及时做出调整，才能迎来更大的发展。那么影响及驱动无人超市行业未来演化的主要因素有哪 些？未来无人超市行业发展前景如何？有些什么样的变化趋势？投资机会在哪里？影响企业生产与 经营的关键趋势是什么？ 第二节 趋势的力量 趋势的力量是巨大的，一些人为的因素可能会把时间节点前移或后移，但不能改变整个趋势。 趋势依然在路上，我们唯有坚持，才能最终感悟趋势之美！ 作者：时寒冰 一、可怕的趋势之争 可怕的趋势之争，不同维度体系里的竞争是极其可怕的，压根不是单纯和纯粹的能力之争了。 互联网其实是个底层革命，改变很多的生产作业方式，从而使得固有生产作业方式上的一系列王者 的优势丧失。 很多人其实到现在也没弄明白他们是怎么赚钱的，很多人都会把自己的成功归结为能力的结 果，事实上这个是最大的可悲…… 现在很多人都在说阿里如何牛逼，如何牛逼，其实这个话题怎么说呢？ 在一个趋势起来的时候，乘风而起其实难度并不如想象中大，在新兴领域并不需要太大努力， 就能较为轻松地击败固有规则体系里的王者。 苏宁曾经是线下的王者，当年股价也是及其牛逼的，但是阿里打掉苏宁，不单单是一个企业对 一个企业的胜利，他更是一个时代对另外一个时代的胜利，每个时代里都有自己的王者，苏宁代表 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 220 了互联网未出现之前的渠道之王，而阿里则是互联网时代的王者，本质反应的其实是人类走入了互 联网时代，原先的生活作业方式时候对苏宁的依赖变得不再被需要。 这个时候，你会发现不是苏宁不努力，不牛逼，而是再牛逼也没用，你是很好很好的，只是我 也不需要了，这个是挺悲伤的爱情故事。 事实上这种趋势性的颠覆市场上有过太多的案例，很多曾经在我们生命中如此重要且认为永远 都不会离开你的东西，其实发现一点点都在离去，这个观点其实用在阿里、腾讯身上也上一样适 用，你认为永远离不开的他们，也说不定很快会离去。 这个就是可怕的趋势之争，不同维度体系里的竞争是极其可怕的，压根不是单纯和纯粹的能力 之争了。互联网其实是个底层革命，改变很多的生产作业方式，从而使得固有生产作业方式上的一 系列王者的优势丧失。 因为互联网这个技术，我们被改变了很多，在很多行业都日益被互联网的今天，金融业不可避 免受到波及，但是事实上金融业由于是低频交易，他所受到的波及并不如对其他行业影响大，但是 又由于金融业的客单价高，这种变革带来的影响力却很大。 二、永远别与趋势作对 很多事情的成功失败，很大程度上都不是个人能力决定的，而是很大程度上被大趋势给决定 了。 以中国股市为例，假如你能力不如别人，勤奋不如别人，运气不如别人，那么你凭什么跟人在 一个能力充分竞争市场上赚钱？唯一盈利性的机会其实只有一个，就是猪都会赚钱的时候，才有赚 钱的机会。也就是风口来的时候，例如 06年，例如 09年，那时候，满大街都会听到谁赚了多少， 赚了多少，于是大部分就能有机会赚钱了。但如果在一个不是普遍性的盈利市场上的时候，我们就 会发现赚钱一般都是辛苦钱，也就是跟人比体力才能赚钱，花更多的时间，做更多的调研，那些都 是辛苦钱。而可悲的可能是竞争越充分的市场，你会更可悲的发现你即使很辛苦了，也是不赚钱 的。 后来衍生出去看很多问题，发现其实不单是股市，任何行业好像都是差不多，2002年的时 候，很多同学离开了中国去美国读书，都是名校啊，牛逼的一塌糊涂的名校啊，我们这些垃圾被留 在国内，十多年过去了，我们这些垃圾在国内啥事情也没干，结婚生子，然后没事只能买房子，一 套两套三四套，然后就发现那些国外读了 n年的书的同学们可能就比较悲催了，回国可能一套房子 也买不起。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 221 是我们能力强么，不是的，是因为我们赶上了好时候，中国大发展都格局里，能力其实是不需 要的，我们自己也很悲催的发现，回老家去，甚至不如那些没考上大学的同学们，他们初中毕业、 高中毕业就开始闯荡江湖，更早的接触社会，更早的在外贸领域做业务，而你因为可能是大学毕 业，选择也比较多，反倒不如他们有更好的积累，尤其在过去十年赚钱最多房地产行业，一般比拼 的其实也是胆魄而非能力。 三、趋势的力量 东阳是建筑之乡，很多人很小就跟着走南闯北做工程，然后在过去十年里，一个个都赚了很多 钱，反观我们自诩名校毕业，其实是不如他们的，当然现在趋势也在变化，互联网出现的格局里， 房地产衰退之下，这个趋势不同了，盈利逻辑也跟着变化了。 当年 ut 可能在全国招聘的为数不多的本科生，他打败了无数的人终于挤进了 ut，而那些被他 打败的人，黯然的走进了阿里的大门。彼时的阿里容纳了一帮乌合之众，很多都是职业技术学校毕 业的学生，名校几乎没有，十多年过去了，那个进了 ut的天才，现在要出来创业了，那些没办法 只能去阿里的人，一个个身价过亿要给那些牛逼哄哄当年逼的他们无路可走的牛人们投钱去了，能 力决定一切么？好像还真不是。 这个世界上，赚钱的事情，从来不是辛苦的事情。 你们比辛苦，比的过那些富士康的工人么，比得过农民伯伯么？但是他们比你更赚钱么？所以 世界上，如果一个行业要靠比能力来赚钱的时候，你会发现好像赚的只能是辛苦钱了。更苦逼的是 甚至很多人还赚不了辛苦钱，例如现在一堆苦逼的淘宝电商。 现在创业的人很多，创业有时候选择大方向很重要，因为赚大钱和赚小钱说白了，其实都会很 辛苦，都很艰难，你路边开一个小店铺要做成赚钱，其实也不见得比做好一个国有企业要容易到哪 里去，都不容易，但是同样辛苦，结果是截然不同的。 这个时候，大格局大趋势就显得非常重要，尽量去做一些趋势性的机会的事情，市场整体向上 的机会，只要做的稍微好点，总还是有机会的，而有些行业，你再怎么做，其实都注定了最终的结 果都不会好。 所以我们更多要看趋势性的机会，在大趋势性的格局里，成功的几率要大很多，而大趋势的视 野还是有一定的逻辑可循。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 222 第三节 什么是趋势 一、趋势到底是什么 周鸿祎说：有一个竞争对手永远打不败，那就是趋势。 孙中山很多年前有句话叫“天下大势，浩浩荡荡，顺之则昌，逆之则亡”，意思就是任由你再 牛逼，你也无法对抗历史的潮流，这就是趋势的力量。但是问题来了，趋势到底是什么呢？ 一个农民说： ZF让我们种葱，我们就种蒜； ZF让我们种蒜，我们就种葱。 这个就是极为简单的朴素的趋势性发现的案例。 什么叫趋势？趋势是事物发展的方向，一旦某种趋势形成则会朝此方向持续运行很长一段时间 或者距离，趋势是不可违的，判明趋势后应顺势而为，直到某种新的趋势形成。 为什么要顺应趋势？因为趋势蕴涵着事物发展的必然规律。客观规律不以为人意志为转移。社 会发展规律也是这样。不论任何事物的出现，都是以人类的需求为中心。随着科技发展和人类认知 水平的提高，许多新生事物应运而生。 国内一位很著名的成功学大师说过：“趋势就像一匹马，如果在马后面追，你永远追不上，你 只有骑在马上面，才能和马一样的快，这就叫马上成功。” 二、今天的优势会被明天的趋势代替 世界上曾经有一家世界 500强的企业，名叫柯达，在 1991年的时候，他的技术领先世界同行 10年，但是 2012年 1月破产了，被做数码的干掉了。当索尼还沉浸在数码领先的喜悦中时，突然 发现，原来全世界卖照相机卖的最好的不是他，而是做手机的诺基亚，因为每部手机都是一部照相 机。然后呢？然后原来做电脑的苹果出来了，把手机世界老大的诺基亚给干掉了，而且没有还手之 力…… 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 223 360的出台，直接把杀毒软件变成免费的，冲击了传统杀毒软件市场。 淘宝的横空出世，逼得苏宁、国美这些传统零售巨头不得不转型，连天上发了卫星的沃尔玛都 难以招架。未来零售的趋势又将如何？ 微信，庞大的用户群还在增加，而传统的短信，使用频率大大下降！ 如果有一天你隔壁开火锅店的张三，卖手机卖得比你好的时候，你不用觉得惊讶，因为，这是 一个跨界的时代，每一个行业都在整合，都在交叉，都在相互渗透，如果原来你一直获利的产品或 行业，在另外一个人手里，突然变成一种免费的增值服务，你又如何竞争？如何生存？ 未来的竞争，不再是产品的竞争、不再是渠道的竞争，而是资源整合的竞争，是终端消费者的 竞争，谁能够持有资源，持有消费者用户，不管他消费什么产品、消费什么服务，你都能够盈利的 时候，你才能立于不败之地。 三、趋势有时候是随机偶然不可测的 我们看到很多是因为技术的不可替代性，群体性特征的不可测性。使得技术是不可琢磨的，而 且群体性特征的兴起使得热点不断被改变，社会整体的无意识，你很难把握未来趋势的机会在哪 里。 第四节 最大的趋势——红利 摘自管清友原文《风雨兼程四十年》 一、1999-2008 受益四大红利的十年 1999-2008年，这十年我把它定义为工业化时代。 我们看看这 10年究竟都发生了什么，和我们有什么关系。 2001年，中国加入 WTO，北京申奥成功。特别是中国当时下决心加入 WTO这个决策是完全正确 的，确实让中国进入了一个新的阶段。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 224 2003年，国务院正式将房地产定义成支柱产业。2003年的背景是什么呢？当时大家还没有意 识到这已经成为新一轮经济高速增长的一个起点年份。而当时的 2003年就开始什么呢？宏观调 控、去产能。 2005年股权分置改革，大牛市启动。在股权分置改革刚刚实施的时候，并不是所有人都认为 中国会进入牛市。2005年还有一个很重要的就是“721会改”，我们由固定汇率转变成浮动汇率， 这对出口的影响是很大的。 那么回过头来简单做一个总结，在这 10年里面，我们经历过什么？ 1.劳动力红利 很多制造业企业是直接的受益者，劳动力红利，劳动年龄人口大幅增长。所以有很多人讲，我 们改革开放很重要的一个基础就是劳动力红利，今天大量的企业开始往东南亚地区迁移，确实劳动 力年轻、便宜。 现在不光是年龄问题，现在农村的孩子和城市的孩子基本上都是“iPad一代”、“互联网一 代”。由于城镇化的发展，现在如果还能源源不断地提供劳动力确实是难，这对于制造业企业影响 很大。我们的智能化水平和劳动力水平其实是在赛跑，很多流水线现在都是机器人化了，管理也智 能化了，这既是主动的选择，也是被动的选择。 这段时间中国成为全球的劳动力支柱，而中国人口结构的变化直接导致了整个全球经济的变 化，因为还没有一个国家能够替代中国如此巨大的劳动力红利，印度不行，文化信仰上，他们更相 信诗和远方，基础设施也差一些，所以要堵上中国的劳动力红利下降缺口是很难的，越南的规模还 不够大。 中国劳动力的这种变化推动我们转向东南亚、转向非洲、越南、马来西亚、印尼，这些国家现 在成为中国对外投资非常重要的目的地，所以一带一路是恰逢其时。 2.全球化红利 中国确实是全球化的受益者，美国人民怎么也没想到，中国人如此能干。我们有很多出口企 业，直到现在我们还在享受全球化红利。 贸易战，对中国可能会是一个比较大的挑战。一定不要小看这个贸易战，大概率它要打起来。 川普总统确实和以前的总统不太一样，你根本不知道他要干什么。之前发一条推特就把一个国务卿 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 225 免职了，国务卿是很重要的人物，相当于总理加外交部长的那种角色，我们也不知道他走没走固定 程序。 3.城镇化红利 斯蒂格利茨（美国经济学家）讲过，21世纪对世界影响最大的两件事情，一个是美国的高科 技产业，第二个就是中国的城镇化。这个是非常厉害的，创造了巨大的需求。我经常讲“巨国效 应”，人类历史上从来没有一个阶段出现过如此庞大的人口群体进入到全球化、城镇化，所以这个 巨国效应我们自己可能都没有想到。 而且我们的城镇化是在升级的，还是梯度升级，先东部、再中部、再西部，长三角、珠三角、 京津冀。这个红利仍然会成为我们未来 20年重要的支撑。 过去，企业家其实是处于这种红利过程当中的，但我们有点忽视了这个问题。为什么我们的家 电业如此繁荣？因为我们需求大，而且我们在消费升级带动产业升级。 4.互联网红利 第一代互联网，有一些现在已经不太行了，比如一些第一代门户网站。但后来我们看到网易、 新浪他们又抓住了 2.0版本的机会。比如新浪抓住了微博的机会。现在我们已经进入互联网 2.0版 本，通过 BATJ我们看到什么现象？叫胜者全得，赢者通吃，只有第一，没有第二。 现在，互联网巨头开始进入到了首富群体，大家也看到了，腾讯、阿里、百度、京东、360。 二、2008-2018 经济繁荣但杠杆攀升的十年 我们接着往后看，2008年以后发生了什么？ 首先是金融危机，我们不再去分析金融危机的原因，看它的演进过程。2009年，中国开始 4 万亿。 2008年底，2009年初，全国房价进入一个低谷期，2009年底全国房价进入一个加速上升期， 一直涨到 2013年年初。有很多企业在这个过程当中其实犯了重大的战略错误的。 一种错误是在 4万亿的时候拼命的扩张产能，头脑不清醒，跟着国家政策走。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 226 一种错误是错失了机会，有很多房地产企业本来做的不错，不做房地产了，觉得房地产没有希 望了。正好错过了 10年房地产发展的黄金时期。我和一些企业家交流，很多还是大型企业，他们 说我们过去 10年出现这种判断失误真的太多了。比如你在 2007年的时候开始搞煤矿，这是明显的 重大战略失误。 2012年全球量化宽松开启，我党十八大召开。我们刚刚经历过的五年宽松时代开始。2015年 在中央层面已经提出了抑制资产泡沫，2015年是特别重要的，股灾让政策制定者开始意识到金融 风险，意识到我们对金融这个领域，还知之甚少，斗争经验是不足的。 过去这么多年，富豪排行榜开始转向金融、互联网。我们重点谈一下金融。 金融 1.0版本是什么搞法？他其实是模糊的政商关系，把资产在二级市场上包装，股价上升、 套现退出，简单的模型是这样的。 然后开始进入 2.0版本，关键词是拿牌照。现在出事的企业大部分是 2.0版本的。拿牌照涉及 到错综复杂的关系，拿到牌照，就相当于拿到了钱袋子，可能是信托牌照，可能是银行牌照，可能 是证券牌照，拿到以后就可以对社会募资。 在金融泡沫化的时候，资产端也涨价，募资很容易。然后我们募到了钱，通过资管计划、信托 计划等等这些方式，加到资管产品，层层嵌套，就是层层杠杆，1块钱可以干 100块钱的事儿。然 后我们就开始收资产，收到好的资产还是很值得的，1块钱能收 100块钱的资产，为什么不收呢？ 然后再在资产端，再收一些小的资产，再装到大的资产里面，它本身可能是个上市公司，股价又上 升，又能安全套现退出。 同时，期限上，因为债务规模、融资规模足够大，足以解决期限错配的问题，谁知道 10年以 后能不能还的了钱，反正现在没问题，我融资能力很强。但是当经济形势发生变化，资产价格开始 收缩缩水的时候，这种 2.0版本的玩法就出现了它致命的风险，不但对企业会有风险，对整个国家 都会有风险。 也可以这样说，过去 10年由于金融的泡沫化、过度金融化，全民加杠杆，从金融风险上来我 们看到，你拿的全是国内的钱，你收的资产很多都是外面，你这个资产能不能覆盖你的负债成本， 这是不知道的，即使你的单笔业务都没问题，但是如果资产端出现问题呢？特别是收购的地产、金 融、文化类产业，它这个资产波动性很大，它和美的收购库卡不是一回事，它和做实体不是一回事 儿。 所以，我们才看到了，2015年以后，实际上金融监管已经开始准备要整顿了。所以过去这些 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 227 年，边收着实业资产，同时很低调，这些企业比较安全。凡是很高调的企业，就很危险。因为它要 维持所谓资产负债的平衡，有很多所谓虚征资金、虚征利润，安邦不是第一家，也肯定不会是最后 一家，大家看两会以后，还会有类似的企业，同样一笔业务，1个亿的业务，他注册了 10家、8家 公司，看起来好像有十几个亿的营收，有几个亿的利润。然后在资本市场上股价上升，就开始套 现，这个玩法行吗？不行，它有不合法的因素，也有不合理的因素。 所以，我一贯主张，这些财我们不要发，风险太大，企业还要穿越经济周期、政治周期和货币 周期，要活下去，要传之于子孙后代。不管大家对李嘉诚先生如何评价，至少从他对于企业投资的 这种时点的把握，他对于他子女的培养、孩子的培养，我觉得还是值得大家学习的。而且东方企业 家基本上都要干到不能干了，干不动了，也别想着退休，也退不了休。 所以，它的动力实际上是全民加杠杆： 1.央行加杠杆。货币的这种，我们叫超发，这表现在利率水平上，就不详细说了。 2.政府加杠杆。4万亿，2015年开始搞 PPP，PPP的热潮现在已经过去了。 3.企业加杠杆。国企、平台公司，所以加杠杆要适度，特别是在疯狂加杠杆的时候，要保持清 醒的头脑，不是所有的投行找到你，让你做这种债务融资，让你干这个、干那个你都要做的，要保 持清醒的头脑。 4.金融加杠杆。非标和通道业务大幅发展。金融杠杆也是出现股票牛市，我们说股市泡沫是债 券牛市的一个主要推手，2015年股灾，股市泡沫破灭，2016年底，债券市场的泡沫破裂，就是这 样来的。 家庭都能加杠杆，买房，2016年初，鼓励家庭买房，2016年 9月份开始限制，所以中国的政 策就是这样的，这是个常态，中国的企业经营很大的风险来自于政策风险，个人房贷激增，买买 买，凡是买的都对了，这是作为普通老百姓个人来讲，最后的加杠杆的过程。 外部也加杠杆，欧美国家，大家看看过去 10年，互联网崛起，这是最近 10年以来应该说载入 史册的这种行业变化，中国因为我们的监管也比较松，中国互联网的发展最大的问题就是我们的监 管没跟上，这些监管跟上了，这些企业根本发展不起来。 我们现在说，好多企业都是因为中国的电信企业、国有体制很滞后，很多都是漏出效应，最初 很多业务都是做的那些电信、移动、联通的这些业务。所以，中国这个现象很有意思。你说互联网 企业有没有原罪？也有。但是你要按照国有企业当年的那套管理模式，这些企业根本发展不起来。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 228 所以，我们看 2007年市值最大的是工行、中石油这样的企业，2017年已经是 BATJ这样的企 业了，现在动辄融资、估值就几百亿、上千亿，也是个大头。 三、关于新时代的 3 大判断，6 大机遇 最后简单说一下新时代，我们的基本判断有以下几个方面 第一，市场化基本完成了。 第二，房地产存量盘整。房地产行业确实进入新的时期了，看它今后怎么变化，总体上对于未 来 10-20年，中国整个房地产行业主要是刚需+改善性需求，其实没有太大分歧。但是我们的政策 面对这个行业影响太大了，限购、限贷、限售。不要期望房价会出现什么大幅下跌，没有那种可能 性，中国也不会出现日本那种情况。 但是，再像过去 10年那样高速的增长也不大可能了。那么这几年的变化我们确实出现了老龄 化+刚需人口不足，改善性需求现在起来了，城市里而且更多的是来自于我们称之为叫新三线城 市，大家都在换房，那么政策面的这种变化现在不确定性很大，我估计坚持这种政策面的可能性很 大。 第三，地方政府基建压力已经很大了，PPP收紧了，过去几年在地方上能引进的 PPP，能引进 的就引进了，没有引进来的已经很难了。从几个指标——金融占 GDP的比重、金融监管的政策等等 来看，金融化的过程宣告终结。 所以，我们去年讲金融王气、黯然收场，实践证明，像过 10年特别是最近 5年，这么过度金 融化确实是不行的，金融风险增加、贫富差距拉大，大家都无心做实业了。 金融监管趋严，从粗放走向规范，新的产业机会给大家在那个课件里面也总结了几条，我觉得 来自于两个层面：供给侧实质性的改进和需求侧边际的增长。 简单分析一下： 1.突破供给管制 我们还有很多管制领域，在这个领域里面，凡是政府鼓励的，一定不要去干，凡是政府限制 的，要想方设法干，两个方式，这因为什么呢？它管制领域很多，我不具体说了，中国的很多事情 很有意思，明明是大家对于医疗、教育的需求非常旺盛，我们供给不足，这不是问题吗？改革就要 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 229 改这样的领域，所以改革红利具体是体现在这些领域的。教育，这个大家都深有体会。 2.提高供给效率 什么叫提高供给效率？比如说苹果手机、特斯拉，为什么大家原来觉得马斯克是个疯子，后来 发现他很牛逼，就在于他提高供给效率，没有胡思乱想，怎么创新？我们很多制造业企业，未来研 发团队要允许人胡思乱想，制造业要升级，没有科学技术、没有胡思乱想，怎么升级？中国改革开 放 40年，我们的企业家要有这种社会责任，要为推动人类历史进步负责。 3.淘汰落后的供给 产业集中之后，我们说强者恒强，这个表现在家电、食品、饮料、包括传统产业上，美的、格 力都是受益者，产业集中度实际上进一步提高了，这些企业的市值进一步扩大。 4.创造新的需求 这个真的是需要胡思乱想，需要新的商业生态。我们看到过去这些年，无论淘宝、微信、单车 的崛起，我们也看到这种被创造出来的新的需求，它的迭代很快，波动性很大，各领风骚就几年。 所以我觉得我们今天的企业要关注技术，如果我没有对技术超前的研究，如果我们仅仅立足于 中国庞大的市场需求，那这个企业传到儿子那一代，基本上生命力也就差不多了。 大家去看通用的教训、看 IBM，如果没有对最前沿技术的关注、研发、投入，这个企业是走不 远的。企业当达到一定的规模之后，就是当 1.0版本的问题解决了之后，2.0版本必须要解决技术 储备这个问题，没有我们自己的研发是不行的。 5.老龄化 大家现在也看到了这种高端养老，其实现在商业模式已经很清楚了。但是能不能赚到钱其实大 家还在探索，我不主张大家一股脑地涌入到这个行业，具体问题具体分析。 但是从需求这个角度来讲，肯定这是一个庞大的需求，成了新型城镇化的公共服务的重要组成 部分，比如说雄安新区现在完全按照素质化城市的标准来建设的，很多城市都需要智能化改造。 6.房地产存量的机会 比如说像租赁市场，做的比较好的就是链家的自如。需求仍然无限，中国的新中产最低也有 2 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 230 亿左右的规模，这是非常庞大的。 所以，从投资方向上来讲很简单，人民对美好生活的向往就是我们企业经营的方向，就是我们 投资的方向，所以回过头去看改革开放 40年，我们企业的成长其实跟大的产业趋势、重要的人物 推动、重要的事件节点其是紧密相关的。 站在今天这样一个时点上我们看到其实方向是清楚的，只是在企业的具体经营过程当中，我们 在战略战术的选择上，要学会把握大势，规避风险，敏锐的抓住机会，保持一个客观冷静的判断能 力。 第五节 如何把握趋势 一、把握趋势就是把握未来 企业的第一死穴：跟不上趋势。 人的力量永远赶不上趋势的力量，大势所趋，顺势而为！老板必须把握的三大趋势：1）经营 趋势 2）行业趋势 3）市场趋势 成功的人，是因为他看到了将来的发展趋势；而失败的人，是因为他只盯着眼前的潮流。 面对新趋势我们一定要把握住机遇，积极迎接挑战。 世界是在进步的，前途是光明的，这个历史的总趋势任何人也改变不了。我们应当把世界进步 的情况和光明的前途，常常向人民宣传，使人民建立起胜利的信心。 趋势这种东西是很可怕的，这世界就是顺应着趋势构成的。 二、如何把握趋势 当趋势被所有的人都看到的时候，你其实只能回归到赚辛苦钱的逻辑里去，记住辛苦钱往往不 赚钱的真理吧。 趋势只有在将起未起的时候，才有意义，太早看到趋势其实毫无意义，太晚你会错过太多的东 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 231 西。 也是为什么很多聪明人都赚不到钱的原因，趋势看到了最后就是虚无主义者，因为觉得这个也 就这样那个也就那样，都没啥意思，看的太远的人，其实挺适合做先知，当然也很容易成为先烈， 看的太早的悲催案例太多了，意义更是不大。 哥白尼在中世纪就看到了地球不是宇宙中心，于是就被火烧死了，太多太多聪明人死在了不在 当下生活的故事里去，等好不容易撑到风口来的时候，他已经先没了。 而如果趋势都被人看到的时候，其实趋势的意义也就没了，当真理都被大家接受的时候，真理 就会沦落为常识，你已经没有任何机会和优势来成为一个布道者了，在现实中也有挺多好玩的事 情。 在这个特征里，我们收获的东西是什么呢？是提前预判很重要，因为只有在人们尚未发现，而 你却提前发现，也提前动手了，那你或许能有先发性优势。 这里挺有意思的是很多人其实都能看到一些趋势性机会，但是能下手的人其实也不多，看多做 空，看空做多，甚至看而不做的人，其实都挺多。我们经常听很多人说，当年我怎么怎么看对了， 但是这种看对了，跟你有啥关系么，总体来说，爱折腾的人，胜算更大，未来的创业很大程度上会 比拼试错的次数和成本的综合。尤其是趋势留的时间窗口越来越小的时候。 三、趋势也会逆转、也会变化 世界上能跟着趋势赚钱的是两类人： 第一类人是马云、黄晓捷这样的人，他们天生具备敏锐的嗅觉，对于市场的理解很通透，而且 执行力很强，天生爱折腾，且够狠，对自己能狠下心来的人，都能成点事情，如果看准来方向，能 成大事。 还有一类人压根不存在所谓选择一说，他们中绝大多数人所谓跟着趋势赚钱，并不是主动意识 的结果，而是被动选择的结果，他们被社会的洪流抛向了不同的领域，然后就是花落谁家是谁家的 格局，有人成事，有人败事，无非是祖坟冒青烟的结果罢了。 94年被下岗的人，后来都能赚点小钱，而那些不下岗的员工，现在估计得下岗了，02年进不 了银行的人，去了房地产或者去了阿里，现在赚了大钱。在过去的十多年里面，我们这个逻辑和趋 势很明显，决定你是否赚大钱的逻辑，不是选择，不是能力，而是运气，对，就是运气。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 232 这个世界，你赚小钱才是能力，赚大钱其实是靠命的，你努力勤奋，现在的社会，让你能过比 较好的生活，但是，并不是努力勤奋就能让你成为马云马化腾的，命格不再，就别瞎想了。 我们发现美国赚大钱的人都是名校毕业，至少考上了名校，美国要上名校，也是不容易的，都 是牛人，但是中国其实赚大钱的很少是名校毕业的，首富也只是杭州师范大学而已，不是说这个学 校不好，至少没有清华北大好，这个大家总是要认的吧。 那么这里说明的问题是什么呢？ 是因为大爆发的年代里，越是底层越容易被抛向不一样的社会洪流，而不一样的洪流，往往会 有大机遇，很多人没得选择，更不会走固有的社会路径，也就更容易被抛弃社会的大趋势之中去。 我们过去十年的趋势性机会，不是互联网，互联网其实是最近一两年的趋势，过去十年的趋势 性机会其实是资产升值，大量的房地产商在过去十年的盈利能力其实是极强的。 只是趋势一旦逆转以后，互联网很轻松的就击垮了这个固有的社会趋势，不是房地产不行，也 不是互联网太牛逼，而是社会趋势转化很快。 在过去房地产是趋势的格局下，你会发现，我们曾经很多年的首富五十强，都是房地产老板， 还有曾经的煤老板，他们的出身都极低，为什么呢？ 很多人其实到现在也没弄明白他们是怎么赚这个钱的，很多人都会把自己都成功归结为能力的 结果，事实上这个是最大的可悲，哪里有什么能力的结果呢？你刚好在适合的年代碰巧做对了一件 事情而已。 但如果以后就长期坚持这种策略，坚持固有的逻辑去做事情的话，结果可能会死的很惨。比如 前几年的煤炭行业。 所以趋势也在发生变化，当我们做对一次趋势后，我们要反思自己：是自己的能力带来的财 富，还是因为运气跟对了趋势？但这个趋势什么时候会结束，下一个趋势是什么？ 我们要不断的反思自己，努力成为类似马云那样的第一类人，才能不被趋势或者时代抛弃。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 233 第六节 行业演变趋势研究 一、行业的演化 行业演化是指随着时间的推移和环境的变化，行业内部系统结构及其输入输出不断发生变化的 现象. 行业演化能作为某种投资机会增加或减少某个行业的基本吸引力，而且它还经常要求厂商作些 战略调整。行业演化对制定战略是极其重要的。 二、行业演化的实质 行业演化现象的存在是必然的。这由行业是一个开放的投入产出系统所决定。行业环境的动态 性决定了行业结构的动态性；行业结构的动态性决定行业产出的动态性；行业产出输出到行业环 境，又反馈到行业结构中，进一步使行业结构和行业输出动态化，如此循环往复，行业不断得以进 步。因此，随着时间的推移和行业环境的变化，行业必然发生演化。 行业演化发展的过程实质上是行业结构演化的过程。行业是一个开放的投入产出系统，它的基 本功能就是将资源转换为社会需要的产品。可以说，行业结构随时间和环境变化的实质就在于其对 资源的转换方式和转换能力的提高。这表现为行业中企业类别不断推陈出新并随分工发展而日益增 多，技术经济联系趋于紧密，从而在总体上能够更有效地把投入的资源转换为社会需要的产品。 如，行业内不仅有生产型企业，还有专事销售的企业或部门。 三、行业演化的根本动力机制 行业产生以后便随着社会的发展而演化，在行业演化过程中，作为行业演化动因的需求、科技 和竞争又是怎样起作用的呢?我们从行业演化涵义和这三大要素进行分析。 (1)需求的拉动作用 需求对行业结构起拉动作用是显而易见的。满足需求是生产的目的，因此，需求的方向和水平 指示着行业产品生产的方向和水平，需求结构作用于产出结构之上，引动着行业结构的发展。潜在 需求不断满足的要求，持续地转化为市场上对各种行业产品现实的具有购买力的有效需求，形成了 对行业结构演化的巨大拉动力，成为行业经济发展的“发动机”。 首先要考察的是行业产出结构。行业产出结构的具体化就是行业内各企业产品间的相互关系， 即行业产品结构，这是需求对行业结构作用的第一层次，是行业演化的龙头。产品结构的水平实际 上也反映了行业结构的资源转换能力。产品结构的变化与产品需求的收入弹性有很大关系。随着经 济的发展，具有高收入弹性产品的企业将不断在整个行业结构的产出中扩大自己的份额，因此，行 业中企业内和企业间产品收入弹性上的差异，会显示出某一时期行业结构变化的趋势和方向。需求 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 234 作用于产品构成，不论是要求创新产品，还是对现有产品需求的变化，由于某些产品间存在替代或 互补(如实体产品与服务)关系以及产品生产销售过程中必然发生的企业关联，都对整个行业结构中 的各企业发生影响，企业间的关联或企业内不同生产经营环节的关联形成了需求拉动的传递关系。 因此，行业产品构成的变化，一方面表现为行业结构的推陈出新，另一方面表现为企业关联关系的 变化。从而，需求对行业结构的拉动方式也存在两种：企业的兴衰更替和企业关联程度的提高。行 业需求不仅可以直接拉动各企业的发展，而且可以通过行业间的消耗关系波及其它行业，对整个产 业结构和国民经济产生影响。 其次，在商品经济中，需求的现实性是通过市场实现的，因此，市场结构是影响需求结构对行 业结构作用的又一方面。市场是拉动力的媒介，需求结构对行业结构的拉动作用只有通过市场才能 完成。进一步看，市场的这种作用的实现取决于两个方面： ①市场范围。 市场范围的大小受到运输、通讯等物质条件的限制，也受到人们商品交换意识的限制。行业产 品的市场往往随着商品经济的发展而扩大，市场的扩大又促进着行业经济的发展； ②市场结构。 市场结构的内涵较复杂，这里主要是指行业市场的集中度和竞争程度对行业结构的影响。行业 市场的集中度和竞争程度反映的是竞争因素对行业结构的影响作用，这点将在下面分析竞争因素时 阐述。 (2)科技推动 毫无疑问，在科学基础上的技术进步是行业结构演化的主动力之一。技术进步直接改变着行业 进行资源转换的转换方式，不断提高行业的资源转换能力，从而推动行业结构演变。同时，技术进 步也刺激着需求结构的变化，扩大着资源的利用范围，因而，它的作用是十分广泛。 从时空上看，技术进步一般不是同时发生在行业的各个企业内，也不是同时发生在一个企业内 的各个生产环节和各个方面，它的发展是不平衡的。而正是这种不平衡性的存在，使得技术进步不 仅一般地作用在整个行业结构上，推动各企业的发展，而且更重要的是使行业结构在变动中发展。 技术进步的不平衡性决定了它的作用是从个别企业或企业的部分工艺入手，进而波及到整个行业结 构。 综合起来看，技术进步对行业结构的作用有两个方面： ①使行业产品结构推陈出新。 推动新的产品结构形成，同时淘汰或改造旧的产品结构，从而不断创造并巩固新的产品结构， 瓦解旧的产品结构，推动行业产出结构的演化。 ②对整个行业结构的波及影响。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 235 技术进步对整个行业结构的综合影响是广泛而复杂的。这里概括为三个方面：一是技术进步的 企业间转移。发生在一个企业内的技术进步会横向传播到其它企业中去。对于老企业来说，使之在 一个新的技术基础上获得再生；对于新企业而言，这种技术的横向转移和各企业内部技术的纵向进 步相结合，就能产生全方位的技术进步。对行业结构的演化而言，由于技术进步在一定时期内只存 在于部分企业和部分产品中，所以，技术转移和对老企业的改造是重要的一种作用方式。二是企业 间关系的改变。一方面改变了企业间产品的替代性强弱关系，改变了与服务企业(经销中间商)的技 术指导关系；另一方面改变了企业间的竞争地位，使技术进步程度大的企业更具有竞争优势。三是 通过对市场需求结构的影响来拉动行业结构变化。这点已在对需求因素的分析中阐述过，在此不再 赘述。 (3)竞争促发 在商品经济条件下，由于商品生产者的利益关系，竞争自始至终伴随着行业演化，随时随地促 动着行业结构的发展变化。如前所说，竞争实质上是一种机会选择，它在一定程度上决定着资源的 流向，显然主要是通过投资机制来实现。投资作为对行业结构的投入流量，影响着下一时期行业结 构的形成，因而对行业结构起推动作用；与此同时，作为需求结构的一部分，投资又构成对行业的 即期需求，因而对行业结构的演化起拉动作用。从某种意义上讲，投资结构实际上构成了变化着的 行业结构的增量。投资规模和流向的决定，是相当复杂的现象，它对行业结构的影响是贯彻始终 的。在本文中，我们不研究投资机制，但是，投资也是选择，竞争是通过投资这一开关触发行业结 构的演化，即通过投资来改变行业的资源配置结构。 行业内企业竞争对行业发展的作用较明显，不论是为了利益克服行业进入障碍而进入行业的新 企业对壮大行业的作用，还是现有企业间竞争对行业产品质量提高、成本降低以更好地满足需求的 作用，都是显而易见的。 从上述分析中可以概括出行业演化过程中需求、技术进步、竞争三大要素之间的相互关系： (1)需求是行业演化的拉动力，是行业经济发展的“发动机”，是行业演化的“原动力”；技术 进步是行业演化的推动力，提供了行业演化的技术基础；竞争是行业演化的促动因素，通过不同形 式的投资“催化”行业演化。 (2)技术进步一方面直接提高行业生产率，对行业增长起推进作用，缩小需求与行业生产供给 的差距；另一方面引导行业新的需求方向，推动行业替代产品生产，有着减少对行业老产品需求的 作用，即产生了对行业老产品需求的负反馈效应，进一步使行业结构适应新的需求结构。 (3)竞争则通过投资来促使行业改变资源配置结构，一方面扩大了行业需求，产生了对行业需 求的正反馈效应；另一方面，促进了行业加快技术进步，对技术进步产生了正反馈效应，进而，又 通过技术进步对行业的反馈作用扩大其影响。 可以得出，行业演化的根本动力机制就是：需求的拉动前提下，由技术进步和竞争两个因素与 需求三者之间形成的反馈机制维持行业演化的不断进行，使行业结构从一种形式演变为另一种形 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 236 式。当行业可以不断与环境进行交换时(如投资、获得资源供应和行业产出的输出等)，行业便会不 断向更高水平发展，否则，只能处在原有水平而停滞不前。 值得指出，在前述的分析中有一个前提，即行业的需求与行业目前的产出一致。如果需求与产 出不一致时会是什么结果呢? 行业需求是行业产生的原因，行业需求产生和变化在前 [1] ，行业结构的产生和变化在后。 从行业演化的根本动力机制中可以看到：技术进步和竞争对行业原来的需求存在正反馈，因此，当 行业需求发生了与目前行业产出不一致的变化后，由于行业获得需求信息并作出调整需要一段时 间，即存在行业调整较行业需求变化滞后，因而，行业会继续保持原产出一段时间，这就会造成行 业产出过剩。 这里，我们可以得到两个重要概念和推论： (1)在行业需求与行业产出不一致的条件下，由于行业演化动力机制中反馈效应的存在和行业 调整的滞后性，行业的产出将继续保持一段时间。对此，我们称之为行业发展惯性。行业发展惯性 的大小反映了行业保持原来状态的能力。 (2)在行业需求与行业产出不一致的条件下，行业发展惯性将不可避免的导致行业产出过剩。 行业发展惯性的存在，说明了行业经济危机现象发生的必然性，也揭示了经济危机出现的自然 机制。 第七节 影响及驱动无人超市行业未来演化的主要因素分析 行业中发生的许多事件都会对行业产生很大的影响，可以看作驱动因素，其中由一些只是属于 某一类因素，但是绝大多数同时属于好几类因素： 一、产品革新 产品革新往往会扩大行业的客户群、重新实现行业的增长、扩大竞争厂商之间产品差别化的宽 度，从而动摇已有的竞争结构。新产品的成功导入往往会加强革新公司的市场地位，而对于那些固 守老产品或不善于退出新产品的公司来说，则会使其利益受损，产品革新是一个关键的驱动因素的 行业有：复印设备、相机和照相器材、高尔夫球棍、电子游戏、玩具、药方药品、冷冻食品、个人 计算机以及个人计算机软件。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 237 二、技术变革 技术进步可以大大改变一个行业的结构，使得供应商可以更低的成本生产新产品和更优产品成 为可能，并且打开整个行业的前沿领域。技术进步还可以带来以下各各方面的变革：资本要求、有 效生产的最低工厂规模、垂直一体化的利益和学习及经验曲线的效应。例如，电子商务借助互联网 所实现的快速进步正在以极快的速度改变许多国家的商务方式（股票交易、软件的销售和分销、有 鉴定或零售），并正在引导人类进入新的信息时代。 三、营销革新 如果竞争厂商能够成功的引入产品销售的新方式，那么，他们就可以激起购买者的兴趣，扩大 行业需求，提高产品竞争度的差别，降低单位成本。这其中的每一点都可以改变竞争者的竞争地 位，迫使竞争对手修订战略。互联网正日益成为各种营销革新的媒介。 四、服务创新 服务创新是创造和开发人类自身价值,提高和完善生存质量，改善社会生态环境的活动。比如 社交化生产服务是社交网络的应用，是一种新的产业协作模式取代旧式中心化的产业结构，比如； 线上线下融合的 O2O服务与传统产业融合发展，伴随着 4G、移动终端普及、城镇化的重大机遇， 显示了巨大的市场空间潜力；数字服务具有知识经济和数字经济的双重属性，是娱乐、文化产业发 展载体，主要包括数字出版、在线教育、科技博客等。 五、政府政策的变化 管理当局的影响力和政府政策的变化。 管理当局和政府的行动常常会带来行业惯例和战略方面的重大变化。政府管制的解除将成为下 列各行业之中一种强大的有助于提高竞争能力的力量：航空、银行、天然气、通讯及电力设施。政 府的医药保险方面的改革成了保健市场上的强大驱动因素。在国际市场上，东道国政府可能通过向 外资公司打开国内市场或向外资公司关闭国内市场以保护国内公司等方式推动竞争变革。 六、产品使用方式的变化 产品买主以及买主的产品使用方式的变化。 购买者人口群及产品使用方式的变化可能改变竞争的态势：迫使行业中的竞争厂商改变客户服 务（信用、技术支持、维护或修理）的方式、改变行业产品销售的特约经销商和零售商结构、迫使 生产商扩大或缩小产品线、带来不同的销售及促销途径。如今，互联网在家庭和工作的普及中正创 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 238 造着种种机会：电子购物、在线经纪服务、电子邮件服务、简报服务、数据服务、互联网供应商服 务。同时，寿命预期的提高带来的人口特征的变化正导致下列各类市场的增长：公寓、退休计划服 务、互助基金、健康服务。 七、成本和效益的变化 成本的高低是决定企业获利多少的重要因素，控制成本是合理科学的利用生产资源和管理资 源，将成本尽可能降低，增强产品的竞争力。通过对产品成本项目的分析，便能掌握成本变化的情 况，找出影响成本升降的各种因素，最终通过降低产品成本，提高企业经济效益。 从管理角度上看，成本的合理运用为企业正确地进行最优决策，有效经营和严格进行成本控制 服务。“成本”是提高经济效益的主要途径，会对行业发展产生巨大的影响。 八、规模的扩展和缩减 规模的扩展和缩减是行业变革的一个因素，因为它会影响行业供应和购买需求方面的平衡，进 入和退出方面的平衡，影响竞争厂商增加销售量的难度。长期需求的攀升会吸引新进入者进入市 场，鼓励既有厂商增加生产能力。市场的收缩则会导致行业的某些公司退出该行业，诱使剩下的厂 商关闭最低的生产工厂收缩业务量。 九、技术秘密的转移扩散 如何开展某项具体业务或实施某项生产技术的知识一旦扩散，那些被有关厂商因为持有这些技 术诀窍而拥有的以技术为基础的竞争优势就会遭到侵蚀。这种诀窍的扩散渠道可能有：科技杂志、 贸易公报、现场生产工厂考察、供应商和客户的口头传诵、知识渊博的职员的解聘。当技术诀窍的 拥有者将该技术诀窍许可给他人以收取版税伙同有志于将该技术诀窍变成一个全新的事业的公司合 伙时，技术诀窍也会扩散。一般来说，购买一家拥有自己想要的技能专利或生产能力的公司，往往 就可以得到该技术诀窍。近年来，跨国界的技术转移正成为全球化市场和全球化竞争的最重要的驱 动因素之一。随着各国能够获得技术诀窍的公司的增加，这些公司将从长远的角度提高公司的制造 能力以直接统既有的地位稳固的公司展开竞争，实例有：汽车、轮胎、家电产品、通讯和计算机。 十、行业日益全球化 行业走向全球化的原因很多。一家或多加在本国市场上帝为卓著的公司可能会实施积极的长远 战略以获得一个在全球市场范围占统治地位的市场位置。某一个行业的产品需求可能会在越来越多 的国家增长，贸易壁垒可能会降低，技术转移可能会成为更多的国家、更多的公司大规模的进入本 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 239 行业的方便之门。国家明显的劳动力成本差异可能推动有关公司在低工资的国家和地区建立劳动密 集型的生产工厂。有全球规模销售量的厂商可能拥有重要的成本经济性，而全国规模的销量则不尽 然。因为多国公司往往能够在国与国之间以极低的成本转移其生产、营销和管理方面的诀窍，所以 有时他们会拥有仅在本土的厂商所没有的竞争优势。因此，全球化竞争通常会改变行业中重要竞争 厂商的竞争模式，并且给各个竞争厂商所带来的利益是不均衡的。 所有这些情况都是的全球化在下列情况下成为行业的驱动因素： （1）规模经济性很大，竞争厂商必须在多个国家和市场上销售其产品，以获取足够大的销售 量并降低单位成本； （2）低成本生产是一个关键因素（这就迫使公司必须将生产设施置于成本最低的国家）； （3）一家或多家以增长为导向的公司正尽力尽可能多的在有吸引力的国家的市场上树立其显 著的竞争地位； （4）业务以自然资源为基础（例如，从事原油、铜和棉花生意的公司往往在地理区域上遍布 全球）。 十一、关联行业内的结构变化 产业关联效应指的是一个产业的生产、产值、技术等方面的变化引起它的前向关联关系和后相 关联关系对其他产业部门产生直接和间接的影响，从而可以分为前向关联效应和后向关联效应。 十二、生活态度和方式的变化 社会关注点、态度和生活方式的变化。 新出现的社会问题和人们价值观和生活方式的变化可以刺激行业变革。日益高涨的禁烟情绪已 经成为烟草行业的一大主要变革驱动因素。消费者对绿色食品的需求和营养价值的担忧已经迫使食 品商改变其食品加工技术，将 R&D重新定位于健康添加原料，以及竞相提供健康美味的产品。人们 对身体健康的关注已经产生了一些全新的行业：健身设备、户外服装、运动馆和休闲中心、维他命 及营养物补充以及经过医药调试的饮食方案。总之，态度和生活方式的变化通常有利于促使竞争厂 商加快反应速度、增强创造力、将其产品目标定位于新环境、新趋势。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 240 十三、竞争格局的变化 大厂商、新锐企业的进入或退出。 一家或多家外资进入某个曾经为本土厂商统治的市场几乎无一例外的会动摇市场的竞争环境。 同样的，当另一个行业重的一家有着相当地位的本土公司通过够并或建立自己的新办企业进入本行 业时，这家公司通常会以某种创造性的方式运用其技巧和资源，从而使得竞争朝着新的方向发展。 大公司的进入往往会开始一场全新的竞争，带来一些新的重要厂商并会建立一些新的游戏规则。同 样的，大公司的退出也会改变行业的竞争结构，减少市场参与者的数量（这样，可能会提高没有退 出市场的领导者的统治地位），导致剩余厂商纷纷尽力抢夺现有厂商的客户。 十四、行业增长的长期变化 人口是决定行业增长长期变化的关键因素。人口数量的增加会使需求增加，人口数量减少会使 需求减少。人口结构的变动主要影响需求的构成，从而影响某些商品的需求。例如，人口的老龄化 会减少对时髦服装、儿童用品等的需求，但会增加对保健用品的需求。 另外，需求的、替代、辅助产品的出现，也会引起行业增长的长期变化。 十五、购买者偏好的变化 购买者最近出现的差别化产品偏好代替了以前的商品化产品偏好（或标准化程度偏好代替了以 前的高度差别化的偏好）。在某些情况下，越来越多的购买者认为标准化的产品其价格更具有预算 性，比那些有许多特色和服务的高价品牌要好。这种发展态势往往会将客户从昂贵的差别化产品厂 商转移到便宜的类似产品的门下，并开辟一个价格竞争强烈的市场。因此，转移到产品更高标准化 这样一个明显的偏好转换就可能统帅这样一个市场：在这个市场上，竞争厂商不得不降低业务成 本，使其价格更具有竞争力。另一方面，对标准化的产品的偏好的减弱可能会在下列情况下发生： 买方厂商通过引入新的特色，改变款式和风格，提供选择余地和附属物，利用广告和包装创造形象 差异提高购买者的忠诚度。这样的变革驱动因素就会导致竞争厂商纷纷采用差别化的手段提高购买 者的忠诚度。竞争态势的演进方向可能会有所不同，其条件是：市场上相关的各个竞争力量是提高 还是降低对产品差别化的重视程度。 十六、不确定性和商业风险的降低 一个年轻的新兴行业往往有以下这些明显特征：成本结构不明确、潜在的市场规模不明确，解 决技术问题的时间和资本不明确，必须予以重视的分销渠道不明确。新兴行业往往只吸引愿意承担 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 241 风险的具有企业家精神的公司。不过，随着时间的推移，如果行业的先驱者取得了成功，如果行业 产品活力的不确定性降低了，那么，保守一些的公司也会被诱惑进入该行业。一般来说，这些“后 来者”往往是一些大型的，有着强大的财务资源的公司，他们寻求的是投资于具有吸引力的成长的 市场。商业风险和行业的不确定性的降低还会影响国际市场上的竞争。在一家公司进入的早期阶 段，保守主义占统治地位，各个公司往往能够通过采用降低风险的战略，如出口、许可证和合资企 业来达到在进入国外市场同时降低风险的目的。然后，随着经验的不断增加和风险的下降，公司逐 渐采取更大胆的行动，建立生产工厂，够并公司以在每一个国家的市场上建立强大的市场竞争地 位，并开始将各个国家的战略连接起来形成一个全球战略。 许许多多的各种潜在驱动因素说明了为什么仅仅从成长模型的角度来考察一个行业是多么的简 单，同时也说明了为什么充分理解导致出现新竞争环境的原因是行业分析的一项基本工作。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 242 第十二章 2019-2025 年中国无人超市行业发展前景与机遇预测 第一节 2019-2025 年无人超市行业消费需求发展趋势预测 一、中国经济进入消费主导模式 中国经济将逐步转变为消费主导模式，同时继续维持稳定增长趋势。随着经济的发展，到 2027年，中国消费者群体将会拥有更多财富，消费偏好也将呈现更加多元化的态势。与此同时， 大众消费水平在创新与技术大发展的支持下跃升至新层次。 以前是先生产再消费：生产者——经销商——消费者。未来一定是先消费再生产：消费者—— 设计者——生产者。因此，传统经销商这个群体将消失，而能够根据消费者想法而转化成产品的设 计师将大量出现。 二、消费者越来越处于商业活动的中心 过去数十年，供给方或渠道方在市场中的主导地位在历次变革中固若金汤，但现在话语权逐渐 转移到了消费者手中。消费者越来越站到了商业活动的中心，成为市场的主导方。中国大规模的生 产制造能力已经形成，消费者的主导权变得前所未有的大，对消费者需求的理解和感受也变得前所 未有的重要，我们开始真正进入消费者时代。80后、90后、00后正成为中国市场的核心消费群 体，新一代消费者自我意识更强，而消费态度和行为也更加个性化。他们更重视购物过程体验，希 望与品牌商及零售商建立交易关系之上的信任感和亲密感。他们对社交媒体的营销信息的接受度也 明显更加开放、正面，使产品和服务提供商在社交媒体上针对消费者个性需求提升影响力方面拥有 更大的发挥空间。 三、全民进入崭新的消费时代 从美国发展情况来看，伴随人均 GDP快速提高，国民消费升级大大加速，消费支出结构发生趋 势性变化，文化娱乐比例上升。随着我国人均 GDP在 2013年突破 7000美元大关，国民开始追求高 品质的愉悦生活，价格不再是购买时考虑的首要因素，消费从基本需求向时尚化，个性化，健康化 的高级需求进行转变。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 243 图表：美国人均 GDP 变化与消费支出结构的变迁关系 文化娱乐在消费支出中的占比逐年上升 全国城镇居民人均可支配收入由 2009年的 17175元上升到 2016年的 33616元，7年间上升了 接近 1倍。以文化娱乐、医疗保健为代表的新兴消费在消费支出中的占比逐年上升。2015年，我 国文化及相关产业增加值为 2.7万亿，占 GDP的 4%，体育及相关产业的产业规模 1.4万亿，占 GDP 的 0.64%，发展势头强劲，大发展机遇期已经到来。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 244 图表：传统消费与新兴消费占比变化 四、新的消费形态正在逐渐形成 从商品时代，回归产品时代。商品性价比将进入一个极致的时代。消费者不再为过多的溢价买 单，更愿意为爱好和兴趣买单。 如果当价格不再是决定购买与否的首要标准，即消费者越来越理性，也代表着消费升级已经在 发生。 生存型消费需求转变为改善型需求，物质型消费向服务型消费转变，新的消费形态也悄然形 成。 五、消费人群变化趋势及消费特点 （一）中产阶级重塑消费市场格局 从 2016年至 2027年，中国消费支出将以年均 6%的速度增长，消费总量从 2016年的 29万亿 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 245 人民币（合 4.3万亿美元）增加到 56万亿人民币(合 8.2万亿美元)，接近翻上一番。预计占家庭 总数 65%的中产阶级将成为这一发展趋势的主要动力源泉。 中国在 2005年至 2012年期间，经济增长率达到 10%乃至更高水平，很大程度上要归功于投资 的拉动。在 2012年之后，中国投资增长放缓，步入新常态阶段。从 2017年到 2027年，中国政府 预计将推动经济增长向消费和服务驱动模式转型，利用直接支出填补投资减少引发的部分需求缺 口。此外，中国还将在医疗和养老金等领域实施一系列支持性政策，鼓励大众更多地选择支出而非 储蓄。 在 2017年至 2027年期间，随着大量工业劳动力转移至服务行业，农村人口迁移至收入相对较 高的城镇地区，家庭收入将以每年 5%左右的速度增长。国民收入的增长将使大约 1.8亿的低收入 和中低收入家庭进入更高的收入行列。 到 2027年，中国中产阶级的规模将进一步扩大，约占家庭总数的 65%。 而中国消费者的储蓄率将在这十年内减少 5%至 10%的幅度，从而降至 30%左右的水平。家庭收 入的增加和储蓄率的下降，使得消费支出每年的增长水平达到 6%，总量在十年内翻一番。到 2027 年，中国经济将转变为消费主导模式，中国将继续保有全球消费增长最大贡献者的地位。 图表：2027 年中国消费市场预期 资料来源：贝恩公司/世界经济论坛分析 中产阶级人口增加及消费增长将重塑消费市场格局。到 2027年，中国消费市场将有如下特 点： 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 246 a)消费结构升级：增加的家庭支出将更多用于“自由支配”品类，而非购置“生活必需品”。 随着总开支的增加，诸如交通、娱乐、教育、奢侈品和金融产品等非必需“自由支配”品类将从中 受益最多，获得更高的钱包份额(SoW)。与此同时，饮食、住房、公共设施缴费等生活必要开支的 钱包份额将继续缩小。 b)消费标准升级：消费者的需求将从功能价值要素转向情感价值要素。手头宽裕起来的消费者 对于价格敏感度将有所降低，更加注重消费附带的情感价值要素，例如，感官的愉悦、社会地位、 自我认同和社会贡献等。同时，消费者也会对功能价值要素提出更高的标准，例如，便利度、选择 多样性和质量等。 （二）富裕阶层推动消费升级加速 根据 BCG《中国私人银行 2017》数据，家庭可投资资产值在 100万美元到 500万美元，以及 500万美元到 2000万美元这两个区间内的家庭数量增长迅速。将仍 2017年的 210万户/30万户， 增长至 2021年的 340万户/50万户，CAGR分别为 12.8%/13.6%。根据马斯洛需求理论，富裕层级 的提升，对品栺、品质愈加追求，对消费的需求也越加精细，对高端产品及生活模式更加青睐。上 层中产家庭数量的快速增长和持续累计的财富，将快速推动国内消费升级的步伐，同时也将极大的 促进奢侈品内生性需求。 我们认为，2018年可选消费增速水平将与必选消费拉开差距。根据国家统计局数据，2016年 9月-2017年 10月期间，限额以上企业零售额增速中，以粮油、食品、饮料、烟酒为代表的必选消 费当月增速水平显著低于中西药品、体育娱乐类和化妆品类等可选消费品增速水平，消费品质升级 趋势明显。我们认为，随着人均收入水平提高，可选消费与必选消费的增速差距将逐渐拉大，未来 将是可选消费的天下。 分类标准及人均国民总收入（GNI）指标，将全球国家划分为高收入国家组、中高收入国家 组、中低收入国家组和低收入国家组。通常，中、低收入国家被称为収展中国家，高收入国家被称 为収达国家。随着国内经济的快速增长，我国人均 GNI不断提高，仍 1987年的 320美元上升至 2016年的 8260美元，29年提升了 26倍。与此同时，我国世界地位也在不断上升，1997年仍低收 入国家升级为中低收入国家，2010年进一步升级为中高收入国家。人均 GNI全球排名由 1970年的 160位上升至 2016年的 71位。 以美国经验为例，人均 GDP的增加将显著提升享受型消费占比。我们把食品、衣着、家居用品 归为基本物质消费，把娱乐、金融保险、医疗、交通通讯归为享受型消费。仍 1960至 2015年，美 国人均 GDP仍 3000美元上升至 56000美元，而基本物质消费占比仍 30.9%下降至 12.8%，而享受型 消费占比则由 13.8%上升至 31.3%。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 247 国内消费结构也迎来重大变化，品质消费占比不断提升。通过对比 2012年与 2016年的消费结 构变化，以衣、食、住为代表的生活刚需性消费占比均略有下降，而以教育文化娱乐、交通通信、 医疗保健和生活用品及服务为代表的品质消费占比均有所提升。 富裕阶层的迅速崛起，推动国内消费升级加速。根据 BCG《中国私人银行 2017》数据，家庭可 投资资产值在 100万美元到 500万美元，以及 500万美元到 2000万美元这两个区间内的家庭数量 增长迅速。将仍 2017年的 210万户/30万户，增长至 2021年的 340万户/50万户，CAGR分别为 12.8%/13.6%。根据马斯洛需求理论，富裕层级的提升，对品栺、品质愈加追求，对消费的需求也 越加精细，对高端产品及生活模式更加青睐。上层中产家庭数量的快速增长和持续累计的财富，将 快速推动国内消费升级的步伐，同时也将极大的促进奢侈品内生性需求。 我们认为，2018年可选消费增速水平将与必选消费拉开差距。根据国家统计局数据，2016年 9月-2017年 10月期间，限额以上企业零售额增速中，以粮油、食品、饮料、烟酒为代表的必选消 费当月增速水平显著低于中西药品、体育娱乐类和化妆品类等可选消费品增速水平，消费品质升级 趋势明显。我们认为，随着人均收入水平提高，可选消费与必选消费的增速差距将逐渐拉大，未来 将是可选消费的天下。 （三）80/90 新生代群体崛起，更加追求个性化消费 90后新生代崛起，80/90成为社会消费主力群体。我们将 20-60岁定位为消费主力人群，根据 populationpyramid.net数据，消费主力人群占比由 1987年的 50.2%上升至 2017年的 61.3%，仍 人口金字塔结构可以看出，消费主力人群占比基本已经达到历史巅峰。但人群结构来看，25-34岁 年龄段（对应出生年仹为 1983-1992年）是这部分新增消费群体的主力人群。 体验性和服务性是 90后新生代的主要消费诉求。90后作为互联网的原住民，生活在相对富裕 的环境里，独生子女居多，在开放自由的环境下成长，崇尚多元化的消费模式，追求独立个性化的 消费。根据 TalkingData的调研数据，仍消费诉求上来看，90后新生代非常注重消费体验感受， 效率、自由和科技感是这代人群的主要诉求，而休闲娱乐、生活服务、餐饮等是新生代主要的消费 品类。 线下体验业态占比将进一步提升。与线上消费相比，线下体验式消费更注重消费者的参与和感 受的同时，对空间和环境也更注重其体验性。与传统百货相比，有更多的体验式业态，业态构成有 餐饮、亲子休闲、文化、娱乐、艺术、时尚等。消费者从视觉、味觉、触觉上进行参与，从而激发 起消费者的消费意识与消费行为。例如：永辉的超级物种、阿里的盒马鲜生、体验式购物中心等。 一线城市总体各业态商铺供应比为零售：餐饮：儿童体验：休闲娱乐：服务=61%：28%：4%：4%： 3%，其中，体验式业态商铺供应约占 36%，预计未来体验业态占比将达 50%。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 248 （四）90/00 数字新生代在消费品质方面有更高的标准 在接下来的十年里，人口规模约为 2亿的“九零后”7将步入家庭生活，1.5亿左右的“Z世 代”将从学校走向劳动力市场。 在 2027年，“九零后”和“零零后”人口将分别占到中国总人口的 15%和 21%。年轻一代与他 们的上一世代在两大方面截然不同：1)他们从父母和/或祖父母那里得到了大量经济支持；2)他们 成长在技术和数字化蓬勃发展、生活质量迅速提高的时代，随着“九零后”和“零零后”进入下一 个人生阶段，他们对数字化和高生活质量的期待将继续延续。 数字新生代“小皇帝”作为主要消费力量的崛起，将产生以下结果： a)更高的消费比率：年轻一代往往更倾向于即时的满足感，可以预料他们的消费支出占比要比 上一世代高出不少。 b)高品质需求和个性化需求：年轻一代更注重情感价值要素，总体而言，他们对便利度、质量 和多样性有更高的标准，而对价格的敏感度相对较低。企业有必要开发高品质的个性化产品和服 务，以满足年轻一代的高需求标准以及对社会地位和自我认同等情感价值要素的追求。 c)乐于在数字平台上分享的开放心态：年轻一代消费者熟悉数字化生活，更乐于尝试新事物， 更愿意公开不同观点，分享个人经验。这些消费行为特征正是新商业模式可以用来吸引新生代消费 者的着手点。 d)乐于接受二胎：“九零后”和“零零后”一代是自 2016年启动的中国二胎政策直接受益 者。中国在此后将出现更多的多子女家庭。因此，到 2027年，对于多子女家庭特定产品和服务的 需求，尤其是住房、医疗和教育领域的需求将会增加不少。 （五）老龄人口的增长将产生新的需求 到 2027年，预计 60岁以上群体的人口数量将增加 1亿，占中国总人口的 22%。 中国和许多其他国家一样都出现了老龄化现象，而真正不同之处在于：中国老龄人口的规模极 为庞大。到 2027年，中国老龄人口将占到总人口的 22%。在那时候，60岁以上群体的人口数量将 达到 3.24亿人左右，使得适龄劳动力人口 5占比降低，社会福利体系负担加重，从而引发一系列 经济问题。然而，中国的老龄化趋势也能够创造一定商业机遇： 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 249 a)针对老年人的产品和服务需求上升：在 2027年，超过 60岁的人口绝对数量新增 1亿：1)支 出的变化：与其他收入群体相比，老年人在健康(保健品、医疗、老年护理等)和保险方面支出最 多，在服装、住房和教育方面的支出则相对较少；2)价值要素(EoV)的变化：老年人更关心功能价 值要素（例如，产品是否好用），尤其是关注性价比突出的健康产品和服务。相较而言，他们对情 感价值要素（例如，社会地位、自我认知等）的关注度较低。 b)对老年人护理的需求不断增长：与祖辈不同，为数不少的“新一代”老人难以从其子女处得 到必要的照料。因此，中国社会对养老院的需求将变得十分强烈。这正是中国独生子女政策所带来 的副产品。中国独生子女政策持续了 35年，导致成年子女、父母和祖父母的比例失衡。与此同 时，35年来的城镇化发展趋势以及不断上升的住房成本使得几代人很少能够在一个屋檐下共同生 活。 六、个性化产品与服务将成为主流市场的新取向 到 2027年，为满足数量庞大的中国消费者的多样化需求，个性定制产品与服务将不再是企业 的一种选择，而是必须满足的标准。 在过去的十年里，中国众多行业都在利用细分媒体推出个性化内容或开展定制化营销。但到 2027年，个性化产品和服务以及客户体验历程本身将变得常态化。其将大大改变人们购买的对象 和购买的方式： a)人们购买的对象：人工智能、机器人技术、3D打印和其他新兴技术将显著降低个性化产品 设计、制造和消费者沟通成本。不仅当前大众品牌能够推出定制产品，面向较小消费群体的细分品 牌也可拥有定制产品与服务。 b)人们的购买方式：在 2027年，消费者将会定期收到个性化产品与服务推送。因此，消费者 购买决定将会更加理性，更有判断意识，情感冲动和潜意识的购买决策将会大大减少。 随着个性化产品与服务日益普及，坐拥消费者数据的平台将比那些多年来收取溢价，耗费巨资 去了解消费者偏好与需求的品牌拥有更多优势。凭借技术和数据实力，平台能够以更低的成本掌握 消费者的个性化需求。因此，平台也就能够以低于品牌公司的价格向消费者提供个性化产品(有可 能是平台自有品牌)和服务。 案例研究：腾讯微信“朋友圈广告”—在社交网络平台上进行个性化营销 腾讯社交网络应用—微信在 2012年推出了“朋友圈”功能。微信用户可以通过朋友圈访问、 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 250 分享朋友的信息，从而建立起一个亲密的、私人化的朋友圈子。公司可以根据微信用户数据的分析 （包括位置、交易、日常通信等），利用人工智能算法预先选择目标用户，展开针对性营销。随后 用户就会在朋友圈（时间线）日常推送中看到嵌入的广告。 针对上述三种新消费模式，解释了高新科技是如何影响消费价值链。从分立的角度来看，每一 种高科技都对消费价值链的不同部分产生了具体影响。而从消费者的整体角度来看，科技给他们带 来了新的消费方式。 图表：突破性技术对三种消费模式的价值链产生的影响 注释：DIY=自己动手资料来源：贝恩公司/世界经济论坛分析 七、消费者将会追求愈加丰富的体验形式 场景多元化 “内容物化*”日趋风靡，近年来线下 IP主题快闪店逐渐流行，如以《权利的游戏》为主题的 酒吧、网易用跟贴金句装扮的概念便利店和跟贴楼梯等，让 IP现实化。AR现实叠加的技术具有丰 富的应用场景，如餐厅、购物、游戏等等，线上线下交互衔接更顺畅。而车载智能终端未来将能提 供更丰富的资讯、娱乐内容，使得车变成除了客厅以外的重要内容消费场景。 形式多元化 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 251 人工智能使得内容体验的形式多样，智能硬件如 AmazonEcho使得新闻获取、信息查询可以通 过语音实现。VR技术用虚拟情景模拟现实，使人身临其境。例如 VR演唱会可以用全景的动态视频 流让人们在家中感到现场的视野和音乐。VR硬件软件的不断完善将使得基于 VR的游戏快速发展， 交互方式更加逼真。 八、中国消费者行为仍将呈现鲜明的中国特色 在中国，青睐中式生活与西式生活的群体基本各占一半。到 2027年，中国的消费者不太可能 全盘回归中式生活，但也不会完全追随西方国家的脚步。 消费者调研 20发现，不同收入群体、世代和地理分布所呈现的消费者生活方式偏好差异正在 缩小。事实上，在过去的十年里，中国消费者对于文化和生活方式的态度主要受到两股力量的影 响：1）一方面，由于中国开放政策的实施和技术的发展，消费者变得富裕起来，更容易接触到西 方文化和生活方式；2）另一方面，中国政府大力弘扬传统文化，提倡传统文化国民教育，积极传 承中国文化遗产。 这两股力量在未来十年还将持续保持对峙局面，到 2027年，中国还将存在中式和西式生活之 分。这意味着： a)消费行为差异将继续存在：本项目中面向 2300名中国消费者的调研显示，在收入水平和代 际相同的情况下，倾向于西式生活的消费者的储蓄率比那些青睐中式生活的消费者要低。在同年龄 段（八零后)和相同收入(中低收入)段的受访者中，喜欢西式生活的人的支出要比中式生活爱好者 高 4%。 这种生活方式偏好的区别还将会对特定消费类别产生显著影响。例如，其对饮食、保健活动以 及娱乐活动的影响最大，对服饰等类别的影响相对较小。调查显示，那些倾向于西式生活的中国人 的增量消费主要集中在优质食物和与外出就餐、运动与健身及海外旅行上。对于那些倾向于中式生 活的人而言，增量消费则主要集中在有机食品及保健食品、疗养和线下娱乐(远足、去电影院等)等 方面。 b)信息与信任来源的差异仍将继续存在：偏爱中式生活的消费者往往更多地通过朋友和家人的 口口相传做出消费决策。而那些倾向于西方生活方式的人则更多地依赖媒体形成消费态度。 总而言之，尽管这些分歧仍然存在，但到 2027年，鉴于中国将继续对外开放，向西方输出文 化，中式与西式生活的区别可能不会像今天这样明显。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 252 九、注重健康已成为突出趋势 对于许多消费者来说，健康是一种新的奢侈品，应该享受并且展示，特别是在社交媒体上。我 们预计到 2018年及以后消费者对康体相关产品的需求将保持强劲。而且我们期待这种趋势会进一 步扩大，尤其是在精神健康方面。我们看到为员工提供心理健康日的公司的出现。Unmind和 Headspace这类别公司也出现了，为企业和消费者提供费用并不高的、促进心理健康的方案。与此 同时，社交媒体给年轻人所施加的压力也成为焦点。 Facebook的 Sean Parker在 11月的一次活 动中表示，“上帝只知道它对我们孩子的大脑做了些什么”。他的批评促使消费者意识到 Facebook 等社交媒体网站对用户心理健康的负面影响。随着越来越多注重健康意识的消费者将注意力放到了 心理健康方面，他们也在借助一些有利于心理健康的产品。因此，我们希望更多的公司和个人将促 进心理健康的数字工具整合到他们的健康计划和惯例中。然而，这种预测带来了一个警告：数字健 康工具市场并不是完全免费的，因此当保险公司、政策制定者和消费者需要更高效的产品时，这些 app软件将会受到冲击。 十、消费者圈层化 圈层指因共同爱好、兴趣或价值观而形成的一个个内核稳定、连接紧密的社群。随着网络内容 多元化和网络社交便捷化，圈层化成为趋势。同时，圈层存在以下几个特点： 1）圈层细分多样。每一个细分兴趣领域都能在社交网络的作用下将有同好的人聚集城一个圈 子。 2）自我认同感强。每个圈子都存在单独的“结界*”。圈子里的人更倾向于圈子内部的认同， 而不是圈子外的；圈子鄙视链无处不在。 3）情感、金钱投入深。以 95后为例，兴趣对他们而言，不仅是陪伴、是激励，更是一种情感 的投入与依托。 每个人都有独特而专属的兴趣空间，每个圈子都有自己本身的价值认同和行为准则。结界通常 表现为不同圈层区隔度明显的身份定义标签。 十一、其他两大潜在不利场景及其对消费的影响 尽管基本情况从总体上描述了中国最有可能发生的发展路径，然而，全球力量和区域力量的变 化（例如技术应用速度和中国政策的方向）都可能对消费市场格局的演变带来不小的影响。 其他两大可能出现的潜在未来场景包括： 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 253 （一）“中等收入陷阱”场景 在这种情况下，我们预计到 2027年，大约 25%的制造业岗位将由自动化完成 22，相关劳动力 将被迫下岗。考虑到制造业工人的技能差距，低层次劳动力向相对较高收入的服务岗位转移速度相 对较为缓慢，进而导致中产阶级数量增长速度放缓，消费支出减少，消费总支出可能会比基本情况 要少 15万亿人民币(合 2.3万亿美元)。 在未来十年，两大关键风险将对包容性的收入增长造成高度不确定性： a)技能差距：技能缺乏问题可能会对低收入工人谋求高薪工作造成阻碍。收入增长的其中一个 关键假设是，低收入的工业工人可以顺利转移到收入相对较高、增长速度较快的服务岗位。然而， 主要的不确定因素是：这些低收入的工人是否具备胜任此类岗位所必备的技能，或者是否有能力学 习新的技能，特别是在服务工作与技术的关联度更高的时候。 b)自动化：人工智能和机器人技术所取代的中等收入劳动力可能多于其所创造的中等收入职 位。基本情况下的假设是，自动化无法在未来十年里实现大规模推广，不会对就业产生重大的净排 斥影响。然而，这一点其实存在着很大的不确定性，因为自动化技术有可能比预想的发展得更快， 取代更多制造业岗位。中国目前已经是工业机器人的最大买家，约占 2015年全球售出机器人总量 的 30%。 因自动化技术而失业的工人在没有接受新培训或教育的情况下很难找到类似的工作，这将导致 中产阶级的增长速度要比正常情况慢得多，从低收入迈入中低收入阶层的家庭数量以及从中低收入 迈入中高收入阶层的家庭数量分别要减少约 4000万及 5000万。在丧失中产阶级增长引擎，行业自 动化技术对消费者信心造成打击的情况下，总消费支出可能会比基本情况低 15万亿人民币(合 2.3 万亿美元)左右。此外，与基本情况的预期相比，“高端化”消费行为 23也将大幅减少。例如，娱 乐和教育类消费增长将放缓，消费者会再度开始关注功能需求，例如性价比。 即使自动化技术到 2027年尚未广泛推行，但其终有全面落地的一天，这意味着中国将无可避 免地直面技能差距挑战。 （二）“向内转”场景 在这个情况中，由于储蓄率的上升和净出口的减少，总体消费支出将比正常情况少 5.5万亿人 民币(合 0.8万亿美元)。其中外国品牌遭受的负面影响最大，因为中国消费者的价值要素将更多地 反映中式传统态度，对本土品牌更加有利。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 254 鉴于围绕中国政府改革开放政策延续性和民族主义发展状况的不确定性，未来中国可能出现以 下两种情形： a)保护主义抬头：如果其他国家实施贸易保护主义措施，挑动贸易战争，中国政府可能会发出 回击。政策的逆转将会使外国品牌和进口文化环境明显恶化。中国政府还可能加大管控力度，比方 说，私有化和管制解除政策出现倒退迹象。 b)民族主义的兴起：中共第十九次全国代表大会上宣布，“民族复兴的中国梦”就是决胜全面 小康社会，实现民族复兴。这可能意味着中国政府会采取一套更加向内倾斜的政策，比方说，“中 国制造 2025”。 总而言之，此类保护主义和民族主义政策可能会导致中国消费支出有所减少，改变中国消费者 对西式生活的态度。 在这种情况中，家庭储蓄率将高于基本情况。然而，由于净出口减少的缘故，国民收入增速将 有所放缓。总的来说，在这种情形下，中国的消费支出将比正常情况少 5.5万亿人民币(合 0.8万 亿美元)。对外国品牌而言，尤其是食品、饮料、酒类和烟草行业的外国品牌，将遭受最大的负面 冲击。中国消费者的“价值要素”将更多地反映出中式传统态度：更强调价格和其他功能需求，而 不太注重互联互通与个人认同。“向内转”政策可能导致创新速度放缓，引发更严重的长期影响。 场景一(“中等收入陷阱”)中出现的包容性增长不足，可能导致场景二(“向内转”政策)的出 现，加剧消费市场受到的负面影响。然而，反向链条并不一定正确，换而言之，“向内转”政策情 况不一定会导致中国落入“中等收入陷阱”。图四总结了三种情况的基本数据。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 255 图表：驱动因素比较及其对基本情况和其他场景下消费市场格局的影响 三类情况以及对消费市场的影响 资料来源：贝恩公司/世界经济论坛分析 以上部分内容来源于贝恩公司 第二节 2019-2025 年无人超市行业发展前景与机遇预测 一、国内便利店业态渗透率仍较低 4月 19日，在亿欧“2018零售创新峰会”上，多位投资人表示看好便利店业态。数据显示， 便利店每年市场增长率保持在 11%-15%，但销售额占零售总额的比例仅 1%左右。 春晓资本投资副总裁潘金菊认为，便利店业态渗透率较低，尤其是二、三线城市格局尚未形 成，在投资人看来是非常好的布局机会。2017年春晓资本在新零售领域的核心布局即为投资便利 店。创新工场合伙人张鹰表示，2018年创新工场也将投资传统便利店业态，一线城市倾向于鲜食 类特色供应链，二、三线城市更侧重无人便利店。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 256 二、需求升级，万亿级市场空间待补 随着居民消费水平提升，超市品类消费中“定期采购”比例下降，“即时性消费”比例上升； 加之一二线城市人口密度的增长，给社区及便利商业提供发展良机。据中国产业信息网、 Euromonitor及智研咨询，超市行业子业态中，便利店增速领先，而近 80%的消费者的选择原因为 “距离近”。参考日本 2016年 2336人/店饱和度，中国 2017年一二线城市 4.27亿人口对应便利店 数额约 18万，以每店每日 0.8万元销售额估算（红旗连锁约 0.7万元、日本 7-11约 5.5万元）， 单年市场空间约 5338亿。另一方面，在更广阔的低线级城市和农村市场，近 660万家夫妻杂货店 的存在也侧面反映了长期消费升级态势下社区商业的广阔空间，二者合计为万亿级别。 图表：一二线城市便利店空间超 5 千亿 资料来源：中国产业信息网，智研咨询，Wind，安信证券研究中心 门店密集提高供应链效率，看好生鲜社区店规模化盈利。经济的发展及人口密度的提升给超市 行业小业态拓展提供了条件。以人均 GDP、城镇化率与全国水平相当的湖北为例，中百集团近年展 店计划开始明显聚焦小店，推动该分部营收增长。但是，国内小店发展不完全的现状（如鲜食比 例、自有品牌比例较低）使得其毛利率相对国外较低，加之小店对员工密度、物流运输要求更高， 亟需靠门店密度分摊成本费用、形成盈利。我们之所以看好生鲜社区店，是因为其市场需求够大、 在一二线城市适用人群够多、且即时消费属性正在加强：过去几年，即使是普通超市，生鲜销售比 重依然在增加；而龙头增速低于行业平均，一定程度揭示生鲜即时消费属性正在凸显。但是，由于 生鲜毛利率相对较低、更难运维，也将对门店客流、密集程度、效率提出更高要求；从这一角度而 言，具备强生鲜供应链的企业优势将更加明显。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 257 三、便利店在中国大城市迎来黄金时代 “便利店赚的是小钱，用行业人士的话说是‘弯腰捡钢镚的幸福’，但它解决的是民生问题。” 在全时集团 COO杨波看来，随着消费人群及消费结构的变化，便利店行业的“黄金时代”刚刚开 始。 2017年底，北京市商务委等四部门印发《进一步优化连锁便利店发展环境的工作方案》，针对 便利店存在的店铺选址难、运营成本高、行政许可周期较长、搭载服务种类有限等问题，提出了具 体改革方案，计划到 2020年，北京市连锁便利店数量将达到 3000家左右，其中中心城区达到 2000家以上，实现中心城区社区全覆盖，24小时便利店占比达到 50%以上。 在实体商业普遍艰难求生背景之下，便利店竟成为零售业一匹黑马。 据中国连锁经营协会（CCFA）和波士顿咨询公司联合发布的《2017年中国便利店发展报告》 显示，2016年中国便利店行业销售总额达 1334亿元，较上年增长 13%。2017年，便利店行业创造 了 1900亿销售额，增速 23%，有超过 10万家门店，开店数及销售额实现了双增长。 曾就职 7-11，在便利店领域有着 15年工作经验的全时集团 COO杨波感慨，“以前，便利店并 不受关注，这一两年明显感觉关注度提升。本质上讲，便利店赚的是小钱，用行业人士的话说就是 ‘弯腰捡钢镚的幸福’，但它解决的是民生问题，符合时代发展。”在杨波看来，随着消费人群及消 费结构的变化，便利店行业的“黄金时代”刚刚开始。 反周期 便利店诞生于美国，成功于日本，是经济发展到一定阶段的产物，其诞生于经济快速增长阶 段，是超市发展相对成熟后，从中分化出来的一种零售业态，符合中产对品质要求高、购物目的性 强、时间成本高等需求。 线下零售发展路径是从百货到超市再到便利店。百货特点是全品类多业态、位于商圈和市中心 以及面积大、坪效低；超市的特点是品类较全、离居民区较远、面积较大、坪效较低；而便利店的 特点是精简 SKU、极致便利、小型化和高毛利。从业态上讲，便利店的兴起缘于超市的大型化与郊 外化，部分消费者因购买少量商品或满足即刻所需的购物者深感不便，于是人们需要一种便利的小 超市填补空白。 然而有趣的是，近年来随着消费结构变化，曾经主流业态正在衰退，因填补空白而存在的非主 流业态却走出一道反周期行情。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 258 中国连锁经营协会发布的 2017年中国连锁百强榜显示，2017年，连锁百强企业销售规模达到 2.2万亿，同比增长 8.0%。百强便利店企业 2017年销售增长率达到 16.9%，成为实体零售企业中 增长最快的业态。此外，从各业态单店销售增长情况看，平均增长率较高的也是便利店门店，增长 率为 6.0%。 与此同时，2017年百强零售企业的门店构成也发生新变化：百货店、购物中心开店数量明显 减少，小型门店数量增长较快，达到 7.7%。2017年，百强企业新增门店 9197个，小型门店约占新 增门店总数八成。大型超市和超市门店数量仅分别增长 3.7%和 1.0%。另外，社区超市、百货店和 购物中心单店平均销售增长分别为 3.8%、4.5%和 3.4%，大型综合超市单店平均销售出现下降，为- 2.3%。 食品产业分析师朱丹蓬认为，最主要的原因是消费端发生变化，即主力的消费群体发生了变 化，现在的年轻人要求购物快、便捷、产品精致化和高端化，大卖场与年轻人的需求不匹配。大卖 场目前更多是做推广和促销，主要消费群体是中老年人。中国人民大学商学院教授黄江明甚至判 断，受电商竞争、成本上升及经营利润下降等各因素影响，商超业态的领导地位走向衰退，而且下 滑通道还将较长。 知名代表性商超已经开始走向闭店通道。最近几年，沃尔玛在华每年都有门店关闭。2012 年，沃尔玛中国区关闭 5家门店；2013年，关了 15家；2014年，关了 16家；2015年，关了 1 家；2016年，关了 13家，2017年闭店数量上升到 24家。2018年，关店数量还在继续。据不完全 统计，2017年，家乐福在中国内地共新开 3家店，与 2016年的 6家相比减少 3家。2017年新开的 门店分布在北京、上海和成都。2017年，家乐福共关店 6家，对比 2016年的 5家增加了 1家。 风起 行业兴衰可能会受技术、产业以及政策等多重因素影响，但这其中，消费者是核心。 “便利店本质上是时间的生意，是一个用小钱换时间的行业。很多年轻人不会为了省几毛钱去 逛大超市，他们宁愿去爬山、看电影。时间越是稀缺资源，便利店的需求会越大。”杨波说。 恰如杨波所言，人们消费结构正在发生变化，最主要的表现就是即时消费的增加。年轻人的消 费特性是快速、随性、碎片化，时间成本是很多人考虑的重点。也正因此，便利店尤其受到一二线 城市年轻人喜爱，而且年轻人越活跃、流动越大的城市，越适合便利店发展。 几乎所有主流便利店品牌的规模化提速都发生在近两年。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 259 7-11是最早进入中国的外资便利店品牌，1992年就在深圳开店，但在中国发展一直缓慢。截 至 2009年 8月，7-11在中国连锁店数量超过 590家。2011年 11月起,以直营模式为主的 7-11开 始在北京、天津、河北等地区开展加盟店铺业务，全面加速发展。2012年 4月，7-11便利店开放 个人加盟。目前，7-11在中国大陆的门店总共有 2244家。据记者粗略计算，2010年后，7-11的 门店扩张平均速度是之前的近 6倍。 罗森 1996年进入中国市场，但近两年才开始扩张。2015年之前，罗森历年门店数量一直在 300家徘徊，且高度集中于上海。但近两年，罗森开始提速。罗森中国董事兼副总裁张晟曾表示， 到 2017年底，罗森门店数量将突破 1400家，2018年底可以实现 2000家店。按照年开店速度保持 在 500家店的水平，2020年达到 3000家店的规模不成问题。 2011年 2月，全时便利首家直营门店开业。2013年，全时门店总数 48家，2014年底，全时 已开门店 91家，签约门店 105家。2015年 4月中下旬，全时逐步开放加盟。2017年 11月，其宣 布“百城百万”发展计划，要在未来五年内，投入百亿资金，以多种便利店模式在全国五大区实现 “落地 100个城市”、“铺设 100万个终端”的战略目标。 目前全时布局中国西南、华南、华中、华东、华北 5大区域，进入了北京、成都、武汉、杭 州、南京、苏州、重庆等一二线城市，全国有将近 600家门店，今年以来，每个月的开店速度都在 40家以上，即使是 2月份春节期间，全国也开了 20家店。 2017年起，便利蜂等新零售创新企业纷纷进入便利店领域，部分线下企业也开始加速布局。 与此同时，资本不断涌向线下实体便利店，中百罗森估值 1.8亿元，并获得 8000万元投资；西安 每一天宣布获得 2亿元 A轮投资；Today便利店宣布完成 3亿元 B+轮融资，估值超 30亿元……便 利店行业已然被推上了新零售的“风口”。 规模化快车道 显然，“最后五百米便利性消费被普遍激活。”中国购物中心产业资讯中心主任郭增利说。 按照日本和中国台湾的经验，当人均 GDP达到 5000美元时，便利店将进入快速成长期，鲜食 商品的销售占比会快速上升。人均 GDP达到 1万美元时，行业竞争加剧。2017年中国人均 GDP已 超 8800美元，便利店行业的发展正步入快车道。 在杨波看来，便利店的市场才刚刚开始，未来有巨大发展潜力。有数据显示，在发达国家，如 美国平均 2000人一个便利店，日本 2000多人一个，而在中国，全国便利店数量约 10万家，平均 14000人一个便利店。考虑到中国农民人口等因素，也应至少达到五六千人一个便利店，市场空间 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 260 很大。 便利蜂相关负责人表示，中国便利店仍处于初级发展阶段，无论数量还是质量均有较大提升空 间。数量上看，即使是北京，平均 1万人也才有一家便利店。从质量上看，日本的三大便利店单店 日销额折合人民币在三四万元，而中国便利店这个数字平均下来只有 5000元左右。且在日韩等 国，便利店已成为城市居民生活的基础设施，而中国便利店的服务水平还暂时做不到。 显然，无论是资本还是便利店企业都意识到，该领域跑马圈地的黄金时代正在到来。能够抢占 先机而后立稳脚跟的企业，正在定义中国便利店领域新的排行榜。 在郭增利看来，“消费升级大势将推动便利店发展，中国消费基数巨大，将有更大比例被便利 店消化。便利店肯定会迎来洗牌，强者恒强，超大规模便利店也有望形成。” 杨波表示，规模化是当下全时的主旋律，也是未来两三年行业的主旋律。全时规模化扩张的基 础已经打好，是水到渠成的事情。未来 3-5年，便利店行业的整合、重构一定会成为趋势，恒者恒 强是亘古不变的道理。 相对于外资便利店，黄江明更看好本土化便利店品牌发展。他认为，本土化便利店既有实体的 商品和服务优势，又有中国的互联网技术优势，会领导中国便利店的潮流。日系便利店会占据一定 的市场份额，但未来居领导地位比较困难。另外，他认为，随着行业竞争加剧，便利店行业将迎来 洗牌。体验感较差，成本居高不下以及供应链建设和技术实力薄弱的中小便利店可能淘汰出局。 不过，便利店的黄金时代刚刚开始是业界共识。朱丹蓬认为，从产业进程来看，便利店行业至 少还有 20年的发展前景，不排除在 20年中，无人售货、社区店、快递业、物联网的发展会引发便 利店行业震荡发展。但整体上，便利店行业至少还有 20年的辉煌期。 四、新零售行业发展的机遇 从当前的趋势看，这一轮的新零售变革，将会是以线上巨头企业推动，以技术驱动为主要特征 的零售变革。17年，阿里、京东、腾讯、小米等线上企业在快速走入线下。从资本层面、战略合 作层面在快速实现与线下企业的合作。 这种融合是一种必然的趋势。目前从推动本轮融合的主导力量来看，主要是线上企业在推动。 从线上企业本身的优势，和目前的发展趋势来看，推动融合发展的主要驱动力将是技术驱动。 目前，各个线上企业都在发挥不同的优势，推动技术变革的零售创新。阿里在积极推动大数据，腾 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 261 讯在积极推动链接技术。 分析 18年在线上企业推动下的零售变革，将会在 17年资本层面合作的基础上，更多走入技术 创新，消化、提升合作的零售项目。从总体来看，未来的零售技术创新，将会更多地围绕以下四个 方面：获客技术、提升消费者体验技术、提升零售效率技术、降低零售成本的技术。技术的发展必 将成为零售发展的新动力。 18年，零售企业需要更加高度关注技术的变革，及时洞察技术的发展，积极拥抱新的零售技 术，推动企业更好发展。 五、消费升级带来的机遇 居民可支配收入及消费支出稳步增长，消费用户向 80、90后主体的转移，中高端消费群体涌 现，消费者对于高质量、个性化、绿色环保等要求越来越高，越来越重视时间成本，加速了无人超 市产业创新升级。 从具体消费数据看，一方面，消费升级类商品销售增长较快，另一方面，创新型消费的引领力 得到增强，主要表现在：新产品不断涌现且市场份额不断提升和以共享经济为主的新型消费方式快 速发展。从动力机制上看，2018年上半年，全国实际居民人均可支配收入增长 8.7%，为我国培育 和壮大以消费为主导的内生经济增长模式奠定了坚实的宏观基础；同时，中国的消费升级还表现出 了向三四线城市以及农村地区下沉扩散的重要特征，这为中国以消费为主导的内生经济增长模式的 形成奠定了更为广泛、也更为坚实的微观基础。 新一代消费者的快速崛起以及收入的持续提升使得消费者需求出现了明显的更新升级，影响消 费者行为的因素正在从商品本身逐渐分散到商品、服务和内容三个维度，而关注点也从价格、功能 等变为性价比、品质、个性化、互动、参与感等等。到 2021年，新一代消费者（80后）将取代上 一代消费者（80前）成为中国消费市场的最大消费群体，而在这个过程中新一代消费者消费的快 速上升将极大地推动中国消费市场的不断增长。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 262 图表：城镇消费额变化趋势 来源：BCG 备注：新一代消费者：80、90、00 世代的中国消费者；老一代消费者：50、60、70 世 代的中国消费者 图表：消费者需求升级 来源：阿里研究院，德勤研究 六、新型城镇化带来的机遇 随着内陆省份的城镇化水平进一步提高，到 2027年，中国约 70%的人口将居于城市地带，并 且更多的集中在二、三线城市，而非已经饱和的沿海特大城市。 在未来十年里，中国的城镇化水平将继续提高，从 2016年的 57%上升到 2027年的 70%左右。 然而，城镇化进程将呈现与前几十年大不相同的景象。中国政府将推动城镇化从超级大城市转向新 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 263 开发的经济集群城市，例如，雄安新区和长三角城市群。下述三大技术的发展使得空间距离造成的 成本得以大幅降低，为城镇化发展新趋势提供了有力支持：1)高速列车和无人机使交通运输和物流 变得更便宜、更快捷；2)高速互联网连接使诸多领域的新突破得以成真，线上学习成为充满吸引力 的实地课堂替代途径，在家办公的工作模式日益普遍；3)3D打印可以在任何地方实现低成本小规 模生产，降低运输成本，实现即时交货。 这些技术的发展将产生：a)不同的迁移模式：更多人口迁移到中小城市，而非选择停留在已经 饱和的特大城市。而在特大城市内，人口将从城市中心向卫星城郊区迁移。 b)更优越的消费和生活方式：居住在新城镇的消费者仍希望获得特大城市级别的消费水平。小 城市人口也能够享有大城市中心的诸多优势。小城市居民的生活成本更低，休闲空间更多，环境质 量更优越。 七、区域市场扩张带来的机遇 基于中国国内经济走势总体稳健，消费者购买力不断提高，零售业态愈加丰富和活跃，以及二 三四线城市所拥有的巨大发展潜力，我国无人超市行业企业或通过将渠道下沉至更低线的市场以实 现销售区域的扩张。 用户群体向三四线城市下沉 用户群体向三四线城市下沉，带来了新的市场增量。这部分群体的使用习惯、兴趣点与存量市 场相比有很大不同。目前针对这部分细分市场的开发仍有很大空间。 八、新兴细分行业市场机遇 竞争激烈的市场行情下，细分市场已成必然。 针对各类细分市场和垂直领域的内容仍有许多机会可以挖掘 垂直细分领域的主要机会在于，一方面，基于前述的用户群体年轻化、圈层化和向三四线城市 下沉这三大趋势，全新的细分市场将会形成；另一方面，已经形成的垂直细分领域里内容覆盖仍存 在空间。 比如：95后的细分市场 95后已逐渐成为内容消费市场的主力之一。代际更迭往往意味着内容消费方式的颠覆。针对 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 264 这部分群体的内容创作需要充分考虑他们的内容偏好和消费习惯。除了内容社交和二次元等已验类 型，还有很多垂直领域有待开发。 九、无人超市进入“无界”时代带来的机遇 近年来，零售渠道呈现出明显的“去中心化”趋势，从原来“砖头+水泥”的实体店铺时代， 逐渐进入“砖头+鼠标+移动网络”的全渠道营销时代，这意味着品牌与消费者将“无时不有、无处 不在、无所不联”。“如何拥抱‘无界’的零售革命，使线上与线下共享流量，场景无缝切换，并且 能够通过产品结构的调整避免渠道冲突，需要企业构建更具复合性与合理性的全渠道通路。 技术的驱动同样呈现了“无界”的趋势，数字化、网络化、智能化、服务化为无人超市制造业 高度赋能，使整个产业链更具柔性、智能和高效。例如，如意集团采用智能化、个性化、绿色化服 装生产线，打造一整套“智能工厂 IT信息数据一体化平台”；红领集团酷特智能打造的“互联网+ 工业”的“C2M商业模式”，将规模化、柔性化、快速反应和成本控制有效结合，向市场提供个性 化的定制产品，探索了互联网工业落地的方法。 十、强化品牌战略带来的机遇 消费升级阶段，品牌建设成为企业脱颖而出的重要途径。随着居民可支配收入不断提高， 消 费已步入提质升级阶段，产品品牌成为影响消费者选择的重要因素之一，品牌建设成为企业脱颖而 出的重要途径。 以顾家家居为例，公司抓住消费升级趋势，积极开展品牌建设、创新营销模式，通过央视广 告、明星代言、高速路牌广告及与商场联合促销等手段提升公司品牌影响力和产品美誉度，其中 816 全民顾家日通过电视、高铁、百米灯箱等品牌广告传播，以及钱江新城灯光秀、100+品牌联合 发声、寻找城市代言人等创新点，在行业内产生了较大影响力，使顾家家居迅速成为消费者耳熟能 详的家居品牌，带动销售额快速增长。 十一、更多小而美的小众市场带来的机遇 在马云新零售的号召下似乎所有的运营模式不冠以新的帽子就是落后，脑洞大开的各种新创 意、新玩法、新模式纷至沓来，反正就是表达自己不落后，其实事实已经论证再怎么新，零售没有 新旧之分，做细节、做服务、做门店运营要的是真功夫，要的是真正满足用户体验需求的平台，而 不是口号，不是单一的营销行为。 消费升级大势下，消费者重点关注的依然是产品的品质与体验价值的提升，2017 年，以 H&M 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 265 为首的快时尚品牌仍时常身陷质量危机。若是品牌的消费升级升的仅是玩法和策略，那么，经年累 月将失去更多消费者和市场机会。 当下本土市场在新消费群体崛起的过程中，无法像过去捕捉 60、70、80 年代消费群体的消费 偏好去对 90 后、95 后消费群体标签化，这就意味着多变的消费市场不仅仅只是升级，而是更加 多变、多元、多维，在这种新消费失衡状态下，过往的传统品牌依然停留在自上而下的产品供应的 产品经济时代，无论如何转型、跨界也难以扭转颓势，个性化、细分化、差异化的生活形态导致品 牌诉求无法大一统，涌现出更多小而美的小众品牌将会成为主流趋势。 点评：个性化、差异化、细分化就意味着规模难以最大化，最大化做不了个性化、差异化、细 分化，必须耐住寂寞、耐住诱惑，有沉淀才更有品牌的厚重。 第三节 2019-2025 年无人超市行业企业发展方向预测 一、后工业化时期企业经营成功的关键因素 在工业化时期，企业经营、企业成功靠的是什么？企业做的比较好的，都是资源整合能力比较 强，比如说房地产，比如说制造业。什么是资源整合能力？资源整合能力就是两大关系，第一大关 系是政府关系，能拿到土地；第二大关系是金融机构的关系，能拿到资金。两关系处理好了，企业 就可以发展，就可以整合资源，把产品制造出来，在市场上卖掉。 后工业化时期，则不行，资源整合能力再好，没有市场需求，也没办法。资源整合能力依然很 重要，但是已经不是决定企业生死和企业发展最关键因素了。 受到了市场需求的限制，现在对于企业来说，最关键的是创新能力，而不是资源整合能力。这 是对企业的一大挑战。企业只有创新，才能够开拓出新的市场，才有新的发展机会。 现有的市场，都已经饱和了，你怎么办？现有的各行各业都是产能过剩，你怎么办？对于企业 来说只有两个办法，一个办法是自己去开创一个新的市场，你在市场中玩。你比如说手机，中国是 手机第一大生产商，手机的生产能力早就过剩了，但是苹果 10出来你买不买？手机市场早就饱和 了，现在不要说一人一部手机、一人两部手机、三部手机，都饱和了，你怎么办呢？你作为手机生 产厂商，在一个饱和的市场上怎么办？你必须推出新的产品，你推出新的产品就是为你自己创造新 的市场。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 266 企业在后工业化时代，不是靠你资源整合能力，不是靠你的生产规模来求企业的发展，而是要 靠创新，要用新产品和新技术开拓出新的市场来，在这个新的市场上，你是老大，在原有的市场上 你很难再有所作用。所以对企业家来说，制造成本控制，已经不是今后发展的关键，今后发展的关 键是研发、是创新。依靠创新，为自己创造新的市场，依靠创新从竞争对手那里抢夺现有的市场份 额。企业今后只能这么做，因为形势发生了根本的变化。如果企业能够创新，如果企业的效率能够 提高，经济增长的微观动力就具备了。 二、惟创新者进、惟创新者强、惟创新者胜 惟创新者进、惟创新者强、惟创新者胜。“科学技术是第一生产力”，一家好的企业，它可以只 是规模庞大和质量优良，而一家强的企业，必定是依靠科技的创新和运用。 （一）基于消费升级的技术革新模式 90后、甚至 00后已成为社会消费的主力人群，一方面这群人对科技有着十足的崇拜，面对科 技毫无抵抗力，科技因素已经融入消费者的骨子里，可以将之视之为科技宗教；另一方面只有科技 创新才能解决个性化需求与规模化工业生产之间的矛盾，才能实现饭来张口、衣来伸手的智能情 景，顺应新人群的消费趋势； 中国经济由投资主导型朝消费主导型转变，科技创新必将引领消费升级。借助科技创新手段， 大量的新品类、新服务、新模式涌现。改变着消费习惯、变革消费模式、重塑消费流程，催生跨区 跨境、线上线下、体验分享等多种消费业态兴起。 基于消费升级的技术革新模式依然是创新先烈们的努力方向；技术无论再怎么发展依然是工 具，品牌的生存与发展需要品牌力、产品力、消费力的整合，单靠某一技术的迭代是无法扭转的； （二）创新推动无人超市业更高质量发展 无人超市业的创新，关键是大数据、云计算、物联网、人工智能等信息技术的创新，业态和模 式的创新，商品和服务的创新。通过信息技术的创新，可以降低物流成本、经营成本、管理成本， 提高效率、提高竞争能力；通过技术的创新，可以有力推动业态和模式的创新；通过业态和模式的 创新，可以更好地满足消费者多样化、多层次化、多方面化和个性化的需求；通过商品和服务的创 新，可以刺激潜在消费，提高边际消费率、扩大消费。 在过去我国模仿型排浪式消费的环境下，业态“标准化”、“模版式”发展是我国零售业发展的 一个显著特征。在目前及今后消费拉开档次，个性化、多样化消费渐成主流的新环境下，“模版 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 267 式”发展已不能适新形式、满足新消费，必需加快新技术、新业态、新模式创新。首先，要解决消 费者追求差异化的商品与服务和零售商提供标准化、模版式经营之间的矛盾问题；其次，零售商要 掌握商品的定价权，要拥有自己独特的商品，以取得市场上的优势。在新业态、新模式创新方面， 中小零售企业是创新的主体、生力军，国家在政策上也要重视占市场主体 90%以上的中小零售企业 的创新，通过全行业的积极主动创新推动我国零售业更高质量发展。 （三）尝试业态创新和品牌创新 对于无人超市业来说，无人超市企业为消费者提供的产品和服务始终是消费者的核心关注点。 面对快速变化的消费需求，更加适应消费需求的业态和品牌有望帮助企业覆盖更多的客户群体，进 而获得持续的增长。全聚德立足于目前的品牌，全聚德将向“小而精”拓展，尝试商务店、旅游 店、社区店、商场店等新模式，期望能够借助品牌影响力和多年的经营经验，缩短盈利时间；呷哺 呷哺推出中高端品牌凑凑，意图从食物、服务、就餐环境等方面打造卓越的用户体验，从而将客户 基础扩展至中高端的用户；海底捞扶持的主营冒菜的公司优鼎优在 2017年成功上市新三板，进一 步补强了海底捞的产业布局；呷哺呷哺选择性地对店铺进行了 2.0版本升级，通过现代的餐饮装修 设计提供更加高档的用餐氛围，同时继续拓展呷哺小鲜外卖送餐服务，充分利用高峰时段以外的营 业时间来提升经营业绩。 三、产业链发展方向 （一）从横向发展到纵向发展 原来的企业是横向发展：越做越大、涉及面越来越宽。因此企业越做越容易展开“同质化竞 争”，今后的企业是纵向发展：越做越精，挖掘度越来越深。这种变化使行业将越来越垂直、协作 越来越完善。于是中国越来越细分，结构越来越周密，企业与企业之间、行业与行业之间的独立性 越来越强，“差异化共存”成为商业主流。 （二）进行产业链上下游延伸，扩大价值链，实现协同发展 规模较大的无人超市企业在发展主业的同时，也在向产业链上下游延伸，通过资源的整合和聚 集，更好地服务企业的主业，并且进一步降低成本。 2016年海底捞旗下的颐海国际在香港成功上市，成为餐饮企业进行产业链拓展的标志性事 件，从目前海底捞的体系中可以看到，目前海底捞已经拥有调料供应商颐海、供应链服务商蜀海、 工程服务商蜀韵东方、咨询提供商微海咨询以及信息技术公司海海科技等，可以预见的是，未来海 底捞将在产业链拓展方面更进一步；2016年 10月呷哺呷哺同意在中国成立调料合资公司，从事调 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 268 料的研发和生产，合资架构预计将于 2017年第二季度完成，截至 2016年年报期，呷哺呷哺已经完 成 11款调料产品的研发。涉足调料业务显现出呷哺呷哺布局产业链的意图。 （三）通过并购实现品牌聚集和互补 为了缩短品牌培育时间，快速实现品牌扩展，并购也成为一些无人超市企业的举措。通过收购 有特色的品牌，来实现多品牌聚集、不同品牌互补的发展路径。 四、资本市场发展方向 （一）借力资本市场顺应扩张需求 面对持续攀升的经营成本以及不断扩张的需求，无人超市企业的融资需求贯穿发展的各个阶 段，且不同阶段需求存在明显差异。由于传统借贷模式的成本和繁琐度较高，无人超市企业的融资 需求仍旧有很多需要填补。随着互联网技术的普及，互联网金融有望成为打破无人超市企业和金融 市场隔离墙的利器，互联网企业可以借助数据、分析能力、技术形成精细化、覆盖面广的风控系 统，从而服务有资金需求的小微餐饮企业；无人超市企业也应当积极对接互联网金融平台，针对性 地解决企业发展中的资金需求。 （二）资本市场运作谋求上市 在经历了一定时间的扩张并形成较大规模的时候，上市成为不少企业获得进一步融资、快速提 升知名度并引进社会投资者的一个重要选择。 为了引入社会资源并获得资金的支持，上市成为了这些企业的一大规划。成功上市不仅能为企 业带来大量的资金支持，也会为企业引入新的社会股东，战略性投资者可能会成为推动企业进一步 发展的重要力量，与此同时，成功上市也将为企业带来声誉的大幅提升。 无人超市行业企业上市征程任重而道远，只有企业提前研判和充足准备，才能向投资者和监管 机构提供出合理、详实的招股说明文件，顺利实现上市融资，在这个过程中需要与外部机构如保荐 人、律师和会计师等协同合作，使得企业以更好的姿态呈现给资本市场。 五、未来企业应当具备的主要能力 中国消费市场不仅以其庞大规模而闻名，更以其非比寻常的变化速度引人注目。企业需要运用 多种方式，快速适应中国消费市场。特别是跨国公司有必要进行大幅调整，同时把它们从中国学到 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 269 的经验教训推广到在其他国家经营的业务中去。公司应当具备的关键能力包括：以客户为中心，数 字化驱动，灵活敏捷、积极面对快速转型，招募、留住合适的人才，承担组织相应的社会责任。私 营部门和公共部门领导人在开发这些能力时应重点考虑事项具体如下： （一）以客户为中心的价值取向及基于数据的个性化产品与服务 随着中国新一代消费者开始重塑国内消费市场，企业应当更加关注以客户为中心的服务理念， 积极向客户提供数据驱动型个性化产品与服务。 在 2027年，推行消费者利益代言理念将变得更加重要，口碑传播的速度比以往任何时候都要 快得多，对消费者决策的影响也变得更大。“以客户为中心”指的是企业要从客户的角度出发，设 计整个体验过程，让整个组织紧紧围绕客户提供服务。为构建以客户为中心的组织，公司有必要建 立以客户为中心的思维模式，从执行管理层开始，然后向组织中的各个层级和运营区域扩散。 在未来，企业将有机会获得从未得到过或利用过的数据。最优秀的企业可以利用数据提供个性 化产品与服务，成长为客户导向的组织。这意味着，公司应当有能力整合所有的消费者数据，将大 数据转化为深度洞察，然后再将其融入个性化产品和服务中，与端对端消费者全历程接触点（无论 是线上还是线下）相结合，设计针对性参与方式。 （二）价值链主要组成部分的数字化策略 如果数字化程度还没有达到一定规模，企业将需要对其战略进行数字化改造—积极拥抱业务所 在领域的新技术，对整个价值链的不同要素而非仅限于面向消费者的活动进行数字化改革。 中国在高速网络联通和数字技术方面的进步将大大增强企业在研发、制造、物流和仓储以及客 户服务等各方面的能力。企业有必要考虑如何实现不同技术的战略配合——无论是单独创造价值， 还是与一种或多种其他技术相结合。一个相关的考虑是，企业有必要从整个生态系统（即协作者、 合作伙伴、供应商）的角度来考虑，而不是将眼光局限在自有的资产和投资上。企业还应当按照实 践活动来着手勾勒生态系统的实际版图，这将有助于评估它们在整个生态系统内部每一项活动中所 能发挥作用的大小。 与科技巨头、以科技为中心的企业相比，受限于业务复杂性的现有企业在其数字化转型中往往 会面临更多的困难。这些公司需要通过数字化手段彻底简化整个业务流程。只有这样，它们才能在 节约运营成本的同时维持客户和员工的满意度。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 270 （三）敏捷性及应对频繁变化的能力 在未来变幻莫测的十年里，掌握敏捷应对频繁变化的能力对所有企业而言都十分重要。敏捷性 是决定企业成败的关键所在。 未来十年将会是中国几乎所有消费类别出现迅速变化的时期。为了取得成功，企业应当将创新 敏捷性作为企业核心竞争力之一。敏捷性有助于企业在不冒险充当首个倡导者的情况下把握住有利 趋势；而在发展前景不妙的时候，企业又能够反应迅速，及时抽身，而不是像现有许多企业那样经 历漫长且完全不必要的退出流程。 具备快速反应能力意味着企业拥有敏捷的工作方式，能够快速做出决策，承担更多的风险。这 就要求企业重视与流程（例如客户反馈周期、上市时间等）和人员（例如组织结构、文化等）相关 运营模型中的特定资产。 如何掌握敏捷的工作方式 敏捷性敏捷的工作方式并不意味着无政府状态（每个人随心所欲地做事），也不是“按领导说 的做，但要做得更快些”。敏捷创新可划分为数种类型。它们既有许多共同之处，但又各有不同的 侧重点。其中包括 Scrum工作模式，即以充满创造性和敏捷性的团队合作方法来解决复杂问题；精 益开发模式，通过持续的改进，致力于消除浪费问题；以及看板管理模式，专注于减少运转周期时 间和流程工作负荷。 解决方案要摆脱传统工作方式的束缚，掌握敏捷应变能力，企业需要做到以下几点：从掌握敏 捷性的基本规范入手；了解有利和不利的工作条件；从小处着手，让敏捷模式逐步传播开来；允许 “专家”团队定制敏捷管理模式；在最高管理层应用敏捷模式；消除敏捷模式面临的障碍。 （四）招揽合适的人才、留住合适的人才 在未来十年里，中国消费者市场变化频繁、发展飞速，对企业的人才战略构成巨大挑战。 无论开发何种能力，企业都有必要找到具有合适专业技能的人才，例如，具备数据科学领域技 能的人才。不过，这是最容易的一步。更艰巨的任务在于招揽具有上进心、企业家精神、创造力和 求知欲等基础性软实力的人才。然而，最困难的地方在于：企业不仅要在能力需求不断变化的环境 中寻觅到一流的人才，而且还需要留住人才，根据业务需要进行再培训，让人才始终保持旺盛的工 作积极性。最优秀的公司应当立足全局，从需求界定、招聘、角色分配到人才留存整个周期的高度 重新审视自己的人才战略。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 271 （五）着眼于可持续发展，承担企业社会责任，重视社会参与 联通性日益增强、力量持续壮大的中国消费者普遍意识到了新技术和商业模式带来的环境和可 持续性挑战。勇于承担社会责任的公司将赢得消费者更多的尊重，获得竞争优势。 对于可持续发展的关注同样有助于公司获取竞争优势。日益严重的环境污染不仅使政府下决心 要遏制环境恶化问题，也让未来的中国消费者更加关心可持续发展。消费者将更加偏爱可持续品 牌。此外，求职者也会更愿意考虑那些重视社会和环境责任的公司。再者，对可持续发展的关注有 助于企业节约资源，减少浪费，实现成本削减目标。企业应将社会责任纳入其经营战略中，制定明 确的目标，积极落实行动，实现企业社会责任相关目标。 （六）在构建这些能力时，企业应当考虑的关键因素 从本质上来看，构建这五项关键能力就意味着创建一家组织和运作方式均与当前企业截然不同 的“未来型公司”25。未来型公司的要点如下： a)企业规模以及与客户的亲密关系并非非此即彼的互斥选项，而应当同时兼备。 b)需要以不同的方式对人才进行管理，让最优秀的人才承担最重大的职责。 c)品牌、平台和外包商之间的合作将是必然选择。 d)企业既需要不断提升核心业务，也需要通过创新推动发展。 e)敏捷性和灵活性将成为企业核心竞争力。 只有在评估企业发展阶段和变革需求之后，企业领导人才能判断应当如何开发能力以及如何更 好地利用能力。 六、小结 强势消费升级背景下，无人超市行业进入稳定的增长期。大中型无人超市企业迎来快速发展的 时间窗口，行业集中度有望逐渐上升，在这些企业的驱动下，创新、数字化、资本市场运作以及产 业化有望成为未来几年无人超市行业发展的关键词。因此为了实现企业的规模扩张，提升企业的综 合竞争力，并实现不断的优化升级，无人超市企业一方面需要加强在业态/品类创新、数字化转 型、管理优化等内在发展方面的投入，同时也需要积极对外进行产业链延伸，或是有效借助资本市 场的力量获取持续发展所需的资源支持。与此同时政策的影响也不容忽视，随着一系列支持性和规 范性行业政策的逐渐落地，无人超市行业将向着更加规范和高效的方向发展。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 272 第十三章 2019-2025 年中国无人超市行业发展趋势预测 第一节 2019-2025 年无人超市市场发展趋势预测 一、消费升级推动无人超市行业向特色经营转变 随着人们消费结构和消费习惯的转变，居民消费的不断升级，中国零售业历经从最初单一的百 货店业态到购物中心、大型超市、超市、便利店、各专业（卖）店等多种业态发展至繁荣的局面。 在竞争日益激烈的市场环境下，差异化经营和营销方式创新是企业业绩持续增长的动力。在超市连 锁领域，以往传统的促销方式已不能满足消费者的消费需求，消费者更加注重企业的形象、营销模 式和特色经营等差异化要素。差异化的特色经营更有助于培养客户的忠诚度，吸引更多的消费者： 如：联华超市旗下的快客便利店推出了“Q+E”理念的新经营模式；日本 7-11便利店提供的旅游、 音乐、照相等多种服务；永辉的生鲜经营特色等，特色经营已成为现代超市取胜的发展方向。在人 均 GDP达到 3,000美元左右时，消费者对超市消费的便利性的需求上升。红旗连锁定位于便民利民 的便利超市，是离消费者最近的零售业态，其提供的便民业务（公交卡充值、电信缴费、电费充 值、燃气收费、中国移动充值及积分兑换、拉卡拉电子支付等），更加突显了其便利性特点。 二、便利超市在三四线城市的优势明显，发展潜力较大 随着城市化进程加快、物流等基础设施建设的完善，竞争激烈程度相对较小、发展空间较大的 三四级市场将成为超市行业的兵家必争之地，根据 AC尼尔森 2007年的统计资料，三四线城市超市 的发展速度明显快于一二线城市，且高于全国平均水平。2009年以来沃尔玛、家乐福、人人乐等 纷纷加快对三四级市场进行布点，销售渠道进一步下沉。 便利超市对商圈的要求不如大型超市严格，其发展空间受人口和地域的限制较小，因此，便利 超市更能适应商圈规模相对较小的三四线城市。根据中国连锁经营协会提供的数据，我国社区消费 占城市消费品零售总额的 30%，而在发达国家社区商业所占比例一般在 40%左右，便利超市未来发 展空间大，市场前景良好。 三、“新零售”成为发展趋势 传统零售业受到强烈冲击，“新零售”成为发展趋势。所谓传统零售实际上指的就是常见的以 实体店为载体的零售经营模式，即消费者亲自到实体店购买所需物品，并以传统货币支付为主要支 付方式的一种商业模式。实体店零售的另一个优点是消费者可以在实体店切实感受商品的质量并享 受商品的附加服务，从而使消费者可以有效理性地进行消费。然而，随着时代的发展，生活节奏的 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 273 加快，消费者生活方式和消费观念以及电子商业和支付方式呈现多样化的特点。 消费者往往没有时间去实体店亲自购买，便产生网上购物的方式，并且随着支付方式的多样 化，现在的消费者往往偏向于电子支付，例如支付宝、微信等方式。由此“新零售”时代出现，企 业将以电子商务、门店实体、移动互联网为核心，通过融合线上线下以及物流，实现商品、会员、 交易、营销等数据的互通共融，将向顾客提供跨渠道、无缝化体验。而随着信息化购物设备的普 及，新零售时代的零售商业将融入更多科技元素，实现门店数字化与信息化改造终端，构建更加丰 富多样的消费场景。传统零售必须顺应这一趋势积极布局新零售，加快产业结构的完善与发展，才 能不被时代所淘汰。 四、零售业进入“无界”时代 近年来，零售业正在发生新变化。一方面，消费场景升级带动了消费需求升级，促生零售的变 化；另一方面，科技带来改变，大数据、云服务、人工智能等新技术赋予传统零售新的希望—— 清华大学工业工程系教授黄四民表示，零售的“界”一直在发生变化，“眼前”能见的“界” 大家都做了，未来的“界”在“眼后”，谁能进入消费者的脑里谁就能赢得零售的未来。 黄四民举例说，比如一百年前，货架的出现把货物推到了顾客眼前，货架就是那时的“界”。 如今，当移动互联网出现，货物不仅仅放在货架上，还能随时随地到你身边，“界”已经不再是货 架了。技术的进步不断突破“界”，也给顾客带来了更好的购物体验。 这一描述正如京东集团董事局主席刘强东所认为的，零售业的未来趋势是“无界零售”。什么 是“无界零售”？刘强东解释说，“无界零售”其实就是供应链一体化，无论开什么店，背后供应 链都是同样的供应链体系，对一个品牌来讲也同样如此。通过“无界零售”，把背后供应链和产 品、库存、货物变得全部一样，减少品牌商的操作难度。从前端来讲，“无界零售”的核心就是满 足消费者随时随地消费的需求。在国内，通过大量高科技的、新的技术来解决零售问题，可能还需 要 5年至 10年的时间。 在产业变革时代，零售业正在发生新变化。一方面，消费场景升级带动了消费需求升级，促生 零售的变化；另一方面，科技带来改变，大数据、云服务、人工智能等新技术赋予传统零售新的希 望。 《商学院》杂志出品人兼主编汪静表示，零售业正围绕三个方面开展竞争：第一是心智，是面 向满足消费者需求的心智之争；第二是效率，最终效率决定服务的品质；第三是科技，科技带来的 改变、应用场景的变化都给传统零售带来了实质性的变化。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 274 业内专家认为，“无界零售”下的智慧供应链，会连接供应链的供需两侧。把零售和制造的两 端有效融合打通，能帮助品牌商提升自身的供应链管理能力，降低成本，提高效率。在产业变革、 技术升级的当下，无论零售产业出现多少种前所未见的全新业态，后端供应链的基本属性始终没有 改变，但是企业对供应链体系的要求正在变得越来越高。 “对于京东来说，‘无界零售’意味着全域、全链路、架构开放、体外增强。”京东集团副总 裁、无界零售赋能事业部总裁林琛解释说。 其中，全域营销指的是打通京东平台、微信小程序、京东到家以及品牌门店数字化改造后的交 易端口等所有交易界面，让用户在不同交易界面内无缝漫游，实现“一盘人”；京东物流及智慧供 应链帮助伙伴有效周转和盘活各交易界面的库存，精准洞察消费需求，智能选址、选品、定价、补 货，高效运营海量商品，实现“一盘货”。同时，作为一个平台，京东的优势更多地集中在云端及 网端，架构开放是指将这样的优势通过平台给品牌商和零售商完整的解决方案，并以体外增强的形 式赋能给合作伙伴。 “如今，人货场关系的转移，单一业态难以持续。线下的数据、信息、空间、系统工具有缺 失，线上的交互、感知、可控速度、信任有缺失。”京东时尚生活事业群零售创新业务部系统及创 新项目负责人刘家瑞指出，线上线下都需要实现拉新、激活与留存，所以需要线上线下结合，以实 现成本降低、效率提升、体验提升，进而实现到店到家一体化、数据服务一体化、科技信息一体 化、线上线下一体化。 大数据、人工智能等新技术将不断推动零售“界”的变化。传统零售作决策的时候，主要依靠 比对销售数据和库存数据。如今，还可以通过大数据深度学习去整合更多数据和信息，作出更准确 的判断。 五、市场竞争趋势预测 在产业变革加速期，唯有新的有核心竞争力的龙头，才有机会整合资源， 获取市场份额，持 续价值成长；而对传统零售公司而言，唯有打破机制桎梏，彻底变革 而后创新才能迎来新机会， 否则必将加速失去市场。 同时，未来三年将是零售产业新竞争格局加速形成的阶段，大量的新业 态新服务新模式正在涌现。 六、未来零售业特征 第一，精准 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 275 大数据分析精准把握消费者购买习惯和需求。大数据时代，数据成为零售企业经营决策的基 础，重建以数据为核心的经营模式，将成为转型升级的关键。线下零售企业可以充分利用线上零售 企业自身积累的大数据资源，掌握消费者的各种场景数据，实现消费者消费场景的还原以及消费者 画像的形成，挖掘其潜在需求。同时通过商品数字化、会员数字化、终端数字化等方式，精准引导 满足消费者潜在需求。 第二，高效 供应链体系重塑对效率的极大改善。零售业的变迁背后是供应链的变革，新型智能技术及数据 延伸了供应链的触角，同时实现了消费者逆向牵引供应链能力的提升，通过消费数据挖掘，实现按 需生产，将会有效解决库存积压问题。同时，线上线下供应链的优化整合可实现信息的共享和同 步，提升物流管理的效率。另外，通过“仓-店-用户”模式，靠近消费者进行线下门店的布局，打 通线上线下库存，将线上订单自动分配到就近门店发货，实现购买终端与仓储终端的融合，缩短原 来从仓库发货的调拨周期，降低平均物流成本。 第三，多元 多形态终端类型出现以满足日益多元的细分需求。消费者需求日益多元，未来零售市场将分化 出不同的细分形态。传统零售业态一方面从“大而全”开始转型“小而美”，新开门店偏向于社区 便利店形态。另一方面升级为“多而精”，精品超市迅速扩张，据统计，传统零售商 2017年上半年 新开门店中近 50%都是精品超市。另外，传统零售同餐饮、家居、美妆等行业的多行业跨界成为新 兴趋势，如永辉推出的永辉超级物种，探索“超市+餐饮”的全新模式，为消费者提供多元的产品 和服务，满足其饮食需求和体验需求，并通过多元业务弥补传统零售业务盈利的不足。 第四，智能 线上智能技术催生无人零售。先进的智能技术使得无人零售成为可能，低租金、低人工、低水 电等成本优势，将进一步提升线下运营效率，进一步优化购物体验。 七、打造强势终端的理念 生产出一流的产品固然重要，而适应消费环境，让产品真正得到消费者青睐，考验的是终端。 目前无人超市业迎来了一个全新的时代，终端的优胜劣汰正在不断加剧，重塑商业平台和增强顾客 体验将会成为突破口，在这样的市场前景设定下，打造强势终端的理念被不断激发。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 276 八、智慧零售将走出国门实现跨国发展 中国本土的零售特别是智慧零售将走出国门，实现跨国大发展。零售业是中国加入 WTO之后受 到冲击最大最明显的行业，多年以来外国零售业的品牌和资本在中国市场上获得了丰厚的回报。近 年这种局面发生了非常巨大的变化。可以预期，2018年中国本土的零售品牌和资本将在反向输出 方面取得重大进展。 零售业是一个变化快、挑战大的行业。它既传统，又新潮；既需要精耕细作，又需要大胆变 革。但万变不离其宗，如何更快更好地满足消费者的需求，才是零售业从业者必须始终恪守的金科 玉律，或者说是每个零售业从业者所不应改变的“初心”。正如《孙子兵法》所云：“运用之妙， 存乎一心”，技术、商品会变，但只要牢记零售业从业者的初心，则 2018年的零售业必将拉开零售 业的新纪元。 第二节 2019-2025 年无人超市行业技术发展趋势 一、创新推动零售业更高质量发展 零售业的创新，关键是大数据、云计算、物联网、人工智能等信息技术的创新，业态和模式的 创新，商品和服务的创新。通过信息技术的创新，可以降低物流成本、经营成本、管理成本，提高 效率、提高竞争能力；通过技术的创新，可以有力推动业态和模式的创新；通过业态和模式的创 新，可以更好地满足消费者多样化、多层次化、多方面化和个性化的需求；通过商品和服务的创 新，可以刺激潜在消费，提高边际消费率、扩大消费。 在过去我国模仿型排浪式消费的环境下，业态“标准化”、“模版式”发展是我国零售业发展的 一个显著特征。在目前及今后消费拉开档次，个性化、多样化消费渐成主流的新环境下，“模版 式”发展已不能适新形式、满足新消费，必需加快新技术、新业态、新模式创新。首先，要解决消 费者追求差异化的商品与服务和零售商提供标准化、模版式经营之间的矛盾问题；其次，零售商要 掌握商品的定价权，要拥有自己独特的商品，以取得市场上的优势。在新业态、新模式创新方面， 中小零售企业是创新的主体、生力军，国家在政策上也要重视占市场主体 90%以上的中小零售企业 的创新，通过全行业的积极主动创新推动我国零售业更高质量发展。 二、实体零售加快现代信息技术应用 企业发展的归根结底的核心问题，是赢利问题。目前，我国消费品市场已从高速发展转变中速 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 277 发展时期，我国零售业特别是大型零售企业，2012年以前平均 20%左右的高速增长，2017年，中 华全国商业信息中心统计的全国百家大型零售企业零售额仅增长 2.8% ，从发展趋势看，我国消费 品市场的增长速度是逐步回落的。因此当前及今后，零售企业面临的一个关键问题是在低速增长环 境下，如何赢利的问题。 零售企业特别是实体零售企业，要保持赢利，一是降低成本，二是保持销售的稳定增长，这就 需要应用现代信息技术来解决。当前世界已进入信息技术革命时代，互联网、大数据、云计算、物 联网、人工智能等现代信息技术快速发展，这些技术我国已走在发展的前列，在网上零售已得到很 好很广泛的应用，这些现代信息技术实体零售业的加快应用是必然的发展趋势，是建设高效的供应 链，降低成本，增强体验、满足消费者多样化、个性化需求的重要、关键、有效的解决技术手段。 三、人工智能等新技术被广泛运用 人工智能等新技术的广泛运用。包括人脸识别、扫码支付、免密支付、VR设备、智能货架、 智能履带、智能显示屏等在内的高科技产品与技术将会于 2018年在零售业得到广泛、全面、深入 的运用。而其中，人工智能的威力将初现端倪，虽然人工智能可能还要经过更长时间的市场验证， 才能在零售业得到更广泛的认可，但笔者认为人工智能将会是诸多零售业发展新方向的主流。 四、“全面数字化”将在更广阔的范围上重塑零售业 在创新技术助力下，中国网络购物自 2011年以来实现了每年超过 40%的爆炸式增长，至 2016 年，其商品总价值 13达到 5万亿元人民币(合 0.7万亿美元)14，网络购物在 2016年消费者零售总 额中的比例达到 15.5%，如果仅计算实物商品，这一比例为 12.6%15。到 2027年，零售业将通过线 上渠道获得更广泛的影响力，并赋予线下渠道新的职能角色。 到 2027年，技术将会极大地重塑中国零售业格局，特别是物联网和人工智能将促成现实世界 活动的“全面数字化”，无人车和无人机将改善物流状况，增强现实（AR）技术则将有利于提升购 物体验。总而言之，零售行业将受益于客户线上线下购物行为与数据的无缝整合，打造出全面升级 的服务体验。 具体成果如下： a)线上购物覆盖面更广泛，采购订单更丰富：无人运输工具(例如无人机)、增强现实(例如 AR 眼镜)和人工智能(例如智能冰箱提醒消费者补充食品）等众多新兴科技将解决最后一英里运输、感 官体验缺失、产品补给不便等线上购物阻碍。更多农村消费者将有机会通过线上市场参与电子商 务。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 278 b)变得更为高效的线下零售将承担起新职能：销售网点概念将会发生颠覆性变化。大多数小型 线下渠道，尤其是夫妻店，将实现数字化，并且与在线平台相连接，克服与规模经济相关的不利影 响。 c)线下和线上销售之间的无缝整合：通过拥有多个渠道的零售商或是线上线下渠道的合作关系 实现。最成功的零售商将能够通过线上或线下渠道，在整个购物过程中都与客户保持接触。 d)无现金交易和无处不在的消费可追溯性：2016年中国第三方移动支付价值达到 58.8万亿人 民币（合 8.9万亿美元），约为美国类似交易规模的 80倍之多。16根据 iResearch在 2017年展开 的一项调查，1752%的中国消费者每月现金支出仅占其总开支的 20%，甚至不足 20%。到 2027年， 几乎所有的日常交易都将以移动支付方式完成，这也意味着几乎所有的交易都将能够实现数字化追 踪。 案例研究：盒马鲜生—阿里巴巴支持下的“新零售”实验 盒马鲜生是成立于 2016年的一家初创公司，获得了阿里巴巴集团约为 1.5亿美元的 A轮风险 投资 18。盒马鲜生零售店集超市、餐厅、配送中心和在线商店于一体。通过盒马鲜生应用，消费 者可以在网上订购食品，在商店里消费，或者要求盒马鲜生在 30分钟内送货到家。消费者也可以 选择在店内购物，然后再享受送货上门服务。支付宝(阿里巴巴的无现金支付工具)是盒马鲜生零售 店里唯一接受的支付方式，为线上和线下交易生成消费者数据。截至 2017年 9月，盒马鲜生已经 在中国设立了 20家门店。 五、自助收银便利店“减压”新路径 纯粹的无人便利店因过度追求技术、弱化人工，暴露出种种弊病，难以普及推广。但人工成本 高昂、人员流动性大的传统便利店又有无人化技术的需求。作为一种折中的办法，将无人化收银技 术搭载人工值守的自助型便利店应运而生。近日，北京商报记者走访发现，便利蜂便利店门店内安 装了自助扫码付款设备，消费者选购商品后可自行通过自助设备扫码结账。便利店内留守一至两名 员工进行理货、辅助收银工作，与门店内过去至少两三名员工的景象形成对比。业内人士表示，随 着年轻人从事服务业工作的意愿减弱，便利店企业基层管理人员严重流失。不少零售企业尝试利用 无人设备解决实体店痛点，试图找到解放劳动力的最优模式。未来无人收银将成为门店数字化的必 经之路，伴随消费者习惯的逐渐养成，必将被进一步普及。 收银系统无人化 为提高效率、改善体验，便利店内正在悄悄进行着“银线”革命。近日，北京商报记者发现， 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 279 在部分便利蜂门店内，过去需要店员站在收银台后操作设备进行的扫码结账工作，全部更替为消费 者使用自助结算设备自行结账。以位于南三环的一家便利蜂门店为例，收银台上的两台旧式收银机 已被三台自助结算设备取代，消费者通过自助结算设备扫描商品条码后，使用手机支付即可完成购 物。 自助结算设备的应用解放了专门从事收银工作的部分劳动力，也使得便利店门店员工数量得到 节省。北京商报记者在便利蜂门店内看到，不少消费者已经熟悉结算流程，拿取商品后自行结账离 去，店内仅有一名工作人员在进行理货。这与过去店内至少两三名店员的现象形成对比。 北京商报记者发现，尽管全程自助的消费体验整体较为流畅，但也有尚不完善的地方。部分首 次到店的顾客由于不清楚操作流程，仍然需要店员辅助结账，高峰时段自助结算机前也会聚集顾客 排队。对于包子、卤煮等没有标签的热食产品，消费者需要在结算机显示屏上自行选择添加购物 车，对于不熟悉商品 SKU的顾客来说稍显费力。 便利蜂门店员工告诉北京商报记者，尽管现在经常要教顾客结账比较麻烦，但以后会越来越方 便。更重要的是，门店目前 24小时运营，排三个班只要四五名员工就基本可以胜任工作。 解基层用工难题 无人结算设备节省了人工成本，被解放的劳动力可以去做更细节的门店打理工作，使便利店的 人效进一步得到提高。北京商报记者了解到，便利蜂店员的月工资一般为 4000-6000元，不算小时 工的话，一个班次至少要有两名员工在店内值守，如果自助结算设备可为一家门店节省两名员工的 话，每月可节省万元工资。据一位技术服务商透露，便利蜂使用的自助结算设备成本应该在一台 1 万元以内。短期来看，自助结算设备所节省的人工成本似乎不是一笔大数额，一旦结算流程被成熟 运营，仍会对整个门店管理效率带来根本性的提升。 更重要的是，无人结算设备弥补了便利店人员的高流动性这一行业难题。北京商报记者了解 到，便利店基层管理人员是最难培养的。超市发董事长李燕川告诉北京商报记者，一名好的店长既 要懂一线操作，又要懂公司管理体系，培训周期至少也要 3-5年。而每招一名普通店员都要重新进 行繁琐的培训，也是一项不小的工程。 尽管现在便利蜂、全时等便利店都有自己的人才培训体系，但仍抵不住年轻人从事服务业工作 的意愿逐渐减弱这一现实。天虹便利店事业部总经理朱艳霞在接受北京商报记者采访时表示，年轻 人对服务行业工作的忠诚度在减弱，小业态的人员流动性尤其高，企业在招人、用人、培养人等方 面的难度不断增大。技术替代人工是社会进步的必然过程，也是零售业发展的大趋势。服务行业大 量基层岗位一年 365天、一天 24小时的工作重复性很高，未来如果机器、技术真的可完成大量基 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 280 本工作，这部分劳动力也能被释放出来，去从事更有创造性的工作。 数字化根本诉求 无人便利店刚面世时由于过度追求技术、弱化人工，导致矫枉过正，暴露出不少弊病。商品陈 列、食品安全、环境卫生、执照申请以及防损等方面的问题层出不穷。2017年，缤果盒子杨浦区 欧尚店就因高温导致巧克力等商品软化而暂停营业。此外，商品补货不及时、货架陈列散乱、结算 设备故障等也是在无人便利店实际体验中出现的问题。 在纯无人零售模式尚未找到更好的解决办法前，有人值守的传统便利店搭载无人收银技术则相 对要靠谱得多。物美便利店的多点 App，天虹便利店的虹领巾 App，以及 7-11便利店广东、南京门 店推出的小程序扫码购功能等都在深化无人收银技术。 便利蜂相关负责人表示，无人自助结账设备一方面提高了结账效率，同时也给了顾客多一种选 择，改善了购物体验。另一方面也在一定程度上降低了收银员的工作强度。 在前联华快客便利店总经理、朗然资本创始合伙人潘育新看来，无人收银本质目的是为了数字 化。潘育新表示，数字化是新零售重构人货场的核心，会员数字化更是基础，个人信息绑定式自助 收银是大势所趋，无论用自助收银设备还是自助收银 App，顾客秒变收银员，不需要再为排队而烦 恼，消费者的每笔消费记录都可以如同线上交易一样被全面记录，最终实现人和货的全面匹配。 潘育新认为，随着技术不断成熟，基于用户手机的自助收银模式将会越来越多被使用，基于会 员制的自助收银设备也会不断增长，消费者开始接受无人收银模式并逐步形成习惯。对于门店员工 体系来说，收银员可能会成为零售行业最先受到技术影响的工作岗位，但与之对应的，可能也会面 临相应的防损技术、防损岗位和防损流程的再造工作。 六、现代信息和物流技术的发展使行业整体经营水平不断提高 经营管理技术、物流技术及信息技术是决定流通企业能否在激烈的竞争环境中胜出的关键。信 息系统可以帮助企业实现商品进、销、存管理与财务管理一体化，实现总部与各区域子公司、门店 三级纵向，以及公司（门店）与供应商、配送中心、客户之间的多级横向的信息沟通和业务指令传 递，进而实现统一进货、统一配送、统一核算、统一管理、统一信息，实现整个企业的业务链的集 成和优化。高效的物流配送系统可以降低企业采购成本和运营成本，提高经营效率。随着现代信息 和物流技术的发展，信息技术、物流配送和经营管理有效配合，使连锁超市企业的超市管理技术和 盈利模式更容易复制，实现企业对其资金流、信息流、物流的高效管理，使精细管理与效率管理相 结合，极大地提升了企业的核心竞争力。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 281 第三节 2019-2025 年无人超市行业产品品质与品类发展趋势 一、加快提升商品品质 这次我国零售业变革的一个重要原因，就是居民日益增长的对高品质商品的需求与我国零售业 高品质商品、高性价比商品、创新性商品供给不足的矛盾。 因此，我国零售业转型创新的一个重要方向，就是要加快提升商品品质，加大高品质商品、高 性价比商品、创新性商品（包括绿色、信息、智能等新理念、新科技、新功用的商品）和的供给。 随着我国关税的下调和对外开放力度的加大，我国将迎来进口商品的大新时代，国内外商品价差也 将进一步缩小，进口商品也进一步更加丰富，我国居民能将更加方便的购买到海外的高品质商品、 高性价比商品、创新性商品高性价比商品，这也将促进我国零售商和国内品牌生产商加速提升产品 品质。 二、零售品类扩充延伸 在新的消费形势下，除了实物商品的拓展以外，电商平台也开始向服务类商品延伸。一方面， 越来越多的电商平台开始为销售的实物商品提供附加服务，例如汽车的维修保养服务、家电的安装 清洁服务等；另一方面，在实物产品之外，电商平台也开始提供更多的服务类商品，如宠物服务、 旅游度假等。 三、泛零售品类+服务升级 电商平台对于医药、电商、房产等泛零售品类的拓展和布局，均已经有多年的历史。但在很长 一段时间内，这些品类在综合电商平台的发展一直处于不温不火的状态。 今年 618期间，“京东服务+”订单同比增长 568%。电脑及手机等维修、售后服务是消费者最 习惯从网上获取的服务；汽车服务、健康服务、手机服务等几大品类的销售额都在飞速增长。 以医疗行业为例，于 2016年上线的京东大药房，作为“网上药店”，体系已经较为完整，涵盖 从前端销售、供应商管理到仓储管理、客户管理及配送、售后管理等全方位药事服务。 京东正式投入运营的执业药师在线药事服务中心，为消费者提供用药咨询、用药指导，保障安 全用药和合理用药。 此外，拥有大数据的互联网企业将会和传统汽车维修店一起，将消费者社交行为特征和购物数 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 282 据统一，形成高效、精准、安全的大数据库，基于数据库信息的深度洞察，汽修公司所在地域范围 获得精准用户，不断优化提高运营效率。 从网络购物的发展历程来看，品类的延伸经历了从产品到服务、标品到非标品的延伸。众多电 商平台也开始了横纵双向的品类扩充：横向上不断拓展更多泛零售的商品品类，纵向上逐步开始 “服务+”的升级。 总之，互联网和数字化的到来，让信息流和物流能够跨越地域无缝地融合在一起。以前碎片化 的区域市场将成为互联网上数字化的市场，从行业发展趋势来看就是零售背后的技术、基础设施资 源不断升级，从而带动整个行业在高质量发展的同时，充分个性化、多元化，实现效率、成本和用 户体验的持续优化。 四、创新推动无人超市行业更高质量发展 无人超市行业的创新，关键是大数据、云计算、物联网、人工智能等信息技术的创新，业态和 模式的创新，商品和服务的创新。通过信息技术的创新，可以降低物流成本、经营成本、管理成 本，提高效率、提高竞争能力；通过技术的创新，可以有力推动业态和模式的创新；通过业态和模 式的创新，可以更好地满足消费者多样化、多层次化、多方面化和个性化的需求；通过商品和服务 的创新，可以刺激潜在消费，提高边际消费率、扩大消费。 第四节 2019-2025 年无人超市行业业态发展趋势 在大数据、人工智能、物流等技术快速发展的背景下，超市、品牌专卖店等传统零售业态与电 商平台深度融合，2018年中国不断涌现出更注重消费者体验、集餐饮、购物、娱乐、休闲等跨界 消费场景于一体的创新模式零售业态。 未来零售业三个赋能的核心是物流 、体验和商品。在走向无界零售的道路上，未来或将演化 出更多新的业态，但都会基本围绕 “成本、效率、体验”持续优化。报告预测，线上线下融合、 社交电商、以及泛零售品类延伸扩充将成为未来国内网络零售乃至整个零售市场的重要增长点。 一、零售业态发展逻辑 不同的业态是零售业对目标市场进行细分和选择的结果，而生活水平的提高和现代生活的多元 化导致购买需求日益个性化、多样化，进一步促进了零售业态的创新。自百货商店产生以来的 150 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 283 年时间里，全球共产生了小型零售店铺、百货店、超级市场、折扣商店、便利店、商店街、网络商 店等多种业态。这些业态各有优势，分别满足了不同消费者的不同消费习惯。从世界范围来看，传 统的百货商店占有的市场份额将逐渐萎缩，取而代之的是连锁超市、大卖场等新兴业态，而现代化 购物中心和网上购物将以其方便舒适的购物环境赢得越来越多的市场青睐。 二、线上线下的无缝衔接将成为新的消费趋势 线上线下边界会日趋模糊，随着大数据、物联网、精准配送等新技术的运用，线上线下的边界 将会被打通。消费者无论是在实体店消费还是在线上消费，其所有行为都会被精准数据化。线下的 入口与导流价值将使得线上商家加速涌向线下。 互联网带来新一轮的变革，它使社会发生了天翻地覆的变化，也改变了人们原有的单一的消费 模式。它是一场机遇同时也是一场挑战。传统零售商除了要继续推进全渠道服务，还应认识到实体 店的意义和价值，从门店设计、商品理念折射出了生活哲学的高度一致性。使店铺成为消费者获得 新型体验和和互动的休闲场所。面对市场的变化而制定“接地气”的最佳商业模式和营销战略，通 过数据分析了解销售情况制定策略，生产受欢迎的产品，满足消费者的需求。这是一种从“产品思 维”到“用户思维”的转变，站在顾客的立场思考问题，以顾客为导向，提供顾客想要的产品。把 握好供应链管理模式，在把控产品设计风格的同时，确保货品在每个环节的顺利快速流转。KIKC 就认定集中统一式管理，垂直供应链体系，所有门店都由公司直接管理，旨在其对品牌和市场的把 控更加精准。实现线上线下的无缝衔接与切换。 多元化、细分化、线上线下无缝衔接、转型升级等已是服装行业的大势所趋，传统的服装行业 思维企业者如果不及时采取措施主动出击，被动状态下将很难站稳脚跟取得一席之地。细化消费群 体和市场需求，加入新的优质元素，实行理念创新，满足客户个性和多选择需求。这也是众多品牌 在努力发展的方向。服装行业虽眼下寒冰出现，但市场份额和前景依旧不可估量。相信服装行业会 带给我们不一样的惊喜! 三、“互联网+社区便利店”来了 货品丰富的中心店、方便快捷的便利店、线上下单闪电送货……近日，镇江市区首家“互联网 +社区便利店”倍全超市落户南徐新城新欣农贸市场原址。记者了解到，这家店的开业不仅弥补了 南徐片区生活配套的问题，更重要的是它所带来的“倍全模式”，“互联网+社区便利店”的业态在 镇江真正落地后，或使镇江站在了“新零售”的风口。 社交电商模式在拉新、转化与留存各环节中均有其独特优势：首先，通过社交平台引流获客， 可以显著降低用户拉新的成本；其次，不论是基于强关系的熟人社交、还是弱关系的兴趣社交，不 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 284 同社交关系产生的信任背书对于提升用户转化具有重要作用；最后，通过内容运营和社群运营还可 有效提升用户黏性。 过去·居民买菜不方便 南徐新城是镇江近几年来发展最为迅速的新社区之一。不过，随着入住率的不断提高，买菜难 的问题日益凸显，仅仅一家小型农贸市场已无法完全满足居民的日常消费需求，生活服务配套滞后 已成为广大群众关注的热点。 据了解，在此之前，就有人大代表、政协委员、入驻居民纷纷通过议案、提案、市长信箱及政 府热线等方式，呼吁政府强化生活服务设施建设。 同时，摆在这里的问题还有常规招商落地难。在南徐新城建设的十年中，包括欧尚、家乐福、 沃尔玛在内的不少大型连锁超市在进行专业的市场调研后，都表示暂缓进驻。可以说，解决南徐片 区百姓生活配套问题，也成为政府的痛点。 “当时我也很看好这个农贸市场，但是我发现里面摊位太少，东西不齐全，由于没有同类竞 争，有时候菜价比市区其他超市或菜市场要贵一些，一天两天可以，但是长久下来，生活成本就比 较高。”住在万科沁园的居民谢女士说，“有时候索性一周跑一次远一些的超市，买好一个星期的 菜，有时候下班跑到单位附近买一些蔬菜，但始终觉得不是长久之计。” 就在这个看似有着痛点和难点的区位上，却有商家摸准“穴位”找到了商机。 现状·买菜方便还能线上下单 除了老百姓买菜难，其实原来的商户也有着卖菜难的问题。如今的倍全超市里，有着一群特殊 的员工，他们就是“合伙人”。他们有的是原先菜场里的小摊摊主，有的则是小区附近“夫妻店” 的店主。如今，他们都是服务于当地居民的“倍全人”。 记者在现场看到，原来 3000平米的农贸市场被利用起来，一楼是餐饮、小吃、蛋糕、干洗、 快递和鲜花等各种配套服务设施，二楼则是超市卖场，其中一半是各色生鲜，另一半是生活用品。 “早晨锻炼听邻居说，这里带鱼很便宜，所以赶紧和老伴来看看。”冠城国际的住户刘金说，“以后 买菜方便咯，走两步就到了，不用再挤公交车去市区买了。” 仅仅一家中心店也无法称其为“倍全模式”，同时开业的还有分布在南徐片区各小区的“便利 店”，这些便利店“小而精”，甚至能够完成 20分钟的闪电送货到家，解决城市物流当中的社区物 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 285 流环节。其中一家便利店位于万科蓝山附近，店主陈鹏介绍，这里不光有千余件生活用品，同时也 是快递、鲜花、干洗等配套服务的中转站，有了实体店的背书，小区居民对于原先虚拟的互联网服 务更具信任感。 陈鹏说，消费升级意味着店商转型，“坐商”也要向“行商”转变，原来是老板在家坐等顾客 上门收钱，现在必须让店走出去，自己找到用户。 “与其说是便利店，不如说是便民店。”引进倍全模式的镇江云创便民有限公司负责人黄金利 说：“随着互联网技术被广泛应用到流通领域，带来了流通业的新发展，线下的企业必须走到线上 去，线上的企业必须走到线下来，线上线下加上现代的物流，打造新的零售商业模式。” 未来·新商业服务体系逐步建设 “提升社区服务”早已被写入了今年政府工作报告当中，其中提到的“在南徐新城片区开展 ‘互联网+社区便利店’的倍全模式试点，解决群众‘买菜难、卖菜难’”正是 2017年镇江要干的 十件民生大事之一。 变革为市场带来了新业态，新业态其实源于新思路。“我们希望彰显社区商业、主副结合；中 心加盟、诚信便利；强线上下、坐行结合；直采联采、让利两头的特色。”镇江市商务局副局长林 丹如说，“大型商业设施难引入，社区商业设施不配套，看似成了无解的难题。其实去年开始，我 们就选择倍全便民公司在句容进行‘互联网+社区便利店’试点建设，取得了良好的经济和社会效 益。经过审慎研究，决定在群众呼声最高、诉求最强烈的南徐片区，依托‘互联网+’，试点倍全模 式，并以此打造‘便利商务百事通’的服务品牌。” 接下来，在试点的基础上，未来 3年内，南徐新城将逐步建成“1个中心店+19个社区便利 店”的连锁化新商业服务体系，实现南徐新城居民享受就近、快捷、优质、优价生活消费服务的目 标，并将这种商业模式推广到市区其他配套不完善的片区，形成满足辖区居民消费需求的便民服务 网络；推进中心商圈、写字楼和城乡接合部、农村“互联网+便利店”建设，完善统筹城乡、服务 群众的商务服务网络。 思考·开镇江社区商业模式先河 这个模式和原先的农贸市场、大卖场、便利店有什么不同？黄金利的回答中不断提到了“流 通”这个环节，黄金利说，“通过建立‘联采直采’‘厂家直供’‘产地直供’‘中央工厂’‘采购联 盟’的供应链体系，有完整的从源头到用户的采购、销售、配送一条龙式的供需平台，有效减少中 间流通环节，降低流通成本，提升流通效率，只有依托整个社区的消费群体才能做到这些。” 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 286 和普通的电子商务相比又有什么优势呢？这种模式不同于一般电子商务之处在于：这是有销售 网络和采购渠道的实体店与电子平台参股合作，有效回避了实体店缺乏网络销售经验和电子平台缺 乏线下销售渠道不能长久发展的现实矛盾，寻找到了陆军(实体商业)添翼起飞和空军(互联平台)平 稳着陆的举措通道，是互联网与传统实体商业融合的最佳模式，有效解决了社区商业发展的痛点。 这些问题的答案通通落到了“社区”二字，据统计，中心店三公里的覆盖范围内，有超过 15000户家庭，目前入住率已达到 8000户。作为一家社区便利店，一方面具有最接近用户的天然 优势，直接面对基数庞大的用户市场；另一方面，便利店和厂商、用户之间，存在刚需。针对社区 商业刚需、高频、贴近生活的特点，这样一家店既有超市的标准化服务，在陈列百货化、休闲娱乐 化上下功夫，又贴近农贸市场的生活，让生鲜菜场化、超市餐饮化、价格平民化。 无论是站在“互联网+”的风口上，还是借着南徐新城发展的新契机，镇江商贸的发展始终要 落到更好的服务城乡居民、满足居民便民生活消费需求这一根本实处。 四、业态混搭将日趋普遍 作为零售业跨界混搭的代表，诚品书店、盒马鲜生在过去两年中都得到了长足的进展。可以预 见，在 2018年，业态混搭将会日趋常见，且混搭的形式将更加多元，跨度将更加巨大。但绝大部 分混搭的尝试会是昙花一现。然而，即使最终经得住市场验证的新业态只有百分之一，也已经足够 令消费者期待。 五、便利店社区化或成下一个滩头 目前，中国大概有将近十万家便利店，去年的交易额大概是 1300多亿。而这种业态，通常在 两个社会环境底下，会有比较好的发展空间。 第一，人口稠密度要高。因为便利店（专题阅读）的辐射的半径很小，通常在大都市里辐射三 百五百米的半径，如果没有足够的人口稠密度的话，便利店是很难生存和发展的，这是它存在的第 一个条件。 第二，消费者消费能力的提高。也可以说，消费水平要达到一定的门槛。国外有一种说法，如 果人均 GDP达到 2000～3000美元，就意味着便利店进入了最基本的门槛。当人均 GDP或者消费能 力太低的话，便利店很难做起来的，毕竟便利店不是以低价为主力诉求的商业业态，便利店主要诉 求就是便利。 所以，人口稠密度和达到中等水平的消费能力，是便利店发展起来的两个最基本的条件。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 287 而上面提到的两个条件在中国其实是完全具备的，这也是为什么在过去几年便利店每年几乎以 两位数的增长速度，比如说去年，便利店的年增长率达到 13%，这在实际里是非常高的数字。 2017年以来，我们也看到很多所谓的无人零售、无人超市纷纷抢滩便利店这块市场蛋糕，就 说明说这个市场需求很旺盛。 但是我们回过头来看，会发现中国的便利店，其实还有很长的发展的路要走。 这样说，是因为目前中国的便利店显现出几个特点 特点一，中国的便利店连锁化的程度低。就目前的 10万家便利店里，真正实现连锁经营的不 到 10%，也就意味着有 90%的便利店是独立经营的。 这跟日本、中国香港、中国台湾、韩国的便利店，以几个大型的连锁体系来运作的形式是截然 不同的。 相信，在今后几年内，便利店可能会逐渐走向连锁化。 特点二，对于供应链的介入程度也比较低。供应链的介入程度和其连锁化程度低也是有关系 的，其表现，像是有没有像 7-11的中央厨房，是不是有统一的仓储配送系统，有没有能力去开发 自己的自有品牌，等等。 由于对上游供应链的把控力较低，所以，大部分独立的便利店还是需要供应商把货送到店里， 然后再现金结账，最后到上价、销售，一条龙的传统形式。 所以，供应链方面的挖掘，可能是中国便利店下一步发展的第二个机会。 特点三，便利店未来一个很大的发展空间，可能是便利店社区化。在中国各大中城市的居民小 区里多则大几千户，少则千八百户，本身就是典型的便利店载体，而这种场景可以说在中国是独一 无二的。 社区的特点大家都知道，第一，居民相对比较集中，而且是相对封闭的环境，彼此之间的亲密 感、熟悉感、信任感会比较高；第二，便利店的租金和运作成本比较低。 所以，结合中国社区化的特点，我预判，社区会成为便利店发展的下一个很重要的滩头阵地。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 288 六、无人便利店快速发展 2018年 4月 18日，西南第一家无人便利店一七闪店与新加坡企业 VeriTAG在中新互联互通 （重庆）创新合作中心正式签订战略合作协议，宣告无人便利店正式进军新加坡。 落地不到一年，已拥有 30余家门店，现有用户突破 10万，甚至进军新加坡……他们是怎么做 到的？一七闪店创始人何阳春接受记者采访，分享经验。 以智能系统切入新零售 店铺占地不足 20平米，多位于写字楼酒店等地方。用户进店微信扫一扫，进行实名认证后， 闸门打开。用户选取商品自助扫码支付，同时运用监控+图像识别防盗的模式协助经营。去年 6 月，无人便利店一七闪店正式落地。 作为西南地区第一家无人便利店，一七闪店已有 30余家门店，分布在重庆和成都。目前，最 高单店注册人数超过 10000人，月进店人次达到 50%以上，日均订单量在 147笔左右，月销售额近 40000元，毛利率 27%，净利率 12%。 一七闪店创始人何阳春告诉记者，在传统便利店领域里，人力成本一直是无法解决的痛点， 以 24小时便利店 711为代表，人力成本在总成本中占比超过 50%，净利润仅为 3.5%，且便利店不 能够很好地识别用户，用户粘性不够高。 发现传统便利店的痛点后，何阳春和团队准备利用小程序帮助线下门店升级，做智能化地改 造，并开发了类似的 saas化工具管理软件，以聚合收银系统开始切入市场，后逐步延伸到 O2O， 在打下基础后，最后落成无人便利店。 以大数据引领便利店升级 成立不到一年就盈利的一七闪店，因技术更加轻盈，利于更快铺开，坚持稳定的运营模式，更 快实现盈利，已占领了部分市场，成为了无人领域少有的盈利案例。但在何阳春看来，一七闪店减 少了人力成本，借助大数据分析技术，能够更准确地捕捉用户的喜好，依托数据运营，实现个性化 运营。“虽已具有优势，但仍要不断完善。” 这次与新加坡企业 VeriTag的合作，将推动其又一次升级。成立于 2013年的 VeriTag，是一 家主要开发溯源防伪方案的公司，包括区块链防伪、大数据分析及跨境市场买卖平台等。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 289 一七闪店和 VeriTAG的合作主要在品牌代理、商品溯源两方面。一七闪店将全面引入 VeriTag 的商品溯源技术，以保证店内商品，特别是进口商品从出厂、物流到销售的每个环节都是安全、可 追溯、值得信赖的，用户通过二维码能看到商品整个流程。 据了解，双方合作的第一家旗舰店，预计将于今年 5月在成都 Raffles City落地，今年下半 年，VeriTAG会在新加坡落地 2家一七闪店，并在 2019年陆续落地 50~100家门店。 经验分享 精准定位 深耕线下 去年 10月，《中国无人店业务经营指导规范（征求意见稿）》开始正式征询意见，由于不断涌 入的资本与传统零售业巨头，无人便利店创业者将面临更多的压力。何阳春认为，无人便利店要想 快速复制、盈利，得做好三点：一是非常精准的定位，如一七闪店的定位是办公楼、园区、酒店等 地点，可针对性布局。“我们多深入写字楼下、年轻消费群体中，深耕线下，了解他们的需求，满 足他们的需求”；二是逐步开放城市加盟，模式复制，让轻盈的技术走进更多地区，帮助加盟商实 现盈利的同时，项目也能快速回本；三是逐步建立全渠道营销模式，依靠大数据驱动门店，并通过 技术升级，提升消费者体验。 七、实体零售仍是满足多样化、个性化需求的主渠道、主力军 多样化、多方面化、多层次化、个性化需求是我国未来消费发展的大趋势，且消费需求的变化 进一步加快。 满足这种需求趋势和变化的特征，就需要渠道、业态模式的多样化、多方面化、多层次化。过 去几年，网上平台式零售虽然快速发展，但由于其在满足多样化、个性化、体验化需求以及在促进 商品品质、服务品质、诚信水平提高等方面的弱点和局限性，就像过去小商品批发交易市场的快速 发展，不能取代零售的主渠道地位一样，网上平台式零售同样不能取代实体零售的主渠道、主力军 地位。 从一定程度来看，网上平台式零售，是接过了小商品批发交易市场的衣钵，是小商品批发交易 市场的翻版，只不过是加上了信息科技的工具，但就其核心内容—商品销售来说，由于平台上众多 的零售主体而造成的管理困难，以及消费者对其低价格的偏好，使其发展难以很好地符合国家提升 商品品质的政策，难以很好满足消费者对商品品质提高的需求。 而在这次零售业大变中，零售业变革的一个重要内容就是提升商品品质，创新业态模式，来满 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 290 足消费者对商品品质提升的需求，来满足市场多样化、多方面化、多层次化、个性化发展大趋势。 同时实体零售在增加就业、繁荣城市、促进人文交流等方面也有更大更广更重要的作用和意义，实 体零售将再次进入更高水平的活跃发展期，仍是促进商品品质提高的重大主流力量，仍是满足多样 化、个性化需求的主渠道、主力军。 第五节 2019-2025 年新零售市场发展趋势预测 新零售是以用户为中心，在技术驱动下，建立在可塑化、智能化和协同化的基础设施上，依托 新供应链，线上线下深度融合，重构人、货、场，满足用户需求，提升行业效率，实现“全场景、 全客群、全数据、全渠道、全时段、全体验、全品类、全链路”的零售新模式。智慧零售是新零售 的表现形式。本人基于新零售的实践与研究，认为新零售的未来发展将呈现以下十大趋势： 一、技术依然是新零售发展的第一驱动力 新零售的产生本身就是移动互联网、物联网和大数据等技术日益成熟的结果，随着人工智能、 AR/VR、生物识别、图像识别、机器人等技术更加成熟，应用门槛大幅降低，新技术层出不穷，部 分领先的零售企业将不断应用最新的科技，提升消费者的全程体验，同时降低运营效率降低成本。 二、消费者越来越处于商业活动的中心 过去数十年，供给方或渠道方在市场中的主导地位在历次变革中固若金汤，但现在话语权逐渐 转移到了消费者手中。消费者越来越站到了商业活动的中心，成为市场的主导方。中国大规模的生 产制造能力已经形成，消费者的主导权变得前所未有的大，对消费者需求的理解和感受也变得前所 未有的重要，我们开始真正进入消费者时代。80后、90后、00后正成为中国市场的核心消费群 体，新一代消费者自我意识更强，而消费态度和行为也更加个性化。他们更重视购物过程体验，希 望与品牌商及零售商建立交易关系之上的信任感和亲密感。他们对社交媒体的营销信息的接受度也 明显更加开放、正面，使产品和服务提供商在社交媒体上针对消费者个性需求提升影响力方面拥有 更大的发挥空间。 三、全渠道经营 传统的零售业以顾客的单渠道购物为主；互联网出现后，多渠道购物开始盛行；社会化媒体出 现后，开始了跨渠道购物的尝试；移动社会化媒体普及后，人类开始进入了全渠道购物阶段。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 291 在全渠道条件下，购物的主动权掌握在消费者手中，消费者可以借助各社交媒体对零售商终端 进行选择，享受极致的购物体验。从零售商的角度来看，全渠道就是在多渠道的基础上，对各个渠 道进行整合，让各前台、后台的系统实现一体化，为客户提供一种无缝化体验。从消费者角度来 说，全渠道就是可以让消费者在一个渠道挑选产品，在另一个渠道进行比较，最后再选择第三个渠 道进行支付购买。 四、全域营销 全域营销即整合各类可触达的消费者的渠道资源，建立全链路、精准、高效、可衡量的跨屏渠 道营销体系。全域营销是以消费者运营为核心，以数据为能源，实现全链路、全媒体、全数据、全 渠道的一种智能营销方式。 五、场景化体验渗透产品和服务 首先，企业产品会根据场景设计功能，强化用户体验。比如你想坚持跑步，但是常常因为各种 原因半途而废，这时候，你是不是希望有一款工具可以激励、督促你呢？这时微信就开启了微信运 动功能，通过记录用户步数、和好友 PK等模式进行运动激励。一个单纯的跑步运动，变成了一个 包含诸多场景的运动体验。 其次，产品体验不足时，企业会建立适当的服务场景打动客户。比如我们买房，如果看到的都 是毛坯势必兴致大减，而看到样板房就会有“家”的感觉从而刺激购买欲望。通过场景来打动客户 的购买欲望，激发消费者的共鸣，促进产品和服务的销售。 还有就是通过大数据分析预知消费场景提升客户体验。通过消费者的大数据分析，企业可轻松 整理客户需求、预判客户使用场景，优化产品和服务。 六、社区成为流量主要入口 在场地租金攀升、企业利润下降的大环境下，门店越开越小已成为中国实体零售不可阻挡的发 展趋势，便利店、精品超市、社区型购物中心等社区商业将成为零售企业寻求转型升级的重要方 向。伴随中国社区零售整合、全渠道发展进程逐步加快，投资成本低，成熟周期短的社区零售必将 成为支撑行业发展的重要推手。从长期发展来看，“小而美”的社区化零售业态将更符合新形势下 消费市场的客观需求。社区作为线下主要流量入口的作用将愈发重要。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 292 七、无人零售快速扩张 作为连接生产与消费的流通环节，传统零售企业对全供应链控制能力较弱，信息传导响应不及 时，供需错配导致企业库存高企、周转率低、商品同质化等问题不断加剧。目前随着技术发展、人 工和租金的大幅上涨、基础设施的规模化和移动支付的普及，尤其是人工智能和物联网技术的飞速 发展，无人零售已经具备加速发展的客观条件，加之资本入局，无人零售将进入快速扩张阶段。 各种新型的自动售货机，包括占领办公室的自动咖啡机、自动售卖冰柜，还有占领连锁酒店的 情趣用品售卖机等，也将成为新零售形态中不可或缺的一部分。 八、重构供应链 传统的供应链是层级式的，低效复杂。到了纯电商的供应链阶段，虽然是点对点的，但线上线 下却是分离的。新零售将重构供应链，包括：（一）、智能分仓。针对不同区域安排商品的种类和 数量。比如蒙牛通过开设前置仓，将蒙牛的爆款商品能够以最快的速度、送入 600万家小店，速度 提升了 300%，同时节省了两道经销商环节，时效的提升非常明显。（二）、“以店为仓”。将门店作 为仓库的载体，实现店仓结合。雀巢所采用的“实库虚库一盘货”就是典型的店仓结合，通过本地 仓和门店发货，次日达和当日达的比例都得到了大幅提升。（三）、柔性供应链。无论是商品流、信 息流还是现金流，都需要快速响应。比如五芳斋的“C2B供应链”，让消费者选粽子的馅儿，选后 快速反馈到工厂加工，快速配送到消费者。 九、数据驱动制造 新零售时代通过数据驱动制造，主要表现有：（一）、数据倒逼产能配置。美的在以前是典型 的工业化制造企业，多年来美的洗碗机在国内的市场都不足 1%，2015年阿里和美的合作，通过大 数据分析判断洗碗机将爆发，帮助美的培育市场，生产定制款的洗碗机。2016年一年时间增长了 1900%。（二）、数据驱动即时定制。亿滋联合天猫曾经搞过一个特别定制奥利奥音乐盒的活动，用 户进行个性化选择后点击开始定制，从下单那一刻起就开始生产，省略了所有中间环节，从下单到 收货时间可以压缩到 7天。（三）、数据打通产业链。2017年，鄂尔多斯打通所有库存，启动大数 据逆向开发、备料、生产、推广、零售，月底天猫秋冬新风尚，系列货品预售上线，以数据驱动生 产。 十、新物种崛起 新物种崛起主要包括以下几个方面：（一）、借助 APP拓展门店覆盖范围内的线上到家业务； （二）、提高生鲜比例、引入中高端生鲜；（三）、设立餐饮档口、支持现买现做现吃；（四）、调 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 293 整布局和动线，增强用户体验；（五）、商品定位精品化，客群结构年轻化。比如盒马鲜生和传统 门店相比就具有以下几个明显的特点：一是生鲜面积显著增大，中高端品类丰富；二是增加餐饮区 域，支持现购现做现吃；三是固定动线改为自有动线，顾客选择更自由。 新零售，创造美好未来！ 第六节 2019-2025 年无人超市行业营销发展趋势预测 一、数字化生活带来的变革 受益于政府和私营部门对技术的骨干基础设施的大力投资，中国消费者几乎是在一夜之间就进 入了一个互联互通的时代。社交媒体的兴盛（2016年，在微信 8.893亿活跃用户中，33.9%的人每 天在微信上花费超过 4小时，用户平均花费时间为 66分钟 21）、网上购物、以及跨过信用卡直接 从现金交易走向移动支付等现象表明，中国消费者的数字足迹已经超越了许多发达国家。 二、全域营销重塑营销生态 全域击破边界 重塑营销生态 全域营销即整合各类可触达的消费者的渠道资源，建立全链路、精准、高效、可衡量的跨屏渠 道营销体系。全域营销是以消费者运营为核心，以数据为能源，实现全链路、全媒体、全数据、全 渠道的一种智能营销方式。 整个消费时代的变革，会出现几个明显特征：第一，多元化消费场景。第二，碎片化消费行 为。第三，多渠道交互。“多场景”“多渠道”“碎片化”推动消费升级和变革，进而促使整个品牌 诱发全域营销。 首先简单解析一下什么是全域营销，全域营销有几个特征： 第一，如何建立品牌和消费者之间的关系，一定要回归到营销本质，其实营销的本质无非两 点：一是怎样传达、传递产品价值；二是怎样建立、维护、触达品牌和消费者之间的关系。传统 4P模型当中，产品是要满足市场的需求，渠道要迅速占领市场，营销是快速占领用户心智，所以 在过去的零售模式当中，可能比较单一的做产品、做渠道、做营销，但是在新零售的整个模式下， 可以发现非常奇特的现象，我们的产品可以作为营销的载体，例如江小白，把营销植入产品包装设 计中；另外大家都在谈直播，直播是作为渠道依附营销最突出的表现。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 294 所以，从产品、渠道、营销在整个全域应用当中，产品既可以作为本身的渠道，同时又可以作 为营销的载体，甚至整个渠道也是依附营销做非常多的变现动作。整个过程当中，需要品牌思考的 是怎样让品牌和消费者之间建立更紧密的关联度，所以既然是全媒体，品牌要思考的就是怎样全媒 体覆盖、触达到消费人群，用什么样的载体、用什么样的内容触达？而这个内容需要非常多柔性化 的制作和创意的能力，所以这个时候我们可能需要去考虑如何去针对不同的目标受众实现千人千面 的内容生态，需要千人千面的内容生态全媒体触达到目标受众，这是品牌需要在全域营销链路开展 的过程当中需要重视的。 第二，整个消费者和品牌之间的全链路精细化运营需要大量的数据承载，在整个全域营销最重 要的特质就是全数据的支撑。新零售最重要的技术应用的两大技术：一是大数据应用分析；二是 AI人工智能。这个部分会考虑到怎样通过消费者更愿意呈现内容形式传达品牌的声音，最终站在 消费者立场提升消费者整体最优购物体验，整个对于品牌来讲是需要持续的沉淀我们的消费者资 产，所以最终品牌重视和开展全域营销，为品牌带来消费者资产持续增长。 接下来我们再深度思考，再理解一下全域营销从两个纵向和横向的维度，从纵向的维度可能回 归到营销的本质，全域营销本质是营销，营销本质是什么？第一，营销本质在帮助品牌传递产品的 价值；第二，营销的本质要维护、加深以及触动品牌和消费者之间的关系。围绕这两条线，我们会 做一个解析。 全域营销提的特别多的是通过传递产品的信息以及购买、支付和物流全方位综合的体现产品价 值，那么问题来了。 举个例子，比如体验店，通过线下的实体店传递产品的信息，再到线上实现购买和支付的动作 以及物流的体验，可以带给消费者整个全链路的综合的好的消费体验度。 从横向浅析一下全域营销可以拆解成四个阶段：从策略到传播，再到体验，最后到销售变现的 动作。在制定全域营销的策略的第一步需要洞察目标受众，也就是消费人群，同时分析整个市场和 行业细分类目的机会点，其次到传播的动作，首先考虑的是如何触达消费者，其次怎样将消费者从 认知人群变为兴趣人群，这个链路打通过程当中实现了品牌的传播。 消费者和品牌之间建立真正信任关系的第一步其实在第三个链路，就是消费者通过体验过后进 行的首次购买，这时链路并没有终端，需要对品牌来讲更多要考虑的是怎样将购买人群转变成忠实 用户。在过往经常认为单个的消费者如果能够加强它的复购频次，就能够充分的说明消费者和品牌 之间的粘性是很足的，但是事实上忽略了一点，本身消费者要进行复购动作，还有消费者愿意不愿 意为品牌发生，简单理解就是整个品牌情感营销的关系是不是放大到极致，全域消费变现的过程当 中要衡量对某品牌的忠诚度认知度，就是复购次数和以这个消费者为主体关系扩散出去的关系数。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 295 整个关系通过数据化去管理和通过数据化的表达出来，可能以往我们的目标受众是一类消费人 群，到现在会聚焦到某一个真实 ID，当怎样通过工具化进行实现营销的时候，在阿里全域营销生 态中有工具可以帮助品牌进行变现的。 在整个营销变革过程当中，变革过后品牌需要做什么？需要全面的提升和挖掘品牌自身的潜 力，就要思考品牌自身的潜力需要有什么样的的公式来实现？以往会注重两个元素：消费者，以前 是单一链路的人数，但是延展到全域营销的时候要考虑到消费者全链路的人数，再乘以消费者转化 率，这两项指标是以往衡量一个品牌潜力重要的指标项。当下模式下新增了消费者和品牌之间加深 的能力，整个品牌潜力提升是这三项能力的整合。 三大 BAT公司都在打通子公司、数据公司的数据孤岛。聚焦阿里，现在阿里是真实用户 ID超 过 5.5亿人次，我们会打通电商、本地服务、数字、娱乐、支付、金融、物流。阿里在建立整个真 人识别 ID的系统以及通过综合多维分析以及全媒体触达实现自身的消费者识别 ID的建立，因为只 有这个识别建立起来才可能打通消费者形态。阿里工具有两大工具可以帮助品牌实现全域营销： 第一，品牌数据银行，对品牌营销洞察和营销规划，以及活动产生的工具再次回流，进行商业 持续运维。 第二，品牌号，我们提倡个性化营销和运营，整体来讲会围绕人群触点和内容进行洞察和匹 配，全域进行打通。细节运维有机会可以单独做交流。 全域营销有三个核心：第一，需要打通子公司之间的数据孤岛。第二，建立自身的消费者真实 身份的识别 ID。第三，将这些真实识别 ID在数据孤岛中可视化、可优化、可数据化。 三、中国营销业态的进化论 媒介为王——技术为王——内容为王——产品为王 传统广告总是依靠媒介的力量去影响人，比如央视的招投标。后来的互联网广告开始依靠技术 实现精准投放，比如按区域、按收入、按时段投放。再后来社交媒体的崛起使好的广告能自发传 播，而未来最好的广告一定产品本身，最好的产品也一定具备广告效应。 四、数据将成为关键资源 随着数据日益成为新关键资源，拥有数据控制权的公司将获得庞大的影响力和巨大的竞争优 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 296 势。2017年，在市值最高的 10家上市公司中，有 6家（苹果、Alphabet、微软、亚马逊、 Facebook和阿里巴巴）均属于数字科技公司。它们构成了前 10家企业总市值的 66%。 拥有数据与跨平台共享、整合数据之间有着巨大的鸿沟。 如今，企业在不断收集数据，但是相关的数据分析能力和洞察力仍然处于滞后状态。不过，机 器学习等新兴技术将有望解决这一挑战，让数据变得更有用。阿里巴巴、腾讯、百度和京东等公司 已经在这方面取得不少进展。到 2027年，中国将只有寥寥几家公司控制着大部分消费者数据，并 且有权决定如何将这些数据分享给其他公司。 一方面，这种情况将使消费者受益，因为针对数据的深度分析有助于企业开发更便利的服务， 例如，个性化服务、基于信用记录提供贷款等。然而，相应的风险也不容忽视。少数掌握数据的公 司—技术供应商、数字平台和“新零售商”—的预期增长轨迹将导致利润分配状况的巨大变化，使 之更有利于一小部分掌握数据的公司而非品牌企业。中国消费者会发现，中国将涌现出一批数据企 业，它们像石油和天然气行业的公司那样提取、加工、提炼、估值、销售和购买数据，并借此形成 一个数字生态系统。 五、手机将处于更加中心的位置 手机将变得越来越重要，购物者与零售商在所有方面的接触，包括从浏览到付款到获得服务， 这些都有移动手机加入。零售商必须把移动端放到重中之重，付款方式和个性化主页都是它应该关 注的方面。英国百货公司零售商 Debenhams的新任首席执行官 Sergio Bucher在最近的一次财报电 话中表示：“我相信手机是零售业的新鲜血液。手机不仅将渠道联合起来，还将成为我们与客户建 立关系的门户。"我们也看到 2018年，手机在零售商与客户的关系中处于更加中心的位置。这不仅 仅是购物者电脑转移到手机浏览和购买，我们看到零售商通过多种服务与移动端购物者进行更多交 流： • AI驱动的个性化主页：小型手机屏幕使零售商在个性化主页上展示相关产品变得更加重 要，他们将使用 AI来实现这一目标。 • 手机端优先计划：由于梅西百货和其他零售商推出新的忠诚计划，我们期望他们采取以移 动为中心的方案。那些仍然只提供实体会员卡和优惠券的零售商需要把这些线上化。 • 移动支付：移动支付在中国最受欢迎，但今年会在欧洲和美国会获得更多的支持。去年 11月，微信支付通过与德国支付公司 Wirecard的合作关系在欧洲上线。美国沃尔玛服务和数字加 速的高级副总裁 Daniel Eckert预测 11月份沃尔玛在假期的交易数量将会超过 Apple Pay。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 297 • 信息和社交媒体：更多零售商通过沟通和社交媒体应用程序（如微信、WhatsApp和 Facebook Messenger）提供服务。在中国，销售人员通过微信对话与奢侈品消费者进行一对一的交 流，而且我们很可能会看到会话式商务的兴起，包括纳入聊天机器人的服务。简言之，2018年手 机将巩固其作为核心渠道的地位，许多购物者通过该渠道与零售商在方方面面进行接触。 六、利用新媒体增加产品宣传和促销 由于中档休闲服市场主要消费者的年龄层次对于网络的依赖程度较高，因此利用社交媒体如微 博、微信等进行产品宣传成为时下及未来流行的一种营销手段。通过将品牌活动，产品上新和促销 信息不定期的进行网络曝光和推送，让消费者及时了解到产品更新和门店活动的最新消息，加深品 牌在消费者心中的印象。此外，通过在社交网络平台与消费者互动，例如晒买家秀，推广微电影 等，调动消费者参与品牌活动的积极性，为线上和线下门店带来更多的流量。 七、无人超市行业自媒体时代兴起 由于 90后和 00后组成的潮流人群更加聚焦，且 00后天生就是互联网的原住民，对网络有着 很高的依赖性。 依靠纸媒、电梯楼宇广告等传统媒介渠道已不足以引起他们的关注。相反，快速兴起的社交网 络是品牌垂直攻略年轻受众的最有效途径。 许多消费者会选择听从高影响力的某些 KOL的建议，比如微博大 V，这些人的意见对他们来说 可能比传统的公司广告更真实。 而对于服装行业，品牌或者终端店铺其实都可以成为自媒体，打造你的朋友圈，与顾客进行多 方位的互动，形成顾客的忠诚度。 如今获得更好的服务和情感上得到满足才是 90后、00后更为看重的。也就是服装广告必须从 广而告之向售而悦之转变，用心讨好顾客会成为关键点。 八、无人超市行业粉丝经济崛起 2017年江南布衣的粉丝经济为其贡献了 62.6%的营收，可谓得粉丝者的天下！ UNIQLO 优衣库(大中华区)首席市场官强调，数字时代的粉丝经济就像是谈恋爱，首先要让消 费者爱上品牌，一直很心动。 粉丝经济实际上是把产品的功能隐藏在后面，让情感上升为第一位，所有做商业，尤其是做品 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 298 牌营销，一定要领悟到粉丝经济这个真谛。 九、大 V 为有影响力的新品牌寻找发展空间 品牌所有者和零售商寻求与大 V的紧密合作，当购物者寻找在一些产品中决策购买时，大 v的 意见变得更重要了。大 V能够为零售商带来很大流量，据数字市场情报公司 SimilarWeb称： Nordstrom.com，Revolve.com，Net-a-Porter.com，Shopbop.com和 Sephora.com的所有美国桌面 流量中约 13％-18％来自大 V推荐，并且移动流量的数字更高。因此，品牌纷纷与有影响力的大 V 合作。据网络数据公司 L2称，70％的消费品品牌正与 Instagram上的红人合作。奢侈品的这种合 作高达 91％，运动服装的合作高达 84％，美容合作高达 83％。据营销机构 Mediakix称，各种品 牌将在 2018年在 Instagram影响力市场上投入 15亿美元。今年，我们希望企业合作能够超越背书 或产品布局，例如在新产品发布上能进行更紧密的合作。 例如亚马逊，它与德鲁巴里摩尔合作， 于 2017年 10月推出 Dear Drew服装和生活品牌。下图显示婴儿产品和玩具、美妆和个护的品牌也 是顾客看重的，它们的市场很重要，但是主导的品牌数量有限。 十、按需定制更接近消费者 随着中产阶级生活方式的不断转变，品牌消费时代正在悄然向个性消费时代转型，越来越多聪 明的消费者正在从迷恋品牌走向按需定制。与此同时，生产环节也从过去传统小作坊小规模个性生 产，到大规模工业化生产，再到目前彰显个体的大规模个性化生产。 十一、视觉营销趋势更加明显 视觉营销 VMD的作用将更加明显！顾客购买的不仅仅是商品，更多是是购买过程的体验！不注 重视觉营销的店铺，业绩将越来越下滑！ 视觉创意能让店铺更有美感，差异化，给消费者更好的购物体验。 优秀的视觉创意能提升消费者对品牌的认知和兴趣，提升品牌影响力和客户对品牌忠诚度。 好的视觉创意可以助力品牌或者店铺走的更长更远。 十二、短视频/IP 节目等内容营销方式升温 短视频/IP节目等内容营销方式升温，品牌从内容化、娱乐化方式获取流量 经过一年发展，短视频正从内容创业爆红的风口走向成熟，成为一种当下最流行的玩法，越来 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 299 越多的玩家进入到这个行业。视频创作者的增多和内容的丰富，也带动了可消费内容的增加，短视 频的消费时长也在日益上涨。 90后、95后是年轻化用户的分水岭，这一代人是互联网时代的原住民，依靠纸媒、电梯楼宇 广告等传统媒介渠道已不足以引起他们的关注。相反，快速兴起的社交网络使得围猎 90后的社交 场是品牌垂直攻略年轻受众的最有效途径。 十三、场景化体验渗透产品和服务 首先，企业产品会根据场景设计功能，强化用户体验。比如你想坚持跑步，但是常常因为各种 原因半途而废，这时候，你是不是希望有一款工具可以激励、督促你呢？这时微信就开启了微信运 动功能，通过记录用户步数、和好友 PK等模式进行运动激励。一个单纯的跑步运动，变成了一个 包含诸多场景的运动体验。 其次，产品体验不足时，企业会建立适当的服务场景打动客户。比如我们买房，如果看到的都 是毛坯势必兴致大减，而看到样板房就会有“家”的感觉从而刺激购买欲望。通过场景来打动客户 的购买欲望，激发消费者的共鸣，促进产品和服务的销售。 还有就是通过大数据分析预知消费场景提升客户体验。通过消费者的大数据分析，企业可轻松 整理客户需求、预判客户使用场景，优化产品和服务。 十四、使用 AI 技术与消费者互动 更多的零售商将在 2018年使用人工智能技术为客户提供量身定制的个性化互动。深受打击的 传统零售商如百货商店将采用人工智能来展示相关产品和服务，以便与专业竞争对手进行正面竞 争。今年，AI为早期使用者提供其在客户服务方面的竞争优势，更多零售商将通过量身定制的购 物推荐、电子邮件、移动平台、营销信息（包括视频）和促销活动与客户进行互动。我们看到未来 几个月 AI技术对个性化的影响： • 更多的移动浏览和购物将产生大量的地理位置数据，可用于根据购物者的位置来定位购物 者。 • 面部识别技术嵌入到新的 iPhoneX中，将为零售商提供认证、识别，并且可以和消费者交 流。 • Amazon Echo等语音声控设备将变得更加普遍，为零售商提供与购物者更亲密的沟通方 式。此外，亚马逊于 11月宣布，Alexa skills（语音 app）开发人员很快将能够在基于识别个人 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 300 用户的声音上，建立个性化的响应。 那么 2018年 AI技术将会带给我们什么？ • 智能手机的小屏幕将使主页的个性化变得紧迫，促使零售商通过人工智能优化购物体验。 • 更多零售商将客户在其社交渠道上产生的内容与个性化视频营销结合起来。 • 视觉搜索将为购物者提供寻找他们想要的东西的新途径，这也成为顾客通过社交媒体链接 到购物的跳板。 • 建议和营销广告不仅因不同的消费者而产生转变； 它们会根据消费者的位置和时间段进 行灵活调整，传递旨在特定时刻与消费者产生共鸣的信息。 • 零售商不再考虑解决消费者细分或人口统计问题，而是考虑与其中的一部分进行沟通。这 种个性化可以促进专业零售商的发展，使他们能够与客户建立更深层次的联系。 包括美国百货公 司在内的通用零售商势必会迫切需要人工智能来展示高度相关的产品和服务（从而销售产品），减 少庞大的库存。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 301 第十四章 企业发展战略研究 当前经济环境下，高新科技迅速发展，经济多元化细分化，全球范围内竞争愈演愈烈，金融危 机风险潜伏，新崛起产业层出不穷。发展企业战略，要求企业积极搏击，把握实际经济环境，准确 判断经济大潮，注重内外兼修，注重产品质量，注重营销与市场反映，丰富自己的思维，武装自己 的思想迎接前所未有的市场挑战。一个企业不可能永远站在风口上，外部环境的好坏只能影响企 业，更加决定企业命运的是其企业战略，成功的企业战略让企业更能规避风险，在市场惨烈厮杀的 大潮中脱颖而出。 第一节 企业发展战略的重要性与特征 企业没有一个很好的战略管理，就像在迷雾弥漫的大海中没有指南针一样致命，文章从四个方 面阐释企业战略管理对企业发展的重要性。 一、有助于企业准确判断外在危机和机遇 分析企业的外部环境即企业生存所处的环境是非常重要的，通过分析外部环境，准确判断外部 发展趋势，判断其对企业的影响，得出其对企业是机会还是风险威胁的结论，并做出相应的反应。 企业只有正确识别和评价外部机会与威胁才能制定明确的任务，设计实现长期战略目标所需的战略 及相应的政策，并随着企业外部竞争环境的变化做适度的调整。企业战略管理可以提高企业的预测 能力，避免出现投机的短期行为，有效规避风险，及时准确地作出科学的应对方案。机遇的风口随 时在变化，这一刻的机会没有抓住就只能成为跟风者，执行企业战略管理，准确判断机遇风险，才 能有利于企业的长远发展。 二、有助于明确企业核心竞争力 没有一个明确的企业战略管理，企业就像一个无头苍蝇，满头乱撞却找不到正确的道路。一个 明确的企业战略管理，带给企业的益处是极大的，明确的企业战略管理，带来的是准确的企业自省 与自我审视，明确自身的优势劣势，明确自己的核心能力，并根据企业战略强化其核心能力，打造 出更强的竞争优势，保证企业的专业化发展，更强的竞争优势带来成本的降低与更多的超额利润。 基于核心竞争力的发展战略，可以保证企业发展方向的正确性，巩固行业内地位，像大疆無人机在 消费级民用无人机领域的地位无人可撼动[3]。通过企业战略进行内部分析，有助于企业根据自身 发展情况进行适度战略调整，强化其核心竞争力。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 302 三、有助于优化整合企业人力资源，提高企业效率 以华为为例，华为将职工的职业生涯规划与企业的长效激励结合起来，提高了员工工作效率， 使员工明确个人努力方向，明确个人目标与追求，为员工设立职业发展中心，聘用导师为员工发展 出谋划策，华为扩大员工的持股范围和持股比例，增强公司凝聚力和员工归属感。战略管理是一个 企业内部各方面高度相互作用的过程，要求对企业内部各种职能领域进行有效的协调。各个部门的 管理者和职员共同工作并提供想法和信息，参与制定企业的战略，加强组织内的协调与沟通，并形 成企业特有的软实力。正是如此的企业文化激励着一批批华为人，使他们坚定信念，锐意进取，努 力奋斗，为自己赢得了资本，也赢得了美好的明天。 四、有助于建立品牌形象，明确目标市场 从计划经济时代到市场经济时代，买卖双方的地位在悄然间完成了互换，当前经济形势下，不 再是一个生产出产品就有人为之买单的时代，而是一个充满竞争与激烈碰撞的时代。进行战略管 理，明确消费者需要的是什么，什么样的产品才能直击消费者痛点，明确未来各个阶段的工作重点 和资源需求，可以更好地优化资源，有利于实现资源价值最大化。明确的战略有助于建立品牌形 象，建立起自己独一无二的企业标识。 无论是大企业抑或是中小企业，想要在经济全球化并且如此激烈的竞争环境中生存下来，在这 复杂多变的经济态势中抢占先机，都离不开企业战略管理。在企业发展的过程中，企业战略管理逐 渐收到了越来越多人的重视，在这种条件下，企业更应制定适合自己的企业战略管理，提高企业运 行效率，降低企业运行成本，加强风险控制，提高企业竞争力，让企业在波诡云谲的经济大潮中能 够更加得心应手，游刃有余。 五、企业战略具有的特征 企业战略具有如下特征：（1）全局性。企业战略是以企业的全局为对象，根据企业总体发展 的需要而制定的。它规定的是企业的总体行为，追求的是企业的总体效果。（2）长远性。企业战略 的制定虽然要依据企业外部环境和内部条件的现实情况并对企业当前的生产经营活动的指导和限制 作用，但是这一切都是为了更长远的发展。企业战略既是企业谋取长远发展要求的反映，又是企业 对未来较长时期内如何生存和发展的通盘筹划。（3）竞争性。企业战略是关于企业在激烈的竞争中 如何与竞争对手抗衡的行动方案。通过竞争确定企业的竞争优势，同时也要注意采用竞争达到双赢 和多赢的效果。（4）纲领性。纲领性指企业战略是企业经营活动的纲领和方针，必须通展开、分解 和落实等过程才能变得具体的行动计划。（5）稳定性。企业战略需要较长时间保持稳定和贯彻，又 要根据环境变化进行局部调整。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 303 第二节 发展战略的基本类型与选择 企业战略是企业根据其外部环境和内部资源和能力状况，为求得生存和长期稳定的发展，为不 断的获得竞争优势，对企业发展的目标、达成目标的途径和手段的总体谋划和参考。企业战略是为 了获得持久优势而对外部机会和威胁以及内部优势和劣势的积极反应。企业战略的类型与企业战略 的定义是两个关系密切的问题。企业战略类型与企业战略定义一样也是一个动态的范畴。至少到现 在为止，企业战略的表现形式和具体的选择可以说是非常多种多样的，每一种具体的选择都会有或 大或小的区别，当然每一种选择都有其充分的理由和具体的条件。我们之所以尝试对企业丰富多样 的战略选择进行分类，不是想限制企业的战略限制，而是想在很短的时间内告诉企业管理者，他们 有多少种基本的选择以及每一种选择的基本理由是什么。 一、按实施战略主体分 从实施战略主体的角度来看，企业战略包括三个层次：（1）公司级/集团战略，是拥有多个子 公司的母公司的战略，集团战略的主要目标是通过建立和经营行业组合实现投资收益的最大化； （2）经营级/竞争性战略，是单一行业/产品/市场企业，或者集团下边的子公司所采用的战略，经 营战略的目的是通过集中一个具体的行业，或者一个产品/市场实现利润和市场占有率的最大化； （3）职能级战略/策略，主要是企业内部各个非实体组织，包括职能部门或者生产单位的战略，职 能战略的主要目的是提高工作的有效性和效率。 二、按战略实施的时间长短分 从战略实施的时间长短来看，企业战略可以划分成为以下三种类型：（1）短期战略，一般是 指时间跨度在一年以内的战略，有时也可以称为战略计划；（2）中期战略，一般的时间跨度是在 一年以上，五年以内的战略，（3）长期战略，一般的时间跨度是在五年以上，十年之内。一般来 说，企业规模越大，所需要制定战略的时间跨度就越长。 三、按发展战略的性质和特点分 按发展战略的性质和特点划分的类型：（1）稳定战略。指企业维持其经营范围和目标不变， 每年以大致相同的水平提高企业的销售额和利润额。它强调企业资源在现有各业务单位之间的合理 分配，注重各职能部门工作效率的提高。（2）增长战略。指企业为了增加销售额，提高市场占有 率，而努力扩大商品销售的范围和规模，以利发挥规模经济的优势，提高企业经济效益。（3）紧缩 战略。指企业在原有行业中处于不利的竞争地位，为了改变这种状况，通过紧缩业务范围，回笼资 金，或者退出原行业，转向其它行业。（4）定位战略。主要有三种定位:一是竞争定位，即企业依 据行业的竞争状况和企业自身优势，给企业的近期经营和远期发展确定一个适当的竞争地位。二是 市场定位，即企业确定以什么样的市场或消费者群体作为自己的目标市场。三是商品定位，即企业 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 304 试图使自己的主营商品在目标市场上处于什么样的位置。 四、按发展战略的内容和形式分 按发展战略的内容和形式划分的类型：（1）一体化战略。指企业通过联合而求得发展，包括 工商联合、农商联合、商商联合、批零联合、内外贸联合、科工贸联合、跨行业跨地区跨所有制联 合。它有利于打破自成体系的封闭状态，实现投资主体多元化，利益共享，风险共担。关键是两 条，一是资本多元化，可以促进企业机制的转换，增加资本金来源，增强发展的后劲和实力。二是 风险分散化，成功了大家有利可图，失败了损失由各方分摊。走一体联合发展的路子，是企业发展 的方向。 （2）连锁战略。指同行业的若干个经营机构实行集中管理、分散经营而形成网络型销售体 系。连锁经营是一个巨大的营销网络系统，如美国梅尔公司拥有连锁分店 6540个，伍尔沃思拥有 连锁分店 7739个，日本大荣公司拥有连锁分店 6500个。连锁分店的多少应符合法定数量，如英国 规定 10个以上，美国规定 11个以上，日本规定 30个以上。连锁经营拥有高效率的连锁总部、高 质量的物流设施和高水平的采购配送中心，实行统一采购、统一配送、统一财务、统一人事、统一 规范，实行集权化管理，专业化分工，标准化经营，规范化服务，通过庞大的经销促销网络进行大 规模的集团性经营活动，有利于减少流通费用，降低经营成本，增强市场竞争力。商业连锁经营是 世界潮流，是实现商业现代化的重要途径。 （3）多角战略。指企业为了尽可能多地利用市场机会，实行跨行业、多层次、多品种、多样 化经营，有利于企业扩大业务范围和市场空间，充分发挥自身优势和特长，提高经济效益，增强生 存和发展能力。这种战略的具体形式，一是地域多角化，即企业向国内外其它地区拓展，二是产业 多角化，即企业向本业以外的其它行业拓展。如北京王府井百货大楼集团股份有限公司积极开拓零 售业务以外的其它行业，发展了加工、房地产、证券、运输、综合服务等多种行业，使企业实力得 到增强。三是层次多角化。即企业将市场目标定位在多个商品档次和消费层次上，以满足不同消费 群体的需要。如大连天百集团股份有限公司贯彻高档精、中档全、低档保必需的经营方针，满足不 同年龄、不同地域、不同文化层次顾客的需要。 （4）外向牵动战略。指企业通过引进国外的资金、技术、人才、先进管理方式和开拓国际市 场，带动企业的发展。它的衡量指标有三项:一是外向度。指外向型经济发展的程度，即企业涉外 经营服务收入占企业总收入的比重。二是资金引进度。指国外资金引进利用的程度，即利用国外投 资总额占全部投资总额的比重。三是嫁接改造度。指利用国外资金、技术、设备等改造企业的广 度，即主要设备和技术嫁接改造占全部设备和技术总量的比重。它的基本特征有五点:一是形式的 多样性，如合资、合作、嫁接、技术引进等。二是范围的广泛性，涉及一、二、三产业等各个经济 领域以及国内外两个市场的开发。三是引进成果的先进性，坚持高起点、高质量、高水平，体现现 代化。四是外向牵动战略的变革性，学习外国先进的企业管理方式和经验，实现经营结构、经营机 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 305 制与国际惯例接轨。五是外向牵动战略的先导性，对其它各类型发展战略起先导作用，影响其它战 略实施的广度和深度。 （5）企业形象战略。指企业通过改善企业实态，在商品质量、员工素质、服务态度、诚信守 约、商品价格、购物环境等方面，给社会公众留下良好印象，扩大企业的知名度和美誉度。形象战 略是市场竞争战略体系的重要组成部分，是建立社会主义市场经济体制的客观要求。企业形象的构 成要素，一是外表要素，包括企业规模、商品结构、商场外观、店堂设施、企业名称、职工服饰 等;二是人的要素，包括职工的精神面貌、价值观念、行为规范、技术水平等;三是体制要素，包括 企业经营机制、营销渠道、组织结构、经理管理方式，以及企业的经营理念、企业哲学、企业文化 等。企业形象的内容主要有商品形象、员工形象、服务形象、信誉形象、价格形象、环境形象、品 牌形象、管理者形象等。企业形象战略管理的基础是全体干部职工的积极性、主动性、创造性和主 人翁精神，因此，要坚持以人为本，狠抓队伍建设，使全体员工不但具备与现代化商业相适应的商 品知识和业务技能，而且具备较高的文化素质、职业道德树立较强的法律观念、服务意识和全心全 意为人民服务的思想。 （6）品牌战略。指企业生产经营得到社会公众广泛认可、在较长时期内乐于消费的某类商 品，从而使企业扩大销售，提高经济效益。这类品牌的商品一般是名牌商品。名牌商品是在市场上 具有高知名度、高信誉度、高占有率和能给企业带来高效益的四高商品，而且四高具有正相关性: 高知名度可以使更多的潜在市场转化为现实市场，从而提高市场占有率;高信誉度可以增加回头客 并带来更多的顾客，从而巩固市场占有率;而高市场占有率又有助于提高商品知名度和市场信誉， 使名牌商品持续给企业带来高效益。推行品牌战略，关键是要正确确定指导原则，以市场为导向， 以销售为龙头，以管理为核心，以质量和科技为前提，以优质服务为基础。四川绵阳市人民商场实 施品牌战略，资金再紧也要为组织名优商品货源开绿灯，并建立名优商品目录档案，设立名优商品 厂家专营柜台，争取名优商品总经销总代理和独家经营权，从而扩大了企业的市场空间，增加了企 业的市场份额。 （7）集约经营战略。指企业正确处理内涵发展与外延发展的关系，以外延发展转向内涵发展 为主，使企业经济增长方式逐步从粗放型走上集约型的轨道。粗放型经济主要依靠生产要素的扩张 而实现经济增长;集约型经济增长则主要依靠提高生产要素的有机构成或效率。转变经济增长方 式，就是从主要依靠增加投入、铺新摊子、追求数量，转到主要依靠科技进步、提高劳动素质、提 高经济效益的轨道上来。商品流通领域转变经济增长方式的重要意义在于，一是现代市场经济条件 下的商贸经济，是带动、促进和引导整个国民经济的龙头，这种特殊的地位和作用要求商业企业转 变经济增长方式。二是现代市场经济条件下的商贸经济是以大流通、大贸易、大市场为前提的，而 目前商业企业小、散、差的状况，难以适应市场经济的客观要求。三是现代市场经济条件下的商贸 经济，在管理手段上必须力求采用先进科学技术。科教兴商，集约经营，是国际经济发展的大趋 势。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 306 （8）资产经营战略。指在社会主义市场经济条件下，为实现资产的最佳价值，而进行资产购 买、出售、转让、兼并、重组。资产经营的基本特点，一是资产要有明晰的产权界线。即应该明确 哪些资产属于企业，企业的所有者是谁，应承担哪些责任，有什么权利和义务。二是要有发达的资 产经营市场。要实现资产的流动，通过交易来实现资源的最佳配置，就必须要有资本市场。目前多 数国有企业不可能都通过股票的发行和流通来实现要素的重新配置，只有通过产权市场，才能盘活 存量资产，促进资源的优化配置。三是要有明确的资产经营主体。资产经营主体应拥有资产支配权 和资产收益权，即法律赋予经营主体独立地支配其所属企业中的资产权利和享有一定部分的资产收 益的权利。资产经营的基本方法，一是并。即一个处于优势的企业兼并另一个处于劣势的企业，劣 势企业在兼并后注销，纳入优势企业的生产经营体系;可以是两个企业完全合并为一个企业，原两 个企业同时注销;也可以是原两个企业在交易后都不注销，在新设立的企业中分享不同份额的股 权。采用并的方法，有利于大企业、大集团的培育，实现一些优势企业的超常规发展，也有利于发 挥双方的优势和积极性。二是分。是指在企业内部所进行的产权交易，一般可划分为两个层次:第 一层次是国有资产的代表与企业经营者之间进行的产权交易;第二层次是资产承包者与企业内部职 工之间进行的产权交易。三是转。是指将企业的一部分资产转让出去，以换取发展资金，以利于盘 活存量资产，提高国有资产的运行质量。如仓储设备、营业设施、运输机械等存量资产，对其中闲 置的部分，可以转让出去，将转让所得的资金用来发展生产经营。实施资产经营战略，对优化企业 资产结构，实现规模经济，具有深远意义。 五、按公司战略目标分 公司的战略说明怎么达到目标，目标说明公司想往何处发展。公司的每一项投资决策都要服从 公司的战略任务，企业管理学家迈克尔•波特将公司战略概括为以下基本类型。 1．全面领先的成本。其关键是公司努力达到最低水平的制造与流通费用，从而能价格更低于 竞争者。采用这种战略的企业必须在制造、物流、工艺、采购等许多方面具有优势。例如，执行这 一战略的领先者是格兰仕公司，它降低生产成本的方法是通过大规模投资在厂房、机器和设备，形 成巨大产能。 2．差异化。采用此战略的企业通过对全部市场的分析找出一些重要的顾客利益区域，从而在 这些区域集中力量完善经营。它难以在上述各方面都领先，但它可努力在服务与质量、款式及技术 等方面领先。例如 TCL电子企业利用在手机上镶嵌宝石等方法，为公司找到了一个细分市场。 3．集中战略。采用此战略的公司不是在市场上全面开花，而是集中力量在一个或几个狭窄的 小市场，这些企业在细分的小市场上追求成本最低或在目标市场中奉行一些不同的策略。 4、其他 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 307 六、按公司成长路径分 根据迈克尔•波特划分的三种不同的企业竞争战略，在公司发展过程中面临着三种战略选择： 1．产品——市场型成长战略。该战略是以占有市场为目标，以企业产品为主线的公司发展战 略。在公司成长前期这种战略具有十分重要的地位，可以如此说，在其成长前期大多数跨国公司都 是走的产品——市场战略发展之路。产品——市场型成长战略以安绍夫的“产品——市场（需求） 矩阵”为基础，依产品与市场的组合状况分为四类：其一，市场渗透（现产品——现市场），这是 公司扩大销路在生产的产品在已有市场上进一步渗透。其二，市场开放（现产品——新市场），这 是以增加销售量用现有产品去开辟新的市场。其三，产品开发（新产品——现市场），这是指开发 新产品或提供新服务来扩充在现有市场上的占有比例。其四，多种经营（新产品——新市场），这 是增加新产品种类从而占领新市场的竞争战略。公司在产品开发与多种经营战略中，公司的资源配 置更加倾向于产品设计和研发，而在采用市场渗透和市场开发战略时，投资决策的着眼点是扩大市 场销售方式。 2．纵向一体化成长战略。纵向一体化指的是企业对其现有的优势，特别是在技术和营销技能 方面的优势，应用到新产品和市场。如果企业向它的上游产品方向发展，它被称为反向整合；相 反，如果企业向下游产品的方向发展，它被称为正向整合。例如，一个化工公司向炼油的方向发展 就是是一个反向整合，而塑料制造业的发展方向是属于正向整合。 为了实现效率和增长的双重目的，这个战略决策应考虑以下几点： （1）战略成本。包括成本、灵活性和平衡能力，业务整合和应用内部刺激措施对市场刺激措 施所需要的成本。 （2）成长道路。选择什么样的成长方式对公司成功实施纵向一体化增长战略是至关重要的， 主要涉及到两个方面：一是通过内部投资和外部兼并来实现整合；二是完全整合或逐步走向一体 化。和其他投资选择一样，内部增长和外部增长也有优势和劣势，但我们在这里研究的是特殊垂直 整合的优势和劣势问题：整合项目的规模。合适的整合项目规模有三个基本特征：一是项目本身具 有规模经济性，二是项目与公司原有的业务规模匹配，而第三个是整合后企业应具备的整体规模经 济效益。三者是有机统一很不容易，需要通过反复的权衡来确定。 3.横向一体化战略 为了实现效率和增长的双重目标，公司主要考虑战略成本的整合发展战略的层面上进行。一体 化程度是企业在生产区或邻近地区的扩张，技术难度的扩大是比较小的，主要的困难是要克服如经 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 308 济和资本需求一类的流动性障碍，需要进行可行性分析的投资回报，对一体化的收益和成本进行比 较。 第三节 发展战略的主要途径 一、发展战略可选择的途径 发展战略一般可以采用三种途径，即外部发展(并购)、内部发展(新建)与战略联盟。 1.外部发展(并购) 外部发展是指企业通过取得外部经营资源谋求发展的战略。外部发展的狭义内涵是并购，并购 包 括收购与合并。 2.内部发展(新建) 内部发展指企业利用自身内部资源谋求发展的战略。内部发展的狭义内涵是新建，新建与并购 相 对应，是指建立一个新的企业。 3.战略联盟 战略联盟是指两个或者两个以上经营实体之间为了达到某种战略目的而建立的一种合作关系。 合 并或兼并就意味着战略联盟的结束。 从交易费用经济学角度看，并购方式的实质是运用“统一规制”方式实现企业一体化，即以企 业 组织形态取代市场组织形态：而新建方式的实质则是运用“市场规制”实现企业的市场交易， 即以市场组 织形态取代企业组织形态。而企业战略联盟是这两种组织形态中的一种中间形态。 二、外部发展(并购)战略 1.并购的类型 分类标准 类别 横向并购 并购方与被并购方同处于一个产业 前向 沿着产业链实体流动方向并购，如生产企业并购销售 按并购双 方所处的 产业分类 纵向并购 后向 沿着产业链实体流动反方向并购，如工业企业并购原料 供应商 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 309 多元化并购 处于不同产业、在经营上也无密切联系的企业之间的并 购 友善并购 并购方与被并购方通过友好协商确定并购条件，在双方 意见基本一致的情况下实现产权转让的一类并购 按被并购 方的态度 分类 敌意并购 并购方不顾被并购方意愿的强行收购对方企业的一类并 购 产业资本并购 并购方为非金融企业按并购方 的身份分 类 金融资本并购 并购方为投资银行或非银行金融机构 杠杆收购 收购方的主体资金来源是对外负债按收购资 金来源 非杠杆收购 收购方的主体资金来源是自有资金 2.并购的动机 (1)避开进入壁垒，迅速进入，争取市场机会，规避各种风险。 (2)获得协同效应。协同效应产生于互补资源，而这些资源于正在开发的产品或市场是相互兼 容的， 协同效应通常通过技术转移或经营活动共享来得以实现。 用系统理论剖析这种协同效果，可以分为三个层次： 第一，并购后的两个企业的“作用力”的时空排列得到有序化和优化，从而使企业获得“聚焦 效 应”。例如，并购后，两个企业在生产、营销和人员方面的统一调配，可以获得这种效应。 第二，并购后的企业内部不同“作用力”发生转移、扩散、互补，从而改变了公司的整体功能 状 况。例如，公司内部的转移定价;信息、人员、产品种类、先进技术与管理、分销渠道、商标品 牌、融资渠 道等资源优势互补与共享都是这种效应的体现。 第三，并购后两个企业内的“作用力”发生耦合、反馈、互激振荡，改变了作用力的性质和力 量。 例如，在公司内部的技术转让、消化、吸收以及技术创新后的再反馈中，可以得到这种效 应。 (3)克服企业负外部性，减少竞争，增强对市场的控制力。微观经济学的理论表明，企业负外 部性 的一种表现是“个体理性导致集体非理性”。两个独立企业的竞争表现力这种负外部性，其竞 争的结果往 往使其两败俱伤，而并购战略可以减少残酷的竞争，同时还能够增强对其他竞争对手 的竞争优势。 3.并购失败的原因 (1)决策不当的并购 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 310 避免决策不当的并购，波特的“吸引力测试”提供了一个分析思路。他提出理想的收购应该发 生 在一个不太具有吸引力，但能够变得更具吸引力的行业中。波特提出两项测试： “进入成本”测试 一个有吸引力的行业（如市场增长率高、投资回报率高）往往具有较高的进入成本。如果并购 的 对象属于具有较高吸引力的行业，为此，并购企业需要付出较高的并购溢价（并购价格与目标 企业价值的 差额），这等于提前侵蚀了未来的收益。所以，理想的并购对象是目前虽然不太具有吸 引力但未来能够变 的更具有吸引力的行业中的企业。 “相得益彰”测试 相得益彰:指两个人或两件事物互相配合，使双方的能力、作用和好处能得到充分展示。益， 更加； 彰，显著。常说“取长补短，相得益彰”。如 2005年中海油收购优尼科的理由是优尼科所 拥有的已探明石 油天然气资源约 70%在亚洲和里海地区，优尼科的资源与中海油占有的市场相结 合，将会产生巨大的经济效 益（该并购最后无果而终）。 (2)并购后不能很好地进行企业整合。企业文化的整合是最基本、最核心，也是最困难的工 作。企 业文化是否能够完善地融为—体影响着企业生产运营的各个方面。如果并购企业与被并购 企业在企业文化 上存在很大的差异，企业并购以后，被并购企业的员工不喜欢并购企业的管理作 风，并购后的企业便很难 管理，而且会严重影响企业的效益。 (3)支付过高的并购费用。 对并购对象的价值进行评估，可采用以下几种方法： ①市盈率法，将目标企业的每股收益与收购方(如果双方是可比较的)的市盈率相乘，或与目标 企业 处于同行业运行良好的企业的市盈率相乘。这样就为评估目标企业的最大价值提供了一项指 引。 ②目标企业的股票现价，这可能是股东愿意接受的最低价。一般股东希望能得到一个高于现价 的溢价。 ③净资产价值(包括品牌)，这是股东愿意接受的另一个最低价，但是可能更适用于拥有大量资 产的 企业或计划对不良资产组进行分类时的情况。 ④股票生息率，为股票的投资价值提供了一项指引。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 311 ⑤现金流折现法，如果收购产生了现金流，则应当采用合适的折现率。 ⑥投资回报率，根据投资回报率所估计出的未来利润对企业进行估值。 (4)跨国并购面临政治风险。对于跨国并购而言，规避政治风险日益成为企业国际化经营必须 重视 的首要问题。跨国公司在东道国遭遇政治风险由来已久，近年来中国跨国公司也正遭遇到越 来越多的东道 国的政治风险。中国企业跨国并购外国公司多次因遭遇政治风险而失败。 防范东道国的政治风险，具体措施可以考虑以下几点： ①加强对东道国的政治风险的评估，完善动态监测和预警系统; ②采取灵活的国际投资策略，构筑风险控制的坚实基础; ③实行企业当地化策略，减少与东道国之间的矛盾和摩擦。 三、内部发展战略 1.内部发展战略的动因及缺点 动因 （1）开发新产品的过程使企业最深刻地了解市场及产品； （2）不存在合适的收购对象； （3）保持同样的管理风格和企业文化，从而减轻混乱程度； （4）为管理者提供职业发展机会，避免停滞不前； （5）可能需要的代价较低，因为获得资产时无须为商誉支付额外的金额； （6）可以避免收购中通常会产生的隐藏的或无法预测的损失； （7）这可能是唯一合理的、实现真正技术创新的方法； （8）可以有计划地进行，易从企业资源获得财务支持，并且成本可以按时间分摊； （9）风险较低。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 312 缺点 （1）与购买市场中现有的企业相比，它可能会激化某一市场内的竞争； （2）企业无法接触到另一知名企业的知识及系统，可能会更具风险； （3）从一开始就缺乏规模经济或经验曲线效应； （4）当市场的发展非常快时，内部发展会显得过于缓慢； （5）可能会对进入新市场产生非常高的壁垒。 2.内部发展战略的应用条件 (1)产业处于不均衡状况，结构性障碍还没有完全建立起来; (2)产业内现有企业的行为性障碍容易被制约; (3)企业有能力克服结构性壁垒与行为性障碍，或者企业克服障碍的代价小于企业进入后的收 益。 克服进入障碍的能力往往表现在以下几个方面： ①企业现有业务的资产、技能、分销渠道同新的经营领域有较强的相关性。 ②企业进入新领域后，有独特的能力影响其行业结构，使之为自己服务。 ③企业进入该经营领域后，有利于发展企业现有的经营内容。 如果内部发展能够改善销售渠道、公司形象、威胁防御等，从而对进入者的现有业务具有有利 的 影响，那么，即使新业务仅仅获取平均回报，从公司整体考虑，进入也是可行的。 四、企业战略联盟 1.企业战略联盟的基本特征 (1)从经济组织形式来看，战略联盟是介于企业与市场之间的一种“中间组织”(边界模糊)。 科斯和 威廉姆森从交易费用理论出发，认为企业组织的存在是对市场交易费用的节约，企业和市 场是两种可以相 互替代的资源配置组织。战略联盟属于“中间组织”，联盟内交易是既非企业的， 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 313 因为交易的组织不完全 依赖于某一企业的治理结构;亦非市场的，因为交易的进行也并不完全依赖 于市场价格机制。战略联盟的形 成模糊了企业和市场之间的具体界限。 (2)从企业关系来看，组建战略联盟的企业各方是在资源共享、优势相长、相互信任、相互独 立的 基础上通过事先达成协议而结成的一种平等的合作伙伴关系(关系松散、机动灵活)。这既不 同于组织内部的 行政隶属关系，也不同于组织与组织之间的市场交易关系。联盟企业之间的协作 关系主要表现为： ①相互往来的平等性; ②合作关系的长期性; ③整体利益的互补性; ④组织形式的开放性。 (3)从企业行为来看，联盟行为是一种战略性的合作行为(运作高效)。它并不是对瞬间变化所 做出的 应急反应，而是着眼于优化企业未来竞争环境的长远谋划。因此，联合行为注重从战略的 高度改善联盟共 有的经营环境和经营条件。 2.企业战略联盟形成的动因 促使企业建立战略联盟有许多直接的动因。根据近年来企业战略联盟的实践和发展，可把促使 战 略联盟形成的主要动因归结为以下六个方面： (1)促进技术创新 (2)避免经营风险 (3)避免或减少竞争 (4)实现资源互补 (5)开拓新的市场 (6)降低协调成本 3.企业战略联盟的主要类型 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 314 从股权参与和契约联结的方式角度来看，可以将企业战略联盟归纳为以下几种重要类型。 (1)合资企业。合资企业是战略联盟最常见的一种类型。它是指将各自不同的资产组合在一起 进行 生产，共担风险和共享收益。 (2)相互持股投资。相互持股是指合作各方为加强相互联系而持有对方一定数量的股份;这种战 略联 盟中各方的关系相对更加紧密，而双方的人员、资产无须全并。 (3)功能性协议。这是一种契约式的战略联盟，与前面两种有股权参与的方式明显不同，它主 要是 指企业之间决定在某些具体的领域进行合作。最常见的形式包括： ①技术性协议：联盟成员间相互交流技术资料，通过“知识”的学习来增强竞争实力。 ②研究开发合作协议：分享现成的科研成果、共同使用科研设施和生产能力，在联盟内注入各 种 优势，共同开发新产品。 ③生产营销协议：通过制定协议，共同生产和销售某一产品，这种协议并不给联盟内各成员带 来 资产、组织结构和管理方式的变化，仅仅通过协议规定合作项目、完成时间等内容。成员之间 仍然保持着 各自的独立性，甚至在协议之外仍然相互竞争。 ④产业协调协议：建立全面协作与分工的产业联盟体系，多见于高科技产业中。 相对于股权式战略联盟而言，契约式战略联盟由于更强调相关企业的协调与默契，从而更具有 联 盟的本质特征。其在经营的灵活性、自主权和经济效益等方面比股权式战略联盟有更大的优越 性： (1)股权式战略联盟要求组成具有法人地位的经济实体，对资源配置、出资比例、管理结构和 利益 分配均有严格规定，而契约式战略联盟无须组成经济实体和固定的组织机构，结构比较松 散，协议本身在 某种意义上只是无限制性的“意向备忘录”。 (2)股权式战略联盟各方按出资比例有主次之分，且对各方的资金、技术水平、市场规模、人 员配 备等有明确规定，股权大小决定发言权的大小;而契约式战略联盟各方一般都处于平等和相互 依赖的地位， 相对保持经营上的独立性。 (3)在利益分配上，股权式战略联盟按出资比例分成，合资各方的利益体现在最后的分配上， 而契 约式战略联盟中各方可以根据自己的情况，在各自承担的工作环节上进行经营活动，取得自 己的利益。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 315 (4)股权式战略联盟的初始投入较大，转置成本(即转换成本)较高，撤离难，灵活性差，风险 大，政 府的政策限制也很严格，而契约式战略联盟则可避开这些问题。 与此同时，股权式战略联盟有利于扩大企业的资金实力，并通过部分“拥有”对方的形式，增 强 双方的信任感和责任感，合作更能持久;契约式战略联盟的先天不足则在于，企业对联盟的控制 能力差，松 散的组织缺乏稳定性和长远利益，联盟内成员之间的沟通不充分，组织效率低下等。 第四节 影响发展战略定位的主要因素 一、影响发展战略定位的主要因素 企业在规划自身的发展战略过程中，需要对其进行明确的定位，从而确定自身在市场中的发展 方向。一般来说，会影响企业发展战略定位的因素有： 1、目标市场因素 在市场经济中，企业是为市场生产的经济实体，企业只有生产出适合市场需求的产品，才能生 存下去。因此，组建企业首先要进行目标市场定位，确定自己将要满足市场哪一方面、哪一部分消 费者的需求，也就是目标市场的客户定位。定位目标市场的大小，进而才能确定企业的规模。选择 目标市场时，要考虑目标市场的顾客具有足够的潜在购买力，还要考虑目标市场的竞争状况，企业 发展目标在选择目标市场的竞争者的数量较少或是竞争激烈程度相对较弱。 2、企业产品因素 目标市场确定后，就要进行产品定位，目标市场确定了，企业的产品定位的大方向就基本确定 了，接下来就是生产和不断开发适合该市场定位、产品定位的产品，根据目标市场的大小，确定自 己的产品产量、产品品种及质量档次。产品定位，一个是定生产什么产品，一个是定什么品牌，在 多产品中还要确定主导产品，只有这几方面都科学、合理的确定了，产品定位才算到位了。产品定 位是对市场定位的具体化和落实，以市场定位为基础，受市场定位指导，但比市场定位更深入和细 致。 3、企业投资效益因素 市场、产品定位确定后，就能概算出自己的投入及效益，进行投资效益定位，确定回收投资需 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 316 要多长时间，投资效益定位既包括短期的，又包括长期投资效益，更主要着眼于长期投资效益，这 是企业今后发展战略长线实行的基础，可以在几个市场、产品定位方案中选择，选择的依据就是投 资效益定位，因此，投资效益定位是企业决策的关键点。 二、诱发企业发展战略失败的三因素 对于发展战略的规划企业需要有效的规避其误区的出现，由于发展战略误区的存在，导致中小 企业不能够顺利的完成自身的发展目标。常见发展战略误区有： 1、对竞争环境没有充分调研、判断失误 市场上许多公司没有充分调查竞争环境，忽略了竞争对手的针对性打击，造成重大损失。每个 企业发展战略规划都是根植于市场竞争的，要细致了解竞争对手，研究竞争者的战略目标及与现状 的一致性、风险观念、经营理念、组织结构、企业文化、营运历史、营销战略、潜在能力。同时根 据对比研究分析确定自有优势：价值链、成本优势、差异化、多样化、技术优势、核心能力。企业 发展战略规划的信息包容度决定了常规知识与具体实践要充分结合。只有充分知己知彼，才能发挥 公司独特竞争优势，在战略上处于有利位置。 2、多元化盲目扩张消弱价值基础 许多企业在取得一定阶段成功后开始不顾自身条件一味追求多元化，特别是盲目进入不相关多 角化领域，结果往往遭到狙击，消减了企业的价值基础。所以进行多元化扩展时要注意逐步进入相 关多角化领域，尽量避免不相关多角化领域，紧扣企业核心竞争能力，使新业务能够迅速产生协同 效应，对整个企业现有价值链起到有效补充作用。所以新的业务能否成为公司现有价值链的自然延 伸或有效补充，才是公司多元化经营战略的重要标准。 3、旧组织结构制约战略执行 新的战略规划要跨越不同职能部门的条块分割，并使之协调整合，主导核心流程。这对于传统 企业组织结构的要求超出了其适应范围。公司需要界定新的企业发展战略规划来找出涉及战略执行 的关键部门以及他们的相互关系，设计相应的能够使之相互协调和整合的组织结构。确立明确统一 的目标，保持各相关部门有效的沟通，运用好能够跨职能部门的现代组织结构，才能使新的战略规 划得以协调执行。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 317 三、企业发展战略规划需规避的误区 很多中小企业在规划自身企业发展战略时，往往忽略了自己的发展需要，进而导致其所规划的 发展战略不具备可实施性，不能够促进企业在经济市场中的快速发展。那么企业发展战略的规划需 要规避哪些误区呢? 1、规模经济误区 企业在既定领域，现有规模上运作，尽管有效性存在，却只能维持生存，因而，我国有相当一 部分企业经营者过于迷信规模，以为有规模必有效益，而且认为只有多元化，才能实现规模化。因 此，许多企业在实践中盲目扩大外部经营规模，片面追求“科、工、贸、金、房”一体化、“产、 供、销”一条龙发展。但是规模并不等于规模经济，有了规模并不一定会有规模效益。 2、规避风险误区 多元化发展的好处之一是可以使企业在不断求变、应变中由单一产品结构、单向经营领域向多 种产品结构、多种经营领域发展，从而避免企业过度依赖某一市场，分散企业经营风险。因此许多 企业选择多元化发展战略的主要是出于分散风险的考虑。但多元化发展在降低某些风险的同时也带 来了新的风险。 3、快速发展误区 我国许多企业，无论是生产空调、热水器、冰箱，还是保健品、药品、化妆品，只要经过三五 年的发展，销售了几千万或几个亿产品，在本行业、本地区小有名气之后，就急忙开始实行多元化 发展战略。结果，新进入的行业立足未稳，原行业的地位和优势也受到严重威胁，只好实施本可避 免的以利润换市场的策略，以致牺牲效益。究其原因是企业盲目效仿潮流，不顾自身条件造成的。 第五节 构建发展战略研究与推进、保障体系 一、研究体系构建与实施的内涵 新常态下，企业发展与经营战略研究体系的构建，与实施的内涵主要包括六个方面。 一是整合内外部资源做好顶层设计，按照“有效应对复杂多变环境，积极构建闭环战略研究体 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 318 系，大力开展战略指引下的项目策略研究”的思路，以“提升战略策略研究水平，提高决策支持能 力”为目标，构建全方位的战略策略研究机制。 二是运用多种方法开展内外部形势分析，运用 PEST、波特五力、SWOT等战略分析工具，搭建 环境分析方法体系，设立规范的信息监测流程，实时跟踪分析内外部形势，发现发展机会与威胁、 发展优势与劣势。 三是科学制定发展战略，精心设计流程，突出战略制定的广泛性、层次性和互动性，结合形势 分析找准切入点，发挥比较优势，分阶段差异化制定发展战略。 四是有效推进战略实施，通过设置以业务管理为主导的管控体系，科学编制实施五年规划和年 度计划，实施业绩管理与分级授权等一系列手段，推动战略实施并及时动态跟踪、评估、调整。 五是切实加强战略实施保障，通过完善绩效考核体系，优化战略研究组织架构，构建开放式研 究网络，加快信息共享与成果分享，强化成果转化应用，加强战略研究队伍建设等手段确保战略实 施效果。 六是建立常态化经营策略研究与调整机制，以战略为指导，构建项目策略研究体系，比如“一 项目一策略，两年全覆盖，逐年滚动更新”，分层次、有重点、讲落地，提升项目决策支持能力。 二、整合内外部资源做好顶层设计 1 基本思路 围绕企业发展战略，可以以“市场动态、价格分析、政治、财税政策、业务动向、技术创新、 资本运营、公司竞合”等为主题，以“有效应对复杂多变环境，积极构建闭环战略研究体系，大力 开展战略指引下的项目研究策略”为主线，构建全方位战略和策略研究机制，分领域、分区域、分 业务持续深入开展研究，形成综合性、专题性研究报告，为公司指明发展方向，为项目提供决策支 持服务。 2 工作机制 构建了以公司战略发展中心团队为核心，规划计划、财务、企业管理、人力资源等多部门参 加，部门内部多岗位参与，外部支持机构协助的研究机制。形成了由战略发展中心+各部门组成的 战略研究团队，充分发挥市场、研发、运营、管理、商务、后勤等多专业结合的优势，同时与项目 公司、研究支持部门、总部机关各部门充分合作，做到跟踪及时、信息充分、数据齐备、研究有 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 319 据、结论靠实。 3 工作目标 构建研究体系要明确几个目标。一是及时跟踪分析研判内外部形势，摸清优、劣势，寻找机 会；二是结合形势分析，有层次、分阶段、差异化制定发展战略；三是设置合理管控体系，推动战 略实施并及时动态跟踪、评估、调整；四是加强绩效考核、队伍建设、成果共享及应用，提供战略 实施保障。通过对重点项目、重点地区的项目策略研究，提高项目决策的可操作性和有效性，最大 限度地降低各种不确定性对企业造成的损失，提高抗风险能力，提升公司整体经营实力。 三、构建闭环的战略研究体系 构建闭环的战略研究体系，一是要开展形势分析，明确“我们在哪里”；二是制定战略策略目 标，明确“我们要去哪里”；三是推动战略实施，明确我们怎么去，包括战略规划与滚动规划的制 定、年度计划的制定、战略实施的手段等；四是提升战略实施的保障水平，确保战略实施效果。 图表：“4 步”战略研究与构建闭环体系 四、及时跟踪分析研判内外部形势 （一）外部分析就是寻找机会与威胁 一是运用各种外部环境研究工具。PEST分析方法，是通过政治(Politics)、经济 (Economic)、社会(Society)和技术(Technology)因素的分析，从总体上把握海外业务的宏观环 境，评价其对海外战略的影响，并指导具体项目的经营策略研究。波特五力模型通过分析潜在进入 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 320 者的威胁、替代品的威胁、供应商的讨价还价能力、客户的讨价还价能力和产业内现有企业的竞 争，全面评价产业吸引力高低，分析行业机会与威胁，制定合理的业务竞争战略。 二是搭建外部环境分析的工作体系。针对公司业务覆盖面广、环境变化快等特点，以及时性、 准确性和针对性的基本要求，成立各地区地区研究团队，建立了分层次集成、快速反应、动态调整 的研究模式，形成了一套高效的信息监测、分析和研究的工作流程和体系，实现了集动态跟踪报 告、专题分析报告、策略研究报告为一体的研究工作模式，为境外油气投资战略与经营策略研究提 供支持。 三是设立规范标准的信息监测流程。各地区分别安排一位研究人员全职负责监测工作，每位监 测人员确保监测信息的全面、不重复、不遗漏。对信息源和信息存储方式进行规范统一。信息源方 面，分为国家信息源、公共信息源和专业领域信息源；信息存储方面，分类存储详细的关键信息要 素，包括政治、经济、技术、法规、价格、产能产量、公司动态等。 四是及时跟踪了解热点事件发展态势。对重点热点问题开展会诊式剖析，形成开放式研究平 台。在对周期宏观判断基础上，从成本、供需、金融等因素出发，对价格走向进行判断。成本主要 包括原材料成本、资本成本和操作成本；判断供需影响程度和持续时间及深度，当供需基本面发生 根本性改变时，供需关系将决定价格的波动趋势；金融也是决定产品价格波动的影响因素，包括投 机炒作、通货膨胀和美元指数剧烈波动等，将导致价格短期波动。 （二）内部分析就是发现优势与劣势 一是通过对标分析寻找差距。要合理选取对标对象，科学建立对标指标体系，全面对标发展规 模、发展潜力、发展速度、管理效率。在此基础上，细化分解指标和责任，建立对标预警机制，强 化对标和综合计划的双向融合，并建立起奖惩机制、日常信息监测机制和学习机制，保障对标实施 的有效性。充分利用对标参数信息，发现公司硬、软两方面的优势与劣势。 二是运用分析工具进行自我解剖。通过 SWOT分析，以矩阵形式列举出内部的优势、劣势与外 部的机会和威胁，将各种因素互配综合分析，形成若干个备选战略方向，判断战略方向的类型，最 后结合不同类型的适应条件、优势与风险做出选择，从中得出对公司发展、区域协调、项目经营具 有决策参考意义的认识和建议。通过波士顿矩阵法分析海外业务投资组合，使之成为优化资产结构 的基础。对发展潜力大、盈利能力强的“明星”或“现金牛”项目，增加投入，扩大规模，对于不 符合效益标准的“问号”类或“瘦狗”类项目，改善项目策略，控制投入，择机退出或出售。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 321 五、科学制定发展战略 明确战略制定的有效流程 1)在战略制定过程中，建立以公司领导为决策层，战略发展中心为核心团队，各部门广泛参与 的战略制定小组。各部门以先期的形势分析为基础，结合自身业务特点，从新项目机会、现有项目 业务情况、与发展环境融合度、自身优势发挥程度等多个方面出发，形成初步战略目标。 2)战略制定本身是一项系统工程，以公司发展战略为纲，设置研发、市场、运营等各业务，人 力、科技、财务等各专项的发展战略，要求层次清晰，相互作用，相互配合，上一级战略是下一级 战略制定的基础，下一级战略对上一级战略形成支撑。3)充分利用各种场合宣传贯彻公司发展战 略，让全体员工认清形势、统一思想、形成合力，确保战略得到有效贯彻落实。 六、稳准推进公司战略实施 为进一步高效推进战略实施，确保战略稳准落地。一是结合实际，精心制定工作实施方案。面 对每年出现的新形势，结合自身实际和业务特点，逐年印发发展战略工作实施方案和具体工作要 点，明确工作目标、具体措施和责任分工，各地区公司和国别公司对目标和举措进行层层细化分 解，落实责任，制定各项目具体实施细则，确保开源节流降本增效工作有计划、高质量、有成效地 开展。 二是加强组织领导，建立动态督导督办机制。1)加强战略工作组织领导。各地区公司、项目公 司总经理亲自抓工作落实，规划计划部、财务部、企管部等部门明确分工，负责对工作的组织实 施、检查指导和整体推进。2)加强工作动态督导督办。通过双周报对工作开展情况进行督办督导， 传递压力，确保各项措施部署落地。3)加强季度执行情况分析。各项目按季度上报措施落实情况和 实施效果，汇总分析后及时做好工作部署调整和典型经验的总结和推广。 三是推行四项举措，营造全员全链条参与环境。1)大力加强宣传引导。充分利用企业报刊、网 站、微信公众号等各种宣传媒介，及时宣传报道工作进展和取得的成效。2)组织开展员工合理化建 议活动。充分发动广大员工积极参与，征集各类员工合理化建议，推动形成全员参与的良好氛围。 3)积极交流推广典型经验。召开战略工作专题推进会，各项目交流分享工作经验，学习推广典型做 法。4)加大考核激励力度。加大工效挂钩力度，对工作取得显著成效的项目，在年度业绩考核兑现 及特殊贡献奖等的评审中予以倾斜，激发各项目工作积极性。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 322 七、增强公司战略管理和实施保障能力 增强战略管理和实施保障能力应做好多方面工作。一是注重战略风险防控。在实施战略管理的 过程中，要注重对影响战略目标实现的因素进行分析、评估和应对。1)环境风险识别应对。围绕 短、中、长期战略发展目标，紧扣业务管理中的重点和难点，全面辨识和分析海外经营和新项目开 发过程中的重要风险，建立风险数据库，构建公司风险指标体系。2)基于情景分析的战略风险评 价。把可能对战略产生较大影响的风险因素确定为关键维度，通过专家调查的方式，对关键维度风 险因素进行情景开发，利用战略风险情景分析矩阵，确认最终战略风险。3)实施战略风险监控与规 避。逐步建立健全风险防控体系和应急预案，持续跟踪综合风险度排名靠前的重点国家，做到预防 到位、反应及时、应对有力、损失可控。 二是加大业绩考核力度。引入平衡计分卡，加强绩效考核。运用平衡计分卡的基本出发点是： 有描述才能衡量，有衡量才能管理，有管理才能转化，有转化才能考核。1)找到战略实施的关键节 点，理清其中的逻辑关系，科学制定战略地图。基于标准战略地图框架，结合海外业务特点，定制 化设计财务与业务、利益相关者、内部流程、学习与成长四个维度，共同反应公司业绩情况。2)为 每个关键节点确定量化目标，实现战略指标化，开发与战略地图相匹配的计分卡。例如，在低成本 战略实施中，在财务与业务方面就设计制定了主营业务税前利润、现金贡献、投资资本回报率、操 作成本、完全成本、付现成本、发现储量有效转化率、产量递减控制率等指标。3)在公司机关部门 和重点海外单位推广应用基于平衡计分卡的业绩合同。业绩合同由战略地图、计分卡，以及以关键 绩效指标(KPI)为核心内容的传统业绩合同三部分组成。 三是优化战略研究组织架构。建立战略研究与管理工作机制，集中集团公司内外部战略研究机 构及各地区和项目公司为支持力量，深入系统开展海外战略研究与管理工作。 四是构建开放式研究网络。加强与外部咨询公司、行业协会、政府研究部门的沟通联系，并建 立合作关系，形成开放式的研究平台，开展重大战略课题的联合研究，实现跨部门、跨学科的开放 合作。 五是加快信息、成果共享与成果转化。推进基础资料信息、业务信息、战略研究成果共享，拓 宽资料和信息来源，构建战略研究与管理相关数据库，建立定期成果交流机制。形成业务战略研究 的拳头产品，定期发布公司年度《战略发展报告》《行业要览》，以及《业务战略信息参考》、热点 问题专题分析等不定期报告。 六是加强战略研究队伍建设。以战略支持机构研究人员为主体，培养和打造一支战略研究的核 心专家团队。通过研讨培训、出差调研、定期交换、相互挂职等多种形式，大力培养业务战略咨询 专家，巩固和提升业务战略研究队伍水平。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 323 第六节 制定发展战略规划需注意事项 一、企业发展战略制定的要点 企业对于发展战略的制定，并不能只是凭借自己的想象去制定，而是需要结合实际情况开始其 相关的工作。一般来说，企业需要清晰的了解如下的工作： 1、企业目前的发展状况如何 首先需要制定战略选择方案。在制定战略过程中，当然是可供选择的方案越多越好。企业可以 从对企业整体目标的保障、对中下层管理人员积极性的发挥以及企业各部门战略方案的协调等多个 角度考虑，选择自上而下的方法、自下而上的方法或上下结合的方法来制定战略方案。 2、企业要将自己的眼光放长远 企业所处的市场及外部环境永远处于不断变化之中，预测并了解这些变化并把握其本质是企业 领先于竞争对手的前提。首先是把握市场需求的变化，要了解商场中各种竞争力的变化，清楚自己 与竞争对手在什么地方竞争，在哪些方面竞争，自己的优势和差距。此外要把眼界充分放开，从区 域市场到全球市场，从行业背景到整个经济发展战略的大背景，从现在状况到未来趋势等。以未来 为先导，把企业的战略建立在对未来的预测和把握上。 3、从备选方案中选择出适合自身的战略方案 即最终的战略决策，确定准备实施的战略。一般来说有如下方法：根据企业目标选择战略。企 业目标是企业使命的具体体现，因而，选择对实现企业目标最有利的战略方案;提交上级管理部门 审批。对于中下层机构的战略方案，提交上级管理部门能够使最终选择方案更加符合企业整体战略 目标。 二、制定发展战略注意事项 企业对于发展战略的规划，需要对企业自身的内外因素进行有效的分析，从而规划出适合企业 的发展战略体系。企业发展战略规划的注意事项有： 1、企业的目标 要有总的战略目标，分战略目标和必要的指标体系。注意，这里所指的目标体系，是根据总目 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 324 标分解到各层次、各阶段和各事业部的，必须保证系统目标的统一性。 2、职能目标 为完成总目标，需要为各个管理职能确立的目标，比如经济效益、技术进步、产品质量、管理 水平、团队建设、人才培养、市场培育与市场占有等。在总目标前提下，分目标或者管理职能目标 必须相对具体，有量化、权重百分比。 3、时间的配套 把总目标的实现划分成若干个时间阶段，比如长期目标、中期目标和短期目标，使时间上实现 衔接和协调。一般房地产公司的中、短期时间目标划分以项目周期为原则，在大项目的前提下，制 定年度或者跨年度分期实现公司战略目标。 三、制定发展战略规划的注意点 企业在确定自身的发展方向及目标时，需要对其规划注意事项有充分的了解。从而制定出科学 的发展战略体系。企业发展战略规划的相关注意要点有： 1、整合现有资源和收集市场情报 今日的营销已日渐变成了一种“资讯拥有”的战争，而不只是拥有其他资源。竞争者可以很容 易的抄袭彼此的设备、产品、项目运作过程，却无法复制企业的资讯和智慧资本。这也就是本企业 的竞争资本和竞争优势。战略部所有人员要不断的整理企业现有资料库、企划案、以往的工作记录 和不断结合部门经理以往有代表性的社会经验。并且下大力度对本企业的主体、目标行业市场、针 对性消费者进行全面的调研、分析以及预测所关注行业的未来发展趋势。 2、营销策略的策划 企业在不同的发展阶段中要有不同的机制战略部署，企业的战略部在制订战略决策的同时，必 须要依据企业发展的阶段来对自身的营销体系进行策划和调整。我们不仅要针对目标消费者而调整 策略，而且应针对服务同一目标消费者的竞争对手而调整。在企业战略部制定营销策略的同时，应 特别注意研究竞争者的弱点，并且要经常对竞争者的位置发动闪电式的攻击，这就要考虑我们企业 的规模以及在目标行业市场中的位置。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 325 3、产品目标市场，产品价格的定位策划 在做好以上工作的同时，我们就要考虑针对该行业市场我们企业的定位问题。也就是说我们研 发或主推产品以什么样的姿态和方式进入该市场的什么层次。首先，要针对本企业自身产品进行定 位策划，其次，要准确的对该行业的目标市场进行定位策划，最后，要致胜的产品价格定位策划。 四、制定发展战略规划容易犯的错误 IT行业是发展非常快速的行业，从而对于 IT行业中的企业来说，需要对其相关的发展趋势有 充分的了解。企业在规划自身的发展战略时，需要对其相关的误区有充分的了解，进而帮助企业可 以在经济市场中良性的发展。 1、盲目追求投资 当然，企业没有战略，是企业之大不幸。但企业如果采用了错误的战略，则其危害更大。如乱 投资或不当投资，就是许多企业容易犯的一种战略错误，其结果往往导致企业负债累累，甚至破产 倒闭。如着名的日本八佰伴公司的消失就是因为公司经营战略失误而导致毁灭的典型例子。八佰伴 的发展主要依靠外部融资，负债率几乎达百分之百。这样的公司，理应采取稳扎稳打的投资战略， 审时度势，量力而行。 2、盲目追求增长速度 除了乱投资，盲目追求增长速度也是企业常见的错误战略。国内外企业都有一种倾向，将快速 成长当作终极目标，认为企业增长速度越快越好，比如“每年的销售额增长 10%、利润增长 10%”。 其实，长时期保持高速度增长也并不是一种健康现象，它使得企业极为脆弱，不可能恰当地予以管 理，一有风吹草动，就会酿成重大危机。 3、盲目追求多元化经营 多元化经营也是许多企业通常难以把握的一种发展战略。近年来，国内许多企业追随国际化潮 流，不分大小纷纷开展多元化经营。实际上，多元化虽然是一种很好的企业发展战略，但实行多元 化是需要一定条件的，如企业实力、管理水平、人力资源等，并非任何企业都可能或者都要实行， 也并不是任何形式的多元化对企业都适用。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 326 五、不同阶段企业发展战略的规划 企业在每一个发展阶段，都需要制定出符合自身的发展战略。同时企业发展战略的制定，要顺 应市场的发展趋势。 1、企业在资金积累阶段 在这个阶段，企业组织人员比较少，企业组织的共同价值观以老板的思想为核心。企业组织的 员工大多数都是老板的跟随者，企业组织的共同价值观的建立是以情感为基础，企业组织存在的管 理危机是资金危机。企业组织的人才标准是听话、好用、待遇要求不高。在这一阶段企业组织的战 略管理重在以员工的第一需求为理念来引导员工，与企业形成合力共同赚钱。使企业组织得到生存 与发展。 2、企业在人才积累阶段 企业组织进入人才资源积累阶段，对人才的需求层次越来越高，在这个时候企业组织共同价值 观不能够与老板的思想为核心，它必须以行业龙头企业管理理念与模式来学习建立自己企业的价值 观。老板要学习，在这个阶段由于企业需求人才，可是企业要满足人才的各个层级需求的条件还不 完全具备。这个时候，企业组织留人的战略应该是：将企业做为人才实践的场所、发展的平台。不 要害怕人才超越老板自我。 3、企业在发展成熟阶段 企业组织发展到成熟阶段的时候，企业组织的人力资源、市场资源大部分都在企业可控范围 内，这个时候企业管理的危机是高层管理者的官僚主义、高层管理者的官僚主义，他们会建设企业 组织的共同价值观，但是他们不会认真、塌实地去实践。 六、制定企业发展战略要考虑的不同方面 企业对于发展战略的制定，是促进其在经济市场中不断发展的前提。企业需要对影响企业发展 战略制定的因素有详细的了解，以规划出完整的发展战略。 1、技术对企业发展而言是重的 企业发展不仅需要技术，也需要各种术，如推销术、营销术、管理术、公关术等等。生机勃勃 的企业是“术”的世界。企业发展战略也是“术”。它是企业发展术，是企业中最大的术，是帅术 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 327 之术。国内外先进企业都非常重视企业发展战略，因为他们知道：我们已进入战略制胜时代。 2、探析企业整体发展问题很重要 企业是一个由若干相互联系的横向、纵向部门构成的整体。局部有局部的问题，整体有整体的 问题，整体问题不是局部问题之和，与局部问题具有本质上的不同。解决好整体问题是企业发展的 基本条件。要时刻把握整个企业的发展。“泰坦尼克号”撞上冰川，全部轮仓都进水，所有乘客都 遭难。 3、探析企业发展的基本问题很重要 树叶长在树枝上，树枝长在树干上，树干长在树根上。要是树根烂了，任凭你怎么摆弄，树叶 也不会再绿。企业面对的枝节性问题有成千上万，对这些问题当然应该认真对待。但是，在解决这 些枝节性问题的同时，更要深入思考企业问题的基本方面。假如企业在发展的基本方向、目标、措 施等方面有误，那么即使全体员工再努力奋斗，企业发展状况也不会令人满意。 第七节 公司发展战略规划要点与准备工作 一、公司发展战略规划要点 科学的制定公司发展战略规划，可以帮助企业实现自身的可持续发展。对于中小企业来说，需 要了解如何制定公司发展战略规划及需要具备的条件。 1、要建立和健全公司发展战略制定机构 发展战略联系着公司的现在和未来，公司各层级都应给予高度重视和大力支持，要在人力资源 配置、组织机构设置等方面提供必要的保证。 公司应当在董事会下设立战略委员会，或指定相关 机构负责公司发展战略管理工作，履行相应职责。 2、要科学编制公司发展战略 公司发展战略可以分为发展目标和战略规划两个层次。其中，发展目标是公司发展战略的核心 和基本内容，是在最重要的经营领域对公司使命的具体化，表明公司在未来一段时期内所要努力的 方向和所要达到的水平。战略规划是为了实现发展目标而制定的具体规划，表明公司在每个发展阶 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 328 段的具体目标、工作任务和实施路径。 3、要综合分析评价影响发展战略的内外部因素 公司外部环境、内部资源等因素，是影响公司发展战略制定的关键因素。只有对公司所处的外 部环境和拥有的内部资源展开深度分析，才能制定出科学合理的公司发展战略。在此过程中，公司 应当综合考虑宏观经济政策、国内外市场需求变化、技术发展趋势、行业及竞争对手状况、可利用 的资源水平和自身优势与劣势等影响因素。 二、规划企业发展战略前的准备工作 企业发展战略的制定需要考虑全面的影响因素，做好与其相关的准备工作。本文针对企业制定 发展战略的准备工作总结如下： 1、企业的基本性问题 每个企业都存在类似于树干、树种的问题。一定要把握并解决好这类问题，只有解决好这类问 题才不会有重大失误，才会实现跳跃式发展;如果解决不好这类问题，光忙于解决枝节性问题，再 忙也忙不出多大名堂来，甚至非把企业忙黄了不可。我们的党和国家历来重视基本性问题，世间许 多道理都是相通的，党和国家重视基本问题，企业也要重视基本问题，要舍得为解决基本问题下功 夫，千万不要重末轻本。 2、增强对基本决策的反思意识 企业领导人不要只注意把已经决策的事情办好，也要注意决策本身是否有毛病，尤其要注意战 略决策是否有毛病。执行力就是执行包括公司发展战略在内的各种决策的能力。执行力固然重要， 但如果被执行的那个决策本身就不正确，结果会怎样呢?因此，我们既要重视执行力，也要重视决 策力，尤其要重视战略决策力。 3、关注企业整体发展 及时正确地解决整体性问题是企业发展的重要条件。要时刻把握好企业的整体发展，目标不要 偏、道路不要弯、步骤不要乱、动力不要断，任何问题都要顾及到，千万不要顾此失彼，千万不要 钻进一个局部问题里出不来。企业领导研究思考问题要善进善退，进以求治，退以顾全。不少经理 由于学历和经历等原因，从上任的那天开始就存在很大局限性，如果再不提高整体意识，那么就很 难使企业健康发展。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 329 第八节 公司发展战略规划的主要内容与方法 一、公司发展战略规划的主要内容 对于企业发展战略的规划，其相关的针对人员需要对公司发展战略规划的主要内容有正确的认 识。一般来说公司发展战略的规划内容有： 1、确定企业的发展方向及目标 经理在设立方向和目标时有自己的价值观和自己的抱负。但是他不得不考虑到外部的环境和自 己的长处，因而最后确定的目标总是这些东西的折衷，这往往是主观的，一般来说最后确定的方向 目标绝不是一个人的愿望。 2、制定相关的约束和政策 这就是要找到环境和机会与自己组织资源之间的平衡。要找到一些最好的活动集合，使它们能 最好的发挥组织的长处，并最快地达到组织的目标。这些政策和约束所考虑的机会是现在还未出现 的机会，所考虑的资源是正在寻找的资源。 3、计划与指标 这是近期的任务，计划的责任在于进行机会和资源的匹配。但是这里考虑的是现在的情况，或 者说是不久的将来的情况。由于是短期，有时可以做出最优的计划，以达到最好的指标。经理或厂 长以为他做到了最好的时间平衡，但这还是主观的，实际情况难以完全相符。 二、正确制定企业发展战略的步骤 在规划企业发展战略时，需要对其不同的影响因素进行深入的分析。从而企业需要清晰的了解 发展战略的制定步骤有哪些? 1、制定企业的初步目标 提出企业的初步目标、决策和任务。考虑在今后一段时期内应该完成什么样的任务，达到怎样 的目标。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 330 2、对企业自身的资源进行分析 应对资源的有利方面和不利方面作一个实事求是的估价，分析时既要重视生产和财务方面的资 源，也要重视人力的资源，尤其是人的能力和技术。 3、对企业自身的潜在价值进行评估 主要是两个方面：一是分析企业的技术能力;二是分析企业的竞争者的情况。把本企业的产品 与竞争者的产品作比较，分析其本身的长处和短处。 4、评价和选择进入市场的报告 进入市场要重视研究企业的顾客、供应者、批发者、零售者在销售渠道中的分布情况以及怎样 得到他们的帮助和合作。 5、制定企业发展战略规划 其内容有形势分析，要达到的具体目标、活动日程安排、财政预算等。 三、企业发展战略规划包含的不同内容 企业发展战略规划不仅仅只是企业如何在经济市场中发展，而是涉及多方面的规划。企业发展 战略规划人员需要对其包含的内容有清晰的了解，帮助企业制定出全面的发展规划，从而推动企业 在经济市场中不断的发展。 1、企业总体的发展战略 主要包括战略宗旨、战略目的、战略目标、战略投资方向、战略投资项目(附相关投资项目的 投资模式、商业模式、赢利模式和经营模式纲要)、战略重点、战略措施、战略规划检验方法和程 序等。由董事长组织编制，主要解决企业发展方向和战略投资项目问题。 2、企业经营战略 配合落实企业总体发展战略的经营管理战略。即公司内部各个经营单位，为配合企业总体发展 战略实施所制订和实施的子战略。经营战略是在企业总体战略的指导和制约下，指导、管理具体经 营单位的计划和行动的战略。由总经理组织编制，配合企业发展总体战略，将企业发展战略中制定 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 331 的目标、项目落实到日常经营管理行为中。 3、企业职能战略 企业职能战略即公司职能部门战略。是企业各职能部门为配合企业总体发展战略实现，而编制 的企业投资运作、研究开发、生产作业、市场营销、财务管理和人事管理等主要职能部门的战略规 划。由总经理指导各职能部门负责人编制，各部门配合企业经营战略，组织落实经营战略。 四、市场发展战略规划的要点 企业对于市场发展战略规划的制定，需要了解其相关的制定要点，从而帮助企业可以快速的拓 展自身的目标市场，推动企业的全面发展。 1、企业需要抢占统治权 抢占统治权的目标是争夺市场“领导权’战者是取得市场及产业垄断权。杜邦公司经过 15年 艰辛的科学研究之后，终于发明了一种真正的人造纤维一尼龙，该公司立即投入了所有的资源来抢 占统治权，它开始建造一家又一家的化学工厂，并在传媒上大作广告，因此杜邦公司创造了一个前 所未有的产业——塑胶业。中石化集团、中石油集团，近期在全国的各大、中。小城市加速建立加 油站，其目的就是抢占市场统治权，抵御我国加入 WTO后，国外同行业抢占我国市场的风险。 2、构筑要塞 “构筑要塞”的目的则在于“固守阵地”，使自己免遭外来者的挑战和入侵，其主要战术为 “关卡战术”、“技术战术”、“市场战术”。将“汉堡’做进标准的生产线，让全世界的人吃到味道 完全一样的“汉堡”和“乃昔”，这就是麦当劳的标准，谁想用麦当劳这个标准，谁就需要付给麦 当劳钱，也就是说麦当劳设置了这个关卡。另外，利用技术专利和特殊的销售手段，也可为企业构 筑要塞。传播百年口味和美国百年文化，这就是风魔全球的可口可乐饮料，可口可乐公司自 1886 年就设置了由 14种原料组成的可口可乐配方的关卡。 3、创造新客户 创造新客户是一种商业新策略，主要目的在于推出“创新”。其主要手段：1、创造实用性。如 网络为人们提供了一种新的服务方式和消费方式;2、利用价格的优势。中国联通用户的增加，主要 是价格优势的体现;3、动态调整。“顾客就是上帝”，我们必须站在消费者的立场来调整我们的销售 和服务思路;4、满足客户的价值观。实施品牌战略、质量战略，让客户觉得值。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 332 五、品牌发展战略的制定方法 企业通过对自身品牌的塑造，可以提升企业在经济市场中的认知度，进而提升自身的业绩。那 么企业如何做好自身的品牌发展战略规划工作呢?一般来说，企业需要做好如下的工作。 1、要重视树立自己的品牌 企业在制定品牌发展战略时，一定要把设计、注册商标，拥有自己的品牌当作一件大事来抓。 商品未出，商标先行，世界上一些着名的企业无一不是重视商标注册的。英荷联合利华公司就拥有 在各国注册的商标证 7万多件，美国在华注册商标 2万件，日本是 11500件，德国是 6100件。对 于目前尚无商标的企业应立即注册自己的商标，已有商标的企业也要有一个扩大注册国别、增加注 册类别的问题。只有拥有了属于自己的品牌，企业在竞争中才不会落败。 2、要努力用好自己的品牌 商标注册后在法律上获得了承认和保护，但这并不意味着企业就已经有了自己的品牌。只有商 标随商品一起进入市场被广泛使用后，被消费者所认识，经营者再辅以良好的质量、服务、信誉和 宣传，一些好的商品和品牌才能被人们认可和接受，才能带动产品的出口，起到良性循环的作用。 3、要大力宣传自己的品牌 创品牌要通过媒体大力宣传自己的产品，提高产品的知名度。我们的一些企业在资金紧张时， 首先是削减广告费，企业因经营困难而不做广告，但不做广告会使经营更困难。 六、企业可持续发展战略核心内容 企业在经济市场中长期稳定的发展，需要规划出符合自身发展目标的可持续发展战略。本文针 对企业可持续发展战略规划要点做了详细的解析。 1、可持续发展战略中的决策竞争力 这种竞争力，是企业辨别发展陷阱和市场机会，对环境变化作出及时有效反应的能力。不具有 这一竞争力，核心竞争力也就成了一具腐尸。决策竞争力与企业决策力是一种同一关系。决策频频 失误的企业，肯定没有决策竞争力。没有决策竞争力的企业，也就是企业决策力薄弱。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 333 2、可持续发展战略中的员工竞争力 不管这个企业是大还是小，它里面的大小事情，必须分配到每个员工身上。只要员工的工作能 力强，对做好这份工作充满自信心，而且对此份工作具有高倍的耐心和牺牲精神时，才能保证把工 作做好。不然，企业的决策力和执行力就会成了空话。保障企业决策力和执行力的活动要有效率和 效益，也就是保证活动的主体——员工具备与之相适应的能力、意愿、耐心和牺牲精神。 3、可持续发展战略中的组织竞争力 企业市场竞争，最终得通过企业组织来实施。也只有当保证企业组织目标的实现必须完成的事 务工作，事事有人做，并且知道做好的标准时，才能保证由决策竞争力所形成的优势不落空。并 且，企业决策力和执行力也必须以它为基础的。没有强有力的组织明确而恰当地界定企业组织成员 相互之间的关系，保障决策力和执行力的活动，没有恰当的人承担并完成，企业的决策力和执行力 从何而来。 第九节 完善发展战略的主要措施 一、完善发展战略 对于企业发展战略规划的制定，对中小企业来说需要了解其相应的制定路程，从而能够制定出 完善性强的发展战略规划。本文针对此问题做了如下的总结： 1、战略调查与战略思考是紧密结合在一起的 战略调查要有宽阔的视野和长远的目光，要善用直觉并灵活思考，要冲破传统观念的束缚，要 抓住企业发展的深层问题和主要问题。战略调查主要搞清以下问题：现实市场需求及潜在市场需 求，现实竞争对手及潜在竞争对手，现实生产资源及潜在生产资源，现实自身优势及潜在自身优 势，现实核心问题及潜在核心问题。战略调查要搞清有关事物的联系，既包括空间联系，也包括时 间联系;既包括有形联系，也包括无形联系。 2、要提出企业发展战略草案 企业发展战略草案不需要很具体、很系统、很严谨，但要把核心内容阐述得淋漓致尽。提出企 业发展战略草案对有关人员是一次重大考验，要求提出者富有责任心和事业感，富有新思想和大勇 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 334 气;要求听者虚怀若谷、深思熟虑，不要墨守成规、排新妒异。 3、征求业内人士的意见 鉴于内部能力有限，有些企业委托咨询机构研究企业发展战略。采取这种方式，一定要选好咨 询机构。选择咨询机构要不唯名、不唯大、只唯能。即使采取这种方式，在他们提交研究报告之 后，除了内部充分讨论，也要再适当征求外部有关方面的意见。 二、完善企业发展战略规划的有效措施 很多发展中的企业由于受到内外因素的影响，需要改变自身的发展战略及发展方向。对于企业 管理者来说，需要不断的完善自身的发展战略体系，使其灵活性更高。 1、在自身产品上完善 企业起步后若产品有市场，或遇同业竞争，均需扩大生产规模以提高产品竞争力。而企业仅靠 自身的资金积累是很难在短期内扩大规模的，此时就需要融资来扩大再生产。融资的方式有信贷、 股权融资或发行债券等。若融资渠道通畅，企业还可以通过并购、重组等方式迅速扩大生产规模。 同时，企业应将触角伸向产业链的前端和后端，打造完整的产业链;通过期货市场实现对原材料和 产成品价格和供应的控制，通过外汇市场实现对用汇风险的控制;将富余资金投资于证券、期货和 房地产市场，以期实现资本的增值。 2、在企业组织管理上完善 企业规模扩大，人员增加后，提高组织管理效率成为迫切的话题。企业要由大变强，就必须通 过完善公司治理以提高组织管理效率，构建先进、高效的组织管理体系。所谓“大公司病”就是因 为管理不善，导致部门职责不清，甚至互相扯皮，员工军心涣散，企业一盘散沙。公司治理简单讲 就是企业组织管理体系的制度化建设，完善企业各项管理制度，依法管理企业，将员工积极性和创 造性发挥最大化，激励的同时依法监管。只有明确产权关系，制定完善各种法规，特别是明确部门 职责，加强对员工的激励措施和监管措施的制订，公司高管带头遵守法规。员工上下按制度办事， 而非看老板的脸色行事。这样公司治理必然会水到渠成，企业运作井然有序。 3、在企业竞争核心上完善 企业要进一步提高核心竞争力，必须在技术创新和品牌建设方面下功夫。“一流的公司卖技 术、二流的公司卖产品、三流的公司卖力气”就是现代企业获利模式的最好写照!发展战略中“标 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 335 准、专利、商标和版权”越来越成为国际大企业获利的法宝。企业在实施技术研发时可参考上世纪 90年代美国硅谷科技网络公司对科技人才实施股票期权或送红股等方式。物质的激励和雄厚资金 的支持是技术创新成功的关键。知识产权的立法保护是技术创新的底气和信心源泉。 三、企业发展战略创新的重要性 企业发展战略的制定要不断的创新，进而促进企业的快速发展。企业发展战略的的创新对于企 业的作用有： 1、可以提高企业的战略水平 企业各项工作都要上水平，战略更要上水平。企业发展战略之间存在水平差异，这种差异往往 还特别大。智慧有多少，战略有高低。企业发展战略创新是为了拥有更加高明的企业发展战略。 2、转变企业领导的观念 企业普遍需要发展战略创新，有的需要重新定位，有的需要重新整合资源，有的需要重新制定 政策和策略，等等。可是，由于企业领导或多或少存在企业发展的旧观念，企业发展战略创新往往 提不到重要议事日程。要想获得更好的发展战略，企业领导应该首先向自己的旧观念挑战。 3、发展战略创新也源于企业领导的动力、魄力和毅力 从某种意义上讲，企业发展战略创新是企业再造工程，是一项具有很大风险、困难和阻力的系 统工程。企业领导如果没有强烈的事业心、责任感，没有排除各种困难和阻力的魄力，没有坚韧不 跋的毅力，实施这样的工程，只能半途而废。 第十节 阿里巴巴集团的发展战略分析 阿里巴巴于 1999年创立于杭州，经过近十年的发展，已经成长为全球最大的网上交易市场和 商务交流社区。虽然是一家以互联网平台为依托的，电子商务 B2B类型业务模式起家的公司，阿里 巴巴早已经不再局限于纯 B2B模式。除了在全球业务上具备优势的 B2B商务平台“阿里巴巴”之 外，目前阿里巴巴集团的业务群组中还包括主要面向小型企业和个人的，融合 B2C、C2C业务模式 的“淘宝网”、中间支付环节的“支付宝”，以及诚信通、贸易通、阿里旺旺等增值型服务。另外， 阿里巴巴通过并购雅虎中国扩充了门户、邮件、搜索等业务模式。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 336 从某种角度来看，阿里巴巴似乎是一个互联网电子商务公司，但综合其涉及的各方面业务来 看，虽然都离不开互联网这个平台，但它更像是一个建立在互联网上的、庞大的贸易服务平台集群 ——B2B、B2C、C2C业务模式均包含其中，并围绕这些业务，提供了一系列的增值服务。那么，阿 里巴巴这样一个当前比较成功的企业，其战略与经营模式是怎样构建的呢？ 一、阿里巴巴的战略和市场定位 从阿里巴巴的业务模式和发展路线来看，其战略方针一直是围绕着在互联网上建立一个贸易服 务平台来实施的。其传统的强项：B2B业务平台，目前已发展成为全球最大、最活跃的网上贸易市 场。阿里巴巴顺应中国成为“世界工厂”的发展潮流，推出中国供应商、诚信通等贸易及信用信息 服务，在近几年一跃成为世界上销售收入最大的第三方电子商务平台，拥有世界最多的 B2B电子商 务注册用户。 其整体发展战略是从“Meet at Alibaba”走向“Work at Alibaba”。 “Work at Alibaba”，即帮助中小型企业生存、成长、发展。比如，支付宝现在和银行合作，开始 给中小企业安排贷款，就是试图解决中小企业的发展资金问题。 阿里巴巴企业战略的构思如下图： 二、阿里巴巴的目标客户 阿里巴巴建立的这种网上贸易服务平台，事实上是一个通用的模式，按照最基本的贸易规则和 需求来构建的网络服务平台，可以比较容易的适应各类行业的需要。从当前阿里巴巴涉足的范围来 看，已经包含了 27个大的行业，涉及 1000多个产品分类，可以说是涵盖了可以公开进行贸易的几 乎所有行业和产品种类。因此，我们说依据行业和产品线来划分目标客户的方法，对阿里巴巴这类 互联网贸易服务平台是不适用的。 针对互联网贸易服务平台的特点，阿里巴巴则从另外一个角度来确认了自己的目标客户，那就 是要服务于 3000万中小企业以及与之相关的市场需求。这一定位并不是一个脉络十分清楚的定 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 337 位，但却很符合时代和市场的需要。一方面，中国有数量庞大的中小型企业在苦苦的寻求全国以至 全球的市场机遇；另一方面，国内和国际上急速增长的需求也在积极的寻找合适的采购对象。 三、阿里巴巴的战略布局 从电子商务服务平台的业务模式来看，需要解决最核心的“三流”——信息流、资金流和物流 问题。那么阿里巴巴是如何解决这三方面问题的呢?如下图分析： 1.切入点精准 阿里巴巴成立初阶段，充分分析了当时的市场环境，准确确定目标市场，以中小企业而不是大 企业为切入点，进军电子商务；充分研究当时的中国市场现状，决定从信息流做起，并全部免费服 务，为广大中小企业提供免费供求信息，即使 2001年网络泡沫破裂以后，依然坚持免费政策，正 式这一政策使阿里巴巴在短时间内聚集了大量供求信息和人气； 在知名度迅速扩大的基础上，阿里巴巴更进一步，把握住国际贸易的良趋势，退出中国供应商 服务，汇集全球信息，一方面向全球买家展示中国企业，另一方面向中国企业提供国际买家，并向 中国供应商会员收取一定会员费用，在找到自己盈利模式的基础上，获取了发展的强大动力。 在 获得初步发展的基础上，阿里巴巴准确把握住电子商务发展的关键环节—诚信问题，认为决定 B2B 领域胜负的不是资金或技术，而是诚信问题。为了降低诚信问题导致的交易风险和成本，阿里巴巴 创造性地退出诚信通服务，从五个方面评价信用。同时，网商要付费购买诚信通服务，这样使得其 打造了另一条盈利之路。最终，阿里巴巴在解决了 B2B领域诚信问题的同时，也开辟了一条心的盈 利途径，为阿里巴巴的发展提供了资金支持。 2.横向一体化战略 首先，阿里巴巴集团在 B2B业务做大做强的基础上，充分挖掘资源价值，并充分分析市场环 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 338 境，果断进入 C2C领域。而在于 eBay的竞争中，依靠免费策略和正确的营销策略，获得了巨大的 市场份额。如今淘宝网正朝着“商业零售帝国”的目标进发。 其次，2007年初阿里巴巴对外发布了自己的软件服务业务—阿里软件。阿里软件并不是提供 大型的企业管理软件服务，而是更为通用的进销存和财务管理软件服务，满足中小企业的需求。这 使得阿里巴巴集团可以为中小企业提供更大的价值，使得其对阿里巴巴的粘性更强。最后，阿里巴 巴集团借助阿里妈妈进军广告服务业。阿里妈妈颠覆了传统的广告模式，以新型的第三方平台形式 聚合了数量庞大的广告需求双方。阿里巴巴上的中小企业主、淘宝的中小店铺、支付宝商铺、口碑 网的个人及企业用户等都属于客户，可谓是充分挖掘资源价值。阿里妈妈充分吸收了阿里巴巴集团 B2B和 C2C电子商务交易平台的成功运营经验，并将阿里巴巴购并中国雅虎所获得的搜索运营能力 和阿里巴巴自主创新的诚信体系、信任评价和安全支付等平台相结合，是又一个适合中国本土环境 创新的互联网模式。 3.纵向一体化战略 阿里巴巴在充分采用横向一体化战略的同时，也充分采用纵向一体化战略，扩展至支付宝和搜 索领域。 鉴于当时国内并没有诚信、独立的第三方机构，为了能够解决网络支付安全的问题，2003年 10月，阿里巴巴推出独立的第三方支付平台—“支付宝”，正式进军电子支付领域。目前支持使用 支付宝交易服务的商家已经冲过 30万家，涵盖虚拟游戏、商业服务、机票等多种领域，可谓是将 其产品和服务价值最大化发挥到了极致。 阿里巴巴并购中国雅虎，是最直接体现出其纵向一体化 战略的举措。鉴于很多网上交易是通过搜索完成的，因此阿里巴巴并购中国雅虎，不仅获得是世界 上顶尖的搜索技术，更控制了电子商务上游产业链，使其整体发展更具有便利性。 4.双向战略实现产业链协同 阿里巴巴以 B2B业务为切入点，通过横向和纵向一体化战略的结合，使其构筑了 B2B、C2C、 软件服务、在线支付、搜索引擎、网络广告六大业务领域的电子商务生态圈，全面覆盖中小企业电 子商务化的各大环节。整个商业生态圈的六大环节之间相互作用，相互影响，相互支撑，通过资源 的整合应用最终发挥最大价值，实现了产业链的协同。同样，基于此原理，其他企业也在采用相似 手段，实现其产业链延伸和系统，如百度高调宣布利用其搜索资源和丰富的社区资源，全力进入 C2C市场，这也再次验证了阿里巴巴战略布局的前瞻性和价值性。 四、阿里巴巴战略保障体系 对于阿里巴巴来说，能够保障其企业战略顺利执行的关键在于其内部创新文化和外部顾客视角 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 339 的内外兼修—即品牌内化策略；正确的竞争策略；准确的战略实施人。正是由于这些，使得企业整 体战略得以落地并有效执行，并为阿里巴巴创新型商业生态圈的构建提供了坚实的基础。 1 内部创新文化和机制--品牌内化策略内在的直接效果 支付宝目前所使用的团购支付功能就是支付宝一个普通员工创立并发起的； 口碑网的创建也是在阿里巴巴工作了 5年的李治国充分汲取了公司内部创新文化的结果 2 顾客视角—品牌内化策略的外在展示 阿里巴巴正是以顾客视角为中心，以顾客价值和需求为标准，为顾客提供最大化价值为目标， 才促使其不断推陈出新： 从最初的为企业设计架构网站，到建设汇聚大量供求信息的交流平台；  从向国外买家介绍中国供应商到为中国供应商引进国际买家；  从创立网络诚信评价体系到网络安全支付平台。 3， 正确的竞争策略： 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 340 4准确的战略实施人 有了一套好的发展战略，却没有合适的人来实施，结果战略一直停留在纸面上，类似这样战略 失败的事例不胜枚举。这种只注重战略的制定，而忽视“选人”的做法，就是因为缺乏对战略的系 统思考。而阿里巴巴在其各个业务中都确定了合适的实施人： 以上这些共同为商业生态圈的构建提供了坚实的基础。这是在如此夯实的基础下，阿里巴巴从 一点成功切入市场，沿着正确的发展战略，以资源整合为工作，通过横向一体化和纵向一体化战略 结合，实现了其创新型商业生态圈的完美布局。 五、发展战略借鉴 阿里巴巴要解决的就是，能为社会在从工业文明走向信息文明这样关键的时刻，无论是从基础 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 341 设施建设，还是到重要的购物体验，以及到商业的基本规则，进行重新地塑造与推进。这就是集团 未来的战略思考。 第一，公司或企业内部要有创新文化和机制，以推动技术和产品上的创新。 阿里巴巴正是将品牌核心理念内化为企业内部创新机制和文化，进行不断创新探索，从而达到 了技术和产品的创新，进而开辟一种新的市场或新的业务模式，如支付宝；团购支付功能；口碑 网；阿里软件；阿里妈妈等等 第二，要找到准确的市场切入点和市场定位。 阿里巴巴成立初期，充分分析了当时的市场环境，准确确定目标市场，以中小企业而不是大企 业为切入点。由于我国是一个正在高速成长的市场，中小企业数量庞大，分布广泛，潜力巨大，成 长迅速，是整个社会经济生活中的重要力量。正是这种战略，使阿里巴巴迅速发展成有来自 190多 个国家和地区的成千上万的商人买卖各种商品的大市场。 第三，企业要制定明确的发展战略。 阿里巴巴既有产业组织创新战略，又有基于资源的创新战略。阿里巴巴初期阶段，充分研究当 时的中国市场现状，决定从信息流做起，并全部免费服务，为广大中小企业提供免费供求信息。在 国际贸易的良好趋势下，阿里巴巴退出中国供应商服务，汇集全球信息，一方面向全球买家展示中 国企业，另一方面向中国企业提供国际买家，并向中国供应商会员收取一定会员费用，在找到自己 盈利模式的基础上，获取了发展的强大动力。阿里巴巴推出的阿里软件和阿里妈妈都是基于资源的 创新技术和产品。 第四，企业内部要定期学习，反省总结 阿里巴巴内部有“轮岗”文化，员工们定期在各部门间轮流工作。这样可以促进知识积累，分 享和创新，员工之间的流动和合作也增进了信任，促进有效的“团队学习”。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 342 第十五章 2019-2025 年中国无人超市行业企业发展战略建议 第一节 无人超市行业发展战略建议 一、战略综合规划 无人超市企业战略是设立远景目标并对实现目标的轨迹进行的总体性、指导性谋划，属宏观管 理范畴，具有指导性、全局性、长远性、竞争性、系统性、风险性六大主要特征。无人超市企业综 合战略的制订需要充分考虑以下因素： （1）外部环境分析：深入细致分析无人超市企业的外部环境是正确制订战略的重要基础，为 此，要及时收集和准确把握无人超市企业的各种各样的外部环境信息，譬如，国家经济发展战略， 国民经济和社会发展的长远规划和年度计划，产业发展与调整政策，国家科技发展政策，宏观调控 政策，本部门、本行业和本地区的经济发展战略，顾客的情况，竞争对手的情况，协作单位的情 况，潜在的竞争者的情况，等等。 （2）内部条件分析：分析本无人超市企业的人员素质、技术素质和管理素质，供、产、销、 人、财、物的现状以及在同行业中的地位，等等，明确本无人超市企业的优势和薄弱环节。 二、转型升级战略 中国制造的转型升级战略，尽管有多种路径和方式，但总体而言，就是要从传统上高度依赖低 成本劳动力、依赖大量资源能源消耗、依赖国际市场、产出大批量低附加值制成品的制造模式，转 为以知识创造和技术创新为驱动，结合服务与商务模式创新，面向国内国外市场、产出高附加值、 高技术含量和高质量产品的制造模式演进。 从当前已经提出的制造业转型升级战略与模式并结合未来的世界制造趋势而言，中国制造的升 级路径，就是沿着从传统制造模式向服务型制造、共享经济、工业互联网最终到物联网的模式演化 路径。 从企业层面来讲，企业需进一步明确战略转型的指导思想。一是由“投资驱动”向“创新驱 动”转变。彻底改变原来高投资高成本思维惯性和发展方式，加快从要素驱动、投资驱动向创新驱 动转变，把科技创新、管理创新放到业务发展的核心位置，让创新成为驱动发展的新引擎。二是由 “粗放式管理”向“精细化管理”转变。强化全价值链的精细化管理，将精细管理的思路、方法和 措施贯彻落实到每一个产品、每一个岗位、每一项措施；逐项剖析成本和费用构成，深入挖掘成本 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 343 压缩潜力，坚决扼制成本费用快速反弹。三是由“生产经营型”向“资产经营型”转变。以提高经 济效益为中心，由原来的以“实物量”管理为主转向以“价值量”管理为主，由原来的资产“只进 不出”转向资产“有进有出”，通过收并购、合资合作、低效资产处置等战略性举措推动资产的动 态优化配置和合理组合，产生互补、协同效应，达到长期的战略成本控制目的，实现提质增效创新 升级。 三、创新驱动战略 从全球范围看，科学技术越来越成为推动经济社会发展的主要力量，创新驱动是大势所趋。新 一轮科技革命和产业变革正在孕育兴起，一些重要科学问题和关键核心技术已经呈现出革命性突破 的先兆，带动了关键技术交叉融合、群体跃进，变革突破的能量正在不断积累。即将出现的新一轮 科技革命和产业变革与我国加快转变经济发展方式形成历史性交汇，为我们实施创新驱动发展战略 提供了难得的重大机遇。 从国内看，创新驱动是形势所迫。我国经济总量已跃居世界第二位，社会生产力、综合国力、 科技实力迈上了一个新的大台阶。同时，我国发展中不平衡、不协调、不可持续问题依然突出，人 口、资源、环境压力越来越大。物质资源必然越用越少，而科技和人才却会越用越多。我们要推动 新型工业化、信息化、城镇化、农业现代化同步发展，必须及早转入创新驱动发展轨道，把科技创 新潜力更好释放出来，充分发挥科技进步和创新的作用。 在新形势下，企业应突出创新战略的重要地位，明确创新战略的指导思想，大力实施创新战 略，让创新成为业务发展新动力、增长新引擎。引领推进理念创新，将发展从“投资驱动”向“科 技和管理驱动”转变，从“生产型”企业向“经营型”企业转变；全面推进科技创新，打造新的技 术竞争优势，形成新的创效增长点；大力推进管理创新，建立和完善符合国际化经营特点的业务管 理体制和机制，激发人才活力，形成全员、全链条参与的创新格局。 四、竞争战略规划 无人超市企业竞争战略一般包括四个部分：产业结构与经营领域分析，竞争优势，战略选择与 行动，目标成果。首先，无人超市企业要充分了解自己所处的产业竞争结构的特点以及经营领域， 受到哪些竞争因素的影响，哪些竞争因素的压力最大，市场份额与发展潜力有多大等。其次，在产 业结构分析的基础上确定无人超市企业的竞争优势，找到并保持无人超市企业的独特性。再次，将 产业结构与无人超市企业的竞争优势分析相结合，确定无人超市企业的竞争战略和行动，不断调 整、改善无人超市企业在产业中的地位，使有限的资源得以有效、充分的利用。最后，根据竞争战 略的目标与行动结果的比较，进行战略调整，使无人超市企业处于良性循环之中。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 344 无人超市企业竞争战略种类繁多，可以从不同的角度分类，从范围和层次上可以将其分为三 类：通用战略、综合战略、专门战略。 （1）通用战略。通用战略是指对绝大多数无人超市企业有效并适应多数产业的三种常用战 略，即低成本战略、差异化战略和目标集聚战略。低成本战略是无人超市企业利用先进技术或规模 经济等手段，使无人超市企业经营成本远远低于其他无人超市企业的平均成本，而形成较强的优 势。差异化战略是无人超市企业利用其产品或服务的差别化使无人超市企业在产业中形成独特性优 势，避开竞争对手的压力。目标集聚战略是无人超市企业围绕某些顾客群体或某一特殊市场提供产 品或服务，相对在广泛市场范围竞争对手而拥有优势。 （2）综合战略。综合战略是指无人超市企业利用本身的多种优势或者利用无人超市企业之间 的协同优势而综合构成的战略，主要是指多角化战略、跨国战略和联合（兼并）战略。多角化战略 是无人超市企业同时生产和提供两种不同的产品，利用产品优势互补形成无人超市企业整体优势。 跨国战略是利用不同国家之间产业结构发展不平衡以及产业结构差别，使无人超市企业资源、技术 在不同市场上形成优势。联合（兼并）战略是利用无人超市企业或集团优势，抵御竞争对手的压 力，这种优势也可以通过兼并来实现。 （3）专门战略 专门战略是指无人超市企业在采取上述战略的同时，针对无人超市企业优势或竞争对手的特点 而采取的一些短期战略（战术），如先发制人战略、以小博大战略等。我国现阶段矿山无人超市企 业较多，但市场竞争激烈。无人超市企业应该做好竞争战略规划，根据行业和自身的实际情况选择 适当的竞争战略。 五、区域战略规划 区域战略是指一定区域内的经济、社会发展中有关全局性、长远性、关键性的谋划。它包括该 区域发展的战略思想、战略目标、战略重点、战略阶段、战略对策等一系列决策。相对于全国总体 战略来讲，它是一种分战略或称子战略。但区域战略相对于内部各部门、各地方的战略来说，也是 一种总体战略。 我国著名战略专家唐东方教授在其《战略选择》系统提出了区域战略的框架。他认为区域战略 是企业或组织在一定时期内对区域发展方面的选择、规划及策略。区域战略通常包括区域选择战 略、区域组合战略、区域扩张战略和区域竞争战略等。 区域战略的时限可长也可短，长的有 10年甚至 10年以上，短的有 1~2年。企业从小到大会经 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 345 历一个区域经营范围的变化，初创时期可能在一个城市经营，到一定规模可能会在一个省或跨几个 省经营，再发展到一定阶段，可能成为一个全国性的公司，如果再发展可能会成为一个全球性的公 司。企业在区域发展上有什么样的选择、什么样的规划、对不同的区域应采取什么样的策略，这是 区域战略需要回答的问题。 企业区域战略的制定需要根据企业内外部环境，以及对企业面对的不同区域市场、生产、采购 等的分析，确定开发方式，明确重点开发区域，确定重点开发区域和非重点开发区域的开发策略与 开发措施，提出区域近期重点建设项目的地区安排。区域战略的制定实际上是根据区域发展条件、 进一步发展的要求和目标所作的高层次、全局性宏观谋划，是对区域整体发展的分析、判断作出的 重大的、具有决定全局意义的谋划，它的核心是要解决区域在一定时期的基本发展目标和实现这一 目标的途径。 区域战略按企业的功能性特点包括区域市场战略、区域生产战略、区域采购战略、区域研发战 略等等。在大多数情况下，企业先考虑区域市场战略，然后根据区域市场战略确定区域生产战略， 再确定区域采购战略。 近年来，国务院以前所未有的高频率出台了众多区域规划，培育了更多的区域增长极，从而保 证国民经济稳定增长，促进区域协调发展。区域的经济发展将有效带动行业发展。矿山无人超市企 业应该结合我国一系列的区域发展规划，具体规划无人超市企业的区域分布。 六、业务组合战略 在当前知识经济以及全球化背景下，我国企业面临一个更加开放更加动态化的世界，所面临的 市场竞争也越来越激烈。随着世界经济一体化程度的加深和各种保护壁垒的逐步消除，很多单一业 务企业通过业务组合的方式实现了成长，其多元化程度也逐步加深。企业根据自己的经营目的而进 行业务组合，通过多元化战略来实现企业自身的成长是企业亟待解决的问题。 业务组合，是指组成企业的业务和产品的集合。最佳业务组合(Optimal Business Portfolio) 是指能使企业的强项和弱项最好地适应环境所提供的机会的业务组合。要合理地分配资源，就要先 理解业务组合与业务周期。业务组合应该从以下三个角度思考：①业务的魅力度；②企业的竞争优 势；③业务间的协同效应。市场通常会经过四个阶段：导入期、发展期、成熟期、衰退期，需要注 意每个阶段的战略课题都不一样。业务组合要符合企业战略、创造更多价值、具备灵活性。 1、业务组合要符合企业战略 更具优势的业务组合首要的也最重要的是符合企业战略，能帮助企业树立强大的竞争地位、支 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 346 持多层次的创新、以及创造协同效应。 1. 有竞争力的市场定位 一个业务组合的市场定位是受五种力量影响：行业竞争对手，供应商和购买者的议价能力，潜 在进入者以及替代品的威胁。一些行业或细分领域能够让企业在一段时间内获取较高的收益，但更 重要的应是公司自身通过获得更强大的竞争力，从而不断挖掘该行业的潜在价值。 2. 平衡创新 为更契合战略要求，企业还应有机 组合不同种类的创新机遇。创新可分为核心创新、延伸创 新和变革创新。其中，“核心创新”是以现有客户为目标对现有产品进行的增量改进；而 “变革创 新”是专注于为新客户提供新产品或者服务于新兴需求的首创行为。 3.创造协同效应 一个更具优势的业务组合，整体价值必须大于各部分价值之和，这也意味着其在以下四个维度 中创造、支持或者强化了协同效应： ● 管理-监督协同效应 是通过在公司总部强化管理流程和技能，提升总收入或降低总成本。比如高效的激励设置、 示范性培训/招聘以及有效的资产和资 本分配流程。 ● 横向协同效应产生方式有两种： 将组合中一个业务的宝贵资产和能力用于其他业务，或将 不同业务中的资产和能力合并起来创造新的价值。比如联合 采购、联合研发、品牌延伸以及共享 最佳实践。 ● 向下的协同效应来自充分利用母公司业务部门的资产。如扩大母公司品牌到业务单位以及 获得母公司的网络和关系。 ● 业务组合体系的协同效应：是指当一个业务组合作为一个体系，各部分彼此进行交互所创 造的价值。 2、创造更多价值 一个更具优势的业务组合会创造更多的价值，主要体现在内在价值、市场价值、以及对其他所 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 347 有者的价值三个方面。 1. 最大化内在价值 一个更具优势的业务组合具有最大化的内在价值，即贴现现金流(DCF)。 而且企业可通过提高 资本回报率、投入新资金、或释放非生产性资本等方式，持续性地提升其业务组合的 DCF。 内在价值（DCF）是衡量不同业务组合价值的重要指标。但市场价值同样不容忽视。理论上来 说，市场价值（由市场期望驱动）应该和内在价值一致。但在实践中，这两种价值可能会出现分 歧，从而促使公司改变其业务组合。 2. 找到合适的所有者 即使公司的业务组合体现出显著的内在价值，该业务仍然可能存在更合适的所有者。比如，金 融买家可通过杠杆和金融工程在同样的资产中获取更多价值。 3、具备灵活性 一个更具优势的业务组合，不仅在战略 上是合理的和创造价值的，而且也是有灵活性的。 1.分析不同情境 受经济、技术等各方面原因的影响，客户需求、竞争态势或行业界限可能会 不断发生变化。 评估和设计公司的业务组合时要充分考虑这些不确定性 2.建立选择 企业所处的外部环境存在不确定性，企业可从以下几个方面建立业务组合的选择： ●情境管理：当不同的事件发生（或未发生）时，构建公司将做出的战略性选择（“如果 / 那么”）； ●设计备选交易方案：针对公司收购行为的成败，设计可替代的解决方案； ●识别衡量关键趋势的指标：确定衡量关键发展趋势的指标，以便公司据此 动态调整业务组 合。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 348 3. 一个更具优势的业务组合会综合考虑公司的目标和风险偏好，在可行性和风险方面比其他 业务组合更有吸引力。 在设计业务组合时，企业应该全面考虑 其可行性和风险类型，以免低估或 高估建立新业务组合前后的风险。 七、品牌升级战略 越来越多的企业已在有意识地进行着品牌战略规划，品牌战略是行业转型升级、提升产品质量 和附加值、提高效益的重要途径，其重要性无须多言。真正重视品牌建设，尽快转换到品牌发展模 式是许多企业当前的一个主要任务。借助已经巩固的消费市场，以及消费者对品牌的认可度来进行 产品链延伸，短时间完成品牌导入期到成熟期的过渡，降低风险，节约资源。 向上延伸，塑造高端形象 中低端品牌，为了充实品牌资产价值，打造高端奢华的品牌形象，不惜花下血本重金，向上延 伸品牌链，进军高端市场。企业是否采取向上延伸，还学着重考虑自身品牌的资产价值，在固有消 费者心智中的印象排名，否则花了冤枉钱还损伤原有品牌的价值，鸡飞蛋打，实在得不偿失。 向下延伸，主打亲民路线 位居市场塔尖的高端品牌，向下开辟中低端产品，除了获得更为广阔的市场份额外，也是品牌 主打亲民牌的有效动作。中端市场的市场空白，和可观的销售和利润，并非品牌选择向下延伸的唯 一原因，当品牌遭遇劲敌的强力打击，率先向下攻占市场，为反击竞争对手提供条件，并能填补自 身品牌链空白。 运动市场的品牌老大耐克，在来势汹汹阿迪达斯三叶草的进攻下，一直平稳占据一线市场的头 把交椅。伴随市场份额的日渐饱和，和竞争对手的左右夹击，耐克另辟蹊径，大举进军二三线城市 的中低端市场。然而这一举动是否会牵动固有高端消费者的敏感神经，有待市场检验。 双向延伸，市场、美誉两手抓 “既实惠又高档，真是高性价比！”这样的品牌美誉是每个品牌所极力追求的，然而也是最难 把控和实现的。一方面树立高端形象，迎合消费者的攀比心理，二则向下推出价位次之产品，“买 得起的高档”，十分考验企业对高低之间度的把握。 手机市场一直是产品链延伸的典型领域，诺基亚在占据中高端市场的主要地位后，一昧发展低 端老人机，被苹果成功占据高端智能机市场后，才匆匆推出 N9高端机，然而市场反响频频。而韩 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 349 资品牌 LG则给消费者一种实惠又有面子的品牌印象，其策略路线值得学习。 横向延伸，先巩固后开拓 处于行业中间位置的品牌，横向产品链并未发展充裕，谈不上纵向延伸。首要任务还是将固有 品牌根基扎稳，面对固有消费群，在品牌附近推出新品牌或附属品牌，将市场大本营巩固牢靠再发 展壮大。 知名休闲食品企业波力食品凭借其著名品牌波力海苔在广大消费，特别是青少年市场占据大片 高端市场，波力海苔上线伊始，就受到青少年儿童消费群体的青睐，也赢得父母的极大信任。但公 司并未止步于此，满足固有消费群多样需求的同时，也开阔了新的市场阵容。在将海苔类产品做大 做精的同时，波力食品深度研究其他的消费群体，研发了针对不同细分消费群体的产品，包括针对 大众消费群体的波力卷，针对大学生及白领消费群体的波力渔趣等相关产品，同样受到了认可。 每个品牌的发展道理上都会碰到棘手的顽疾杂症，产品链延伸策略并非灵丹妙药、一劳永逸， 选择自身合适的对症下药，方可药到病除。 八、技术开发战略 技术开发是把研究所得到的发现或一般科学知识应用于产品和工艺上的技术活动。无人超市企 业技术开发战略是对无人超市企业技术开发的谋略，是对无人超市企业技术开发整体性、长期性、 基本性问题的计谋。虽然中国铅锌矿采选行业无人超市企业在国民经济建设中实现了较大的跨越， 但是就行业目前现状，与发达国家相比差距仍然较大。无人超市企业应该抓紧制订重大领域关键技 术创新的目标和措施，尽快取得突破。坚持引进技术和消化吸收创新相结合，增强自主开发能力。 要想真正提高产品竞争力，必须实现技术难以复制甚至是技术差异，同时跟上用户技术发展， 如适应并紧跟制造业升级态势，从技术角度为用户提供解决方案。除了从产品、技术等方面进行自 身修炼外，企业还应加强精细化管理，多管齐下，最终提升企业核心竞争力和后续发展力。 在过去的 30年里，“中国制造”一直是中国制造业的特色，缺少核心技术，一味以廉价劳动力 取胜，成为世界的代工厂，这些状况随着中国经济实力的增强已经不符合国情的需求。美的中央空 调相关负责人表示，只有掌握领先技术，然后开发出自己独特的产品，才能实现制造向技术转型， 提升自有品牌的价值。 九、低成本战略 在新形势下，企业应突出低成本的重要地位和作用。突出新常态下低成本战略的重要地位和指 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 350 导作用。坚持“过紧日子”，注重实用和适用，优化简化设计，严格招标采办，强化运营管理，实 现全过程全要素成本控制；以成本最优为原则，基于不同合同模式，实施差异化成本控制策略，确 保投资效益最大化；充分发挥比较优势和一体化协同效应，降低投资、运营和融资成本。 一是实施全过程、全要素、全价值链的低成本战略，始终坚持以效益为核心，把效益作为业务 发展的生命和根本，并将标准贯穿于项目发展的各阶段、各环节。在新项目开发阶段，坚持效益标 准不放松，对于效益好、契合公司发展战略的项目，统一开展资源、技术、经济、商务的全方位综 合评价，确保项目获得较高预期投资回报。在项目建设运营阶段，坚持以技术创新和管理创新为驱 动的低成本战略，比如可以通过招标引入实质性竞争，持续实施控制项目投资与运营费用的“双 控”工作，培育“全员、全过程、全方位”的成本管理文化。 二是实施差异化低成本战略。低成本战略的实质意义并不是成本的绝对低，而是结合项目实 际，以项目“宪法”(合同)为前提的低成本。不同的合同模式、业务类型、作业区域的低成本战略 实施需要设置不同的策略。 十、终端化战略 我们集中大量资源推动产业向终端延伸。将产业链向终端化、精细化方向延伸，加快新品研发 及成果转化，提升产品科技含量和附加值。 推进市场终端化，从卖原料、卖中间产品向卖终端产品转变；从单纯的产品供应商向优质的服 务提供商转变；从做销售向做市场转变。 推进管理终端化。随着集团规模的扩大，各单位所处区域不同、发展环境不同、发展水平不 同、文化背景不同，为促进管理的有效延伸。 十一、国际化战略 企业国际化战略是企业产品与服务在本土之外的发展战略。随着企业实力的不断壮大以及国内 市场的逐渐饱和，有远见的企业家们开始把目光投向中国本土以外的全球海外市场。 企业的国际化战略是公司在国际化经营过程中的发展规划，是跨国公司为了把公司的成长纳入 有序轨道，不断增强企业的竞争实力和环境适应性而制定的一系列决策的总称。企业的国际化战略 将在很大程度上影响企业国际化进程，决定企业国际化的未来发展态势。 大力实施国际化战略，是加快公司发展方式转变、建设国际一流企业的必由之路，对于提升经 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 351 营管理水平、软实力与国际竞争力具有重大意义。 十二、品牌化、标准化 以“品牌化、标准化”提升行业影响力。品牌是企业综合实力的重要标志，参与标准制订意味 着企业具备较强的行业话语权。一是大力实施品牌战略。加大政策激励力度，引导企业强化品牌意 识，建立和完善品牌策划、品牌管理及品牌发展机制，以品牌宣传带动产品认知，提升企业知名 度。鼓励企业注册商标、争创名牌，加快由模仿创新、贴牌生产为主向自主创新、自创品牌为主转 变。二是积极争创行业标准。按照“技术专利化、专利标准化、标准产业化”的思路，引导企业参 与行业标准制订，把优势技术转化为行业标准、国家标准、国际标准，不断提升企业的行业影响力 和产品的市场份额，掌握发展主导权。引导企业进行标准化生产，鼓励行业协会、龙头企业制定产 品质量、服务的联盟标准，联合注册区域性共享品牌，形成以区域品牌为纽带的专业化分工协作体 系。 十三、资本化、上市化 以“资本化、上市化”提升发展内动力。资本运作是企业加速扩张的必由之路。一是建立现代 企业制度。按照“资源资产化、资产资本化、资本股份化”的思路，引导企业将土地、厂房等有形 资源和技术、品牌等无形资源估价为资产，折算成资本，再量化到股份，平衡调节好内部利益关 系，实现“家族式”、“作坊式”管理向现代企业管理转变。引导企业实行职业经理人制度，对高层 次人才进行股权、产权、期权激励。二是鼓励实施“高位嫁接”。引导企业以资本、技术、品牌为 纽带，积极向上下游渗透，与行业知名企业开展高位嫁接，结成利益共同体，提升企业抗风险能力 和市场竞争力。三是大力推进企业上市。充分挖掘和培育优质上市资源，建立上市后备企业库，对 全区企业资源进行全面盘查，将具有上市潜力的企业纳入后备企业库，安排专人联系，实行挂钩服 务。健全完善企业上市扶持激励机制，激发企业上市热情，坚定企业上市信念。帮助企业积极开展 多种形式的专题对接，如与银行、风投、创投、私募基金等金融机构的融资对接，与券商、律师事 务所、会计事务所等中介机构的培训对接等，运用市场力量切实帮助企业解决上市过程中的各种专 业问题。 十四、信息化、高端化 以“信息化、高端化”提升核心竞争力。信息化和高端化是企业创新发展的必然选择，既需要 先进技术的引领，更需要人才智力的支撑。一是推进工业化与信息化融合。抓住国家推行“三网融 合”带来的机遇，加快推进物联网、电子政务、电子商务、4G网络等信息技术在工业企业研发设 计、生产管理、市场营销等各个环节的普及应用，不断提高企业自动化、智能化水平。二是积极打 造创新高地。引导企业按照“技术高新化、产品高端化”的战略要求，依托企业研究院、重点实验 室、院士工作站等研发平台，积极开展自主创新和开放式创新，加大科研投入，推进技术攻关和新 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 352 品开发，力争掌握一批核心技术、自主知识产权，研发一批新兴产品、关键部件、成套设备，全面 提升企业核心竞争力。充分发挥好“蓝火计划”等平台优势，加强与知名高校和科研院所的合作， 实现“政产学研金”高度融合。三是加强人才队伍建设。牢固树立“人才是第一资源”的理念，用 好人才专项资金与政策机遇，着力引进一批高层次创新创业人才（团队），着力培养造就一批具有 战略眼光、开拓精神、现代经营管理水平和社会责任感的创新型企业家，着力培养一批本土技能型 人才，以人才支撑企业转型发展、跨越发展。 十五、产业链延伸战略 产业延伸是指产业链的延伸，体现的是一种纵向思维，它包括向上游产业和下游产业延伸两大 方向，这是许多企业耳熟能详并经常付诸实践的。 但在进行产业延伸时，许多企业家往往会忽视两个前提条件：第一，必须对自己所处的产业链 有完整、透彻的理解，理顺自己所处的链条；也就是说，在向上或向下衔接链条之前，必须先保证 本段链条的健康、通畅。芮明杰教授说：“一个正在赛跑的人，必须清楚地知道自己所处的位置以 及要跑的路线。” 第二个前提则是要在所处的业务环节中选择一个自身优势资源相对集中的部分，将它做得与众 不同，做到最出色。 产业延伸的作用 产业延伸能降低企业产业创新的成本、减少产业创新和产业转型的风险。因为企业向相关的上 下游产业延伸既能较好的利用企业原有的物质资本，又能充分利用企业现有的无形资产和智力资 本。产业延伸是制造业创新的有效方法。因为在传统经济中，制造业与服务业是泾渭分明的，对于 大多数生产性企业而言，制成品是企业利润的源泉，而为制成品价值实现服务的其它环节则游离于 企业战略之外，或是生产过程的附属物。但产业延伸有效克服了上述弊端，企业不仅仅通过生产和 销售产品本身来获取利润，还开展“教顾客怎样利用这些产品”的服务建立竞争优势，后者对于产 品价值的实现越来越重要。 对于衰退产业而言，后者的价值增加额甚至远远超过前者。因为，制造能力存在着较大的过 剩，即制成品过剩，但为其制成品服务的售后服务、技术支持等的需求持续增长，其利润率也远远 高于生产过程的利润率。如美国的衰退产业火车机车制造业中机车本身的价值只占整个产业收入的 5%以下，而为机车服务的相关产业占整个产业价值的 95%以上，后者大约是前者的 21倍，拖拉机 制造业中后者是前者的 30倍。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 353 随着互联网的普遍应用，网络经济和实体经济相互融合，极大地促成了传统产业尤其是衰退产 业向最终消费者的延伸。产业延伸降低了交易成本和减少了商品交易的中间层次。此外，产业延伸 还能帮助企业建立多元化的经营机制，为衰退产业中的生产要素向新兴产业转移创造条件，如降低 衰退产业的退出壁垒和化解新兴产业的进入壁垒。如化工行业中的绩优上市公司鲁北化工通过向上 下游相关产业的延伸实现了废物资源化，降低了生产成本，提高了传统产业的盈利能力。 产业延伸的运作模式 在商务模式由以制造业为主的工业经济模式向以网络经济为核心的知识经济模式转换的过程 中，实体经济与网络经济的融合是未来产业竞争的新趋势，它必将极大地促进产业的分化与重组， 也给在衰退产业中苦苦挣扎的企业提供了难得的机遇。产业延伸战略有明显不同的运作模式： 1、全程服务模式。 全程服务是指厂商不仅为消费者提供产品，而且还帮助消费者组装产品、技术咨询以及人员培 训等。这种模式仅把产品销售作为打开未来服务大门的工具，一次性的产品销售只是企业获利的极 少部分，企业战略的着眼点在于培养忠诚的长期顾客。如通用电气公司在衰退严重的火车机车业务 中实施全程服务战略，公司不仅为客户提供产品的升级换代和维修服务，还为客户提供咨询以及其 他与铁路资产有关的设备和服务。全程服务不仅为公司通过产品建立起无与伦比的竞争优势，也使 公司获得了远远高于产业平均回报率的利润率。全程化服务模式一般适用于耐用性的价值额较大的 制成品，如交通运输设备、电力设备、矿山机械、机床机械等。我国海尔集团就是通过实施“星级 服务”的全程化服务战略，成功地占领了竞争激烈的国内家电市场，并向海外拓展。 2、销售控制模式。 销售控制模式是指企业通过直接控制销售或借助电子商务把产品直接延伸到最终消费者。这一 模式的成功典范是戴尔计算机公司。该公司通过直销模式创造了企业发展的神话：在短短的十几年 内从一个白手起家的企业发展成为超过行业巨头 IBM公司的明星企业。它每年的销售额接近 200亿 美元，但它几乎没有沿街店面，也不委托销售商供销产品，其产品全由公司直销，美国企业界普遍 称之为“戴尔模式”，各行各业竞相仿效。这一模式借助于电子商务的低成本、少层次、高效率、 无地理边界等优势，为衰退产业中的企业提供了获取竞争优势的有效途径。 3、产业一体化模式。 造成一些产业衰退的原因并非需求的原因，而是因为产品的技术含量不能满足需求的结构所 致。近年来我国的原材料工业、能源工业、有色金属工业、钢铁工业和化纤业等因市场对其需求量 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 354 下降，造成了上述产业的严重衰退，出现了行业亏损，但上述行业的精加工产品仍存在较大的需求 缺口。如我国有 20％的高档次钢材不能生产，铁道车轨用钢只能满足 60—70％，高速铁路所需钢 轨基本上属于空白。对于主要生活原材料和中间品的企业而言，克服衰退的有效战略是通过产业延 伸把低技术含量、低价值的原材料向深加工、精加工的产品转化，或者向最终消费品转化。 4、投入品控制模式。 上述三种模式属于下游延伸模式，但对有些衰退产业而言，上游延伸则更有效。从产业链的角 度，除了最终消费品产业外，每一产业的产品都是另一产业的投入品。上游延伸主要是对产业具有 重大影响的核心投入品而言，如葡萄对葡萄酒酿制业、水果对果品加工业、农产品对食品加工业， 核心投入品是企业核心竞争力的决定性因素。实施上游延伸战略一方面可使投入品获得稳定的供 应，减少机会主义和交易成本；另一方面企业通过投资于核心投入品，可加大产品创新的力度，从 而提高产品的竞争优势。 十六、生产商向服务商转型 在行业自身竞争越来越激烈以及下游行业要求越来越高的双重因素推动下，企业迫切需要由单 纯的生产企业向服务商转型。从国际企业发展轨迹来看，为用户提供增值服务比较普遍。 第二节 无人超市行业企业品牌发展战略 一、企业品牌的重要性 美国市场营销协会定义委员会曾给品牌下了一个定义：品牌是指打算用来识别一个（或一群） 卖主的货物或劳务的名称、术语、记号、象征、设计或其组合，并打算用来区别一个（或一群）卖 主或其竞争者。事实上，现在的品牌含义已大大地被拓展了，它已与企业的整体形象联系起来，是 企业的“脸面”，即企业形象。一个好的品牌商品往往使人对生产该产品的企业产生好感，最终将 使消费者对该企业的其他产品产生认同，从而能够提高企业的整体形象。因此，品牌战略实际上已 演变成为企业为适应市场竞争而精心培养核心品牌产品，再利用核心产品创立企业品牌形象，最终 提高企业整体形象的一种战略，是企业用来参与市场竞争的一种手段。 良好的企业品牌形象，不但有助于与直接相关的公众建立一种良好信任的合作关系，也有助于 在公众中树立威信，产生亲和力。 品牌能够创造价值，品牌既能够赢得客户的忠诚和更高的信任，又能增加物业管理企业的市场 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 355 份额和利润。在发达国家，品牌战略已经从企业管理的外围进入到企业管理的中心。在现阶段，创 名牌企业、建优秀物业管理项目也成为我国物业管理企业的奋斗方向之一。例如，北京大唐物业管 理有限公司一贯重视企业社会形象的塑造， 2005年制定了企业发展战略，其中即将品牌战略作为 一项重要内容进行了规划设计。 品牌体现企业综合实力，品牌建设是一项长期的工作。作为无形资产，品牌可以延伸，用较低 的成本拓展新的市场。不同性质、规模的企业品牌建设过程也不尽相同。其中共性就在于：品牌的 本质是卖者对交付给买者的产品特征和服务一贯性的承诺。例如，北京大唐物业管理有限公司在服 务的每一个项目中，都不仅仅着眼于当下项目的经济利益，而是努力将良好的企业形象，如诚信、 专业、负责的品质传达给客户，保证实现与客户双赢的效果。品牌建设是一项系统工程，需要从多 方入手协调一致地进行，如企业理念宣传、企业形象宣传、资质建设等。大唐物业一直将“我们提 供平台、您坐享其成”这样一种服务宗旨与理念持续地向客户传达。 二、实施品牌战略的意义 无人超市业的品牌战略意义不仅体现在产品属性上，更多的是围绕品牌商业模式下产生的利 好，无人超市业发展品牌战略，将受益良多： 1、品牌拥有永久性 就算地球上所有可口可乐的工厂在一夜之间被烧毁，可口可乐也可以在第二天重新建立，因为 厂房可以烧毁，但是企业所建立起来的品牌是永垂不朽的，这就是品牌的永久性。对于无人超市产 业来说，产品的款式、用料、风格会过时，但是只要企业的品牌存在，就不会失去消费者。 2、品牌带来高附加值 很多人在购买商品的时候，由于自身的消费需求层次不同，从而对同一类乃至同一种商品的使 用价值产生了不同的看法，对于功能、质量完全相同或者相当接近的商品，一旦贴上标签，价格就 会产生不同，品牌的高附加值主要体现在精神消费、高质量的服务，从长远利益来看，这种品牌溢 价，将会给企业带来更高的利润空间。 3、品牌降低终端渠道投入 众所周知，终端渠道的开拓需要企业投入大量的人力物力，而实施品牌战略可以攻占消费者心 理，转变买卖双方角色，促使企业轻松获得更多客源；另一方面，品牌的吸引力还能作用于经销 商，扩展更宽的销售渠道。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 356 当然，无人超市企业构建品牌营销体系的好处远不止如此，但是就目前而言，中国无人超市业 的品牌发展起步较晚，发展不成熟，缺乏在国际领域知名的品牌，但是有迎头赶上的激情，近些 年，不少企业的品牌营销让人眼前一亮。 三、无人超市制造品牌战略管理的策略 如今，无人超市行业一线品牌屈指可数，这也代表无人超市市场还有很大的成长空间。在此背 景下，建立品牌战略将成为无人超市企业走向行业前端的必经之路。有业内人士指出，做好品牌战 略，必须抓住以下五大核心。 1、精准定位品牌 俗话说：品牌无定位，厂家不好活。对于家上海齐居实木无人超市具产品来说，品牌的构建相 当重要，它直接影响到无人超市企业的经营状态。每家无人超市企业都需要有一个主攻的方向，任 何企业都不可上海齐居实木无人超市能为市场上的所有顾客提供所有产品或服务，而只能根据自己 的具体情况选择具有优势上海齐居实木无人超市的细分市场，否则，就会处处兼顾、处处失败，处 于被动境地。 2、创新推广模式 创意，是指对现实存在事物的理解以及认知，所衍生出的一种新的抽象思维和行为潜能。这里 暂且将“创意”分为技术上的创新和传播上海齐居实木无人超市上的创新。对于技术上的创新，主 要是针对不同消费者的不同需求，无人超市企业需要研发和生产出新的无人超市产品，以争上海齐 居实木无人超市取到更大的市场份额。至于传播上的创新，则是要将无人超市产品推广出去后，给 人一种新奇，惊人，震撼和上海齐居实木无人超市实效的感觉，在消费者心中留下深刻的印象。 3、洞察消费者需求 如今无人超市市场产品繁多，同质化现象却严重，不管在无人超市的功能还是外形上，不少企 业的做法总是如上海齐居实木无人超市出一辙。无人超市企业若能洞察到消费者真正的需求，找到 市场机会，进而采取有效的市场行动，定会大有收上海齐居实木无人超市获。“洞察”不仅是针对 企业高层而言，同样是针对区域市场乃至销售一线。 4、做好品牌维护 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 357 品牌运营是企业以品牌为核心所做的一系列综合性策划工作，它是一个复杂的系统工程。随着 市场上海齐居实木无人超市竞争的日趋激烈，无人超市企业间的竞争越发明显地表现为品牌的竞 争，在这个互联网高速发展的时代，无人超市品牌的运营和维护主要表现为微信、微博和官方网站 的运营和维护。在业内人士看来，品牌维上海齐居实木无人超市护是品牌战略实施中的一项重要的 工作。它既要将产品推广出去，又要将考虑到用户的体验。 5、做好品牌传播 品牌传播，就是企业以品牌的核心价值为原则，在品牌识别的整体框架下，选择广告、公关、 销售、人际等传上海齐居实木无人超市播方式，将特定品牌推广出去，以建立品牌形象，促进市场 销售。如今已经不是“酒香不怕巷子深”的时代，再好的产品，也需要靠吆喝。在无人超市行业 中，品牌传播的上海齐居实木无人超市方式有很多种：电视冠名、公益助学、终端体验、微信营销 和展会营销等等。在某种程度上来讲，品牌推广与产品或服务质量的地位同样重要。 曾经有人说过：一个优秀的企业、品牌和产品一定是建立上海齐居实木无人超市在完善的营销 策划方案的基础上，只有拥有一套建立健全的品牌战略，才能够助品牌走向成熟，走向成功。无人 超市企业亟需认清品牌战略建立的重要性。 四、无人超市行业企业品牌实施战略措施 （一）时机把控 时机是成功的第一要素。如果迷你裙在 20年前进入中国市场，肯定不能赚钱，因为当时没有 人敢穿；如果 20年前在内地经营珠宝店也不能赚钱，因为当时的人们还没有购买力，而现在珠宝 市场是越来越红火。可见，企业只有在恰当的时间做正确的事才能赚到钱。 脑白金，在保健品行业日薄西山的时候才进入市场，通过将脑白金塑造成礼品，获得了空前成 功；史玉柱在网络游戏竞争白热化的时候，才撒马进来，因为他又发现了新的掘金机会。可知，没 有不赚钱的行业，只有不会赚钱的企业。 许多行业的领军企业都是抓住机会，快速发展，其成长的速度是成倍飙升的。机会很快就会过 去，如果不能把握好，一旦错过，不能重来。现在中国家纺市场可以说机会遍地，但是因为大多数 企业还是处于产品运营阶段，眼光和思路并没有完全打开，整个行业发展速度虽然相对已经很快， 每年以 67%的速度发展，但是，大多企业的绝对发展速度还是太慢了，看看蒙牛，几年的功夫扩张 了上千倍。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 358 （二）战略突破 整个无人超市行业正迎来新的发展时段，与之不匹配的是大多数企业家的战略思维能力还差很 远，企业发展战略还处于模糊不清的阶段。不从思维模式上转变，不从战略高度检视自己的发展路 径，埋头干活的产品运营模式将成为制约家纺企业、乃至整个行业实现突破的最大智障。 在这个一切成功的要素已经具备的今天，没有必要去重复别人并不成功的老路，即使曾经有过 一时、一定的成就，但在这个变化速度奇快，只有能够对环境变化快速反应、能够“随变”的企业 才能持续发展。“适者生存，优胜劣汰”的自然规律，每天都在检视着我们，你看到了吗？看到 了，主动应变还是被动等待？ 战略就是选择，战略也是道，道可道，非常道。每个行业都是在螺旋中曲折前行的，家纺企业 现在就处于又一个向上的螺旋中，这个拐点对所有的家纺企业提出了挑战，要么，主动变革，打破 常规，创新开拓，奋力上行；要么，在离心力的驱动下，逐步被淘汰出局。市场是残酷的，也是温 柔的。对自己残酷一点，市场就会对自己温柔甜蜜一点。过往无数行业、无数明星企业的发展史告 诉我们，只有有梦想，有眼光，有化梦想为现实的非凡企业才能度过一道道坎，求得正果；更多的 企业，或者二三年，或者五六年，将分阶段被淘汰出局。 （三）结构突围 现在大多数企业都在产品上下功夫，比功能，比品种，比款式，比材料，有眼光的则开始打造 品牌，可是多是摆设而已，品牌带来的增值空间少之又少，为什么？为做品牌而做品牌，做品牌的 目的就是提升知名度，却不知品牌的最大资产是什么？ 以罗莱家纺为例。罗莱家纺能够在家纺行业后来居上、后发先至，是因为其看到、并且抓住了 一系列的结构性机会。在其他家纺企业还在专注于产品质量、生产技术的时候，罗莱家纺早已转向 时尚化、艺术化、个性化、多元化产品的设计、研发阶段；在整个家纺行业品牌意识淡漠的时候， 罗莱率先引入专业品牌咨询机构打造品牌；在大多数企业还没有开打广告的时候，罗莱率先发力打 广告，并且大手笔投资启用明星形象代言人，因为是行业第一家，噪音干扰很少，能够轻松进入、 并且占领消费者的心智，同时也树立起行业领袖的至尊地位；在其他企业还在一心一意打造单一品 牌的时候，罗莱已经具有前瞻性地洞彻内里乾坤，开始购并、代理国际大牌，形成极有竞争力的品 牌体系；在大多数家纺企业还困守在批发市场、商超的时候，当深圳的富安娜还在将专卖店当作区 域性的营销战术操作的时候，罗莱家纺已经构建了自己独有的多元化的专卖店连锁加盟体系，并且 上升到了公司重大发展战略的高度，全力贯彻，并将区域市场的成功运营模式迅速复制到全国各 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 359 地。 不是罗莱做的好，不是强与弱的对比，而是有与无的对比；不一定强，但是有总比没有强，也 就是先行一步的问题。因为当时整个家纺行业的土壤是非常贫瘠的，罗莱只需要加点水，就可以产 生很大的起色。现在的土壤已经不同了，加点水起效已经没有那么明显，不是因为你加的水不足， 而是因为土壤已经很水了，现在土壤需要的不再是水，而是肥料和养分了，氮磷钾缺一不可，配比 也大有学问。 （四）定势至上 企业的真正竞争对手并不是同行，而是自己！当下企业最需要的是定势，确定自己的核心优 势，确立自己在消费者脑海里的地位，聚焦和借势是中小企业快速腾飞的关键。 企业的大小之分是相对的，强弱之别才是绝对的。没有核心优势的大企业，很快就可能灭失； 而有核心优势的小企业却如金豆子一样，任凭市场腥风血雨地摧残，依然蒸蒸日上，充满生机和活 力，总有一天会登上龙位；就如蒙牛一样，从乳业一千名之后，在短短几年内上升到行业第一品牌 就是最好的证明，没有不可能，只要你将自己的核心优势打造出来了，只要你坚持去做自己应该 做、能够做到最好的事情，就可以了。看似简单，但做到位确实又不简单。 市场导入期，大规模的传播并不能带来大规模的销量，传播的目的不是销量，而是起势，就如 蒙牛在发展初期并没有将自己定位在高端，而是在造势上下功夫，想想看，只要你的声音最大，让 人感觉你最高大，那不用表明自己最高，消费者已经心知肚明了。过去都讲“人无我有，人有我 转”，可是转换是要付出很多转换成本的，更面临转变的不确定风险，“人无我有，人有我喊”是更 切合企业实际，也是获利最丰厚的。 （五）品牌攻略 无人超市行业的品牌竞争仍然处于粗放型、同质化、低效益阶段，都在忙着请形象代言人，却 没有看到整个无人超市行业品牌竞胜的关键驱动要素已经发生位移。 过去请个形象代言人就算是品牌运作了，现在你要出位，首要的是品牌战略规划，品牌定位、 核心价值、表现、传播缺一不可，少一味，品牌力就无法充分发挥出来；其次你还要对品牌进行有 效管理，不断夯实品牌基础，如果不能建立品牌价值传递系统，不能将品牌创造的附加值体现在终 端形象上，不能传递给消费者，那品牌价值将无法彰显出来，更无法转化为销售力；如果不能建立 完善的品牌预警系统，当危机不期而至的时候，多年的心血很容易毁于一旦，这样的实例已经太多 了；再者，还需要不断完善品牌架构，形成系统竞争合力。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 360 现在很多无人超市品牌在走集成品牌运营之路，用国际大牌去占领高端市场，而用自己多年精 心培育的本土品牌当作陪衬品和搭头，几乎一致地走中低端路线，如此做的结果就是本土品牌的价 值越做越低，最后沦为奴隶。如果有一家企业率先用国际大牌来进击低端市场，将对走低端路线的 本土品牌产生深层次的冲击，正如服装行业的巨擎“皮尔卡丹”，使高雅大众化，高价值、低价 格，引发了服装业的一场革命；这好似现代版的田忌赛马，有时，并不需要动很多细节，只需要对 品牌架构进行重构，就有可能牵一发动全身，再现蝴蝶效应，引发整个行业的竞争格局发生巨大变 化。 在企业普遍实力还不强的时候，先打造区域强势品牌，后向全国性强势大品牌转化，更稳健一 些。随着人们出游的频率和人员流动的提高，区域强势大品牌的辐射效应正逐步显现出来，当然， 要选好适合自己生存发展的区域市场，一是辐射力强，譬如郑州市场，之所以成为兵家必争之地， 就是因为其辐射力强；二是该区域市场可以为该品类带来稳定的现金流，譬如，王老吉之所以能快 速走向全国市场，与其在区域市场的强势运作不无关系，本来凉茶在那里已经成为人们的习惯，区 域小，容量大；在全国啤酒市场版图上，珠江啤酒无疑是一颗耀眼的明珠，与广州市场的高利润哺 育关系甚大！ （六）快速销售 个性化、情趣化智能化、定制化正成为无人超市行业发展的主流趋势，小批量、多品种、特色 化将成为无人超市企业下一步产品研发的大方向。现实是国内的无人超市产品在产品方面的创新还 很有限，无非是多几个颜色、花型、款式、造型，新品类的开发很少，在同一层面上展开激烈的价 格对抗，也就不足为奇了。 思路决定出路。将耐用品当作快销品来出售，并非不可能，已经有无数的案例为证。手机原来 只有老板和暴发户才能买得起，属于高档耐用品，现在却成了每个人都买得起、经常更换的时尚产 品。家电原来高贵地摆在百货店，销售速度很慢，随着国美、苏宁等家电连锁店对渠道模式的创 新，家电也可以象快销品一样集中、快速销售了。 那么，如何快速提升销量？聚焦有特色的单品，就像联邦集团在家居行业的发展模式，用一把 联邦椅打遍天下，创造了中国家纺史上少有的单一产品大范围覆盖全国市场、畅销不衰的奇迹。在 产品生命周期动辄以月、半年计的今天，联邦椅的空前成功对企业具有极具价值的借鉴意义。 （七）终端竞胜 现在，众多无人超市企业开始走终端品牌之路，但其对终端的理解还是限于“店”的“硬观 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 361 念”，在模仿其他行业的终端运作模式，集中在商超无人超市专区、店中店、专营店等常规终端竞 争，投入大额资金，销售量却很小，投入产出比严重失衡，食之无味，弃之可惜。 实际上，特殊渠道里潜藏着更多的价值，是无人超市企业谋取超额利润的重要来源之一。妙士 乳业避开商超主流渠道，在餐饮终端获取了高额利润。王老吉通过与火锅店、西式快餐店的嫁接， 从一个区域老品牌快速成长为全国知名品牌。奶粉是乳业竞争的一个大品类，国际名牌奶粉品牌将 主要精力放在了医疗渠道，获取了远远高于一般商超的厚利。 （八）价值创新 如果你问一家家纺企业在卖什么，他会笑你神经病，这还用说，自然卖毛巾、枕头、被褥了； 如果你拿同样的问题去问麦当劳，麦当劳叔叔会告诉你，他不卖汉堡包，他卖的是快乐，还卖房地 产。脑白金好像很少说自己能够解决失眠问题，而是不断提醒人们送礼的时候要记得它。如果你去 问中国新首富“国美”的致富秘诀，他会告诉你，他不是卖家电的，他是在玩资本游戏；如果你去 问世界首富“微软”的致富秘诀，他会告诉你，思考致富，而不是勤劳致富。 实际上，许多无人超市企业并不知道应该卖什么，更不知道应该怎么卖。消费是需要引导的， 仅仅“满足需求”已经过时了，深刻洞察消费者的潜在需求，将被动消费转化为主动消费才是解决 问题的根本。 国外有一家玩具厂长年聘用一群儿童提供新玩具设计创意，为的就是达到消费者开发自己想要 的产品的目的，而不是凭主观臆测开发所谓的好产品再向外推销。人们只会看到他们想看的东西， 对自己参与开发的产品更容易接受。一个简单的道理，第一次学习做饭的，做的再难吃，也会觉得 特别开心，仍然吃得津津有味，因为，那是他自己的劳动成果，其中有他的劳动。 企业存在的唯一目的就是创造顾客。如何创造？想消费者所想，见人所未见，提前主动满足消 费者的梦想，而不是仅限于满足消费者当下的需求。 现在，一提到利润，许多无人超市企业就叫苦，因为同质竞争的结果就是大家都不赚钱，在各 行各业都存在这样的恶性竞争，无人超市企业更是如此。解决思路只有一个，用价值战代替价格 战。现在的众多无人超市企业缺乏多元价值创新理念；没有价值的提升，只好走上价格战的擂台打 斗。 （九）模式倍增 营销模式创新为什么如此重要？因为营销模式的创新直接决定了一个行业的发展速度和规模。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 362 这几年，其他行业通过营销模式创新获得非凡成功的例证越来越多。 小肥羊在短短六年内就席卷全国的奥秘何在？因为他们打破常规，开创了新的营销模式，将延 续了千百年的蘸着小料涮羊肉食法，改革为“不蘸小料涮羊肉”的新食法。锅底料采用几十种上乘 滋补调味品；羊肉精选来自纯天然、无污染的锡林郭勒大草原六月龄“乌珠穆沁羊” ；二者珠联 璧合，形成了“肉品鲜嫩、香辣适口、回味悠长，久涮汤不淡、肉不老”，具有浓厚的蒙古民族餐 饮文化特色的“小肥羊涮羊肉”火锅连锁营销模式。 没有好的营销模式的支持，企业不过是转移了库存而已，只有希望、没有利润，经销商是玩不 起、等不急的。是否有一套可快速复制的盈利模式，而不是招商模式，才是快速胜出的绝对力量。 在为许多企业提供咨询服务的时候，一般都会为其增设一个专门巡查市场的模式总经理，类似 过去的“钦差大臣”，其最大的职责就是调查、研究市场信息，将各分公司、各终端、主要竞争品 牌、乃至跨行业成功品牌的有效盈利模式总结提炼出来，转化、复制到更多区域，从而实现倍增效 应。也许现在有些家纺企业的终端数量还很少，当其从 1个变成 10个的时候，并不惹人眼，但是 当其从 10个一下子变成 100个，而后迅速化为 1000个的时候，就让人看不懂了。麦当劳用了十三 年的时间集成了一套盈利模式，在一年后增长了一千倍；刻一千个章很累（而且慢），复印一千个 章很快（一点不累），这就是模式倍增的真谛！ （十）系统整合 现代社会的财富概念正在悄悄发生改变，一个人是否富有的标志不再是银行里有多少存款，而 是你能够调动多少资源为你所用。这也是“富不过三代”的最大原因，只有“鱼”，不会“渔”，总 有坐吃山空的一天。 现在大多数企业面临的问题，不是没有资源，而是没有将资源进行最大化运营的思路和方法， 资源的运用远胜过资源的拥有。过去，在无人超市行业发展初期，比的是胆量，谁能筹到资金，谁 敢做大，谁就能成为大赢家，现在的许多无人超市企业都是这样抓住机会快速发现起来的；但随着 竞争的加剧，游戏规则已经完全改变，现在比得更多的是企业对资源的整合、运用能力，不单是资 本运营，购并几个企业，增加一些产能，更重要的是如何实现现有资源的最大化运营。 看看近年来的许多创富传奇基本都是按照这样的套路在走，盛大籍以发家的传奇游戏，在韩国 已经成功运营多年，陈天桥不过是将成功的模式拿来，加上自己强大的终端推广能力而已。分众传 媒不过是将美国的楼宇电视传媒模式拿到中国市场上来，有效整合罢了。湖南卫视整合众多资源创 造的“超级女生”传奇，其原型来自于美国，也是个舶来品。家纺企业要实现快速突破，学会对企 业内外部资源的系统整合、有效运营，可以大幅降低经营成本，快速提升综合盈利能力，达到事半 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 363 功倍的效能。 第三节 提升无人超市企业竞争力的策略 在市场经济的大潮下，企业如何才能在激烈的竞争中获取优势，并能取得最佳利益，成了现代 企业所关注的焦点。这个焦点就是企业如何提升其核心竞争力。 一、企业核心竞争力的含义 核心竞争力是一种能够长期产生竞争优势的竞争能力的集合，主要有三层含义：一是企业要有 较强的资源整合及应变能力；二是企业要有较强的组织管理能力；三是企业要有较强的技术等竞争 能力。 二、企业核心竞争力的特征 1.核心竞争力是以用户需求其出发点 核心竞争力以为用户提供具有更多、更好价值的产品或服务为出发点，这是为满足市场发展的 需要，也是企业为取得长足发展的客观需要。 2.核心竞争力是一种独特的、不易被替代的高价值的竞争能力 核心竞争力是企业独一无二的，没有被其它企业或竞争对手所拥有的竞争能力，也是一种能大 大增强企业捕捉市场机会和避免环境威胁的竞争能力，能进一步促使企业在激烈的市场竞争中保持 长期的竞争优势。核心竞争力是在企业的成长与发展壮大中所形成的一种核心竞争能力，不易被其 它所替代的。 3.核心竞争力是一种不能或很难能被模仿和学习的竞争能力 核心竞争力对一个企业而言，一旦形成，就不能或很难能被其它企业所模仿或学习，并且模仿 和学习的成本会很高。主要是因为企业核心竞争力的形成有其独特的历史经历和条件，与社会文 化、环境、价值观念、习俗传统密切相关。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 364 三、提升企业核心竞争力的策略 核心竞争力是企业在市场竞争中取得优势的保障，是一个组织内部各种资源的有效集成组合， 是企业在生产经营中获得长期的可持续的竞争能力的优势。企业必须要做多方面努力来实现核心竞 争力的形成和发展。 1.通过增强企业的资源整合能力来提升核心竞争力 资源是相对有限的，企业如何把有限的资源运用组合好，发挥出最大效益，这是企业必须要解 决的。资源整合是企业通过合理地配置资源，将企业的内外资源组合调整到最佳状态，以发挥出最 大效能，从而进一步增强企业在市场中的整体竞争实力，获得竞争优势的企业战略。第一，要进行 内部资源整合。企业内部资源整合要围绕企业的核心竞争力而对企业内部资源进行调整和重组。通 过整合，使企业原已体现出优势的资源更好的发挥作用，更好地发挥其优势和长处，使企业原来那 些有劣势的资源能通过组合的方式与优势资源相互补充、扬长避短，进一步促进企业的能力的提 高，以使在竞争中占有更多的优势。第二，要进行外部资源整合。企业外部的资源主要是指那些与 企业相关的、并能为企业的生产经营提供帮助的一些实物形、货币形和无形的信息资源等。进行外 部资源整合，企业要将内部的资源与外部资源要有机结合地进行整合，使企业资源组合更加合理。 资源整合要围绕提升企业核心竞争力进行，通过核心竞争力的提升又会进一步促进资源整合程度的 提高和加强。 2.通过增强企业的应变能力来提升核心竞争力 企业的应变能力就是企业对市场机会的把握及进入市场或根据市场情况适时调整企业经营战略 以应对市场变化的能力。企业的市场适应能力是一种企业通过对市场环境的调查、分析与研判后通 过对市场、企业自身和竞争对手的各种策略的调整来实现的。 现代企业经营的理念是以市场需求为中心，同时兼顾到企业与社会的利益，这就要求企业的生 产、经营、服务等要以市场需求为导向，围绕市场的变化而改变、整合、重置企业现有的各种资 源，把企业原有的各种参差不的齐、目标各异的行动力进行整合聚集成具有同一目标的各种能力， 使得各种能力之间避免不必要的内耗，集中优势适时应对环境的变化，以增强企业的竞争能力，这 样才能实现企业应对市场的变化，准确及时地为市场需求提供产品或服务并能得到市场的满意，以 现实企业的经营目标，从而进一步提升企业核心竞争力。 3.通过增强企业的决策、组织及管理能力来提升核心竞争力 管理就是决策。一个企业决策能力的强弱对企业在市场竞争中的地位有着决定性的作用。决策 是企业走向成功的关键一步，决定了企业的发展方向、目标市场及核心产品和服务等。对现代企业 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 365 的决策要有准确的市场洞察力、研究和分析力、判断抉择力，遵照科学的原则和方法把企业的战略 目标进行分析实施于决策过程之中。同时还要有决策制度和相关机制的保证，充分发挥每一位管理 人员或全体员工的智慧，以增强企业的决策能力，从而进一步提升企业核心竞争力。 企业的组织及管理工作是很普通的，但其过程和结果却是至关重要的，它决定着企业运营的成 败，所以说在企业提升核心竞争力过程中其组织及管理工作是决不能忽视的。随着现代企业智能化 水平的提高，知识工人的出现，组织及管理也要发生转变：一方面，企业的组织及管理应更多地转 向激励型，充分发挥知识型员工的积极性、主动性和创造性，提高员工工作的效率和效益，以帮助 企业在市场竞争中占据优势地位。另一方面，企业要根据自身资源的特点、员工的素质和职业技能 及实际客观情况等建立相应的规章制度，并能切实执行。不可盲目效仿国外企业或国内的其它成功 企业。 4.通过改进或创新企业的技术来提升核心竞争力 企业的技术水平决定企业的生产成本、产品质量和服务水平等，它决定着企业在市场中的地位 及竞争的优势水平如何。因此，一个企业要想取得竞争优势，就要比其竞争对手先改进、先创新并 能更好地运用各种技术完成企业的各种生产经营活动。首先，企业技术的改进和创新都必须以市场 对产品及其工艺或服务的需求为出发点，以提升企业核心实力为目标，并能在市场中占有一定的优 势和维持较长时间，不可相当然地盲目改进或创新；其次，技术的改进要有利于企业降低生产成本 或销售成本，即可增加企业利润，也可让利于顾客，便于企业采用低成本竞争战略；第三，企业技 术的改进或创新要围绕顾客的使用技术水平进行。顾客对那些能满足其需要的产品或服务的操作应 用性技术的掌握与否，直接关系到企业产品或服务的市场销量。企业技术的改进或创新所生产的产 品或服务要便于顾客的使用，并能给顾客带方便，减少顾客的使用成本，这样就能极大的增强顾客 的忠诚，增强企业在市场中的竞争优势，从而提升企业的核心竞争力。 5.通过加强企业文化建设来提升核心竞争力 从现代企业经营的角度来看，不论是产品策略、价格策略、渠道策略，还是促销策略，都是为 了企业在经营中能获取竞争优势，而竞争优势的获得不光是要有好的产品和服务，更需要有特色的 文化精神及内含，如“孔府家酒”、“孔府家宴”之所以能名扬四海，就是这个道理。从市场的角度 来看，消费者不再是单纯的以“量的消费”为主，也不再是单纯的以“质的消费”为主，而是建立 在产品质量为基础上的以“文化的消费” 为主。例如，“金利来， 男人的世界”，它使顾客感受到 所购买的不仅仅是一条领带， 最重要的能让男性消费者体会到成功男人的信心和标志。因此，现 代企业要想能在市场竞争中获得更强的竞争优势，就必须注重企业文化的建设和发展，使得企业的 核心竞争力能受到企业文化的影响和引导而得已提升。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 366 第四节 无人超市行业营销策略 随着社会经济的发展，消费需求的差别越来越大，无人超市市场正在朝向差异方向发展。企业 采用差异化策略可以提供与众不同的产品和服务，形成企业的竞争优势。企业应该捕捉到市场的细 微变化，了解市场的走势，通过对市场信息的深刻理解和快速反应，把握住市场定位，结合企业的 生产条件再辅之以设计艺术，加强商品特点的深化与延续，尽快形成成熟而又独立的产品风格。在 客户服务阶段，认识客户之间的不同之处，然后进行客户分群和渠道细分，最后在企业范围内建立 客户数据库并进行客户管理和网络营销，从而拉开与其它品牌的距离以扩大差异。这是一套既能满 足外界需要，又能充分发挥企业潜力，来满足需求并获得利润的营销思想。无人超市产品由于其本 身所具有的基本特性，决定了其产品的营销必须是多种营销策略共同作用的结果，本文在众多的营 销策略中，介绍几种适用于无人超市企业的营销策略。 一、款式新颖策略 消费者的购买动机中列于首位的是无人超市的款式，即功能性和艺术性的结合。无人超市的款 式被多数企业视为影响营销效果的第一因素，这也是无人超市企业和消费者不断追求的目标，也是 无人超市行业中仿、改无人超市设计的利益所在。企业要长久立足于市场，就必须根据消费者的需 求不断开发、设计具有个性化和民族性强的新产品，以剌激消费者购买欲望，最大限度地满足消费 者的需求。 二、成本优势策略 成本优势策略也就是低成本策略。只有使产品成本低于其他竞争者的产品成本，才有可能以低 于竞争者产品的价格销售而享有相同利润。求廉心理较重的消费者，无人超市价格的高低直接影响 着他们的购买行为。因此企业必须不断地提高设备利用率、提高产品的产量、提高原料利用率和降 低能耗，才能保证成本优势策略的实施。 三、品牌提升策略 品牌提升策略，就是要适应消费心理，改善和提高影响品牌的各项要素，通过媒体组合宣传和 优质的服务提高品牌的知名度和美誉度。品牌是企业文化、企业素质的整体反映，是企业无形资产 的重要组成部分。品牌的建立要以产品为先导、以规模为基础、以质量为核心、以市场为标准、以 人才为保证。品牌价值的大小取决于企业自身产品质量、服务质量、市场认同值、售后保障、市场 占有率以及宣传力度等。没有品牌，企业只能在微利中艰难度日、在营销恶性竞争的层次上运行。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 367 四、新产品通报策略 消费者忽略或者没有看到新产品的概率要比购买新产品的机会大得多，所以要形成营销环境商 业特色。无人超市商品的门类管理、店堂的布置、合理的商品展示位置以及一些文字、图片、灯 箱、广告牌等的介绍，可以更有效地指导消费者，解决消费者面临令人眼花缭乱的各种商品所产生 的困惑，这样做能有效地消除外来的种种干扰，在消费者面前更好的呈现新产品。 五、动态营销策略利 营销活动的舞台是市场，只有及时摸清市场中“跳动的脉搏”，即市场的需求、供给、价格、 竞争等信息，懂得市场的基本运作规律，具备把握市场和操作市场的能力，企业才能不断调整营销 方法和措施，使企业整个营销活动适应动态市场变化。只有动态地把握市场变化，依靠市场经济的 调节作用，企业才能随时调整人力、物力和财力供给，改善企业的经营管理和经营决策，提高企业 的经济效益。 六、服务销售策略 服务销售策略是在产品销售全过程中，向消费者提供的各种服务，它包括售前、售中和售后服 务。由于一些消费者对无人超市知识贫乏，识别能力差，在与消费者交流过程中，营销人员要了解 消费者的需求，作好无人超市产品的通报、解答消费者的各项疑问，转换成为辅助消费者采取购买 行为的顾问。售中和售后服务主要是在销售过程中作好订货服务和现场安装等技术服务工作，并通 过对客户提供全方位的服务来了解产品的销售效果和潜在的消费者。这样才能把握该种产品的市场 动态，从而为企业制定下一轮产品开发提供可靠信息。 综上所述，只有无人超市产品具有较高的功能性、艺术性和工艺性，才能使企业的产品有市 场。要促进无人超市行业的发展，营销策略必须紧跟行业的发展和企业的需要，甚至要超前于行业 的发展。有人说“企业可以创造市场，市场也可以毁灭企业”。产品的内在价值只有通过销售和市 场来实现。因此，营销策略是关系到企业生存和发展的关键因素之一。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 368 第十六章 总结一：一切皆认知 人与人之间最大的差距是什么呢？很多人认为是执行力，即使规划再好，那也是在扯淡。但经 历了一些事情后，人与人之间最大的差距，并不是执行力，而是认知。一个人厉不厉害，就看有没 有认知。这也是为何越优秀的人反而越努力的原因，因为优秀的人接触的人和事层次越高，越能看 清自身的差距，就越想去充实自己。有了这样的认知，才会产生执行力，所以真正优秀的人，是停 不下来的。越平庸的人，越自以为是。 第一节 经营/投资的本质就是认知变现 投资很难赚到你不信的那份钱，经营也一样。 这句话绝非鸡汤。这个“信”的背后，需要很深很深的认知。 经营/投资的本质，很多时候可以总结为认知变现。 1、经营/投资即决策，而决策差异背后的根本是认知水平（“认知是大脑的决策算法”）：经 营/投资就是对未来的不确定性下注，经营/投资的过程就是不断地在胜率和赔率之间做平衡。一人 一世界，每个人看到的世界都是不一样的，每个人对同一机会的认知也分不同的维度，不同维度的 认知意味着各自完全不同的胜率选择。没有高确定性为前提的高赔率，是赌博。但市场普遍认知到 的高确定性，在通常情况下又不可能给你高赔率。所以问题的本质其实是你是否有超越市场大多数 人的认知，适时的判断出市场的机会，以高胜率去做高赔率的决策。马云所说的，任何一次机会的 到来，都必将经历四个阶段：“看不见”、“看不起”、“看不懂”、“来不及”，也是同样的逻辑。 2、认知是多维度的：成功的投资需要完整的体系支撑，多维度的认知可以从不同的层面优化 你投资体系的胜率和赔率指标。比如对行业和企业经营的认知：行业空间、竞争格局、价值链分 布、核心竞争力、增长驱动因素等。当然，不同人在整个体系的不同环节的认知能力是有差异的， 也可以通过团队合作让自己的某一部分优质认知最大程度上发挥价值。 3、投资很难赚到你不信的那份钱：知道和相信之间有很大的距离，而真正的认知是相信，甚 至信仰，我们先看几个数字： 大多数人通过各种渠道学习了很多关于 google、亚马逊、Facebook、苹果、腾讯、阿里巴巴 等这些明星公司的核心竞争力、企业文化、商业模式、创始人风格等各方面的知识，都知道他们很 牛，但如果把六支股票做一个组合去复盘，过去三年的年化的平均回报也高达百分之好几十； 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 369 这些现象背后移动互联网对人们生活方式、商业模式的深刻改变，新生一代的消费习惯的升级 等原因，我们大多数人都知道，但能否真正的从知道到相信，进一步转化为可以投资的认知，则少 之又少。 当然，创业也属于认知变现的范畴（李善友曾说，创始人的认知边界是企业真正的边界），只 是其要求更高，除了需要具备超越市场的认知外，还需要战略、组织等一系列综合能力。而投资， 特别是二级市场的投资，其交易成本基本可以忽略不计，是大多数人认知变现最佳的路径。（一级 市场投资门槛更高，交易成本也更为复杂） 经营/投资很难赚到你不信的那份钱。往小了说，对一个公司没有充分的信心，最多只能赚到 财务数据直接相关的那点儿钱，再远点长点的钱是不可能赚到的。往大了说，对国家未来从心底悲 观，那么最多赚到几个波段的小聪明的钱，要赚大钱也很难了。格局、历史感这些东西在 99%的时 候都很虚，但在 1%的重要决策时刻往往就是强大信念的真正支撑点。 摘自《投资很难赚到你不信的那份钱》 第二节 提高认知能力策略 一、认识你自己 对自己的定位很重要，对自己进行定位之前要先认识自己。“认识你自己”是铭刻在古希腊德 尔菲阿波罗神庙墙壁的三句箴言之一，也是其中最有名的一句。我们常常习惯于对外探索，但我们 却极少对内反观自照。所以，大家要对自我有一个清晰认知，较快找到适合自己的岗位，如果能发 挥自身特长那将会是一件幸福无比的事情。 认识自己有一定的难度。人人皆有自利性偏差，往往对自己估值较高，对别人估值较低。但我 们一定要认清自己，要明确自己的强项和弱项。 第一，明确自己适合做企业家还是做管理。有时候未必取决于你预测的成功率，而更取决于你 的风险偏好和果敢程度。 第二，明确自己的思维是发散型还是专注型。比如，发散型思维做研究时思考方向较多，但做 深做细有难度。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 370 第三，明确自己的能力表现为创造型还是学习型。大多数人都是学习型的，但其实创新能力也 非常重要。 第四，明确自己是偏向利他主义还是利己主义。利他主义和利己主义本身不存在褒贬之分，主 要强调了行为、心态等是偏向主观还是客观、多考虑别人还是自己。 所以说，对自己要有一个总体评价，到底做什么职业更适合。 “条条大道通罗马”，其实这个在于一个性格，每个人都有自己的性格，我们不能迷信任何人 的道路，这个世界上有很多成功的道路。 二、向成功者学习 人人希望事半功倍，人人渴求少走弯路。你当然可以花十年、二十年，甚至穷毕生的精力和时 间，自己慢慢地摸索成功之道，但那毕竟不是最好的方法。成功最重要的秘诀之一，就是要用已经 证明有效的成功方法。 已经证明有效的成功方法在哪里？在成功人士那里。 因此，向成功的人学习成功的方法，是追求成功的捷径。 首先，向成功的人学习成功的方法，可以肯定，这个方法是经过实践检验的、行得通的、可操 作的； 其次，向成功的人学习成功的方法，就必然要直接或间接与成功者为伍，受他们的世界观、思 维方法的影响而积极上进。 美国的一个机构经调查后认为，一个人失败的原因，90%是因为这个人的周边亲友、伙伴、同 事、熟人都是些失败和消极的人，正所谓跟好人学好人，跟巫婆跳假神；没有好的思想来引导激 励，没有好的方法来指导成功，走下坡路是必然的。 因此，向成功的人学习成功的方法，不仅能成功，而且能早日成功。所谓成功者成功的方法， 不一定是他们穷数年之功，历经无数次失败的经历。我们大可不必走他们的老路，而是要直接进入 他们的经验、原则之中。做成功者所做的事情，了解成功者的思维模式，并运用到自己身上。任何 一位成功者，之所以在某一方面高人一筹，出类拔萃，必定有其与众不同的方法。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 371 三、理解经济规律 市场经济这么多年来，真正反映的还是国家、产业发展的变化，以及公司的成长。 我们可以看到，很多公司最后成为了伟大的公司，在全球都有非常高的市场占有率，极具竞争 优势，这个过程总体来看，还是一个反映经济规律的市场。 理解经济机器运行规律才知道怎么赚钱，不懂这些基本的规律，你很可能得多奋斗好多年。 审时度势，顺势而为要比埋头苦干更加重要。识时务者为俊杰。时势造就了大部分的英雄，而 只有极少的英雄能够造就时势。不管创业还是投资，不管你做房产投资、证券投资还是创业投资， 在合适的经济周期做与该之相匹配的事情，就像驾船顺流而下一样，事半功倍；反之，就是逆流而 上，不但费劲，甚至可能沉船。 我们可以不做经济学家，但是不能不懂一些基本的经济规律。 四、建立自己的坐标系 不论投资还是经营资，都是面向未来的。不同的阶段都有不同的事情发生，我们研究过去，研 究历史，是为了能够更好地、更大概率地去分析和判断企业、行业的未来发展。那么该怎么做？从 自身体会来说，可以建立一个参照系，通过研究，能够对未来有所判断或者是预测。 美国是一个比较好的类比的参照系。 美国是一个大国，中国也是一个大国，美国的产业非常全，中国的产业也很全，这是一个非常 好的参照系。 我们可以美国过去 40年的数据，初步形成一个框架。可以看到，在一个大国里面，随着经济 发展、产业成熟，不同的行业在不同的阶段有不同的分布。 我们做研究，本质是收集信息和数据，然后再分析处理这些数据。我们希望能够理解背后的商 业逻辑，也希望自己能够有洞察力，能够预测未来，能够指导我们的投资，这个过程需要我们不断 地用现实去检验和修正。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 372 五、培养一眼洞穿事物本质的能力 工作中有一个高效的逻辑思维能力无比重要。它能立刻让你找到问题的关键，让问题引刃而 解。 逻辑思维的过程，是化繁为简，目的，是找到解决方法。因此，所有和“寻求解决方法”无关 的信息，都是无用信息，都需要剔除。 《教父》电影里面有一句话非常经典：花半秒钟就看透事物本质的人，和花一辈子都看不清事 物本质的人，注定是截然不同的命运。 一眼就洞穿事物本质的人，能够抢得先机。在别人还在苦苦思索，不得其解的时候，他们已经 在分析和解决问题。久而久之，在职场中自然就成长地比别人快了。 第三节 提升思维层次与深度思考能力策略 一、思维方式决定人生高度与财富数量 你的思维方式、思维角度、思维逻辑，你的人生高度，包括你的财富能达到的高度，不会超越 你的思维高度。为什么大部分赚不到钱，第一他不思考，第二他思考的方式和逻辑粗糙、混乱，甚 至匪夷所思。 思考的深度和广度，决定了你的人生高度。 为什么有的人读了很多书，知道很多东西，脑子里却还是稀里糊涂的？ 为什么有的人在学校里能够得心应手地学习，却无法成为社会需要的一流人才？ 问题就在于他们的思考方式是被动而沉重的，他们缺乏真正的思考。 这种思考方式看问题无法看得通透，只能囿于自我，而无法获得俯瞰问题的全景视角。 二、思路决定战略转型成功的本源 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 373 伴随着中国的改革开放，中国经济也迎来了三十而立。经过市场经济的洗礼，一大批企业在各 个行业崭露头角，他们中的一些佼佼者在销量和品牌力上有了巨大的提升，甚至与跨国公司的竞争 中亦不落下风。更为重要的是，它们根植中国土壤，创造了中国特色的商业模式。我们仔细研究后 发现，这些企业有一个最重要的共同特质：就是善于在外部和内部环境变化时进行进化（即战略转 型）的能力。这种能力又可以进一步体现为：正确的思维模式、完善的产品线和强大的产品力、准 确的市场定位、强大的品牌力、完善的渠道布局和强大的管理能力。 近年，中国经济正处于转型的十字路口。在这样的背景之下，从企业外部环境看，新的技术和 新的商业模式层出不穷，消费环境不断变化、新的消费族群不断出现；从企业内部看，随着规模的 增大，“成长的烦恼”如影随形，企业无论在营销模式，还是品牌定位、渠道策略上都亟待转型。 可以说，新的内部、外部环境使得企业除了转型别无选择。然而，由于存在“路径依赖”和“思维 定式”，企业转型绝非易事，转型的高风险使其成为“刀尖上的舞蹈”，许多企业在转型过程中陷入 了“不转型等死、转型找死”的尴尬境地。 为什么有的企业能够成功转型，而有的企业始终徘徊不前甚至倒退？成功一定有道理，失败一 定有原因。企业能否成功转型，首先取决于领导者和全体员工能否在思维模式上进行转型。这并非 易事，对企业而言，如何才能打破传统的经验主义和思维定式的束缚，建立正确的思维模式？ 三、如何建立正确的思维模式 许多中国企业之所以失败，不是营销策略上的问题，而是根本就没有战略，还有很多企业把目 标与战略混为一谈。对中国企业而言，最急需的不是方法，而是方法论——即学会如何建立正确的 思维模式。 企业成功发展的前提是建立正确的思维模式。而一个人尤其是领导者的思维模式很难改变，俗 话说“江山易改、本性难移”。要想转变思维模式，就必须通过系统的调研诊断和战略规划来突破 原有固化思维模式。企业常常被固有的思维模式所局限，原因就在于人在成功之后容易产生思维定 式。思维定式就是一种思维习惯，人一旦形成思维定势，要改变是非常困难的。而要克服“自己” 这个最大的敌人，从固化的思维定式中跳出来，就必须通过战略和模式来对自己的思维进行重新梳 理，其关键在于认清行业及企业发展的态式及趋势，然后再顺势而为，这样就能较容易地从思维定 式中跳出来。 很多企业并不太了解战略和模式对于一个企业的意义，在他们的眼中经验最为重要。经验固然 重要，但是企业发展到一定阶段后，仅靠经验来治理企业就存在很大的问题。一方面，随着组织规 模的扩大，决策的速度也大大降低，如果不能形成一种有计划的战略驱动，企业是很难快速地抓住 稍纵即逝的机会的；另一方面，由于企业涉及的业务领域不断增加，行业的竞争态势也日趋激烈和 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 374 复杂，必须有计划地挖掘机会和实现规模增长。 四、提升你的思维层次来解决问题 有时候，我们已经够努力了，却还是看不到生活有所改变的迹象，内心就像陷入了一个迷宫， 迷茫而焦虑。 爱因斯坦曾说，这个层次的问题，很难靠这个层次的思考来解决。 那如果这个层次的思考失效，我们又该如何找到出路呢？ 1、你眼下的难题需要提升一个思维层次来解决 人的思维是有层次的，你眼下的难题，往往需要提升一个思维层次来解决。 2、从更高的思维层次上改变才能在根源上解决问题 一个人的认知系统是非常复杂的，我们脑子里可能存在着各种声音，想法，评判，而外界成千 上万的讯息也在不断地涌入大脑。 所以有时候我们会下决心做出一些选择，行动。但过不了多久，又会因为内心的无序，精神上 的熵增半途而废。 在更高的思维层次上进行改变，往往才会从根源上解决问题，产生质的变化。 3、你对于时间的认知 决定了升维思考的高度 关于提升思维的层次，很重要的一点是把时间这个维度纳入考量。大部分时候，我们都容易高 估短期的收益，而低估长期的价值。但是如果加入时间这个维度，那大部分事情就容易变得清晰明 了起来。 在美国华尔街的游戏规则里，一家公司每个季度财报上的数据都得要足够亮眼才会获得资本的 青睐，因为他们注重的是短期利润。 不过，『亚马逊』公司却不以为然，反而选择以长线思维牺牲短期利润来获取增长。在『亚马 逊』CEO贝索斯的观念里： 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 375 所有只能产生短期利润的项目都不重要，无论现在多赚钱； 能够产生长期现金流的项目才是最重要的，无论现在亏多少钱。 在他看来，如果在你做的每件事情中把眼光放到未来三年，和你同台竞技的人会很多；但是如 果你的目光能放到未来七年，那么可以和你竞争的就很少了，因为很少有公司愿意做那么长远的打 算。 而如今，『亚马逊』颠覆了书店，把美国最大的书店巴诺击败了；也颠覆了超市，它的市值超 过了美国前 10大零售店的市值总和；甚至颠覆了计算能力市场，其作为一家电商，居然进入到云 计算的行业，而现在 Oracel，IBM，惠普，Dell等等这些世界有名的传统计算公司巨头的市值加起 来，都不如『亚马逊』。 而贝索斯自己，在 2017年 3月也超过巴菲特，成为世界第二富翁；而在 2017年 10月 28日， 身价飙升至近千亿美元，成为世界首富。 其实，一个人对于时间的认知，往往决定了升维思考的高度。 当把思考架构于时间之上，我们的思维视角就提升到了一个新的高度。 4、用升维思考来降维攻击 才能完成人生破局 从低层次的思维模式，逐层往上探究高层次的思维模式，这样一种升维的过程往往能够挖掘出 问题的关键所在； 而同时结合时间维度进行思考，则会让我们更清楚事情未来的演化方向，明晰自己的选择。 当我们处于一个更高的维度，也就拥有了『降维攻击』的能力。它让我们从眼下的困局中跳脱 出来，以一种全新的方式来看待世界，原来的问题也就随之迎刃而解。 其实，提升了思维的层次，你就对现状有了一个全新的认知。 你拥有了更高的视野，看清了事实的真相，从而改变现状也就是成了水到渠成，顺势而为的事 情。 人生就是一场长途跋涉的旅程，有时候我们会遇到一片浓雾，不知所向。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 376 这时候，如果我们试着爬上一处高地，对照着手里的那张信念地图，往往就能辨别出旅程的方 向，然后继续鼓起勇气，耐心地走下去。 如果你发现自己总是周而复始地遇到同样的问题，那就需要提升自己的思维层次，用『升维思 考』来『降维攻击』，从而完成人生中的破局。 五、深度思考可以改变人生 以前看过一篇文章叫“深度思考比勤奋更重要”，当时看完后也只记住这句话，没什么切身体 会，但后来发现这句话太有分量了。于是又认真的看了几遍，是晨兴资本刘芹写的。雷军给刘芹打 了一个电话跟他说：“我一直认为你做投资是有自己的独到之处，你能告诉我，到底怎么样才能做 一个成功的投资者？你为什么投资能做得非常不错呢？”他当时给了雷军一个答案，“我相信我极 其的勤奋。我相信天道一定能酬勤！我相信如果勤奋的话，你一定能做一个非常好的投资者。”他 本来以为这个答案至少能得到雷军的部分认同，结果他没想到，雷军给了他一个让人惊讶的反馈。 这个答案就是天道并非一定酬勤。这个观点当时给了他非常大的刺激。后来慢慢明白了，可能勤奋 是必要的，但是勤奋是远远不够的。 深度思考比勤奋更重要，是的，深度思考决定人生。理解这句话需要明确几个概念，什么是深 度？深度是触及事物本质的程度，深入理解事物本质是深，只了解事物表面是浅。决定意思是起决 定性作用，但不是绝对作用。人生不是完全由深度思考决定，但起到决定性作用。有些人不需要太 深刻照样可以过的舒服自在，比如富二代、官二代，买张彩票中了 500万，什么深刻不深刻对他们 来说都是扯淡。 细细研究各个领域成绩斐然的大咖所做的演讲、写的文章无不是对某个领域深刻思考的结晶， 思考的深度及远见一般人望尘莫及。马云对电商的深刻理解及远见成就了阿里，周鸿祎对流量的深 刻理解使入主奇虎前后发生天壤之别的变化，中航 502所对离子发动机技术的深度研究和理解造出 了世界最先进的离子发动机，使地球去火星的飞行时间缩短到 39天左右。 但深度思考并不是深不可及的，我们通过努力，不断练习是可以获得的一项技能，一旦深度思 考成为习惯人生将大不同。 六、学会研究最重要的问题 做研究最为重要的是时间管理，我们每一个人最稀缺的就是时间。研究工作面对的是一个非常 复杂的、非结构化的海量信息。时间的稀缺性与信息的无限性就会派生出两个问题： 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 377 1、要研究最重要的问题 我们研究的应该是大问题，要把握的是产业与企业的大方向，并在判断与决策上获得大概率上 的正确。概括起来就是，大问题、大方向、大概率。 无论是资深的分析师还是学校刚毕业的初学者，都一样要去学习站在产业的最高处、最前沿， 以企业老板的角度去思考大问题，即使在一些细枝末叶的问题上做得多么完美，其价值也是有限 的。大问题上的模糊准确远远比小问题上的完美精确更为重要。 2、在正确的路径上持续积累 解决效率问题的第一步是要树立科学合理的正确的研究方法，然后通过不断的学习，去持续优 化这个思维框架与方法体系。要在正确的路径上持续地积累，守正出奇。不能在丛林里面的羊肠小 道里奔跑，要找到穿越丛林的阳关大道。在正确的道路上即便像乌龟一样爬也能爬到终点，而在无 方向的丛林里奔走却可能一直迷失。在正确路径上，持续积累的力量是非常强大的。 第四节 认知需要人生沉淀 以投资为例。芒格说过，40岁之前没有价值投资者，虽然世上总有例外，但基本情况的却是 这样，做价值投资的人基本都是高龄大叔，甚至大爷。 这些价值投资做的好的大叔们，曾经也是年轻人，而且无一例外曾经都是技术派，整天研究 K 线，追涨杀跌，一路杀到 40-50岁，钱没赚到，身心俱疲，痛定思痛，逐渐转为价值派，买入优质 公司，长期持有，慢慢变富。从技术派到价值派的转变，是思想的转变，也是人生的转变。但是这 个转变通常要花十年，二十年，甚至三十年。 巴菲特之所以这么成功，有个重大的原因就是他悟的早而且活的久，20多岁就开始积累财 富，一直到现在快 90岁了还没有停止。悟的早，活的久，这两个条件具备一个就已经很不错了， 我看到的很多投资人基本悟的都不早，只能靠活得久了，所以你能看到大多数投资做的成功的人， 都保持了良好的生活习惯，比如健身。其实，长长的坡厚厚的雪不仅仅针对优秀的公司，更针对优 秀的投资人。 从 20岁就开始积累财富和从 50岁开始积累有着天壤之别，但 20岁的人不可能有耐心慢慢积 累。世上之事就是这样，年轻人有足够的时间慢慢变富，却总想一夜暴富，等到老了，明白了人生 不易，明白天下没有随便成功的事情，想踏踏实实的做点事情，却已经没太多时间了。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 378 做价值投资的人之所以都是年纪大的人，不是他们的知识，智商比较高，而是他们经历的多， 明白了很多浅显易懂的道理，人性急功近利，价投耐心守候，人性朝秦暮楚，价投坚如磐石，人性 贪多无厌，价投三千一瓢，人性随波逐流，价投孤独前行。所有的这一切，都需要对世界，对社 会，对自己有深刻的理解才能渐渐明白，而这些不是一个年轻人能轻易悟到的，哪怕他再聪明，学 历再高。 与投资一样，在实体经营这个领域，我们更需要“价值投资”，树立长期经营的理念，踏踏实 实的做点事情，不急功近利，耐心守候。 中国经济经过近四十年的快速发展、粗放式发展，也是时候沉淀下来，朝高质量、高技术、集 约式发展了。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 379 第十七章 总结二：一切皆行动 在决策中，知识、常识和胆识都很重要。知识能让人有效的分析，通常来讲知识越扎实能力也 就越强。但知识再多，永远还是要面对不确定性，常识能让人看问题更简洁和直击核心规律，无论 环境怎么变都不改基础的原则。而无论知识还是常识，最终还是要靠行动力变为真正的决策结果， 所以光有“识”而无“胆”只能空谈，正所谓真正重要的不是你对还是错，而是你做对或做错的数 量，以及量级。 第一节 一切皆行动 人生的尴尬往往是理想太伟大，能力太卑微。或者是天天做大梦，但永远不行动。 一、立刻付之于行动 作为一个决策者，我们面对的是一个不确定的世界。这里永远不存在一个能够被大多数人轻易 掌握的走向成功的简单方法。美国前财政部长罗伯特·鲁宾的决策方式，对每一个决策者都有很大 的借鉴意义： 1.天下惟一确定的事就是不确定性。 2.任何决策都是均衡几率的结果。 3.一旦作出决定，立刻付之于行动，行为要果断迅速。 4.决策者的品质远比决策结果重要。 是的，确实像鲁宾所说的，决策者的品质远比决策结果重要。交易结果的好坏我们无法控制， 但是，我们可以控制自己的欲望、情绪、思维和行为。 二、敢想还要敢拼 人生之路亦是充满了一个又一个挑战，在前进的路途中，我们需要坚持不懈、勇敢顽强和沉着 冷静，才能不断突破自我，超越极限。 俗话说得好，敢想，敢做，敢拼，没有挑战的人生和咸鱼有什么分别。 做企业也一样，如果没有一种气魄和胆识，注定是无法成功的。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 380 三、敢于下注——谁家的江山，不是借的？ 谁家的江山，不是借的？——格隆 2017年，万科、万达、乐视、安邦……，如此之多我们耳熟能详，曾经看似光鲜的商业故 事、商业逻辑与商业帝国，都那么轻而易举垮塌，被证伪，以致令你一身冷汗与后怕，几乎身边所 有的商业故事都已无法自圆其说。 江山终究是拿不走的。青山依旧在，几度夕阳红。 这种世事变迁，于经济周期，于岁月，于国家，可能都只是一段小的回旋，一小段毫不起眼的 弯路。 于我们，却极可能是一生。 从这个角度，对于普通个体，任何一次试错的机会成本，会有多高？！ 但我们依然会下注或行动。 我们有完全有理由不相信任何一块江山，以及江山上那些自以为是的英雄故事，但我们仍然相 信全人类的进化力量。我们可以投资代表着全人类进化方向的企业，也可以自己去开办代表人类进 化方向的企业。 这世界上只有一种真正的英雄主义：那就是，在看清生活的真相之后，依然热爱生活。 摘自格隆《借江山一用，转回身百年——在时代窗口与经济周期的轮回里》，并稍作修改。 第二节 基于“行动”的策略 一、行动计划是整个项目执行的关键 再完美的创业构思也要能够落地才有意义，行动计划是整个项目执行的关键，一个务实、接地 气具有可操作性的行动方案可以提高效率、减少执行的盲目性、目标更清晰、评估更量化。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 381 二、行动时机很重要 好时机真得很重要，举凡在世界上的每个角落都可以看见它的重要性。公司何时上市、何时推 出新产品、行销策略执行的时机点等等，很多事情会失败只因为市场还没准备好，环境还不够完 备，全世界第一个滑鼠并非 Apple所生产，但却是 Apple将它发扬光大。 有时候，早知道我们就快一点执行，或许就能成功了，可惜的是，大部分的人往往事后诸葛： 「其实我也曾经那样想过、也差一点成功了，不然我就是下一个 Google、下一个 Amazon」。 《时机问题》的作者 史都华‧艾伯特说：「我们之所以错失时机，或是下错判断，不只是因为 这世界既复杂又充满不确定性，更是因为我们描述世界与眼前任务的方法，忽略了我们所需的重要 事实」。 三、行动多并不一定就效果好 行动多并不一定就效果好，有时什么也不做可能是一种最好的选择。且不说“有所为有所不 为”、“文武之道，一张一弛”的古训，也不说常常发生的“一动不如一静”的真实故事，就是华尔 街早期的成功大炒家埃德温?里费弗也说过：“盲目而频繁的交易是造成华尔街投资者亏损的主要 原因，即使在专业投资者中也是这样。但我必须做正确的选择，我不能草率行事，所以我静等 着……”，他还说：“我赚大钱的秘密就是我常常只是静静地坐着……”。 过多的行动就是盲动，盲动耗散我们的精神、迷幻我们的心智、磨损我们的金钱。因为盲动主 要来自心理的盲区，减少盲动的办法也就主要从调节心理盲区契入，归纳起来，大致有三： 一是调整对行动的看法，行动多并不一定就是勤奋、行动多并不一定就能够使我们更快地达到 目标，有时，什么也不做是一种更好的生存状态； 二是调整对待机会的态度，人们常常认为应该尽可能多地去把握机会，但在专业投资者的心 中，想得更多的却是“只去把握自己能够把握的机会、只去捕捉对自己赢面大的机会”； 三是要学会享受孤独，很多行动不过是人们害怕无聊而制造出来的，“什么也不做就有无聊 感”其实是一种不健康的精神状态。 经营决策与投资也是一样的道路，行动多并不一定就效果好。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 382 人之所以平庸，是在平庸的机会上花费了太多的精力。当然如果连这点儿努力都没付出，那就 不是平庸而是惨淡了。 但要想超越平均水平，就需要把精力用来寻找和把握人生级别的大机会。 而这又是以长期的思索、通透的判断体系为前提，并以异乎寻常的耐心和超乎常人的利益计算 模式为基础的。说起来容易，但要真想超越思维和决策的舒适区，还是很艰难的 四、重要的是方向、趋势 诺基亚：我们并没有做错什么，但不知为什么，我们输了。诺基亚没有做错什么，只是被这个 时代打败了。 如果做一件事情，我们没有选好方向，那样只会白白浪费时间，白白的消耗我们。也有可能会 南辕北辙，不但做不成事情，还会相差千里。方向错了，就不会达到我们想要的结果，就不会成 功。方向错了，那么再怎么寻找，再怎么努力，再怎么绞尽脑汁的用尽所有能想到的方法，似乎都 是无济于事的。所以一开始的方向很重要。 把握好公司的方向，方向对了，我们才能到达我们预想的终点。 2019-2025 年中国无人超市行业深度研究与发展战略咨询报告 让每个人都能成为行业专家、管理专家、研究专家、投资专家、成功企业家…… 383 法律声明 版权声明 本报告由盛世华研调查和制作，报告版权归属于深圳市盛世华研企业管理有限公 司。报告中所有的文字、图片、表格均受知识产权法律法规保护，部分文字和数据采集 于公开信息，所有权为原著者所有。没有经过本公司书面许可，任何组织和个人不得以 任何形式复制或传递。任何未经授权使用本报告的相关商业行为都将违反《中华人民共 和国著作权法》和其他法律法规以及有关国际公约的规定。如需引用、刊发，需注明出 处为“华研智库”，且不得对本报告进行有悖原意的删节与修改。否则引起的一切法律 后果由该客户自行承担，同时本公司亦认为其行为侵犯了公司著作权，公司有权依法追 究其法律责任。 免责条款 本报告是基于盛世华研公司及其研究员采用桌面研究、行业访谈、市场调查及其他 研究方法，结合盛世华研监测数据，并通过盛世华研知识体系及数据模型研究获得。本 报告中发布的调研数据受调研方法及样本的影响，以及调查资料收集范围的限制，部分 数据可能未必能够完全反映真实市场情况，盛世华研对该等信息的准确性、完整性或可 靠性不作任何保证。因此，本报告仅供个人或单位作为市场参考资料，本公司不承担因 使用本报告而产生的法律责任。 本报告是盛世华研企业管理有限公司服务体系下决策咨询报告系统的重要组成部 分。如对有关信息或问题有深入需求的客户，欢迎使用盛世华研企业管理有限公司之专 项研究咨询服务。 更多资讯，请关注 华研智库 http://www.china-zhiku.com