合并报表与母公司报表披露研究

合并报表与母公司报表披露研究摘要：随着当前全球市场经济的不断发展，大型企业集团化呈现出强劲的发展势头。在这种情况下，合并报表的合理化披露显得越发重要。随着企业集团舞弊等问题的日益凸显并受到极大关注，各国纷纷加快对合并报表披露的规范化的研究。各国学者也从合并报表披露合理化以及规范化的角度对合并报表的理论框架和实施方法进行了研究与探索，把理论与实践结合起来。然而，在会计准则国际趋同的背景下，各国对于合并报表和母公司报表是否同时披露却有着不同的安排。本文针对各国不同财务报告披露 制度 关于办公室下班关闭电源制度矿山事故隐患举报和奖励制度制度下载人事管理制度doc盘点制度下载 的情况，在运用理论 分析 定性数据统计分析pdf销售业绩分析模板建筑结构震害分析销售进度分析表京东商城竞争战略分析 和实例研究的基础上，通过对合并报表的产生背景及应用发展，单一披露制和双重披露制两种披露制度的应用的研究，合并报表和母公司报表双重披露制重要性和必要性等角度，对合并报表与母公司报表的分工与协作作初步的分析和探索。关键词：合并报表母公司双重披露制单一披露制ResearchondisclosureofconsolidatedfinancialstatementsandparentstatementAbstract:Withthecontinuousdevelopmentofthecurrentglobalmarketeconomy,thereisastrongmomentumofenterprisecollectivization.Inthiscase,therationalizationofdisclosureofconsolidatedfinancialstatementsappearsincreasinglyimportant.Asissuesofenterprisegroupfraudhaveattractedgreatattention,manycountriesspeedupthestudyonstandardizationofdisclosureoftheconsolidatedstatements.Scholarsaroundtheworldalsohavestudiedandexploredtheoreticalframeworkandimplementationmethodofconsolidatedstatementsinrespectiveofrationalizationandstandardizationofconsolidatedfinancialstatements,combiningtheorywithpractice.However,underthebackgroundofinternationalconvergenceofaccountingstandards,countrieshavedifferentarrangementsonwhethertodisclosetheconsolidatedfinancialstatementsandtheparentstatementsatthesametime.Onthebasisofthetheoreticalanalysisandcasestudy,thepaperhasmadeapreliminaryanalysisandexplorationofdivisionandcooperationofconsolidatedfinancialstatementsandparentstatementsthroughresearchonthebackgroundandapplicationofconsolidatedstatements,thesingledisclosuresystemanddualdisclosuresystemandtheirapplication,theimportanceandnecessityofdualdisclosureofconsolidatedfinancialstatementsandparentstatements.Keywords:ConsolidatedfinancialstatementsParentcompanyDualdisclosuresystemSingledisclosuresystem一、导论（一）研究背景和意义随着世界经济的快速发展，企业集团化已经成为必然的趋势，越来越多的上市公司开始披露合并财务报表。就当前世界上国际会计对于合并财务报表的披露制度而言，主要有单一披露制和双重披露制两种制度，其中美国和加拿大等国家是单一披露制的代表，英国和法国在内的资本主义国家是双重披露制的代表。现在越来越多的监管机构也开始以合并财务报表对企业集团进行监督和管理。然而，目前世界上不同国家对于合并财务报表披露制度的选择不尽相同，是否披露、以何种形式披露，并且披露的程度也各有不同、各有特点，这对于国际会计准则的进一步的趋同带来了一定程度的阻碍。并且，从当前的研究看，关于合并财务报表与母公司财务报表双重信息披露的研究也一直是会计研究领域内各专家学者经久不衰的热门问题。合并报表与母公司报表在定位和作用上是否存在差异，不同财务报告的披露模式是如何形成，如何合理地对合并报表与母公司报表的作用进行分工，这些都是我们值得探究的问题。因此，建立和完善合理的合并财务报表与母公司财务报表信息披露制度势在必行，进一步推广两种信息披露制度、建立全球统一的披露制度是一个理想的发展方向。（二）研究方法接下来本文试着通过对合并报表的成立背景与发展现状、双重披露制和单一披露制两种合并报表披露制度的历史和特点进行分析和探讨，并采用案例分析的方法，以我国著名地产上市公司万科公司公开的2015年财务报表分析为例，讨论优化合并报表与母公司财务报表的分工协作，并进一步完善双重信息披露制度的方式方法，并试着提出可能有价值的政策和建议，希望能够对合并报表与母公司财务报表的披露机制的发展和完善提供一定的参考和发展思路。（三） 论文 政研论文下载论文大学下载论文大学下载关于长拳的论文浙大论文封面下载 结构安排本文主要围绕四个部分展开讨论和研究。（1)为引言部分，提出所要解决的关键问题，阐释本文研究合并报表和母公司报表披露的目的和意义，选题的背景、国内外的研究结论回顾等。（2）阐释合并报表编制理论以及单一披露制和双重披露制两种披露制度的成立背景和发展。（3）采用案例分析法，以我国上市公司万科为例，进一步分析讨论单一披露制和双重披露制在传达企业集团财务信息、为投资者提供决策方面的有效性和局限性。（4对研究结论进行归纳的基础上，探讨进一步优化合并报表与母公司报表的分工与协作，完善双重信息披露制度的可能路径，并提出有价值的政策和建议。二、文献回顾与理论基础（一）国内外文献回顾本节主要讲当前我国以及世界上其他国家的专家及学者对合并财务报表编制和披露的研究，在此基础上分析合并财务报表对于披露制度的选择的影响，并对单一披露制和双重披露制的特点和适用背景作进一步的分析和探讨。程昔武、后青松（2011）采用了Basu逆回归模型[17]，以以往的研究文献为基础，采集了2005年到2008年的上海证券交易所的上市公司的数据作为研究的样本开展实证分析，得出合并财务报表信息的稳健性弱于母公司个别报表信息的稳健性，但是若企业集团以主体理论编制合并报表，那么其比起母公司理论编制的合并报表更具备稳健性。郭俊英（2012）采用了案例和理论相结合的方法，介绍了合并报表的理论、合并的范围和方法，就合并报表规定在当今国际上的规则和我国所采用的规则做了详细介绍和解释，同时还提及了持股比例变动情况下以及企业类型转换情形下对母公司个别财务报表以及合并财务报表的影响，从而得出，我国企业会计准则需要向国际会计准则趋同，要更好的把握控制的内涵，在权衡风险和报酬的基础上，补充和完善合并报表编制的内容，提高合并财务报表的质量[24]。辛祥晶（2001）系统地论述了关联方交易的过程，主要是关联方交易的规范、种类、交易动机等等，并指出由于市场机制的不完善，部分上市公司为牟取不当利益，铤而走险开展非法关联方交易，没有在合并财务报表中合理公正地披露其关联方交易信息，甚至篡改、伪造信息企图迷惑投资者，这给投资者和市场监管机构做出投资决策、甄别真伪信息带来了极大的麻烦，提高了交易的风险，扰乱了市场的正常秩序[25]。因此，她指出，投资者在做出投资决策时，要头脑冷静、细致分析，使用科学的方法做出合理的判断。CirsteaAndreea和BaltariuAlexandra-Carmen（2013）以历年的文献综述为基础，简要描述国际会计关于合并财务报表的规定，通过数据分析的方法，从几个方面更加详尽地展示了世界上三大知名证券交易所：纽约证券交易所、英国伦敦证券交易所、德意志证券交易所在披露合并财务报表信息方面的情况，从而更加清晰地为读者提供关于合并财务报表披露和列报的信息[26]。通过合理的数据筛选和分析，进一步证实了所选取的三大证券交易所30家集团公司合并财务报表的协调性和重要性。Walker(2005)首先介绍了20世纪40年代以前美国和英国关于合并财务报表编制和列报的文献综述，表明在不同时代、不同会计环境和不同的企业组织结构中，合并财务报表的使用发挥了它应有的价值。然而，到现在为止，合并财务报表是否依旧是报告的最理想形式，是否依旧发挥其有用性，这些问题都值得探究[28]。Walker采用案例分析方法证明合并财务报表在母公司所有报表中具有非常重要的地位，并且合并财务报表有效地补充了母公司的年末余额表信息的，为投资者对公司偿还债务能力的分析提供了一定依据。对于双重披露制和单一披露制这两种制度中，哪一种制度更具有优越性，能够发挥对投资者决策和市场引导的作用，需要具体问题具体分析，对于不同国家和不同地区来说，每一种制度的采用都有其历史原因和现实原因。我国当前一直是采用双重披露制，将母公司报表作为辅助，为上市公司合并财务报表做进一步补充说明，从而弥补单一披露制度下合并财务报表由于“合并”的原因而遗漏的重要信息。（二）合并报表的理论基础合并财务报表，即合并报表或合并会计报表，是由企业集团内的控股企业编制的报表，它将其子公司的会计报表汇总后，抵消关联交易部分，得出站在整个集团角度上的报表数据。合并财务报表主要由资产负债表、损益表、现金流量表或财务状况变动表以及附注组成，是用来反映整个企业集团的整体经营成果、财务状况和现金流量的财务报表。“所谓合并报表的合并理论，实际上是指认识合并财务报表的观点或看问题的角度，即如何看待由母公司和其子公司所组成的企业集团（合并主体）及其内部联系。”（韩江磊，2007）[15]一般来说，合并报表编制的方式的选择和企业当时所处的社会经济环境紧密相关，比如说合并范围的确定、合并方法的选择、对相关投资采用的核算理念等等都需要考虑企业自身的经营状况以及当时的社会条件。21世纪以来，由于市场经济的日趋复杂性和企业集团交易的多元化，现有的法律法规无法满足企业多样化交易的需求，在2014年财政部发布了《企业会计准则第33号——合并财务报表》，该文件正是为了规范合并财务报表的编制和列报，促进市场经济健康稳定发展而制定的。根据《企业会计准则——基本准则》所制定的。该准则自2014年7月1日起施行，旨在更好的保护投资者的合法权益，帮助和引导他们做出正确理性的投资决策，促进市场交易信息公开化透明化公正化，并且有力地促进社会主义市场经济持续健康发展。到目前为止，当今世界上采用的合并财务报告的编制理念主要有三种，分别是：母公司理论、主体理论及所有权理论，不同的编制理念导致合并财务报表存在不同程度的差别。实体理论情况下，合并报表以整个企业为会计实体进行编制，是从企业集团角度解释与说明合并会计报表的目的、编制方法、少数股权性质、合并资产的计价、合并利润的计量及企业集团内部未实现损益抵消等合并报表编制方法的一整套原理与结论。第二种是所有权理论。所有权理论下，企业集团编制合并会计报表时既不强调企业集团中的法定控制或实际控制关系，也不强调企业集团各成员企业在所构成的经济实体中的平等关系，而是强调编制合并会计报表的企业对纳入合并范围的企业所拥有的所有权。母公司理论下，合并财务报表的编制目的是为母公司股东服务，满足母公司股东的信息需求。母公司理论中，只要满足了企业集团母公司股东这一主要使用者对会计信息的主要要求，其他利益主体（包括少数股东）对会计信息的基本要求也会得到大体上的满足。“母公司概念注重母公司股东的权益，因此，合并财务报表既反映母公司股东在母公司中享有的利益，也表示了母公司股东在母公司的子公司的可辨认净资产中不可剥夺的利益。”（娄顽意，2014)[21]自从我国在1995年发布实施《合并报表暂行规定》以来，我国一直采用母公司理论和实体理论相结合的模式，而这一模式的选择也与我国当前的社会经济大环境、企业集团的发展态势和财务报表发展历史密切相关。（三）合并报表和母公司报表披露的理论基础虽然合并财务报表存在许多不同的编制理念，但是对于是否同时披露母公司报表和合并报表，当前大多数国家对母公司财务报告主要存在两种制度安排，即：“单一披露制”和“双重披露制”。单一披露制下合并报表取代母公司报表，母公司只需要对外提供合并报表而不提供其自身的财务报表，例如美国与加拿大；双重披露制下母公司要同时提供合并报表与母公司报表，例如英、法、徳、日等国。我国也是同样采用双重披露制。但是无论在何种披露制度下，合并报表得地位均优于母公司报表。使用单一披露制度的国家通常认为单一披露制度在传递集团价值、分析企业经济状况方面比双重披露制更具有现实意义，因此合并报表完全取代母公司报表，这一观点被认为是“取代观”。还有另一种观点认为，合并报表与母公司报表各有各的优点和作用，可以相互补充，两者对于分析企业财务状况都不可缺，这一观点被认为是“互补观”，同时也是合并报表与母公司报表双重披露的基础。不过，从合并财务报表的发展历史看，即使是实施“单一披露制”的各国监管机构也承认母公司报表的存在对于投资者作分析决策具有一定的意义。然而，不得不承认的是，现在大多数国家的准则制定机构是根据假设选择是否采纳“单一披露制”还是“双重披露制”,缺少确凿的理论和经验证据。不同国家对合并报表与母公司报表信息披露情况的差异表格1国家是否披露合并报表是否要求披露母公司报表母公司报表是否与合并报表在相同的文件中披露母公司报表在确认与计量上是否与合并报表相同母公司报表的组成是否与合并报表相同规范报表披露的监管规则加拿大是禁止N/AN/AN/A省级证券法案美国是否。但某些情况可能会要求对公司财务信息进行简式披露是是否证券交易委员会发布的规则S-X英国是是。但利润表的披露存在选择豁免是是。但如果存在差异，则必须在报表附注中披露并解释是。但满足“选择豁免”时两者存在差异1985、1989年公司法、证券交易披露规则、英国会计准则委员会发布的会计准则法国是是是存在差异是商业法令、披露规令德国是是不一定。如果两套报表在相同的文件中披露，它们的附注可以合并是是。但母公司报表中不要求披露现金流量表。分部报告和所有者权益变动表德国商业法令、德国会计准则澳大利亚是是是。披露时合并报表和母公司报表信息在同一张报表中分列披露是是公司法日本是是是。但两套报表的附注可以合并是是证券交易法、公司法 资料 新概念英语资料下载李居明饿命改运学pdf成本会计期末资料社会工作导论资料工程结算所需资料清单 来源：(1)Cotter，J．2003．DiscussionsPaper—RelevanceofParentEntityFinancialReport．AustralianAccountingStandardsBoard；(2)根据公开信息整理。三、合并报表与母公司财务报表信息披露的决策有用性（一）合并报表与母公司报表的差异合并报表通过母子公司之间的抵消和合并处理来综合反映整个集团公司的一整年的经营状况、现金流量和偿债能力，为投资者和债权人提供投资决策的参考和公司未来市值和盈利能力的评估依据。也就是说，合并财务报表是站在集团公司整体的角度来看的，重点是关注整个企业集团的盈利能力、市场竞争力以及抵抗风险的能力，这样能够让利益相关者以全局观来看待整个公司的经济实力和发展潜力。而母公司报表能作为辅助性的参考，让投资人和债权人能够更加客观全面地了解母公司和子公司之间的具体交易往来，因为合并报表的编制过程将母公司和子公司内部的明细交易都合并抵消了，公司集团内部的经营情况、具体业务往来、资金流动状态这些更细致的信息无法通过合并财务报表看出来。因此，将母公司报表与合并财务报表相结合进行分析和参考，能够有利于投资者和股东作出正确和理性的判断，也有助于建立稳定和良性的财务信息披露机制，促进证券市场的健康发展。合并报表与母公司报表的侧重点都有不同，但是两者对于投资人和债权人的投资评估和战略决策都具有重要意义。因此，不论是单一披露制还是双重披露制，合并财务报表与母公司报表的结合必定是国际会计合并报表披露制度的趋势，这样才能够更加全面地了解和掌握企业集团的真实财务情况和盈利能力。（二）合并报表和母公司报表披露模式的影响因素不同国家和地区经济发展状况不尽相同，并且当地不同企业的形成历史、文化背景、经济能力、集团组织架构等等都千差晚别，我们不能绝对地认定双重披露制一定优于单一披露制。不同国家采纳不同的披露制度一定是适应了当前的经济环境和企业内部环境。尤其是在大陆法系国家，母公司报表的存在是有必要的。在我国等大陆法系国家，双重披露制将会长期存在以适应当前的社会经济状况和市场经济需求。合并报表与母公司报表在发展过程中体现出来的差异实际上是和各个国家法律背景密切相关的。因此，要结合一个国家的经济状况、行业的发展前景、企业的经营现状来决定如何使用合并报表披露制度，披露多少、如何披露、是否同时披露两种，并且要科学合理地利用披露信息，来达到对企业集团经营现状的深入理解。尽管对于单一披露制和双重披露制两种信息披露制度形成的理论基础，目前学术界和理论界还缺乏清晰的认识和系统的论述，但是这两种信息披露制度的形成必定与各国的历史和现实密切相关。首先一个国家的法律法规会深刻影响国内各种法规的制定与实施情况。一般来说，合并财务报表披露制度主要受公司法和商法的影响较大。这也就是说，无论是采取双重披露制还是单一披露制，一个国家会首先在公司法和商法中进行明文规定，以何种方式披露、披露的内容和形式等等，从而规范来企业的合并报表。例如美国的证券交易委员会（ＳＥＣ）在１９４０年对外发布ＲｅｇｕｌａｔｉｏｎＳ—Ｘ，对合并财务报表的披露做了详细的要求和规定，但是却没有对母公司财务报表是否需要披露、如何披露作出要求。这可以推断出：对于一直实行单一披露制的美国，合并财务报表的作用日益增强，因此母公司财务报表的功能反而被弱化了[16]。另一方面，不同国家对于单一披露制还是双重披露制的选择，很大程度上还受到母公司财务报表对子公司股权投资的核算方法的影响。长期股权投资目前主要有两种核算方法：权益法和成本法。在权益法（EquityMethod）中，投资企业要按照其在被投资企业拥有的权益比例和被投资企业净资产的变化来调整“长期股权投资”账户的帐面价值。使用这种方法时，投资企业应将被投资企业每年获得的净损益按投资权益比例列为自身的投资损益，并表示为投资的增减。如果收到被投资企业发放的股利（不包括股票股利，下同），投资企业要冲减投资账户的帐面价值。在成本法（costapproach）中，投资公司的长期股权投资账户，按原始取得成本入账后，始终保持原资金额，不随被投资公司的营业结果发生增减变动。很显然，采用成本法核算长期股权投资比权益法简单的多。并且采用成本法计算的话，合并报表上属于母公司的净利润和所有者权益与母公司报表上的净利润和所有者权益会很不同，但是在采用权益法下，这两者的结果却是相同的。也就是说，采用权益法能够起到辅助编制合并报表的作用。因此，股权投资核算方法的选择会深刻影响财务报告披露模式的选择。随着市场经济环境的日趋复杂以及主体交易行为的多样化，我们应该更多地结合企业集团的实际情况来选择性地采取单一披露制或者双重披露制来适应企业集团的需求，而不是只限定于法律制度下的披露模式，也就是说我们需要更多地注重实质而非法律规章。这样的创新形式对于战略投资者和市场使用者有很重要的意义，是未来选择披露模式的一个发展方向。四、案例分析本文选取了我国上市公司万科的2015年年报，利用母公司财务报表和合并财务报表在营业收入、投资收益、货币资金、净利润、股东权益这5个方面的具体情况，来分析两套报表的不同和使用的意义，旨在证明单一披露制和双重披露制各有优势，需要将两套报表结合起来使用，才能够最大限度地发挥报表的本质作用。（一）案例介绍万科企业股份有限公司，简称万科，成立于1984年。总公司位于中国深圳，现任董事长为王石。该公司1988年进入房地产行业，现在经过20多年的发展已经跻身国内最大住宅开发企业，业务覆盖了我国主要商圈和经济开发区。万科集团在地产中国网举办的红榜评选活动中，连续三次上榜。2012年销售额超过1400亿。销售规模持续居全球同行业首位。本案例试着利用万科集团2015年母公司财务报表和合并财务报表在营业收入、投资收益、货币资金、净利润、股东权益这五大方面的信息，来分析两套报表的不同侧重点和对投资者的经济意义。从而进一步探究单一披露制和双重披露制下两套报表所能提供的信息的差异性和有效性。（二）案例分析首先分析比较流动资产项目下货币资金一栏。母公司财务报表上的货币资金一栏表示母公司所能调用的流动资金，合并财务报表的货币资金代表了万科整个集团公司所能够支配的流动资金。由表1可以看出，2015年母公司的货币资金占集团整体货币资金的50.94%，这反映出母公司对集团整体的控制能力较强，对于流动资金调度使用有较大的支配权力。再结合报表附注五和附注十六可以看出，公司的货币资金主要以人民币、港币和美元为主，集团也没有因抵押、质押或者冻结等原因产生对资金使用有限制的款项。从中看出公司资金的流动性较强，偿债能力较强，经营状况十分稳定。接下来考察两张报表的营业总收入情况。由表2可以看出，母公司的营业总收入远远低于企业集团的营业总收入，只占到0.52%。再结合附注五第37条和附注十六第21条可以了解到，母公司作为企业集团的核心，其在公司运作中主要扮演了管理者的角色，其中营业收入中很大一部分支出“其他业务”主要是本集团收取合营联营企业的运营管理费用。因此，母公司对日常经营的参与比较少，主要的营业收入是来自于集团整体。最后对母公司报表和合并报表中的投资收益进行分析和解读。从表3可以看出，2015年母公司的投资收益远远大于集团的投资收益，接近3倍左右。其中合并报表的投资收益只占到母公司投资收益的35.06%。接着看附注五第44条和附注十六第24条可以发现，母公司的投资收益主要来源于成本法核算下的长期股权投资收益和权益法核算下的长期股权投资收益，其中又以成本法的投资收益为主。而我们知道，合并报表中的投资收益是经过一系列母子公司关联交易抵消后得到的，但母公司报表却无需这么做，也就是说，事实上，母公司的投资收益是虚高的，母公司大部分的投资实际上来自于成本法下的投资收益，而采取成本法来核算投资收益的前提是要求母公司对子公司或者合营企业的控制权达到50%以上。这样一来，很明显表明，母公司的投资收益其实大部分源自于万科企业集团而非母公司自己。接下来看一下净利润科目的情况。2015年万科实现净利润人民币259.5亿元，同比增长34.5%；实现权益净利润人民币181.2亿元，同比增长15.1%。权益净利润增速慢于净利润，这是因为近年来公司了与其他公司合作的步伐，报告期内一批合作比例较高的项目进入结算，导致净利润中，少数股东损益由2014年的人民币35.4亿元上升至人民币78.3亿元。受此影响，2015年未扣除少数股东损益的净利润率为13.27%，较2014年（13.18%）略有上升，但归属于上市公司股东的净利润率较2014年10.76%有所下降，为9.27%。因地价占房屋售价的比例上升，2015年公司房地产业务的结算毛利率为19.46%，与2014年相比减少1.30个百分点。最后是对股东权益的分析。根据2015年年报附注35和36可知，公司与2015年7月21日向普通股股东派发现金股利，每股0.5元。截至2015年12月31日，万科公司的未分配利润中包含了本公司的子公司盈余公积中归属于母公司的部分人民币8060076914.24元。因此通过两张报表的对比参照，才能够清楚地了解母公司和集团公司股东权益分配的真实情况以及母子公司的真实收益情况。2015年货币资金科目在两套报表中的金额（单位：元）表格2合并财务报表母公司财务报表母公司货币资金占集团货币资金百分比货币资金53180381016.342709190902.6650.94%2015年营业总收入科目在两套报表中的金额（单位：元）表格3合并财务报表母公司财务报表母公司营业总收入占集团营业总收入百分比营业总收入195549130020.991029549226.850.52%2015年投资收益科目在两套报表中的金额（单位：元）表格4合并财务报表母公司财务报表集团投资收益占母公司投资收益百分比投资收益3561908083.6810160700691.2735.06%2015年净利润在两套报表中的金额（单位：元）表格5合并财务报表母公司财务报表母公司净利润在集团净利润中百分比净利润25949438026.31994995468.4638.34%—归属于母公司股东的净利润18119406249.27--少数股东权益7830031777.04--2015年股东权益科目在两套报表中的金额（单位：元）表格6股东权益合并财务报表母公司财务报表提取盈余公积1989990935.681989990935.68对母公司股东的分配（5524400900.00）（5524400900.00）少数股权益3263107275.46-五、结束语从万科集团2015年的年报中母公司财务报表和合并财务报表的比较考察中可以看出，两套报表各有特点，需要将它们二者结合起来进行科学理性的思考和分析，才能帮助和引导投资者们做出最理想的判断与决策。不论是单一披露制还是双重披露制都有其存在的历史根源和现实意义，不能一概而论。我国作为大陆法系国家的一员，将长期使用双重披露制作为上市公司财务报表披露制度，这一选择也和我国的经济发展状况、政治体制、会计准则的发展历程、国内企业的发展现状相适应，并将持续为和谐的市场经济的发展保驾护航。立足当下，放眼未来，国际会计准则大一统已经是大势所趋，那么上市公司合并报表披露制度的趋同也不会太久远。结合我国当前市场经济的形式和国内企业集团的发展现状，以下几点可以作为推进和完善披露制度的建议，希望能给监管机构和相关政策制定部门带来一点帮助，更多的是在抛砖引玉，鼓励更多专家和学者提出更多有建设性的建议，不断推动我国会计制度的完善发展。首先是法律层面。我国当前的《公司法》是规范国内企业集团经营行为的主要 规章制度 食品安全规章制度下载关于安全生产规章制度关于行政管理规章制度保证食品安全的规章制度范本关于公司规章制度 ，然而，公司法存在的一些漏洞和不足让少数企业钻了空子，借着法律的外衣干着违法的勾当，企图用看似合法合理的交易行为和真实的信息迷惑投资者.还有，当前在实施的《证券法》存在很多局限和缺憾，其中不少条文法律用词不够规范，没能很好地保护中小投资者的利益[18]。因此，我国要加快完善《公司法》在内的许多会计准则和规章制度，打击企业舞弊等犯罪行为，提高他们的犯罪成本，同时我国当前的会计准则改革和报表披露制度的完善需要落实合并报表和母公司报表合理分工的方针政策，为企业股东、中小投资者和市场提供更多有用的信息，推进市场经济的健康可持续发展。第二是企业层面。当投资者分析企业的财务状况时，往往会从合并财务报表入手，却往往忽略了母公司财务报表。首先是因为大多数投资者的固有印象，对合并报表的重视程度要远远高于母公司报表，第二点也是因为当前大多数上市公司对母公司报表信息披露的不完善，或者说披露的信息对于投资者判断和决策的价值相关性不高，最后很重要的一点是当前许多金融数据库的不完善，使得许多利益相关者很难及时找到自己所需的信息和数据，这也给的财务分析的深入和合并报表披露理论的进一步完善带来了阻碍。因此，呼吁相关政策制定者重视两种披露制度的作用，并且规范企业集团编制合并财务报表和母公司财务报表，鼓励企业在母公司报表中披露更多有价值的信息，尤其是在重要的财务指标和比率方面。最后一点是在投资者层面。作为和企业集团利益息息相关的众多大小投资者，企业经营状况的好坏时刻影响着他们的投资行为。在当今的信息时代，谁掌握了更多更有效的信息，谁就能在市场中领先。因此，对于广大投资者来说，合并财务报表和母公司财务报表披露信息作为窥探企业经营状况的一扇窗，需要他们投入更多的精力去分析和探索，将两套报表相结合，反复验证，科学求证，对比分析，从而做出最优最合理额的价值判断和投资选择。尽管本文采用案例分析的方法选取了国内上市公司的年报进行论证，但是由于选取的数据比较少，再加之当前对合并财务报表和母公司财务报表披露的研究一直存在很多争议，因此本文的研究依旧存在一定的局限性，希望未来的研究可以更加深入，并且能够取得有突破性和建设性的成果。参考文献:[1]何力军.成本法下合并报表与母公司报表双重信息披露有用性研究——基于2007-2009年上市公司A股市场的经验证据[J].中国管理信息化，2012（15）:9-10[2]施爱华.关联方关系及其交易的信息披露问题探讨[J].财会研究,2014（27）:214-215[3]王霞.国际财务报告准则修订评析与前瞻——以金融工具、合并报表和收入准则为例[J].会计研究，2012（4）:8-13[4]何力军，戴德明，唐妤.合并财务报表与母公司财务报表双重信息披露研究综述[J].北京工商大学学报（社会科学报版），2015(3):74－83[5]王亚男．合并财务报表在信息披露方面的局限性及改进意见[J].时代金融，2013(6)：32-33[6]王桂琴．合并会计报表信息披露局限性探讨[J].湖北广播电视大学学报，2006(3)：75-76[7]陈瑜．企业集团相关会计信息披露的现状分析[J].山西财经大学学报，2002(6):95-100[8]武斌．上市公司关联方交易信息披露问题的分析[J].经济研究导刊,2012(33)：67-68[9]肖红.我国关联方关系及其交易披露规范研究[J].会计研究，2000(7):22-28[10]武绍凌，庄建．我国企业合并报表编制中的常见问题和解决对策[J].时代金融，2013(2)：16[11]薛晓琳，毕茜，朱丽丽．我国企业合并报表理论选择及实务研究[J].西北农业大学学报（社会科学版），2011(1):47-50[12].何玉润，汪佩.个别报表基础还是合并报表基础[J].财务与会计，2015(6):36－38[13]徐聪．试论上市公司信息披露差异化[N].证券市场导报，2011(7)：7—13[14]郭晶．新会计准则下合并报表存在的问题及对策探讨[J].财会研究，2014(33)：220[15]韩江磊.合并报表合并理论问题研究[D].大连：东北财经大学，2007.[16]李冉.合并报表与母公司报表披露研究[D].北京：财政部财政科学研究所，2014.[17]程昔武、后青松.合并财务报表、母公司个别财务报表与会计稳健性——来自沪深A股的经验证据.[J].上海立信会计学院学报（双月刊），2011,5:32-40[18]欧群芳.我国上市公式会计信息披露问题研究.[D].广州：广东工业大学，2000.[19]宫义飞.我国上市公司关联方关系及其交易信息披露问题研究[D].重庆：西南农业大学，2004.[20]胡波.上市公司关联交易及其信息披露规范化研究[D].武汉：武汉理工大学，2002.[21]娄顽意.企业合并财务报表编制实务研究——以A公司为例[D].郑州：河南大学，2014.[22]杨雯.合并财务报表与母公司财务报表价值相关性的差异研究[D].西安：长安大学，2013.[23]张毅.合并报表编制理论及相关问题分析[J].中国市场，2015，2:42-43.[24]郭俊英.合并财务报表准则及相关理论的运用研究[D].北京：首都经济贸易大学，2012.[25]辛祥晶.上市公司会计信息披露与关联方交易的规范[D].哈尔滨：东北农业大学，2001.[26]CîrsteaAndreea,BaltariuAlexandra-Carmen.SomeDisclosureAspectsRegardingConsolidatedFinancialStatements[J].EconomicScienceSeries,2013:1171-1181[27]NicoletaGuniClaudia,MunteanuVictor．TheConceptualFoundationsRegardingThePreparationAndPresentationOfTheConsolidatedFinancialStatements[J]．Economics,Management,andFinancialMarkets，2014：175-183[28]R.G.Walker.AnEvaluationoftheInformationConveyedbyConsolidatedStatements[J].Abacus,2005:77-115PAGE1