新天然气2019年度财务分析报告

原点参数 报告 软件系统测试报告下载sgs报告如何下载关于路面塌陷情况报告535n,sgs报告怎么下载竣工报告下载 www.originp.com新天然气[603393]2019年度财务分析报告目录一．公司简介 3二．公司财务分析 32.1公司资产结构分析 32.1.1资产构成基本情况 32.1.2流动资产构成情况 42.1.3非流动资产构成情况 62.2负债及所有者权益结构分析 72.2.1负债及所有者权益基本构成情况 72.2.2流动负债基本构成情况 82.2.3非流动负债基本构成情况 92.2.4所有者权益基本构成情况 102.3利润分析 112.3.1净利润分析 112.3.2营业利润分析 122.3.3利润总额分析 132.3.4成本费用分析 142.4现金流量分析 152.4.1经营活动、投资活动及筹资活动现金流分析 152.4.2现金流入结构分析 162.4.3现金流出结构分析 202.5偿债能力分析 242.5.1短期偿债能力 242.5.2综合偿债能力 252.6营运能力分析 262.6.1存货周转率 262.6.2应收账款周转率 272.6.3总资产周转率 282.7盈利能力分析 292.7.1销售毛利率 292.7.2销售净利率 302.7.3ROE（净资产收益率） 312.7.4ROA（总资产报酬率） 322.8成长性分析 332.8.1资产扩张率 332.8.2营业总收入同比增长率 342.8.3净利润同比增长率 352.8.4营业利润同比增长率 362.8.5净资产同比增长率 37一．公司简介 公司名称 　新疆鑫泰天然气股份有限公司 公司英文名称 - 公司简称 　新天然气 股票代码 603393 成立时间 　None 上市时间 2016-09-12 交易所 上海证券交易所 注册地址 新疆乌鲁木齐高新技术产业开发区（新市区）阿勒泰路蜘蛛山巷179号楼兰新城25栋1层商铺2 电话 　- 传真 　 公司网址 　- 邮箱 　xintairq@163.com 公司简介 　二．公司财务分析2.1公司资产结构分析2.1.1资产构成基本情况新天然气2019年资产总额为8,538,595,968.17元，其中流动资产为3,329,310,881.11元，占总资产比例为38.99%；非流动资产为5,209,285,087.06元，占总资产比例为61.01%； 2019年新天然气总资产构成情况 科目名称 2019年 2018年 2017年 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 资产总计 853,859 100.00% 794,591 100.00% 229,602 100.00% 流动资产合计 332,931 38.99% 279,861 35.22% 155,639 67.79% 非流动资产合计 520,928 61.01% 514,729 64.78% 73,962 32.21%2.1.2流动资产构成情况流动资产主要包括货币资金、交易性金融资产、应收票据及应收账款、应收款项融资、预付账款、其他应收账款、存货、 合同 劳动合同范本免费下载装修合同范本免费下载租赁合同免费下载房屋买卖合同下载劳务合同范本下载 资产、持有待售资产、一年内到期的非流动资产以及其他流动资产科目，新天然气2019年的流动资产主要包括货币资金、应收票据及应收账款以及其他应收款，各项分别占比为73.64%，12.05%和11.99%。 2019年新天然气流动资产构成情况 科目名称 2019年 2018年 2017年 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 流动资产合计 332,931 100.00% 279,861 100.00% 155,639 100.00% 货币资金 245,161 73.64% 207,747 74.23% 97,418 62.59% 应收票据及应收账款 40,126 12.05% 37,514 13.40% 9,331 6.00% 应收票据 5,572 1.67% 4,752 1.70% 1,823 1.17% 应收账款 34,554 10.38% 32,762 11.71% 7,508 4.82% 预付款项 2,690 0.81% 3,386 1.21% 1,855 1.19% 其他应收款 39,929 11.99% 28,246 10.09% 2,342 1.50% 存货 2,418 0.73% 1,971 0.70% 2,373 1.52% 其他流动资产 2,604 0.78% 994 0.36% 42,318 27.19%2.1.3非流动资产构成情况非流动资产主要包括债权投资、其他债权投资、长期应收款、长期股权投资、其他权益工具投资、其他非流动金融资产、投资性房地产、固定资产、在建工程、生产性生物资产、油气资产、使权资产、无形资产、开发支出、商誉、长期待摊费用、递延所得资产、其他非流动资产科目，新天然气2019年的非流动资产主要包括油气资产、固定资产以及在建工程，各项分别占比为79.63%，12.28%和6.39%。 2019年新天然气非流动资产构成情况 科目名称 2019年 2018年 2017年 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 非流动资产合计 520,928 100.00% 514,729 100.00% 73,962 100.00% 其他权益工具投资 71 0.01% 71 0.01% 71 0.10% 固定资产 63,971 12.28% 66,385 12.90% 63,211 85.46% 在建工程 33,308 6.39% 9,417 1.83% 2,462 3.33% 油气资产 414,829 79.63% 430,461 83.63% 0 0.00% 无形资产 5,899 1.13% 5,955 1.16% 5,774 7.81% 长期待摊费用 1,489 0.29% 1,323 0.26% 1,502 2.03% 递延所得税资产 531 0.10% 390 0.08% 179 0.24% 其他非流动资产 827 0.16% 725 0.14% 761 1.03%2.2负债及所有者权益结构分析2.2.1负债及所有者权益基本构成情况新天然气2019年年总负债金额为2,848,131,397.33元，所有者权益总额为5,690,464,570.84元，其中资本金为224,000,000.0元，资产负债率为33.36%，在负债中，流动负债为1,001,929,231.5元；占负债和所有者权益总额的11.73%，非流动负债为1,846,202,165.83元，占负债和所有者权益总额的21.62%。 2019年新天然气负债和所有者权益构成情况 科目名称 2019年 2018年 2017年 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 负债和所有者权益(或股东权益)总计 853,859 100.00% 794,591 100.00% 229,602 100.00% 流动负债合计 100,192 11.73% 73,110 9.20% 28,828 12.56% 非流动负债合计 184,620 21.62% 202,806 25.52% 6,604 2.88% 所有者权益(或股东权益)合计 569,046 66.64% 518,673 65.28% 194,168 84.57%2.2.2流动负债基本构成情况流动负债主要包括短期借款、交易性金融负债、衍生金融负债、应付票据及应付账款、预收款项、合同负债、应付职工薪酬、应交税费、其他应付款、应计负债、持有待售负债、一年内到期的非流动负债和其他流动负债科目，新天然气2019年的流动负债主要包括应付票据及应付账款、应付账款以及一年内到期的非流动负债，各项分别占比为47.49%，47.49%和22.78%。 2019年新天然气流动负债构成情况 科目名称 2019年 2018年 2017年 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 流动负债合计 100,192 100.00% 73,110 100.00% 28,828 100.00% 短期借款 3,000 2.99% 34,907 47.75% 0 0.00% 应付票据及应付账款 47,580 47.49% 0 0.00% 12,032 41.74% 应付账款 47,580 47.49% 0 0.00% 12,032 41.74% 预收款项 14,837 14.81% 15,888 21.73% 12,833 44.52% 应付职工薪酬 4,481 4.47% 4,285 5.86% 1,250 4.34% 应交税费 6,708 6.70% 6,659 9.11% 2,059 7.15% 其他应付款 757 0.76% 1,369 1.87% 653 2.27% 一年内到期的非流动负债 22,827 22.78% 10,000 13.68% 0 0.00%2.2.3非流动负债基本构成情况非流动负债主要包括长期借款、应付债券、租赁负债、长期应付款、预计负债、递延收益、递延所得税负债、其他非流动负债科目，新天然气2019年的非流动负债主要包括长期借款、递延所得税负债以及预计负债，各项分别占比为61.37%，27.81%和8.16%。 2019年新天然气非流动负债构成情况 科目名称 2019年 2018年 2017年 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 非流动负债合计 184,620 100.00% 202,806 100.00% 6,604 100.00% 长期借款 113,300 61.37% 140,000 69.03% 0 0.00% 长期应付款 4,360 2.36% 5,290 2.61% 5,516 83.53% 预计负债 15,073 8.16% 13,507 6.66% 0 0.00% 递延收益 539 0.29% 0 0.00% 0 0.00% 递延所得税负债 51,346 27.81% 43,435 21.42% 0 0.00% 其他非流动负债 15,073 8.16% 14,080 6.94% 1,087 16.47%2.2.4所有者权益基本构成情况所有者权益部分主要包括实收资本(或股本)、其他权益工具、资本公积、库存股、其他综合收益、专项储备、盈余公积、未分配利润、少数股东权益科目，2019年新天然气的所有者权益部分主要包括少数股东权益、资本公积以及未分配利润，各项分别占比为55.54%，18.97%和15.47%。 所有者权益构成情况 科目名称 2019年 2018年 2017年 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 所有者权益(或股东权益)合计 569,046 100.00% 518,673 100.00% 194,168 100.00% 实收资本(或股本) 22,400 3.94% 16,000 3.08% 16,000 8.24% 资本公积 107,934 18.97% 114,450 22.07% 117,074 60.30% 其他综合收益 17,699 3.11% 17,001 3.28% 0 0.00% 专项储备 5,031 0.88% 4,964 0.96% 4,572 2.36% 盈余公积 11,905 2.09% 9,984 1.92% 9,984 5.14% 未分配利润 88,034 15.47% 63,994 12.34% 46,537 23.97% 少数股东权益 316,041 55.54% 292,278 56.35% 0 0.00%2.3利润分析2.3.1净利润分析2019年新天然气的净利润为780,686,388.88元，与2018年的420,238,014.98元相比上升了85.77%。 2016-2019年新天然气净利润变动趋势 年份 金额（万元） 同比增长率（%） 2016 20,336 2017 26,369 29.67% 2018 42,023 59.36% 2019 78,068 85.77%2.3.2营业利润分析2019年新天然气的营业利润为1,058,434,832.83元，与2018年的334,766,062.36元相比上升了216.17%。 2016-2019年新天然气营业利润变动趋势 年份 金额（万元） 同比增长率（%） 2016 22,123 2017 31,117 40.65% 2018 33,476 7.58% 2019 105,843 216.17%2.3.3利润总额分析2019年新天然气的利润总额为1,058,788,605.56元，与2018年的544,159,076.64元相比上升了94.57%。 2016-2019年新天然气利润总额变动趋势 年份 金额（万元） 同比增长率（%） 2016 24,225 2017 31,014 28.02% 2018 54,415 75.46% 2019 105,878 94.57%2.3.4成本费用分析成本和费用总额包括营业成本、税金及附加、销售费用、管理费用、研发费用和财务费用科目，2019年新天然气的成本费用总额为1,579,101,163.48元，其中营业成本、管理费用以及财务费用，各项分别占比为76.29%，11.67%和5.80%。 2019年新天然气成本费用构成 科目名称 2019年 2018年 2017年 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 成本及费用总额 -157,910 100.00% -134,758 100.00% -76,040 100.00% 营业成本 -120,462 76.29% -92,937 68.97% -68,648 90.28% 税金及附加 -1,107 0.70% -828 0.61% -746 0.98% 销售费用 -8,765 5.55% -4,391 3.26% -1,728 2.27% 管理费用 -18,421 11.67% -26,326 19.54% -4,282 5.63% 财务费用 -9,152 5.80% -10,274 7.62% -634 0.84%2.4现金流量分析2.4.1经营活动、投资活动及筹资活动现金流分析2019年新天然气的经营现金流量净额为1,200,219,691.17元，与2018年的684,258,507.29元相比上升了75.40%；投资活动现金流净额为-332,003,166.38元；筹资活动现金流净额为-518,895,677.49元。 2016-2019年新天然气经营、投资及筹资活动现金流净额 年份 经营活动现金流净额（万元） 投资活动现金流净额（万元） 筹资活动现金流净额（万元） 2016 26,241 -94,768 85,216 2017 29,201 41,222 -12,949 2018 68,425 -43,192 62,202 2019 120,021 -33,200 -51,8892.4.2现金流入结构分析2019年新天然气现金流入总金额为2,673,547,498.51元，其中经营活动现金流入为2,527,387,594.5元，占现金流入总额的94.53%；投资活动现金流入为52,793,178.28元，占现金流入总额的1.97%；筹资活动现金流入为93,366,725.73元，占现金流入总额的3.49%。 2019年新天然气现金流入构成 科目名称 2019年 2018年 2017年 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 现金流入总额 267,354 100.00% 447,499 100.00% 391,271 100.00% 经营活动现金流入小计 252,738 94.53% 185,554 41.46% 111,029 28.38% 投资活动现金流入小计 5,279 1.97% 41,709 9.32% 279,152 71.35% 筹资活动现金流入小计 9,336 3.49% 220,234 49.21% 1,089 0.28%经营活动现金流入小计中销售商品/提供劳务收到的现金为2,138,048,035.55元,占经营活动现金流入小计的84.6%;收到的税费返还为81,467,875.03元,占经营活动现金流入小计的3.22%;收到其他与经营活动有关的现金为307,871,683.92元,占经营活动现金流入小计的12.18%。 2019年新天然气经营活动现金流入构成 科目名称 2019年 2018年 2017年 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 经营活动现金流入小计 252,738 100.00% 185,554 100.00% 111,029 100.00% 销售商品/提供劳务收到的现金 213,804 84.60% 167,244 90.13% 104,502 94.12% 收到的税费返还 8,146 3.22% 1,729 0.93% 0 0.00% 收到其他与经营活动有关的现金 30,787 12.18% 16,580 8.94% 6,526 5.88%投资活动现金流入小计中收回投资收到的现金为51,800,000.0元,占投资活动现金流入小计的98.12%;取得投资收益收到的现金为522,521.78元,占投资活动现金流入小计的0.99%;处置固定资产/无形资产和其他长期资产收回的现金净额为470,656.5元,占投资活动现金流入小计的0.89%。 2019年新天然气投资活动现金流入构成 科目名称 2019年 2018年 2017年 金额（元万） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 投资活动现金流入小计 5,279 100.00% 41,709 100.00% 279,152 100.00% 收回投资收到的现金 5,180 98.12% 41,500 99.50% 277,500 99.41% 取得投资收益收到的现金 52 0.99% 165 0.40% 1,646 0.59% 处置固定资产/无形资产和其他长期资产收回的现金净额 47 0.89% 44 0.11% 5 0.00%筹资活动现金流入小计中吸收投资收到的现金为3,366,725.73元,占筹资活动现金流入小计的3.61%;取得借款收到的现金为90,000,000.0元,占筹资活动现金流入小计的96.39%。 2019年新天然气筹资活动现金流入构成 科目名称 2019年 2018年 2017年 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 筹资活动现金流入小计 9,336 100.00% 220,234 100.00% 1,089 100.00% 吸收投资收到的现金 336 3.61% 68 0.03% 0 0.00% 取得借款收到的现金 9,000 96.39% 220,166 99.97% 0 0.00% 收到其他与筹资活动有关的现金 0 0.00% 0 0.00% 1,089 100.00%2.4.3现金流出结构分析2019年新天然气现金流出总额为2,324,226,651.21元，现金流出总额中经营活动现金流出小计为1,327,167,903.33元,占现金流出总额的57.1%;投资活动现金流出小计为384,796,344.66元,占现金流出总额的16.56%;筹资活动现金流出小计为612,262,403.22元,占现金流出总额的26.34%。 2019年新天然气现金流出构成 科目名称 2019年 2018年 2017年 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 现金流出总额 -232,422 100.00% -360,063 100.00% -333,797 100.00% 经营活动现金流出小计 -132,716 57.10% -117,128 32.53% -81,828 24.51% 投资活动现金流出小计 -38,479 16.56% -84,902 23.58% -237,930 71.28% 筹资活动现金流出小计 -61,226 26.34% -158,032 43.89% -14,038 4.21%经营活动现金流出小计中购买商品/接受劳务支付的现金为785,199,948.51元,占经营活动现金流出小计的59.16%;支付给职工以及为职工支付的现金为201,812,212.72元,占经营活动现金流出小计的15.21%;支付的各项税费为259,550,232.62元,占经营活动现金流出小计的19.56%;支付其他与经营活动有关的现金为80,605,509.48元,占经营活动现金流出小计的6.07%。 2019年新天然气经营活动现金流出构成 科目名称 2019年 2018年 2017年 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 经营活动现金流出小计 -132,716 100.00% -117,128 100.00% -81,828 100.00% 购买商品/接受劳务支付的现金 -78,519 59.16% -78,412 66.95% -62,390 76.25% 支付给职工以及为职工支付的现金 -20,181 15.21% -16,706 14.26% -6,556 8.01% 支付的各项税费 -25,955 19.56% -12,028 10.27% -8,725 10.66% 支付其他与经营活动有关的现金 -8,060 6.07% -9,980 8.52% -4,155 5.08%投资活动现金流出小计中购建固定资产/无形资产和其他长期资产支付的现金为332,996,344.66元,占投资活动现金流出小计的86.54%;支付其他与投资活动有关的现金为51,800,000.0元,占投资活动现金流出小计的13.46%。 2019年新天然气投资活动现金流出构成 科目名称 2019年 2018年 2017年 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 投资活动现金流出小计 -38,479 100.00% -84,902 100.00% -237,930 100.00% 购建固定资产/无形资产和其他长期资产支付的现金 -33,299 86.54% -21,973 25.88% -8,930 3.75% 投资支付的现金 0 -0.00% 0 -0.00% -229,000 96.25% 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 0 -0.00% -54,018 63.62% 0 -0.00% 支付其他与投资活动有关的现金 -5,180 13.46% -8,910 10.50% 0 -0.00%筹资活动现金流出小计中偿还债务支付的现金为202,000,000.0元,占筹资活动现金流出小计的32.99%;分配股利/利润或偿付利息支付的现金为410,262,403.22元,占筹资活动现金流出小计的67.01%;其中：子公司支付给少数股东的股利、利润为127,977,502.29元,占筹资活动现金流出小计的20.9%。 2019年新天然气筹资活动现金流出构成 科目名称 2019年 2018年 2017年 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 金额（万元） 百分比(%) 筹资活动现金流出小计 -61,226 100.00% -158,032 100.00% -14,038 100.00% 偿还债务支付的现金 -20,200 32.99% -130,905 82.83% -2,800 19.94% 分配股利/利润或偿付利息支付的现金 -41,026 67.01% -27,126 17.17% -11,238 80.06% 其中：子公司支付给少数股东的股利、利润 -12,797 20.90% 0 -0.00% 0 -0.00%2.5偿债能力分析2.5.1短期偿债能力从短期偿债比率看，新天然气2019年的流动比率、速动比率及现金比率分别为332.29%，329.88%，244.69%。 流动比率、速动比率及现金比率 年份 流动比率（%） 速动比率（%） 现金比率（%） 2016 548.36% 543.55% 156.38% 2017 539.88% 531.64% 337.92% 2018 382.79% 380.09% 284.15% 2019 332.29% 329.88% 244.69%2.5.2综合偿债能力从整体的资产负债率和产权比率指标来看，2019年新天然气年的资产负债率和产权比率分别为33.36%和50.05%。 2016-2019年新天然气资产负债率&产权比率 年份 资产负债率（%） 产权比率（%） 2016 14.46% 16.91% 2017 15.43% 18.25% 2018 34.72% 53.20% 2019 33.36% 50.05%2.6营运能力分析2.6.1存货周转率2019年新天然气的存货周转率为54.87次,2018年为42.78次，2019年比2018年上升了12.09次。 2016-2019年新天然气存货周转率（次） 年份 存货周转率（次） 2016 55.28次 2017 38.12次 2018 42.78次 2019 54.87次2.6.2应收账款周转率2019年新天然气的应收账款周转率为3.15次,2018年为4.21次，2019年比2018年下降了1.06次。 2015-2019年广弘控股应收账款周转率（次） 年份 应收账款周转率（次） 2016 16.00次 2017 11.31次 2018 4.21次 2019 3.15次2.6.3总资产周转率2019年新天然气的总资产周转率为0.28次,2018年为0.32次，2019年比2018年下降了0.04次。 2015-2019年广弘控股总资产周转率（次） 年份 总资产周转率（次） 2016 0.59次 2017 0.46次 2018 0.32次 2019 0.28次2.7盈利能力分析反应企业盈利能力的指标主要有销售毛利率、销售净利率、净资产收益率和总资产收益率。2019年新天然气的销售毛利率为47.54%，销售净利率为34.00%，总资产报酬率（ROA）为5.13%，净资产收益率（ROE）为7.77%。2.7.1销售毛利率2019年新天然气的销售毛利率为47.54%,2018年为43.05%，2019年比2018年上升了4.49%。 2016-2019年新天然气销售毛利率 年份 销售毛利率（%） 2016 31.63% 2017 32.45% 2018 43.05% 2019 47.54%2.7.2销售净利率2019年新天然气的销售净利率为34.00%,2018年为25.75%，2019年比2018年上升了8.25%。 2016-2019年新天然气销售净利率 年份 销售净利率（%） 2016 22.24% 2017 25.95% 2018 25.75% 2019 34.00%2.7.3ROE（净资产收益率）2019年新天然气的净资产收益率ROE为7.77%,2018年为9.39%，2019年比2018年下降了1.62%。 2016-2019年新天然气ROE（净资产收益率） 年份 ROE（%） 2016 16.49% 2017 14.14% 2018 9.39% 2019 7.77%2.7.4ROA（总资产报酬率）2019年新天然气的总资产报酬率ROA为5.13%,2018年为6.53%，2019年比2018年下降了1.4%。 2016-2019年新天然气ROA（总资产收益率） 年份 ROA（%） 2016 13.14% 2017 12.02% 2018 6.53% 2019 5.13%2.8成长性分析反映企业成长性的指标主要有资产扩张率、营业总收入同比增长率、营业利润同比增长率、净利润同比增长率和净资产增长率。2019年新天然气的资产扩张率为7.46%，营业总收入同比增长率为40.72%，营业利润同比增长率为216.17%，净利润同比增长率为85.77%，净资产增长率同比增长率为9.71%。2.8.1资产扩张率2019年新天然气的资产扩张率为7.46%,2018年为246.07%，2019年比2018年下降了238.61%。 2016-2019年新天然气资产扩张率（%） 年份 资产扩张率（%） 2016 108.12% 2017 9.83% 2018 246.07% 2019 7.46%2.8.2营业总收入同比增长率2019年新天然气的营业总收入同比增长率为40.72%,2018年为60.58%，2019年比2018年下降了19.86%。 2016-2019年新天然气营业总收入同比增长率（%） 年份 营业总收入同比增长率（%） 2016 -3.71% 2017 11.12% 2018 60.58% 2019 40.72%2.8.3净利润同比增长率2019年新天然气的净利润同比增长率为85.77%,2018年为59.36%，2019年比2018年上升了26.41%。 净利润同比增长率（%） 年份 净利润同比增长率（%） 2016 1.48% 2017 29.67% 2018 59.36% 2019 85.77%2.8.4营业利润同比增长率2019年新天然气的营业利润同比增长率为216.17%,2018年为7.58%，2019年比2018年上升了208.59%。 2016-2019年新天然气营业利润同比增长率（%） 年份 营业利润同比增长率（%） 2016 7.00% 2017 40.67% 2018 7.58% 2019 216.17%2.8.5净资产同比增长率2019年新天然气的净资产同比增长率为9.71%,2018年为167.12%，2019年比2018年下降了157.41%。 2016-2019年新天然气净资产增长率（%） 年份 净资产增长率（%） 2016 163.42% 2017 8.58% 2018 167.12% 2019 9.71%1