个人理财论文

毕业论文 论文题目谈新理财环境下个人如何理财学生姓名肖加波学号14 入学时间11秋专业现代文员 电大(分校) 城口电大 重庆广播电视大学 2013年11月25日 谈新理财环境下个人如何理财 个人理财是以经济学为原则会计学为基础财务学为手段的一门实用科学由于资源的稀缺性迫使我们必须做选择而理财行为就是寻求代价最少收益最大的一种选择让有限的资源得以发挥更大的作用这也是经济学的基本原则对资金的筹措及运用财务会计学可以提供最佳的策略及方法,以最少的成本取得资源并进行有效的配臵为应对景气循环及环境的变化确定符合自身实际和愿望的个人理财目标组合。 一、个人合理理财目标的参考因素 个人理财首先要确定合理理财目标的参考因素 (一)个人风险特征 风险是一个客观的概念这意味着风险是可以被度量的。对于一个确定的风险,在不同的感受主体那里会有完全不同的感受和态度。个人的风险特征是其理财过程需要考虑的最重要的一个因素。 1.风险偏好。这反映的是个体主观上对风险的态度。风险其实就是一种不确定性而这种不确定性在不同个体心理上产生的影响是不同的。产生这种不同的风险偏好的原因非常复杂。与其所处的文化氛围,成长环境有很深的联系。比如通常一个乐观主义者是风险偏好型的,而悲观主义者通常厌恶任何风险。因为不确定性意味着有好有坏,乐观主义者常常只看到事物好的一面,而悲观主义者常常看到的是不 好的一面。 2.风险认知度。这也是影响一个人对风险态度的心理因素,因为风险的形成非常复杂,也不容易为人了解,这样,同一个风险每个人对其认知的水平就是不一样。一个人对风险的认知水平往往取决于其个人的生活经验。比如房地产市场和股票市场都具有很高的风险。但由于过去的几年里中国股票市场一路调整而房地产市场一路走高结果人们普遍低估了房地产市场的风险而夸大了股票市场的风险。 3.风险承受力。同样的一个风险对不同的人影响也是不一样的,这是客观的指标,可以用一种损失对其生活的影响来衡量。同一种损失对不同的人影响也是不一样的,这就是每个人的实际风险承受度是不一样的。 总之,上述三个方面就构成了一个人的风险特征所以具有不同风险特征的人就应当采用不同的理财方式 (二)渠道偏好 由于每个人积累的经验,工作或社会关系的原因。而对某些投资渠道有特别的喜好或厌恶,因此一个人在考虑其财务资源安排的时候难免有所偏好,这种偏好只要不走极端,原则上是应当尊重的。比如温州地区的人对实业投资和房地产投资等实实在在的投资渠道比较偏好而对虚拟经济相对较冷淡。 (三)知识水平 一个人的知识水平和信息获取的通道对其适合的投资渠道、产品和投资方式也会产生很大影响。比如,外汇交易投资方 式显然就不适合偏远地区一个只有初中文化水平的养猪专业户,尽管其很有钱,也不愿意承担这种风险。 (四)生活方式 每个人每天都在自己生活的圈子里转个不停,彼此的生活方式截然不同,所以他们面对的投资方式也不尽相同。清闲的人可以有很多时间去炒股票、黄金、外汇等,但是忙碌的人却不能时时刻刻来做投资,他们或许只能找一些比较专业的理财机构或是投资一些相对稳定而不花费时间的理财产品。生活方式的不同决定了人们理财方式的不同在明确了个人风险特征之后就要根据自己的财务状况。按照投资渠道偏好,知识水平和生活方式,制定自己的理财策略,用最小的投资获得最大的收益。 二、新理财环境的特点 如今面对日益变化的理财环境我们是不是也要一成不变,或者是要做出改变呢?答案肯定是要做出应对变化的以下是与传统理财环境相比,新理财环境的特点: (一)通化膨胀 通货膨胀是指纸币的发行量超过商品流通中所需要的货币量而引起的货币贬值、物价上涨的情况。是纸币流通条件下特有的一种社会经济现象。从不同的角度来看,通货膨胀的影响主要体现在,一是对生产发展的影响。首先,通货膨胀使企业的各项专用基金贬值,从而使企业的设备更新和技术改造难以进行。其次,由于原材料等初级产品的价格上涨往往快于产成品,从而会增加生产投资的风险和经营成 本。再次,生产者以物价上涨为由要求涨工资,若得不到满足,将影响生产情绪,从而影响劳动生产率的提高。二是对流通环节的影响。首先,通货膨胀使市场价格信号失真,导致价格水平的升降不能真实反映商品供应关系的变化,失真的价格会使资源盲目流动组合。从而引起社会资源的巨大浪费,其次为了保值和防止物价进一步上涨,人们会尽快把手中的货币换成商品,使货币流通速度加快,商品供应更加短缺从而进一步加剧通货膨胀。三是对分配领域的影响。通货膨胀使实际工资水平下降,为防止工薪阶层的实际收入水平过度下降,就要进行阶段性的工资调整,但工资调整后物价又上涨,使退休者的储蓄不断贬值,加剧社会的分配不公,进而诱发社会不安和道德危机。 (二)银行利率 1.存款准备金率上调。这几年央行屡次上调存款准备金率,主要是外汇账款高于预期,顺差高于预期所致,还有抑制上涨等因素。央行上调存款准备金率意在将社会融资总量控制在适度水平,保持正常中性,钱越来越紧也是我们目前所面对的事实。但是,这样会给房地产开发商,中小企业及创业者带来更大的压力,甚至会增加消费者的心理负担。 2.中国出现负利率时代。国家统计局公布的经济数据显示,居民消费价格指数,同比上涨幅度高于同期人民币,一年期存款利率这就出现了负利率,通货膨胀率高于银行存款利率,从而引发老百姓对手中钱贬值的忧虑。如果再过去的一年里你既没有买房又没有炒股连基金也没有买一份 只把钱存在银行,你会发现自己的财富不但没有增加反而随着物价上涨而缩水了。 (三)人民币升值 1.人民币升值意味着人民币国际地位在提升,中国外债压力在减轻而购买力在增强,中国对全球贸易和世界经济增长的贡献在增加,中国作为世界第二大经济体和最大发展中国家的影响力与日俱增中国老百姓手中的财富更加值钱了中国的综合国力更加强盛了。这都有利于进口产业的发展有利于进一步扩大开放,走出去更好地利用国际国内两个市场,两种资源。 2.人民币升值会加大原材料和资本投入的成本提高产品价格使我国出口产品竞争力下降从而引发国内经济不景气,直接影响我国出口企业的生存发展和国内经济的持续 稳定增长。 3.人民币升值对人民币兑换外币的汇率影响是直接的,不过对于炒汇的投资者没有影响,因为境内银行只允许个人在外币之间自由交易。就资本市场而言,人民币升值对股市肯定是一个利好。通胀的压力利率的提升人民币的升值是影响理财环境的三个主要因素,而且影响越来越明显,我们有必要充分认识、科学评估、及时防范,只要能够制定解决或降低环境改变的策略,就能在新的理财环境下趋利避害,立于不败之地使个人理财计划能够顺利实施。 三、新理财环境下的个人理财策略 随着社会经济的发展和人民群众收入水平的提高,如何投资理财成了大家最关心的问题。但是任何投资都存在风险如何确定新理财环境下的个人理财策略呢? (一)制定理财计划 成功的理财讲求理财规划,个人理财也不例外,就个人理财规划的制定来看,它至少应包含三个层面的内容。首先是设定个人理财目标,综合分析判断新的理财环境和个人风险特征,既遵循投资理财的一般规律,又注重个人理财偏好习惯和个性风格的培养。其次是掌握现实收支及资产债务状况,运用财务会计知识精细化管理,既要努力增加收入,又要防范化解风险,最后是根据自己的知识水平、工作经历、社会关系等因素选择适合的投资渠道,投资渠道没有绝对的好与坏,适合的才是最好的。 (二)加强现金流管理 现金流管理是将个人的收入与支出尽可能地匹配起来保持富余的支付能力,而且富余的程度越来越好,越富余说明财务状况越自由,由于个人理财的目的是平衡现在和未来的收支,使个人经常处于收入大于支出的状态,不会因为无钱付账而导致财务危机,影响个人生活幸福。因此现金流的管理成为个人理财的核心所在,一般个人现金流入主要包括经常性收入、工资、奖金、养老金及其他经常性收入。补偿性收入、利息、保险金赔付、失业金、投资性收入、股息收入及出售资产收入。个人的现金流出主要包括日常开支、衣食、住、行的费用;大宗消费支出、购车、购房及子女教 育费用;意外支出,重大疾病、意外伤害及第三者责任赔偿鉴于人们未来的收入和消费存在很大的变数,如收入的不稳定,失业的威胁,通货膨胀预期等等。个人理财应该保守一些,特别是在目前社会上,“贷款消费”风行的情况下,更应该注重个人现金流管理,以免未来陷入财务困境,沦为”贷款”的奴隶. (三)减少通化膨胀的损失 1.预期通胀强烈时应慎重选择中长期国债。目前西方各国的利率都已降至历史最低水平,虽然短期内有利于提振经济一旦经济止跌回稳,而货币供应过多产生的通胀也将随之而来,对于票面利率固定且流动性较差的凭证式国债而言,如果持有期间物价再次飙升,带动市场利率再次上涨,购买的凭证式国债可能出现实际收益率为负的现象。 2.选择商品货币浮动收益来应对。通货膨胀必将影响市场利率水平,而利率是理财产品收益的晴雨表,适时选择一些通胀期的货币产品,短期利率上升,可带来理财上的收入对冲通胀造成的损失。 3.投资黄金来保值增值。在通胀严重的情况下,投资者看好黄金的气氛越来越强烈,中国目前的黄金储备较为稳定,如果中国央行增持黄金,带给国际市场的信号可能是要增加黄金储备,那么,黄金极有可能价格上升。到时候,个人投资者可以通过买卖实物黄金或者纸黄金来增加一些收入,进而可以弥补通胀带来的经济损失。 (四)负利率时代的投资理财 在负利率时代,我们要学会选择性的投资,学会用钱来生钱。适当投资理财产品以增加自己的收入,弥补负利率造成的损失,作为消费者,还要学会消费理财,努力追求“少花钱、多办事”的理财效果。 通过以上分析可以看出,在当前情况下,个人理财面临着各种新的环境因素,个人在进行投资理财的过程中,必须综合考虑通货膨胀银行利率和人民币汇率等各种因素。并且紧跟社会经济发展变化做出相应的调整,唯有如此,才能在瞬息万变的经济环境下把握好投资理财的正确方向,利用有限的资金获得最大的收益。此外,需要特别指出的是,个人理财效益的高低还和投资者个人的心态密切相关,投资者必须明白,理财的目的是为了取得经济资源的平衡,而不是通过投机取巧的方式谋取暴利,只有在正确的投资心态指导下,投资者才能以理性的思维和眼光进行投资活动,个人理财才能取得理想的收益。